Оценка финансового состояния предприятия на примере ОАО 'Зеленстрой'
МИНОБРНАУКИ РОССИИ
Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение высшего профессионального образования
НИЖЕГОРОДСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ТЕХНИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ им. Р.Е.АЛЕКСЕЕВА
Факультет экономики, менеджмента и инноваций
Кафедра Менеджмент
КОНТРОЛЬНАЯ РАБОТА
По дисциплине «Финансовый анализ»
Оценка финансового состояния предприятия на примере ОАО «Зеленстрой»
СТУДЕНТ:
Ивановский Р.О.
-МЕНзП
Нижний Новгород 2014г
Оглавление
Введение
1. Производственная деятельность организации ОАО «Зеленстрой»
2. Анализ структуры баланса организации ОАО «Зеленстрой»
3. Анализ финансовых результатов ОАО «Зеленстрой»
4. Расчет показателей оценки финансового состояния ОАО «Зеленстрой»
5. Оценка класса платежеспособности ОАО «Зеленстрой»
6. Оценка стоимости чистых активов ОАО «Зеленстрой»
Заключение
Список использованной литературы
Введение
Актуальность данной контрольной работы заключается в получении выводов об оценке финансового состояния конкретной организации на основании данных квартальной и годовой бухгалтерской отчетности и в первую очередь по данным баланса и отчета о прибылях и убытках.
Цель работы: изучить данные бухгалтерской отчетности и сделать выводы о финансовом состоянии организации ОАО «Зеленстрой» на 2012 год.
Исходной базой для оценки финансового состояния организации являются данные бухгалтерского учета и отчетности, аналитическая оценка которых позволяет восстановить основные аспекты финансово-хозяйственной деятельности организации в обобщенной форме.
баланс финансовый рентабельность платежеспособность
1. Производственная деятельность организации ОАО «Зеленстрой»
Озеленение городских территорий является одной из жизнеобеспечивающих сфер городского хозяйства, оказывающих непосредственное влияние на качество и уровень жизни горожан и гостей г. Чебоксары. Эта отрасль городского хозяйства прочно закрепилась за открытым акционерным обществом «Зеленстрой» (далее - ОАО «Зеленстрой»), работающим в сфере озеленения и благоустройства города более 35 лет. Благодаря специалистам ОАО «Зеленстрой», внешний облик город меняется с каждым годом в лучшую сторону.
Открытое акционерное общество «Зеленстрой» учреждено в соответствии с Федеральным законом Российской Федерации «О приватизации государственного и муниципального имущества» от 21 декабря 2001 года №178-ФЗ, Федеральным законом Российской федерации «Об акционерных обществах» от 26 декабря 1995 года №208-ФЗ с изменениями и дополнениями, распоряжением администрации города Чебоксары от 29.12.2006 № 4321-р.
Предприятие осуществляет свою деятельность в соответствии с действующим законодательством и Уставом.
Основная задача предприятия - содержание объектов внешнего благоустройства. ОАО «Зеленстрой» выполняет не только работы по муниципальному заказу, но и тесно сотрудничает с предприятиями и организациями города. 57% выполнения плана - это договора со сторонними организациями.
Основными видами производственной деятельности предприятия являются:
озеленение объектов;
выращивание, посадка деревьев и кустарников;
выращивание, посадка многолетних и однолетних цветочных культур;
устройство а/б покрытия, плиточного и брусчатого покрытия; устройство бордюров; строительство подпорных стенок;
проектирование и подготовка проектно-сметной документации;
текущее содержание объектов внешнего благоустройства.
Общая площадь земельных участков в ОАО «Зеленстрой» составляет 2,5 га.
Земельная площадь питомника составляет 26 га. Площадь закрытого грунта теплиц - 2580 кв.м. Площадь открытого грунта - 1,8 га.
В течении 2012-2013 годов предприятием выполнен большой объем работ по капитальному ремонту газонов в связи с расширением полотна проезжей части по Базовому проезду, Марпосадскому шоссе, при благоустройстве микрорайона Новый город.
Наряду с капитальным ремонтом газонов, предприятие занимается текущим содержанием уже имеющихся: косьба (5 раз за сезон) на площади 3969 тыс. кв. м2, подкормка минеральными удобрениями (при необходимости), борьба с сорняками.
Большое внимание уделяется цветочному оформлению города. В 2012 году высажено 850000 штук цветов на площади 15888 м2, а в 2013 году уже 1025239 штук на площади 19970 м2. Ассортимент цветов, входящих в состав композиций, достигает 20 наименований (петунии, бегонии, бархатцы, агератум, цинерария и др.) и выращивается как в собственных теплицах ОАО «Зеленстрой», так и в теплицах республики.
В течение уже многих лет в городе используется прием вертикального цветочного оформления. Объемные вертикальные цветочные фигуры украшают транспортные развязки города, парки, скверы, улицы. «Чувашские девушки», «Кот», «Лев Бонифаций», «Самовар с чашками», «Лилии», «Лебеди», «Букет», «Ладья», «Гусеница с яблоком», «Ромашки» и другие фигуры (шары, конусы, пирамиды) стали интересными акцентами городского ландшафтного дизайна. В 2014 году планируется выставить еще ряд вертикальных фигур. Надеемся, что горожанам и гостям города они понравятся. Также наряду с фигурами в большом количестве в цветочном оформлении используются различные стойки с подвесными корзинами, куда высаживаются ампельные петунии и пеларгонии. На территориях, не имеющих зеленой зоны (площадях, тротуарах) используются мобильные цветочные вазоны, которые своими яркими пятнами цветов одними из первых украшают город уже в начале мая.
Весеннему цветению придается большое значение, поэтому высаживается большое количество луковичных (тюльпанов). Этой осенью высажено 300000 луковиц тюльпанов.
Цветники в городе выполняются с применением модулей с элементами национальной символики, в пейзажном стиле (миксбордеры), а также с применением инертных материалов. Ландшафтное проектирование, и в частности проекты цветочного оформленния города осуществляет дизайнер предприятия. В связи с увеличением площади цветников, изменением климата (продолжительная жара и сухость) и возникшими трудностями при эксплуатации цветников, предприятие обратило внимание на организацию автоматизированной системы полива. Сотрудниками предприятия были проведены и проводятся работы по устройству автоматических систем полива с заданными программами на всех крупных цветниках города. Автоматически орошается 11131,5 м2 цветников. В дальнейшем планируется сделать наличие автоматизированных систем нормой при эксплуатации зеленых насаждений (цветников, газонов, деревьев и кустарников). Также основной задачей по уходу за зелеными насаждениями, у предприятия остается формирование крон деревьев. В городе стали применять формовочную стрижку кроны, наряду с традиционной шарообразной, и кубообразную, что дало неплохой эффект. Сейчас предприятие ежегодно выполняет формовочную стрижку около 20000 деревьев. Формовочная стрижка живых изгородей в количестве 76240 пог. метров (в большинстве в поперечном разрезе прямоугольная) в парках и скверах, вдоль тротуаров осуществляется в 2-3 приема за вегетационный период.
В весенние и осенние экологические месячники и субботники специалистами предприятия осенью 2013 года были высажены деревья в количестве 115 штук, кустарники в 2-х рядную живую изгородь 732,5 пог. метра в количестве 5125 штук, а также ели обыкновенные в группы с дальнейшей стрижкой 468 штук.
Предприятие также выполняет полный комплекс услуг по сносу и утилизации отходов при сносе деревьев с выездом на место, а не только стационарно с помощью агрегата по дроблению древесных отходов фирмы «Bear Cat 72928» и пенькодробилки «Rayco 1625 A».
В 2013 году предприятие взяло на обслуживание и содержание деревянные лестницы и пешеходные мостики в количестве 4225,5 м2.
Коллектив предприятия отмечен дипломами и почетными грамотами, благодарственными письмами администрации города и районов.
. Анализ структуры баланса организации ОАО «Зеленстрой»
С целью определения изменения величины валюты баланса проводится анализ баланса по горизонтали (итог баланса на начало 2012 г. сравнивается с итогом баланса на конец 2012 г. (стр. 1600(1700))
-595993=123459 тыс.руб.
Таблица 1 Оценка динамики и структуры статей активов баланса
Актив балансаНа начало отчетного периодаНа конец отчетного периодаДинамика изменения показателя за отчетный периодтыс. руб.в % к валюте балансатыс. руб.в % к валюте балансаприрост (+), снижение (-), тыс. руб.темп роста в %Внеоборотные активы (стр. 1100)18887231,711517216,1-7370061Оборотные активы (стр. 1200)40712168,360428083,9+197159148,4Запасы (стр. 1210)2060,035350,07+329247,7Дебиторская задолженность (стр. 1230)18729131,4335714,7+1478017,9Финансовые вложения и денежные средства (стр.1240+1250)21916136,856990779,2+350746260,04Всего имущества (стр.1600)595993 100719452100+123459120,7
На основании таблицы 1 можно сделать выводы об увеличении состояния всего имущества организации. Вместе с тем возросла доля запасов, дебиторской задолженности и уменьшилась доля внеоборотных активов.
Таблица 2 Оценка динамики и структуры статей пассивов баланса
Пассив балансаНа начало отчетного периодаНа конец отчетного периодаДинамика изменения показателя за отчетный периодтыс. руб.в % к валюте балансатыс. руб.в % к валюте балансаприрост (+), снижение (-), тыс. руб.темп роста в %Капитал и резервы (стр. 1300)36516661,342330658,8+58140115,9Заемный капитал (стр. 1400+стр.1500)23082738,771679499,6+485967310,5Долгосрочные обязательства (стр. 1400)24620,426580,37-196108Краткосрочные обязательства (стр. 1500)22836538,329348840,8+65123128,5Краткосрочные заемные обязательства (стр. 1510)Краткосрочная кредиторская задолженность (стр. 1520)19955933,521360229,7+14043107Всего имущества (стр. 1700)595993100719452100+123459120,7
Увеличение доли заемного капитала, краткосрочных обязательств, долгосрочных обязательств и краткосрочной кредиторской задолженности являются причинами изменения стоимости имущества организации.
3. Анализ финансовых результатов ОАО «ЗЕЛЕНСТРОЙ»
Таблица 3
№ п/пПоказательОтчетный период, тыс. руб.Аналогичный период прошлого года, тыс. руб.Прирост (+), снижение (-) к аналогичному периоду прошлого года, тыс. руб.Темп роста к аналогичному периоду прошлого года в %1.Всего доходов и поступлений (сумма стр. 2110, 2310, 2320, 2340)891937545895+346042163,42.Общие расходы финансово- хозяйственной деятельности (сумма стр. 2120, 2210, 2220, 2330, 2350)796209433812+362397183,53.Выручка (стр.2110)732844544041+18880374,24.Затраты на производство и сбыт продукции, в том числе:4.1.себестоимость продаж (стр. 2120)12039840628+7977033,74.2.коммерческие расходы (стр. 2210)--4.3.управленческие расходы (стр. 2220)499845392199+10764678,55.Прибыль (убыток) от продаж (стр. 2200)112601111214+138798,86.Доходы по операциям финансового характера (сумма стр. 2310, 2320)173291216+161137,027.Проценты к уплате (стр.2330)8-+8-8.Прочие доходы (стр. 2340)141764638+141126 0,59.Прочие расходы (стр. 2350)175958985+174973 0,610.Прибыль (убыток) до налогообложения (стр. 2300)9572845070+5065847,111.Текущий налог на прибыль (стр. 2410)2748421004+648076,412.Чистая прибыль (убыток) (стр. 2400)6804823664+4438434,8
В результате проведенного анализа видно, что общее направление движения баланса зависимо от следующих факторов:
В результате анализа структуры баланса определяется общее направление движения баланса. Увеличение баланса оценивается положительно, уменьшение - отрицательно.
При оценке изменения отдельных статей и разделов баланса организации положительно оценивается: увеличение: в активе баланса:
основных средств; в пассиве баланса:
итога третьего раздела (капитал и резервы) и суммы нераспределенной прибыли;
отрицательно оценивается:
нематериальных активов; - рост дебиторской и кредиторской задолженности; - превышение кредиторской задолженности над дебиторской; - наличие и увеличение убытков по статье баланса "Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)"
. Расчет показателей оценки финансового состояния ОАО «Зеленстрой»
Коэффициенты ликвидности.
Коэффициент общей (текущей) ликвидности (Кт.л.)
Кт.л. = оборотные средства / / краткосрочные обязательства,
где оборотные средства = стр. 1200 (бухгалтерский баланс); краткосрочные обязательства = стр. 1500 - стр. 1550 - стр.1540 - стр.1530 (бухгалтерский баланс).
Кт.л. =604280/(293488+3435+76451+0)=1,62
Данное значение укладывается в нормативный интервал. Показывает, достаточно ли у организации средств, которые могут быть использованы для погашения ее краткосрочных обязательств в течение определенного периода.
Коэффициент срочной ликвидности (Кср.л.)
Кср.л. = оборотные средства - запасы / краткосрочные обязательства,
где оборотные средства = стр. 1200 (бухгалтерский баланс); запасы = стр.1210 (бухгалтерский баланс); краткосрочные обязательства = стр. 1500 - стр. 1550 - стр.1540 - стр.1530 (бухгалтерский баланс).
Кср.л. =(604280-535)/( 293488+3435+76451+0)=1,62
Нормативное значение - от 0,2 до 0,7 и более. Показывает отношение наиболее ликвидной части оборотных средств (денежных средств, краткосрочных финансовых вложений и дебиторской задолженности) к краткосрочным обязательствам.
Коэффициент абсолютной ликвидности (Кабс.л.)
Кабс.л. = денежные средства / / краткосрочные обязательства,
где денежные средства = стр. 1250 (бухгалтерский баланс); краткосрочные обязательства = стр. 1500 - стр. 1550 - стр.1540 - стр1530 (бухгалтерский баланс). Кабс.л. =569907/( 293488+3435+76451+0)=1,53
Показывает отношение денежных средств к краткосрочным обязательствам. Нормативное значение - от 0,2 до 0,25 и более. Значение полученное не укладывается в допустимый интервал.
Чистый оборотный капитал (Чоб.к.)
Чоб.к. = оборотные средства - краткосрочные обязательства,
где: оборотные средства = стр. 1200 (бухгалтерский баланс); краткосрочные обязательства = стр. 1500 - стр. 1550 - стр.1540 - стр.1530 (бухгалтерский баланс).
Чоб.к. =604280-(293488+3435+76451+0)=230909
Превышение оборотных средств над краткосрочными обязательствами означает, что организация не только может погасить свои краткосрочные обязательства, но и имеет финансовые ресурсы для расширения своей деятельности в будущем.
Коэффициенты структуры капитала.
Коэффициент собственности (Ксобств.)
Ксобств. = собственный капитал/ валюта баланса,
где собственный капитал = стр. 1300 (бухгалтерский баланс); валюта баланса = 1700 (1600) бухгалтерский баланс. Ксобств. =423306/719452=0,59
Характеризует долю собственного капитала в структуре организации. Коэффициентом собственности=59% в данном случае означает стабильное финансовое положение при прочих равных условиях.
Коэффициент финансовой зависимости (Кфин.зав.)
Кфин.зав. = заемный капитал / собственный капитал,
где заемный капитал = стр. 1400 + стр. 1500 (бухгалтерский баланс); собственный капитал = стр. 1300 (бухгалтерский баланс). Кфин.зав. =(2658+293488)/423306=0,7
Характеризует степень зависимости от внешних займов. Нормативное значение - менее 1. Следовательно организация сильно зависима от внешних займов.
Коэффициент защищенности кредиторов (Кзащ.)
Кзащ. = (чистая прибыль +проценты к уплате)/ / проценты к уплате,
где чистая прибыль = стр. 2400 (отчет о прибылях и убытках); проценты к уплате = стр. 2330 (отчет о прибылях и убытках).
Кзащ. =(68048+8)8=8507
Характеризует степень защищенности кредиторов от невыплаты процентов за предоставленный кредит. По этому показателю судят, сколько раз в течение отчетного периода организация заработала средства для выплаты процентов по займам.
Коэффициент обеспеченности собственными средствами (Коб.собств.ср.)
Коб. собств.ср. = капитал и резервы - (внеоборотные активы - отложенные налоговые активы) / оборотные средства,
где капитал и резервы = стр. 1300 (бухгалтерский баланс); внеоборотные активы = стр. 1100 (бухгалтерский баланс); отложенные налоговые активы = стр. 1180 (бухгалтерский баланс);
оборотные средства = стр. 1200 (бухгалтерский баланс).
Коб. собств.ср. =423306-(115172-0)/604280=0,51
Характеризует наличие собственных оборотных средств у организации, необходимых для ее финансовой устойчивости. Нормативное значение - более 0,1.
Коэффициент мобильности (маневренности) собственных средств (Кмоб.)
Кмоб. = собственные оборотные средства / собственный капитал,
где собственные оборотные средства = стр. 1300 - (стр. 1100 - стр. 1180) (бухгалтерский баланс);(423306-(115172-0)=308134)
собственный капитал =(стр. 1300 бухгалтерский баланс).
Кмоб. =308134/423306=0,73
Характеризует достаточность средств для финансового маневра. Нормативное значение - более 0,2. Расчетное значение удовлетворяет данным условиям.
Коэффициенты рентабельности.
Коэффициенты рентабельности показывают, насколько прибыльна деятельность организации. Эти коэффициенты рассчитываются как отношение полученной прибыли к затраченным средствам либо как отношение полученной прибыли к объему реализованной продукции.
Коэффициент рентабельности продукции (Крент.прод.)
Крент.прод. = прибыль от продаж / / выручка,
где прибыль от продаж = стр. 2200 (отчет о прибылях и убытках); выручка = стр. 2110 (отчет о прибылях и убытках). Крент.прод. =112601/732844=0,15
Показывает, сколько денежных единиц прибыли принесла каждая денежная единица реализованной продукции. Расчетное значение, как видим, очень низкое.
Коэффициент рентабельности основной деятельности (Крент.деят.)
Крент.деят. = прибыль от продаж / / себестоимость продаж,
где прибыль от продаж = стр. 2200 (отчет о прибылях и убытках); себестоимость продаж = стр. 2120 (отчет о прибылях и убытках).
Крент.деят. =112601/120398=0,94
Показывает, сколько денежных единиц прибыли приходится на каждую денежную единицу затрат.
Коэффициент рентабельности капитала (Крент.кап.)
Крент.кап. = чистая прибыль / среднегодовая стоимость капитала,
где чистая прибыль = стр. 2400 (отчет о прибылях и убытках); среднегодовая стоимость капитала = стр. 1600 (1700) начало года + стр. 1600 (1700) конец года /2 (бухгалтерский баланс). Крент.кап. =68048/719452=0,09
Показывает, сколько денежных единиц чистой прибыли заработала каждая денежная единица вложенного капитала. Значение полученное очень низкое.
Коэффициент рентабельности собственного капитала (Крент.собств.)
Крент.собств. = чистая прибыль / среднегодовая стоимость собственного капитала,
где чистая прибыль = стр. 2400 (отчет о прибылях и убытках); среднегодовая стоимость собственного капитала = (стр. 1300 начало года + стр. 1300 конец года)/2 (бухгалтерский баланс).((423306+365166)/2=394236) Крент.собств. =68048/394236=0,17
Показывает, сколько денежных единиц чистой прибыли заработала каждая денежная единица, вложенная собственником организации. Значение очень низкое.
5. Оценка класса платежеспособности ОАО «ЗЕЛЕНСТРОЙ»
Таблица 4
№ п/пПоказателиНормативные или рекомендуемые значенияФактическая величинаКлассовая оценкаI классаII классаIII класса1Коэффициент текущей ликвидности>2от 2 до 1<11,62I2Коэффициент срочной ликвидности>0,7от 0,7 до 0,2<0,21,62I3Коэффициент абсолютной ликвидности>0,25от 0,25 до 0,2<0,21,53I4Чистый оборотный капиталположительное значение_____отрицательное значение230909I5Коэффициент собственностиболее 60%60%менее 60%0,59II6Коэффициент финансовой зависимостименее 11более 10,7I7Коэффициент защищенности кредиторовболее 33менее 38507I8Коэффициент обеспеченности собственными средствамиболее 0,10,1менее 0,10,51I9Коэффициент мобильностиболее 0,20,2менее 0,20,73IСуммасумма классов по 9 показателям =10Классовая оценка платежеспособности (средняя)менее 1,5от 1,5 до 2,5более 2,51.1I
К I классу относятся организации со средней классовой оценкой платежеспособности до 1,5. Платежеспособность организаций данного класса высокая, предоставление государственной поддержки не вызывает сомнений.
Таблица 5
Наименование показателяКод строки бухгалтерского балансаНа начало отчетного периодаНа конец отчетного периодаАктивыНематериальные активы1110--Результаты исследований и разработок1120--Нематериальные поисковые активы1130--Материальные поисковые активы1140--Основные средства1150--Доходные вложения в материальные ценности1160--Долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения1170+1240--Отложенные налоговые активы1180--Прочие внеоборотные активы1190--Запасы1210206535Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям1220--Дебиторская задолженность123018729133571Денежные средства1250219161569907Прочие оборотные активы1260457267Итого активы, принимаемые к расчету (сумма данных пунктов 1-14)1 321 8641 644 259ПассивыДолгосрочные обязательства по займам и кредитам 16140024622658Краткосрочные обязательства по займам и кредитам 171510--Кредиторская задолженность 181520199559213602Резервы предстоящих расходов1915402880676451Прочие краткосрочные обязательства201550-3435Итого пассивы, принимаемые к расчету (сумма данных пунктов 16-20)230827296146Стоимость чистых активов (итого активы, принимаемые к расчету (стр. 15) минус итого пассивы, принимаемые к расчету (стр. 21)10910371348113Заключение
Рыночная экономика предполагает становление и развитие предприятий различных организационно-правовых форм, основанных на разных видах частной собственности. Это важнейшая предпосылка и причина заинтересованности в результатах финансово-хозяйственной деятельности.
Необходимость контроля за финансово-хозяйственной деятельностью предприятия объективно вытекает из сущности финансов как денежных отношений. Финансово-хозяйственная деятельность предприятия связана с формированием и расходованием денежных средств, а следовательно, затрагивает интересы государства, работников предприятия, акционеров и всех возможных контрагентов предприятия.
Контроль проявляется через анализ финансовых показателей деятельности предприятия и меры воздействия различного содержания.
Изучив данные бухгалтерской отчетности были сделаны выводы о финансовом состоянии организации ОАО «Зеленстрой» на 2012 год.
Список использованной литературы
1.Постановление от 29 января 2007 года № 28 Об утверждении Методического положения по оценке финансового состояния организаций (с изменениями на 6 сентября 2013 года)
2.Кондраков Н.П. «Основы финансового анализа» М., 1998
.Г.В. Савицкая «Анализ хозяйственной деятельности предприятия» Инфра-М, 2009.
.Ионова А.Ф., Селезнёва Н.Н. «Финансовый анализ. Управление финансами: Учебное пособие», Юнити-Дана, 2010.
.Балабанов И.Т. Риск - менеджмент. - М.:Финансы и статистика, 1996.