Исследование и пути повышения финансовой устойчивости предприятия
ТЕМА
Анализ и пути
повышения финансовой устойчивости предприятия
Введение
Актуальность темы дипломной работы обусловлена тем, что переход к
рыночной экономике в России поставил перед промышленными предприятиями ряд
проблем, главными из которых являются: адаптация в необычных для них условиях
возрастающей конкуренции, сокращение рынка сбыта из-за высоких цен на
выпускаемую продукцию и проблема неплатежей, сложности поиска поставщиков
сырья, материалов и ограниченности финансовых ресурсов.
Для развития конкурентоспособности отечественной продукции нужна
модернизация производства. Самым главным источником финансирования приобретения
оборудования в регионе, как правило, является нераспределенная прибыль
предприятий, составляющая часть собственного капитала. Именно недостаточность
внутренних ресурсов для инвестиций в части реализации имеющихся возможностей
может постоянно сдерживать рост и развитие предприятий. Более того, с точки
зрения корпоративного финансирования зачастую вообще невыгодно финансировать
рост только за счет собственного капитала. А для малых и средних предприятий
региона возможность развития только за счет собственного капитала является еще
большей проблемой.
Развитие производительных сил, производственных отношений, наращивание производства,
расширение обмена содействовало выделению экономического анализа как
самостоятельной отрасли науки.
Комплексный экономический анализ - это средство получения цельного знания
о хозяйственной деятельности.
Финансовый анализ является видом комплексного экономического анализа,
выделяющегося по функциональному признаку.
Целевая направленность финансового анализа состоит в обосновании
управленческих решений, последствия которых проявятся в ближайшем или
отдаленном будущем. Поэтому, важнейшей задачей финансового анализа в
современных условиях является перспективная оценка финансового состояния
предприятия и его финансовой устойчивости в будущем с позиции их соответствия
целям развития предприятия в условиях меняющейся внешней и внутренней среды.
Важную роль играет анализ в подготовке информации для планирования,
оценки качества и обоснованности плановых показателей, в проверке и объективной
оценке выполнения планов. Экономический анализ является не только средством
обоснования планов, но и контроля за их выполнением. Планирование начинается и
заканчивается анализом результатов деятельности предприятия. Он позволяет
повысить уровень планирования, делать его научно обоснованным.
Практически все пользователи финансовых отчетов предприятий используют
методы финансового анализа для принятия решений по оптимизации своих интересов.
Собственники анализируют финансовые отчеты для повышения доходности капитала,
обеспечения стабильности положения фирмы. Кредиторы и инвесторы анализируют
финансовые отчеты, чтобы минимизировать свои риски по займам и вкладам. Можно
утверждать, что качество принимаемых решений целиком зависит от качества
аналитического обоснования решения.
Информационной базой финансового анализа является финансовая отчетность
предприятия. Наиболее информативной базой для анализа и оценки финансового
состояния предприятия является бухгалтерский баланс (форма №1). Отчет о
прибылях и убытках (форма №2) содержит сведения о текущих финансовых
результатах деятельности предприятия за отчетный период и является важнейшим
источником информации для анализа показателей рентабельности и деловой
активности предприятия.
Анализ финансово-экономического состояния предприятия является базой, на
которой строится разработка финансовой политики предприятия.
К основным направлениям разработки финансовой политики предприятия
относятся:
разработка учетной и налоговой политики;
выработка кредитной политики предприятия;
управление оборотными средствами, кредиторской и дебиторской
задолженностью;
управление издержками, включая выбор амортизационной политики; выбор
дивидендной политики.
Основной проблемой в строительной индустрии является то, что она
оказалась вне ведомственных интересов органов государственной власти города.
Отсутствует, например, статистическое наблюдение за строительной индустрией
города и области, ибо промышленности строительных материалов в федеральном
классификаторе отраслей вообще нет. Вместо нее ведется учет «прочих
неметаллических минеральных продуктов», 60% которых не относятся к
строительному рынку. В результате региональные власти не только не располагают
практической возможностью воздействия на развитие строительной индустрии, но и
не имеют четкого представления о составе, объемах, проблемах этой отрасли.
Целью данной работы является анализ и пути улучшения финансового
состояния предприятия. Исходя из этого, можно поставить следующие задачи:
1. рассмотреть научные основы анализа финансового состояния
коммерческой организации,
2. выполнить анализ финансового состояния ООО «Леон - Авто СПб»,
. разработать рекомендации по улучшению финансового состояния ООО
«Леон - Авто СПб»
1. Научные
основы анализа финансового состояния коммерческой организации
.1 Цель,
задачи, информационная база
Изучение явлений природы и общественной деятельности невозможно без анализа.
Сам термин «анализ» происходит от греческого слова «analyzis», что в
переводе означает «разделяю», «расчленяю».
Следовательно, анализ в узком плане представляет собой расчленение
явления или предмета на составные его части (элементы) для изучения их как
частей целого.
Таким образом, под анализом в широком плане понимается способ познания
предметов и явлений окружающей среды, основанный на расчленении целого на
составные части и изучение их во всем многообразии связей и зависимостей.
В данный момент существует общетеоретический экономический анализ,
который изучает экономические явления и процессы на макроуровне (на уровне
общественно - экономической формации, на государственном уровне национальной
экономики и ее отдельных отраслей), и конкретно - экономический анализ на
микроуровне - анализ хозяйственной деятельности, который применяется для
изучения экономики отдельных предприятии.
Анализ
и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия (АХД) -
комплексное изучение финансово - хозяйственной деятельности с целью объективной
оценки ее результатов, дальнейшего развития и совершенствования, а также
определения причин, обусловивших эти результаты. [0, 3]
Становление
АХД обусловлено общими объективными требованиями и условиями, которые
свойственны возникновению любой новой отрасли.
Во
- первых, это удовлетворение практической потребности.
Она
возникла в связи с развитием производительных сил, совершенствованием
производительных отношений, расширением масштабов производства.
Без
комплексного всестороннего АХД невозможно, управлять сложными экономическими
процессами, принимать оптимальные решения.
Во-вторых,
это связано с развитием экономической науки вообще.
Как
известно, с развитием любой науки происходит дифференциация ее отраслей.
Экономический
анализ хозяйственной деятельности сформировался в результате дифференциации
общественных наук.
Анализ
стал важным средством планового управления экономикой предприятия, выявления
резервов повышения эффективности производства.
Основными
принципами АХД являются:
.
Анализ должен базироваться на государственном подходе при оценке экономических
явлений, процессов, результатов хозяйствования.
Иначе
говоря, оценивая определенные проявления экономической жизни, нужно учитывать
их соответствие государственной, экономической, социальной, экологической,
международной политике и законодательству.
.
Анализ должен носить научный характер, т.е. базироваться на положениях
диалектической теории познания, учитывать требования экономических законов
развития производства, использовать достижения НТП и передового опыта, новейшие
методы экономических исследований.
.
Анализ должен быть комплексным. Комплексность исследования требует охвата всех
звеньев и всех сторон деятельности и всестороннего изучения причинных
зависимостей в экономике предприятия.
.
Одним из требований к анализу является обеспечение системного подхода, когда
каждый изучаемый объект рассматривается как сложная динамическая система,
состоящая из ряда элементов, определенным способом связанных между собой и
внешней средой.
.
АХД должен быть объективным, конкретным, точным.
Он
должен базироваться на достоверной, проверенной информации, реально отражающей
объективную деятельность, а выводы его должны обосновываться точными
аналитическими расчетами.
.
Анализ должен быть действенным, активно воздействовать на ход производства и
его результаты, своевременно выявляя недостатки, просчеты, упущения в работе и
информируя об этом руководство предприятия.
Из
этого принципа вытекает необходимость практического использования материалов
анализа для управления предприятием, для разработки конкретных мероприятий, для
обоснования корректировки и уточнение плановых данных.
.
Анализ должен проводиться по плану, систематически, а не от случая к случаю.
То
есть, необходима планирования аналитической работы на предприятиях,
распределение обязанностей, по ее выполнению между исполнителями и контроля за
ее проведением.
.
Анализ должен быть оперативным. Оперативность означает умение быстро и четко
проводить анализ, принимать управленческие решения и претворять их в жизнь.
.
Один из принципов анализа - его демократизм.
Участие
в проведении анализа широкого круга работников предприятия обеспечивает более
полное выявление передового опыта и использование имеющихся внутрихозяйственных
резервов.
.
Анализ должен быть эффективным, т.е. затраты на его проведение должны давать
многократный эффект.
Таким
образом, основными принципами анализа являются научность, комплексность,
системность, объективность, точность, достоверность, действенность,
оперативность, демократизм, эффективность и др.
Ими
следует руководствоваться, проводя анализ АХД на любом уровне.
Методика
проведения анализа и диагностики деятельности предприятия включает ряд
взаимосвязанных процедур:
.
постановка цели. Целью может быть комплексная оценка финансово-хозяйственной
деятельности предприятия или какого-либо ее частного аспекта, с целью принятия
управленческого решения по ее возможному совершенствованию;
.
формирование исходной информации. Исходная информация включает сведения о
показателях, характеризующих финансово-хозяйственную деятельность, а также о
факторах, определяющих уровень этих показателей. Конкретный состав показателей
определяется поставленной целью;
.
аналитическое исследование. Метод анализа заключается в комплексном, органически
взаимосвязанном изучении, измерении и обобщении влияния отдельных факторов на
показатели финансово - хозяйственной деятельности;
.
постановка диагноза. Диагностика заключается в исследовании результатов анализа
с целью определения причин, обусловивших тот или иной уровень отдельных
факторов и сформированных на их основе показателей;
.
выработка рекомендаций по совершенствованию финансово-хозяйственной
деятельности. Она заключает в разработке организационно-экономических
мероприятий, направленных на развитие или устранение выявленных в процессе
диагностики причин. [0, 4]
Содержание
вытекает, прежде всего, из тех функций, которые экономический анализ выполняет
в системе других прикладных экономических наук.
Одной
из таких функций является изучение характера действия экономических законов,
установление закономерностей и тенденций происходящих явлений и процессов в
конкретных условиях предприятия.
Важной
функцией АХД является научное обоснование текущих и перспективных планов. Без
глубокого экономического анализа результатов деятельности предприятия за
прошлые годы (5-10 лет) и без обоснованных прогнозов на перспективу, без
выявления имевших место недостатков и ошибок нельзя разработать научно
обоснованный план, выбрать оптимальный вариант управленческого решения.
К
функциям анализа относится также контроль за выполнением планов и
управленческих решений, за экономным использованием ресурсов.
Ряд
экономистов принижают или вовсе отрицают эту функцию анализа, приписывая ее
исключительно бухгалтерскому учету и контролю.
Однако,
анализ проводится не только с целью констатации фактов и оценки достигнутых
результатов, но и с целью выявления недостатков, ошибок и оперативного
воздействия на процесс производства. Именно поэтому необходимо повышать
оперативность и действенность анализа.
Центральная
функция АХД, которую он выполняет на предприятии, - поиск резервов повышения
эффективности производства на основе изучения передового опыта и достижений
науки и практики.
Следующая
функция анализа - оценка результатов деятельности предприятия по выполнению
планов, достигнутому уровню развития экономики, использованию имеющихся
возможностей.
И
наконец, разработка мероприятий по использованию выявленных резервов в процессе
хозяйственной деятельности - также одна из функций АХД.
Таким
образом, анализ хозяйственной деятельности как наука представляет собой систему
специальных знаний, связанных с исследованием тенденций хозяйственного
развития, научным обоснованием планов, управленческих решений, контролем за их
выполнением, оценкой достигнутых результатов, поиском, измерением и
обоснованием величины хозяйственных резервов повышения мероприятий по их
использованию.
Основной
целью финансового анализа является получение небольшого числа ключевых
(наиболее информативных) параметров, дающих объективную и точную картину
финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в
структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами. При этом
аналитика и управляющего (менеджера) может интересовать как текущее финансовое
состояние предприятия, так и его проекция на ближайшую или более отдаленную
перспективу, т.е. ожидаемые параметры финансового состояния.
Но
не только временные границы определяют альтернативность целей финансового
анализа. Они зависят также от целей субъектов финансового анализа, т.е.
конкретных пользователей финансовой информации.
Методом
экономического анализа является диалектический способ познания, путь
исследования своего предмета, то есть хозяйственных и финансовых процессов и
явлений в их взаимосвязи и взаимозависимости.
Характерными
особенностями метода экономического анализа являются:
- использование системы аналитических показателей, всесторонне
характеризующих финансово-хозяйственную деятельность организации;
- изучение причин изменения этих показателей;
- выявление и измерение причинно-следственных связей между
ними.
Методика анализа - это система правил и требований, гарантирующих
эффективное приложение метода.
В совокупности метод и методика представляют методологическую основу
экономического анализа.
Приемы анализа предполагают обработку исходной информации специальными
экономико-математическими и статистическими методами, приспособленными к
предмету анализа. Наиболее широко практикуются сравнения, группировка
взаимодействующих факторов по разным признакам, разработка системы
взаимосвязанных аналитических показателей, элиминирование влияния отдельных
факторов с помощью расчётных моделей. Для количественной оценки влияния
отдельных факторов используются балансовый метод и метод цепных подстановок в
различных упрощённых его вариантах (способ разницы в процентах или же в
абсолютных значениях). Взаимодействие различных хозяйственных факторов в ходе
производственного процесса, их нередко противоречивое влияние на результаты
хозяйственной деятельности выявляются путём разработки системы аналитических
показателей и составления моделей, в которых связь между этими показателями
выражена математически. С помощью моделей определяют влияние отдельных сторон
хозяйственной деятельности на её результаты по обобщающим показателям.
Предметом АХД являются хозяйственные процессы, протекающие на
предприятии, их социально-экономическая эффективность, конечные
производственные и финансовые результаты деятельности, складывающиеся под
воздействием объективных и субъективных факторов и получающие отражение в
отчетности предприятия.
К важнейшим задачам АХД относятся:
. обеспечение научно-экономической обоснованности планов деятельности
предприятия;
. объективное и всестороннее исследование качества выполнения планов предприятия;
. определение экономической эффективности использования материальных,
трудовых и финансовых ресурсов;
. контроль на соответствие деятельности предприятия принципам
самоокупаемости, самофинансирования;
. выявление и оценка внутренних резервов повышения эффективности
деятельности предприятия;
. оценка состоятельности предприятия с целью диагностики и предотвращения
его банкротства.
Финансовый анализ является существенным элементом финансового менеджмента
и аудита.
Исходной базой финансового анализа являются данные бухгалтерского учета и
отчетности, аналитический просмотр которых должен восстановить все аспекты
хозяйственной деятельности и совершенных операций в их естественной форме, т.е.
в форме движения капиталов.
Бухгалтерская (финансовая) отчетность строится на основе данных
оперативного, бухгалтерского финансового и бухгалтерского управленческого учета
и рассматривает финансово-хозяйственную деятельность предприятия в целом. В
условиях рыночных отношений она становится практически единственным достоверным
источником финансовой информации. Бухгалтерская (финансовая) отчетность
обладает следующими важными свойствами:
- любое самостоятельное предприятие регулярно составляет бухгалтерскую
отчетность;
- минимальный состав отчетности и ее основных показателей
известен;
- отчетность составлена по определенным и общеизвестным
алгоритмам и правилам;
- данные отчетности подтверждаются первичными документами по
каждой хозяйственной операции;
- бухгалтерская (финансовая) отчетность публична и доступна
внешним пользователям;
- достоверность данных отчетности предприятий может быть
подтверждена независимыми экспертами-аудиторами;
- отчетность дает наиболее полное представление об
имущественном и финансовом положении предприятия, ее подготовившего;
- отчетность относится к документам, подлежащим хранению в
течение определенного и достаточно длительного срока, поэтому с ее помощью
можно получить представление о финансовой истории предприятия.
Регламентирование основ бухгалтерской финансовой отчетности в России проводится
в соответствии с:
- Федеральным
законом «О бухгалтерском учете» [1];
- Положением по
бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99),
определяющим состав и структуру отчетности, порядок оценки ее показателей,
правила ее представления [2];
- Положением по
бухгалтерскому учету «Учетная политика организации» (ПБУ 1/98), устанавливающим
принципы формирования бухгалтерских данных [3].
В ПБУ 4/99 бухгалтерская отчетность определена как единая система данных
об имущественном и финансовом положении организации и о результатах ее
хозяйственной деятельности, составляемая на основе данных бухгалтерского учета
по установленным формам.
Бухгалтерская (финансовая) отчетность состоит из бухгалтерского баланса,
отчета о прибылях и убытках, приложений к ним и пояснительной записки, а также
аудиторского заключения, подтверждающего достоверность бухгалтерской отчетности
организации, если она в соответствии с Федеральными законами подлежит
обязательному аудиту.
Составление бухгалтерской отчетности является заключительным этапом в
системе бухгалтерского учета любой организации. Все формы бухгалтерской
отчетности тесно связаны между собой и представляют единое целое, т. е. систему
финансовых показателей, характеризующих условия и результаты работы организации
за отчетный период. Система показателей имеет комплексный характер, поскольку
показатели, содержащиеся в бухгалтерской отчетности, отражают разные аспекты
одних и тех же хозяйственных операций и явлений (табл. 1.1).
Таблица 1.1. - Финансовые показатели бухгалтерской отчетности
|
Формы бухгалтерской
отчетности
|
Финансовые показатели
|
|
Форма №1 «Бухгалтерский
баланс»
|
Внеоборотные активы
Оборотные активы Активы Собственный капитал (капитал и резервы)
Долгосрочные и краткосрочные обязательства Дебиторская и кредиторская
задолженность Ценности, учитываемые на забалансовых счетах
|
|
Форма №2 «Отчет о прибылях
и убытках»
|
Выручка от продажи товаров,
продукции, работ, услуг Усеченная и полная себестоимость проданных товаров,
продукции, работ, услуг Валовая прибыль Прибыль (убыток) от продаж
Операционные доходы и расходы Внереализационные доходы и расходы Прибыль
(убыток) до налогообложения Прибыль (убыток) от обычной деятельности
Чрезвычайные доходы и расходы Чистая прибыль (убыток) отчетного периода
Дивиденды, приходящиеся на одну акцию
|
|
Форма № 3 «Отчет об
изменениях капитала»
|
Показатели собственного
капитала организации: Уставный капитал Добавочный капитал Резервный фонд
Нераспределенная прибыль Непокрытые убытки отчетного года и прошлых лет
Показатели увеличения собственного капитала Дополнительный выпуск акций
Переоценка активов Слияние или присоединение компаний Показатели уменьшения
собственного капитала Снижение номинала и количества акций Разделение и
формирование новых юридических лиц
|
|
Форма №4 «Отчет о движении
денежных средств»
|
Показатели наличия,
поступления и расходования денежных средств организации от текущей,
инвестиционной и финансовой деятельности
|
|
Форма №5 «Приложение к
бухгалтерскому балансу»
|
Движение заемных средств Дебиторская
и кредиторская задолженность Амортизируемое имущество Движение средств
финансирования долгосрочных инвестиций и финансовых вложений Финансовые
вложения Расходы по обычным видам деятельности Социальные показатели
|
Бухгалтерская (финансовая) отчетность призвана давать достоверное и
полное представление об изменениях в финансовом положении организации различным
группам ее пользователей, она является информационной базой экономического
анализа всей деятельности организации. Результаты анализа служат основанием для
принятия оптимальных управленческих решений, позволяют выработать тактику и
стратегию финансового развития организации.
Финансовая отчетность организаций представляет интерес для широкого круга
пользователей, которых можно классифицировать в зависимости от степени
заинтересованности и целей анализа отчетности (рис. 1.1).
Рисунок 1.1. - Классификация пользователей бухгалтерской отчетности
Внутренние пользователи оценивают достигнутые финансовые и производственные
результаты, вырабатывают тактические и стратегические цели функционирования
организации, прогнозируют деятельность организации на будущее. Анализ
финансовой отчетности нужен администрации для обоснования управленческих
решений. Собственникам организации информация бухгалтерской отчетности
необходима для оценки финансовых перспектив организации в будущем и возможности
получения доходов в виде дивидендов.
Для пользователей с прямым финансовым интересом предметом анализа
бухгалтерской отчетности является финансовое положение фирмы, финансовые
результаты ее работы, ликвидность баланса.
Пользователям с косвенным финансовым интересом бухгалтерская отчетность
позволяет контролировать поступление средств в федеральный и местные бюджеты,
корректировать финансовую политику через систему налогообложения, оценивать
возможность заключения договоров и перспективы функционирования организации.
Пользователи без финансового интереса с помощью отчетной бухгалтерской
информации проверяют правомерность и законность совершаемых операций или
пользуются ею для получения статистической информации для экономического
анализа на макроуровне.
Анализ бухгалтерской отчетности дает возможность любому пользователю
рассмотреть и оценить информацию, заложенную в ней, чтобы сделать вывод о
прошлом состоянии предприятия и на этом основании предвидеть его
жизнеспособность в будущем. В результате анализа определяются важнейшие
показатели эффективности коммерческих предприятий, которые свидетельствуют либо
об успехе деятельности, либо об угрозе банкротства.
В бухгалтерской финансовой отчетности содержится большинство показателей,
характеризующих количественную сторону финансовых процессов хозяйствующего
субъекта. Это позволяет эффективно управлять капиталом организации, ее активами
и обязательствами, доходами и расходами, финансовыми результатами.
Несмотря на то, что бухгалтерская (финансовая) отчетность представляет
собой единую систему взаимосвязанных финансовых показателей, ее анализ может
быть проведен в соответствии с различными целями (табл. 1.2). Это дает
возможность детализировать и конкретизировать основные направления финансового
анализа бухгалтерской отчетности.
Таблица 1.2 Цели анализа бухгалтерской финансовой отчетности
|
Форма бухгалтерской
отчетности
|
Цель анализа
|
|
Форма №1 «Бухгалтерский
баланс»
|
Оценка активов предприятия,
его обязательств и собственного капитала
|
|
Форма №2 «Отчет о прибылях
величины затрат, балансовой и чистой и убытках»
|
Оценка объемов реализации,
прибыли предприятия
|
|
Форма №3 «Отчет об
изменениях капитала»
|
Оценка динамики
собственного капитала и прочих фондов и резервов
|
|
Форма №4 «Отчет о движении
денежных средств»
|
Оценка притока и оттока
денежных средств в разрезе текущей, инвестиционной и финансовой деятельности
|
|
Форма №5 «Приложение к
бухгалтерскому балансу»
|
Оценка динамики заемных
средств, дебиторской и кредиторской задолженности, амортизируемого имущества
и других активов и обязательств предприятия
|
Наиболее информативной формой бухгалтерской отчетности для анализа и
оценки финансового состояния предприятия является «Бухгалтерский баланс» (форма
№1). Он отражает состояние имущества, собственного капитала и обязательств
предприятия на определенную дату. Баланс позволяет оценить эффективность
размещения капитала предприятия, его достаточность для текущей и предстоящей
хозяйственной деятельности, оценить размер и структуру заемных источников, а
также эффективность их привлечения.
На основе изучения баланса внешние пользователи могут:
- принять решение о целесообразности и условиях ведения дел с данным предприятием
как с партнером;
- оценить кредитоспособность предприятия как заемщика;
- оценить возможные риски своих вложений и целесообразность
приобретения акций данного предприятия и его активов;
- принять другие решения.
В отличие от баланса, представляющего собой свод моментных данных об
имущественном и финансовом положении предприятия, «Отчет о прибылях и убытках»
(форма №2) предназначен для характеристики финансовых результатов его
деятельности за отчетный период. Форма №2 является важнейшим источником информации
для анализа рентабельности активов предприятия, реализованной продукции,
определения величины чистой прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, и
других показателей. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия
дает:
- оценку динамики показателей прибыли, обоснованность образования и
распределения их фактической величины;
- выявление и измерение влияния различных факторов на прибыль;
- оценку возможных резервов дальнейшего роста прибыли на основе
оптимизации объемов производства и издержек.
«Отчет об изменениях капитала» (форма №3) показывает структуру
собственного капитала предприятия, представленную в динамике. По каждому
элементу собственного капитала в ней отражены данные об остатке на начало года,
пополнении источника собственных средств, его расходовании и остатке на конец
года. На основе показателей, представленных в форме №3, анализируется состав и
движение собственного капитала. Результаты анализа позволяют увидеть,
происходит ли в организации наращивание собственного капитала или наоборот.
«Отчет о движении денежных средств» (форма №4) отражает остатки денежных
средств на начало года и конец отчетного периода и потоки денежных средств
(поступления и расходование) в текущей, инвестиционной и финансовой
деятельности предприятия.
Анализ движения денежных средств дает возможность увидеть:
- в каком объеме и из каких источников были получены поступившие денежные
средства, каковы направления их использования;
- достаточно ли собственных средств организации для
инвестиционной деятельности;
- в состоянии ли организация расплатиться по своим текущим
обязательствам;
- достаточно ли полученной прибыли для обслуживания текущей
деятельности;
- чем объясняются расхождения между полученной прибылью и
наличием денежных средств. Результаты анализа движения денежных средств
позволяют руководству организации:
- корректировать свою финансовую политику в отношениях с
дебиторами и кредиторами;
- принимать решения по формированию необходимых объемов
производственных запасов;
- определять размеры резервов;
- принимать решения по реинвестированию прибыли, ее
распределению и потреблению с учетом имеющихся финансовых возможностей и
уровнем обеспеченности денежными ресурсами.
Форма №5 «Приложение к бухгалтерскому балансу» состоит из разделов, в
которых более подробно раскрываются некоторые статьи актива и пассива баланса.
Форма №5 включает в себя:
- оценку движения заемных средств;
- анализ состава и движения дебиторской и кредиторской
задолженности в организации, сравнение состояния дебиторской и кредиторской
задолженности по темпу роста и показателю оборачиваемости;
- анализ состава, структуры и эффективности использования
амортизируемого имущества (нематериальных активов и основных средств);
- оценку движения средств финансирования долгосрочных
инвестиций и финансовых вложений.
Данные формы №5 вместе с балансом и показателями формы №2 используются
для оценки финансового состояния предприятия.
.2 Методика
анализа финансового состояния предприятия
. Анализ имущественного состояния.
Оценка имущественного состояния сводится к определению стоимости
имущества предприятия, его структуры, источников формирования.
Задачами оценки имущественного состояния являются:
- выявление «больных» статей баланса,
- определение характера процессов, протекавших на предприятии в
отчетном периоде.
«Больная» статья - это элемент имущества или пассивов, стоимость которого
не соответствует потребностям предприятия. Сюда можно отнести, например,
нулевое или близкое к нему значение стоимости элемента имущества, который
должен обязательно присутствовать в балансе, так как этого требует характер
деятельности предприятия. Или наоборот, необычно высокий уровень стоимости
этого элемента.
В процессе решения этой задачи анализируется стоимость на начало года, на
конец исследуемого периода, изменение стоимости всего имущества, основных
разделов баланса и каждой его статьи в отдельности.
Стоимость имущества определяется итогом актива бухгалтерского баланса.
В процессе анализа необходимо оценить динамику стоимости имущества по
сравнению с началом года. Рост обычно расценивается как позитивный фактор,
свидетельствующий о нормальной деятельности и расширении хозяйственного
оборота.
Однако здесь нужен дополнительный анализ. Например, в последние годы
существенное влияние на рост стоимости имущества оказывает переоценка основных
средств. Величина этого влияния может быть определена на основании
сопоставления прироста итога по разделу «Капитал и резервы» (строки «Добавочный
капитал») и прироста по первому разделу стоимости внеоборотных активов.
Следует учесть, однако, что в этом пассиве могут отражаться и другие
источники, в частности, эмиссионный доход, который получен из-за того, что
номинальная стоимость акций превысила их рыночную цену.
Кроме того, рост имущества может сопровождаться увеличением кредиторской
задолженности, что также нуждается в дополнительной оценке.
Следующим этапом анализа является оценка структуры имущества.
Определяется удельный вес внеоборотных (раздел 1) и оборотных (раздел II)
активов и их динамика. Эта структура зависит от многих факторов, в частности:
отраслевой принадлежности, технологии, номенклатуры выпускаемой продукции,
интенсивности хозяйственной деятельности.
Рост
удельного веса внеоборотных активов может свидетельствовать об осуществлении
предприятием инвестиционных проектов, в результате которых запас денежных
средств (относящихся к оборотным активам) снижается, а стоимость внеоборотных
активов растет за счет нового строительства и приобретения оборудования. [10,
23]
Снижение
удельного веса внеоборотных активов может быть следствием их продажи. При этом
обычно снижается и их стоимость.
Дальнейшим
этапом анализа является исследование структуры оборотных активов и ее динамики.
Если
предприятие не приобретало и не продавало основных фондов в течение отчетного
периода. то их стоимость в балансе должна незначительно снижаться (например, до
10% в год) в связи с начислением амортизации.
Нематериальные
активы являются относительно новым видом имущества для отечественных
предприятий. Поэтому в балансах многих из них этот вид активов отсутствует.
Однако отсутствие нематериальных активов в балансе научно-технических
организаций является негативным фактором, указывающим на
А)
недостаточный научно-технический уровень продукции или
Б)
недостаточность усилий по введению в хозяйственный оборот результатов
интеллектуальной деятельности. [18, 53]
По
нематериальным активам также начисляется износ, поэтому их стоимость,
отражаемая в балансе, постепенно снижается.
Наличие
незавершенного строительства обычно свидетельствует о ведущихся на предприятии
инвестиционных проектах. Однако незавершенное строительство может
рассматриваться и как дополнительная нагрузка на финансовую систему предприятия
в связи с тем, что необходимо изыскивать средства на его продолжение и ввод в
эксплуатацию.
Стабильность
стоимости незавершенного строительства в течение отчетного периода должна
расцениваться как негативная тенденция: вложили средства в стройку и заморозили
их. Позитивной является любая динамика стоимости незавершенного строительства.
Рост стоимости является признаком продолжения инвестиционного проекта. Если
стоимость снизилась, значит
А)
часть объектов завершена в строительстве и перешла в состав основных фондов или
Б)
часть объектов незавершенного строительства продана и перестала быть финансовой
нагрузкой на предприятие.
Наличие
долгосрочных финансовых вложений также является признаком инвестиционной
активности предприятия. Однако необходимо иметь в виду, что это активы
повышенного риска. К финансовым вложениям относят ценные бумаги: долговые -
векселя, облигации и долевые - акции. Кроме того, к долгосрочным финансовым
вложениям относят вклады в уставные (складочные) капиталы организаций,
дебиторскую задолженность, которая была получена по уступке права требования, и
вклады по договору простого товарищества, а также банковские депозиты. В новой
форме баланса долгосрочные инвестиции не расшифровываются и приводятся по
строке 140.
В
бухгалтерском балансе, начиная с 2003 года, отражается стоимость активов и
пассивов, возникших в связи с различием методов исчисления доходов и расходов
предприятия по бухгалтерской и налоговой методологии. В частности, по строке
145 отражаются отложенные налоговые активы (ОНА) - отложенный налог на прибыль,
который будет уменьшать сумму налога на прибыль в следующих отчетных периодах.
В составе долгосрочных пассивов по строке 515 отражается величина отложенных
налоговых обязательств (ОНО). [36,
15]
В
процессе анализа оборотных активов оценивают удельный вес (и динамику)
следующих групп:
- запасы;
- средства в расчетах;
- краткосрочные финансовые вложения;
- денежные средства;
- прочие оборотные активы.
Структура зависит от многих факторов: отраслевой принадлежности;
интенсивности производственно-хозяйственной деятельности; финансового
состояния; стратегии управления оборотными активами и др.
Средства в расчетах представлены дебиторской задолженностью. Таковой же,
по сути, является и «товары отгруженные». При анализе этот актив целесообразно
учитывать не в запасах, а в средствах в расчетах.
Следует уделять повышенное внимание росту дебиторской задолженности,
особенно задолженности покупателей и заказчиков. Многие предприятия,
находящиеся в тяжелом финансовом состоянии, имеют высокий удельный вес этого
вида активов. Это - средства, находящиеся вне предприятия. Следовательно, это
актив повышенного риска.
В современном балансе дебиторская задолженность дифференцирована по сроку
погашения (до и более 12 месяцев от отчетной даты).
Предприятие должно «работать с дебиторами», т.е. предпринимать действия к
сокращению дебиторской задолженности. Здесь возможны различные пути: от
контроля за своевременностью оплаты отгруженной продукции, до обращения в
арбитражный суд и возбуждения дела о банкротстве. Нарастание дебиторской
задолженности свидетельствует об отсутствии такой работы.
Список основных дебиторов (и кредиторов) приводится в приложениях к
бухгалтерскому балансу, однако эти приложения контрагентам предприятия, как
правило, недоступны.
Высокий удельный вес денежных средств расценивается обычно как признак
хорошего финансового состояния предприятия. Однако если запас этих средств на
расчетном счете или в кассе стабильно высок, это также может свидетельствовать
о неэффективном использовании этих средств.
Наличие краткосрочных финансовых вложений и их рост обычно
свидетельствуют о хорошем финансовом состоянии предприятия.
Следующим этапом анализа является оценка источников формирования
(финансирования) имущества. Этими источниками являются пассивы предприятия. В
балансе они делятся на следующие группы:
- капитал и резервы;
- долгосрочные обязательства;
- краткосрочные
обязательства. [20, 21]
При анализе определяют удельный вес (и его динамику) этих групп.
Считается позитивным, если высок удельный вес собственных источников (капитала
и резервов) и он растет. Рост капитала и резервов может происходить под
воздействием переоценки основных фондов.
Некоторые статьи пассива, которые отражаются в разделе «Краткосрочные
обязательства», по своей экономической сущности не относятся к текущим
обязательствам предприятия. В процессе проведения анализа их рекомендуется
прибавлять к собственным средствам.
К таким статьям относятся:
- «Доходы будущих периодов» (стр. 640);
- «Резервы предстоящих расходов» (стр. 650).
К доходам будущих периодов, в частности, относятся арендная плата,
полученная авансом за несколько месяцев вперед; стоимость безвозмездно
полученного имущества; разница между суммой, которую следует взыскать с
виновных лиц за недостачу, и балансовой суммой пропавших ценностей и т.п.
К резервам предстоящих расходов относят суммы, которые организация зарезервировала,
чтобы покрыть будущие затраты, например, предстоящую оплату отпусков
работникам; выплату ежегодного вознаграждения по итогам работы за год; ремонт
основных средств; гарантийный ремонт и гарантийное обслуживание и т.п.
Собственные источники на момент проведения анализа будем определять:
ПIII’ = ПIII + стр. 640, 650 (1.1.)
где ПIII’ -собственные источники (собственные
средства) предприятия,
ПIII - итог раздела «Капитал и резервы»
бухгалтерского баланса,
, 650 -данные строк 640 и 650 бухгалтерского баланса
В этом случае заемные источники финансирования определяются
соответственно как:
ПIV + ПV - стр. 640, 650 (1.2.)
где ПIV, ПV - итоги разделов соответственно
«Долгосрочные обязательства» и «Краткосрочные обязательства» бухгалтерского
баланса.
Анализ состава и структуры пассивов предприятия проводится на основе
данных аналитической таблицы (глава 2 табл. 2.2.).
При проведении анализа источников финансирования имущества и финансовой
устойчивости предприятия большое значение уделяется изменению величины
собственных оборотных средств.
Величина собственных оборотных средств определяется как разность между
собственными средствами и величиной внеоборотных активов предприятия:
СОС = ПIII'-АI (1.3.)
Расчет этого важнейшего индикатора финансовой устойчивости предприятия
основан на «золотом» правиле финансирования активов, согласно которому
внеоборотные активы должны финансироваться за счет собственных средств, а
оборотные - за счет краткосрочных заемных средств. Для повышения финансовой
устойчивости предприятия, снижения риска потери платежеспособности, часть
оборотных активов (10%) должна финансироваться за счет собственных средств. Эта
часть собственных средств, которая может использоваться для финансирования
оборотных активов, называется собственными оборотными средствами предприятия
(собственным оборотным капиталом).
Если долгосрочные заемные средства участвуют в формировании активов, то
они должны использоваться для финансирования капитального строительства,
покупки основных средств, долгосрочных финансовых вложений. Поэтому более
точной является следующая модель расчета этого показателя:
СОС = ПIII '-АI + ПIV (1.4.)
Показатель величины собственных оборотных средств является важнейшим
индикатором финансовой устойчивости и отражает структуру пассивов и активов на
момент проведения анализа.
Вторая задача анализа имущественного состояния заключается в определении
характера процессов, протекавших на предприятии в отчетном периоде. Целью
исследования является выявление процессов, ухудшающих финансово-экономическое
состояние предприятия и представляющих опасность для его контрагентов.
Исследуется изменение стоимости групп статей и разделов баланса. По
величине и знаку этих изменений диагностируют характер процессов. При этом руководствуются
следующими положениями:
) начисление износа внеоборотных увеличивает стоимость раздела «Оборотные
активы» и снижает стоимость «Внеоборотных активов»,
) формирование положительной чистой прибыли увеличивает стоимость
разделов «Капитал и резервы» и «Оборотные активы». Формирование чистого убытка
снижает стоимость этих разделов,
) привлечение кредитов и займов увеличивает стоимость разделов «Оборотные
активы» и «Краткосрочные обязательства» («Долгосрочные обязательства»).
Погашение кредитов и займов уменьшает стоимость этих разделов,
) приобретение внеоборотных активов увеличивает стоимость раздела
«Внеоборотные активы» и снижает стоимость «Оборотных активов». Продажа
элементов внеоборотных активов вносит в эти разделы обратные изменения,
5)
начисление отдельных видов задолженности, связанной е текущей деятельностью
предприятия (перед поставщиками и подрядчиками, по оплате труда, социальному
страхованию и т.п.), увеличивает стоимость разделов «Оборотные активы» и
«Краткосрочные обязательства». Погашение этой задолженности снижает стоимость
этих разделов. [0, 32]
С
учетом сказанного, деятельность нормально функционирующего предприятия, которая
характеризуется положительной величиной чистой и прибыли и своевременным
погашением возникающей кредиторской задолженности, можно диагностировать по
следующим изменениям в его «Бухгалтерском балансе»:
А)
рост стоимость разделов «Капитал и резервы» и «Оборотные активы» вследствие
формирования положительной чистой прибыли.
Б)
рост стоимости раздела «Оборотные активы» и снижение стоимости «Внеоборотные
активов» вследствие начисления износа.
В
«Отчете о прибылях и убытках» этого предприятия также должна присутствовать
положительная величина чистой прибыли.
Процесс
диагностики усложняется под влиянием следующих факторов:
)
деятельность предприятия характеризуется наложением различных указанных выше
процессов. Например, наряду с осуществлением текущей деятельности предприятие
может приобретать внеоборотные активы и получить банковский кредит,
)
встречные финансовые потоки могут незначительно изменять стоимость имущества и
пассивов. Например, диагностика процесса приобретения новых основных фондов
может быть затруднена, если при этом предприятие продает имевшиеся ранее
основные фонды,
)
различные экономические процессы могут вносить одинаковые изменения в разделы
баланса.
.
Анализ ликвидности и платежеспособности.
Одним
из важнейших критериев оценки финансового состояния организации является ее
платежеспособность. В теории и практике финансового анализа принято выделять
долгосрочную и текущую платежеспособность. Под долгосрочной платежеспособностью
понимается способность организации рассчитываться по своим обязательствам в
долгосрочной перспективе. Способность организации рассчитываться по своим
краткосрочным обязательствам принято называть текущей платежеспособностью.
На
текущую платежеспособность организации непосредственное влияние оказывает
ликвидность ее оборотных активов. Оценка состава и качества оборонных активов с
точки зрения их ликвидности получила название анализа ликвидности баланса. С
это целью все активы и обязательства организации разбиваются на группы активы -
по степени их ликвидности, т.е. по возможности обращения в денежные средства, а
пассивы - по срокам их погашения.
Под
ликвидностью активов следует понимать временную величину, необходимую для
превращения их в денежные средства. Чем меньше время, которое потребуется,
чтобы данный актив обратился в деньги, тем выше его ликвидность.
К
наиболее ликвидным активам (группа А1) относятся сами денежные средства
предприятия и краткосрочные финансовые вложения в ценные бумаги. Следом за ними
идут быстрореализуемые активы (А2) - депозиты и дебиторская задолженность.
Более длительного времени требует реализация готовой продукции, запасов сырья,
материалов и полуфабрикатов, которые относятся к медленно реализуемым активам
(А3). Наконец, группу труднореализуемых активов (А4) образуют земля, здания,
оборудование, продажа которых требует значительного времени, а поэтому
осуществляется крайне редко. [35, 21]
Пассивы
баланса по степени срочности их погашения можно подразделить следующим образом:
наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность) (П1); краткосрочные
пассивы (краткосрочные кредиты и займы) (П2); долгосрочные кредиты и займы
(П3), постоянные пассивы (собственные средства, за исключением арендных
обязательств и задолженности перед учредителями) (П4) (рис. 2.2.).
Рис. 2.2 Классификация пассивов предприятия
Сопоставление разных групп активов и пассивов, разбитых таким образом
позволяет дать оценку ликвидности баланса. Баланс считается абсолютно
ликвидным, если выполняются следующие неравенства:
А1 > П1, то наиболее ликвидные активы равны наиболее срочным
обязательствам или перекрывают их;
А2 > П2, то быстрореализуемые активы равны краткосрочным пассивам или
перекрывают их;
А3 >П3, то медленно реализуемые активы равны долгосрочным пассивам или
перекрывают их;
А4 < П4, то постоянные пассивы равны труднореализуемым активам или
перекрывают их.
Одновременное соблюдение первых трех правил обязательно влечет за собой
достижение и четвертого, ибо если совокупность первых трех групп активов больше
(или равна) суммы первых трех групп пассивов баланса (т.е. А1 + А2 + А3] >
[П1 + П2 + П3]), то четвертая группа пассивов обязательно перекроет или будет
равна четвертой группе активов (т.е. А4 < П4). Последнее положение имеет
глубокий экономический смысл: когда постоянные пассивы перекрывают
труднореализуемые активы, соблюдается важное условие платежеспособности -
наличие у предприятия собственных оборотных средств, обеспечивающих
бесперебойный воспроизводственный процесс; равенство же постоянных пассивов и
труднореализуемых активов отражает нижнюю границу платежеспособности за счет
собственных средств предприятия.
Проводимый по изложенной схеме анализ ликвидности является приближенным.
Более детальным является анализ платежеспособности при помощи финансовых
коэффициентов.
. Коэффициент абсолютной ликвидности
Данный
коэффициент показывает, какую часть текущей краткосрочной задолженности
организация может погасить в ближайшее время за счет денежных средств и
приравненных к ним финансовым вложениям.
.
Коэффициент «критической оценки»
Данный
коэффициент показывает, какая часть краткосрочных обязательств организации
может быть немедленно погашена за счет денежных средств, средств в
краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам.
.
Коэффициент текущей ликвидности
Данный
коэффициент показывает, какую часть текущих обязательств по кредитам и расчетам
можно погасить, мобилизовав все оборотные средства.
.
Коэффициент маневренности функционирующего капитала
Данный
коэффициент показывает, какая часть функционирующего капитала обездвижена в
производственных запасах и долгосрочной дебиторской задолженности.
.
Доля оборотных средств в активах
.
Коэффициент обеспеченности собственными средствами
Данный
коэффициент характеризует наличие собственных оборотных средств у организации,
необходимых для ее текущей деятельности.
Для
комплексной оценки платежеспособности предприятия в целом следует использовать
общий показатель платежеспособности, вычисляемый по формуле
С
помощью данного показателя осуществляется оценка изменения финансовой ситуации
в организации с точки зрения ликвидности. Данный показатель применяется также
при выборе наиболее надежного партнера из множества потенциальных партнеров на
основе отчетности.
.
Анализ финансовой независимости. Рассчитываются следующие коэффициенты:
Анализ
показателей финансовой устойчивости представлен в таблице 3.6.
Коэффициент
капитализации = Заемный капитал / Собственный капитал = (590 + 690) / 490
Коэффициент
обеспеченности собственными источниками финансирования = (Собственный капитал -
Внеоборотные активы) / Оборотные активы = (490 - 190) / 290
Коэффициент
автономии = Собственный капитал / Валюту баланса = 490 / 700
Коэффициент
финансирования = Собственный капитал / Заемный капитал = 490 / (590 + 690)
Коэффициент
финансовой устойчивости = (Собственный капитал + Долгосрочные обязательства) /
Валюта баланса = (490 + 590) / 700
Обобщающим
показателем финансовой независимости является излишек или недостаток источников
средств для формирования запасов, который определяется в виде разницы величины
источников средств и величины запасов.
Общая
величина запасов = Зп
Для
характеристики источников формирования запасов и затрат используется несколько
показателей, которые отражают различные виды источников.
.
Наличие собственных оборотных средств:
СОС
= Капитал и резервы - Внеоборотные активы
.
Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов или
функционирующий капитал (КФ)
КФ
= [Капитал и резервы + Долгосрочные пассивы]- Внеоборотные активы
.
Общая величина основных источников формирования запасов (Собственные и
долгосрочные заемные источники + Краткосрочные кредиты и займы - Внеоборотные
активы):
ВИ
= [Капитал и резервы + Долгосрочные пассивы + Краткосрочные кредиты и займы] -
Внеоборотные активы
Трем
показателям наличия источников формирования запасов соответствуют три
показателя обеспеченности запасов источниками формирования:
.
Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств
±ФС
= СОС - Зп
.
Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников
формирования запасов
±ФТ
= КФ - Зп
.
Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников для
формирования запасов
±ФО
= ВИ - Зп
С
помощью этих показателей мы можем определить трехкомпонентный показатель типа
финансовой ситуации
Таблица
1.4
Сводная
таблица показателей по типам финансовых ситуаций
|
Показатели
|
Тип финансовой ситуации
|
|
Абсолютная независимость
|
Нормальная независимость
|
Неустойчивое состояние
|
Кризисное состояние
|
|
± ФС = СОС - Зп
|
ФС ≥ 0
|
ФС < 0
|
ФС < 0
|
ФС < 0
|
|
± ФТ = КФ - Зп
|
ФТ ≥ 0
|
ФТ ≥ 0
|
ФТ < 0
|
ФТ < 0
|
|
±ФО= ВИ-Зп
|
ФО > 0
|
ФО > 0
|
ФО > 0
|
ФО < 0
|
Возможно выделение 4 типов финансовых ситуаций:
. Абсолютная независимость финансового состояния. Этот тип ситуации
встречается крайне редко, представляет собой крайний тип финансовой
устойчивости и отвечает следующим условиям
± ФС ≥ 0; ± Фт ≥ 0; ± ФО ≥ 0;
т.е. трехкомпонентный показатель типа ситуации: (Ф) = {1, 1, 1}
. Нормальная независимость финансового состояния, которая гарантирует
платежеспособность
± ФС < 0; ± ФТ ≥ 0; ± ФО ≥
0; т.е. S (Ф) = {0, 1, 1}
. Неустойчивое финансовое состояние, сопряженное с нарушением
платежеспособности, но при котором все же сохраняется возможность
восстановления равновесия путем пополнения источников собственных средств за
счет сокращения дебиторской задолженности, ускорения оборачиваемости запасов
± ФС < 0; ± ФТ < 0; + ФО ≥
0; т.е. S (Ф) = {0, 0, 1}
. Кризисное финансовое состояние, при котором предприятие полностью
зависит от заемных источников финансирования. Собственного капитала и долго- и
краткосрочных кредитов и займов не хватает для финансирования материальных
оборотных средств, то есть пополнение запасов идет за счет средств,
образующихся в результате замедления погашения кредиторской задолженности, т.е.
S (Ф) = {0, 0, 0}.
2. Анализ
финансового состояния ООО «Леон - Авто СПб»
.1
Характеристика предприятия ООО «Леон - Авто СПб» и основные направления
деятельности
Компания «Леон-Авто СПб» работает на рынке сервиса грузовых автомобилей с
2002г.
Большой срок работы в авто-бизнесе позволил фирме приобрести и укрепить
деловые связи со многими крупными поставщиками. Кроме того, за годы
существования на рынке, у компании сложилась репутация устойчивого, динамично
развивающегося, многопрофильного предприятия. Основой деятельности является, в
том числе, оперативная реакция на изменения, происходящие на рынке
автозапчастей.
- Журнал «За рулем»;
- ОАО «Мобильные Телесистемы» (МТС);
- Пеликан Авто - официальный дилер Nissan;
- Юнион Моторс - официальный дилер Nissan;
- Рено-Тракс -Восток - официальный дилер Renault;
- Автоцентр «Немецкий Дом» - официальный дилер Volkswagen;
- САТАРИ - официальный импортер Citroen в России;
- Атлант Моторс - международный автомобильный холдинг,
официальный дилер Skoda;
- Мосрентсервис - официальный дилер Renault;
- Автоцентр «Авто-Престус» - официальный дилер Volkswagen;
- Технический центр ЮНИТ - один из ведущих представителей на
рынке технического обслуживания и ремонта автомобилей БМВ и Мерседес-Бенц в
Москве;
Сегодня компания «Леон-Авто СПб» предлагает авто-владельцам не только
автозапчасти практически на любой грузовой автомобиль иностранного производства,
но и также целый спектр услуг, с вязанный с ремонтом автомобилей: услуги по
текущему ремонту, диагностика, техническое освидетельствование для страховых
компаний, гарантийный ремонт по новым автомобилям и капитальный ремонт
двигателей.
Кроме этого, на территории СТО находится магазин, в котором есть
возможность приобрести фактически любые запчасти, материалы, масла и жидкости,
для грузового автотранспорта.
В данный момент особое место в ассортименте занимают товары сезонного
спроса - аксессуары и дополнительное оборудование, авто-косметика и технические
жидкости.
В 2003 году компания вышла на рынок интернет - продаж с
интернет-магазином запчастей, для иномарок, в котором был представлен весь
ассортимент «Леон-Авто СПб».
Проект оказался действительно сложным - ведь пришлось столкнуться с
огромнейшим ассортиментом запчастей на автомобили самых разных марок. Концепция
проекта менялась несколько раз, но на данный момент интернет-магазин запчастей
для иномарок успешно работает и развивается.
Сегодня, у фирмы есть представительства в Москве, Нижнем Новгороде,
Перми, Саратове, Кемерово, Иванове, Пятигорске, Смоленске, Новосибирске.
Основной целью работы компании ООО «Леон-Авто СПб» является получение
прибыли. Выделяют три основных типа ориентации организации на прибыль:
1. ее максимизацию;
2. получение «удовлетворительной» прибыли, т.е. ее суть состоит в
том, что при планировании прибыли она считается «удовлетворительной», если
будет учитываться степень риска;
. минимизацию прибыли - этот вариант обозначает максимизацию
минимума ожидаемых доходов наряду с минимизацией максимума потерь.
Компания ООО «Леон-Авто СПб» ориентирована на получение максимальной
прибыли. Рост прибыли в компании обуславливается следующими факторами:
1. удовлетворение потребителя или пользователя услуг;
2. позиция на рынке, часто связанная с желанием рыночного лидерства;
. условия благосостояния работающих и развитие хороших отношений
среди персонала;
. публичная ответственность и имидж организации.
Организационная структура компании представлена на рис. 2.1.
Рис. 1.1 Организационная структура ООО «Леон-Авто СПб»
Проведенный анализ позволяет сделать вывод, что компания ООО «Леон-Авто
СПб» имеет линейно-функциональную структуру управления, при которой сохраняется
преимущество линейной структуры принципа единоначалия, а также преимущество
функциональной структуры в виде специализации управления. Таким образом, в этой
структуре сочетаются преимущества линейной и функциональной структур, но
доминирующими остаются вертикальные (командные) связи типа
«руководитель-подчиненный». Она характеризуется тем, что во главе каждого
структурного подразделения находится руководитель единоначальник, наделенный
всеми полномочиями, осуществляющий единоличное руководство подчиненными ему
работниками и сосредотачивающий в своих руках все функции управления. Такая
структура управления является логически более стройной и формально
определенной, но, вместе с тем, и менее гибкой.
Для эффективной работы организации важно четко и ясно определить
функциональные обязанности и полномочия работников, а также их взаимоотношение.
Каждый сотрудник компании должен понимать, что ожидается от него, какими
полномочиями он обладает, какими должны быть его взаимоотношения с другими
служащими. Это достигается с помощью схемы организации, дополненной
соответствующими инструкциями и распределением обязанностей.
Исполнительным органом компании ООО «Леон-Авто СПб»
является генеральный директор. В его компетенции находятся вопросы разработки и
реализации целей, политики и стратегии их достижения, а также организация и
руководство текущей деятельностью компании и распоряжение имуществом. Поэтому
столь важна роль генерального директора компании ООО «Леон-Авто СПб», который
бы своей властью предупреждал возможную дезорганизацию и координировал работу
наиболее эффективным образом.
Главный менеджер компании ООО «Леон-Авто СПб» является
заместителем генерального директора и осуществляет руководство текущей
деятельностью компании:
1. утверждает штатное расписание, положение об оплате труда и
материальном стимулировании работников фирмы;
2. принимает на работу и увольняет работников компании, а также
определяет количество работников, необходимых для работы по договорам;
. распоряжается имуществом общества и распорядителем кредитов;
. представляет интересы общества без доверенности, подписывает
доверенности, договоры, соглашения;
. открывает счета в банках;
. утверждает должностные инструкции работников компании;
. определяет перечень сведений, составляющих коммерческую тайну и
степень ответственности за их разглашение;
. обеспечивает учет и сохранность документов общества, а также
своевременную их передачу на государственное хранение в установленном порядке
при реорганизации или ликвидации.
Деятельность служб компании ООО «Леон-Авто СПб»
регулируется положением о подразделении, в котором обозначены следующие
аспекты:
1. основные задачи, функции и ответственность каждого
структурного подразделения;
2. правила и стандарты документационного
обеспечения;
. иные нормативные, правовые и
нормативно-методические документы, регламентирующие конкретный вид
деятельности;
. материально-техническую основу деятельности
каждого отдела, составляющую закрепленные за ним помещения, мебель, оргтехнику,
программное обеспечение, документы, необходимые для выполнения возложенных на
отдел задач и др.
Отдел продаж компании ООО «Леон-Авто СПб» является
структурным подразделением и подчиняется непосредственно генеральному директору
компании. Отдел продаж компании возглавляет начальник отдела продаж,
назначаемый на должность приказом генерального директора. Основная функция
отдела продаж - максимальное извлечение прибыли. Задачи отдела продаж:
1. обеспечение функционирования магазина и ремонтного
отдела «Леон-Авто СПб» согласно требованиям, утвержденным генеральным
директором;
2. организация обучения и повышения квалификации
продавцов, кассиров, авто-слесарей;
. контроль за трудовой дисциплиной персонала;
. контроль за пополнением ассортимента
магазина, склада;
. продажа товаров;
. работа с клиентами.
Отдел закупок организации ООО «Леон-Авто СПб» является
структурным подразделением компании и подчиняется непосредственно генеральному
директору. Отдел закупок возглавляет начальник отдела закупок, назначаемый на
должность приказом генерального директора. Задачи отдела закупок:
1. ведение ассортиментной политики;
2. ведение ценовой политики;
. поиск поставщиков и работа с ними;
. своевременный заказ, закупка, хранение и
распределение товара;
. отбраковка некачественного товара и его
изоляция;
. отслеживание продаж в магазине и отпуск в
ремонтный отдел;
. оценка эффективности продаж;
. коррекция заказа, закупок и ассортиментной
политики в разрезе месяца, сезона.
Бухгалтерия компании ООО «Леон-Авто СПб» является
структурным подразделением копании и подчиняется непосредственно генеральному
директору. Бухгалтерию компании возглавляет главный бухгалтер, назначаемый на
должность приказом генерального директора. Бухгалтерия осуществляет учет
средств компании ООО «Леон-Авто СПб» и хозяйственных операций с материальными и
денежными ресурсами, устанавливает результаты финансово-хозяйственной
деятельности компании. Задачи бухгалтерии:
1. ведение финансовой документации согласно
стандартам компании ООО «Леон-Авто СПб»;
2. своевременность расчетов с поставщиками, арендодателями,
государственной налоговой инспекцией и другими государственными органами,
анализ эффективности работы торговой сети;
. работа с проверяющими и контролирующими
государственными органами;
. своевременная сдача финансовой документации в
государственную налоговую инспекцию.
Анализируя организацию структуры управления
персоналом, необходимо отметить, что в целом организационная структура компании
ООО «Леон-Авто СПб» соответствует настоящему положению и существующим целям.
Права и обязанности возложены на сотрудников, несущих ответственность за
конкретную работу.
Анализ объема и реализации товаров, работ, услуг. Одним из главных
показателей работы любой коммерческой организации является объем реализуемой
продукции (работ, услуг). По данным бухгалтерской отчетности в течение
предыдущих трех лет в компании ООО «Леон-Авто СПб» наблюдался рост общего
объема реализации.
Так, в 2005 году размер выручки составил 81761 тыс. руб., в 2006 году
88561 тыс. руб. и в 2007 году - 98327 тыс. руб. Соответственно темпы роста
товарооборота в 2006 году составили 8,3 % ((88561 - 81761) / 81761 * 100), а в
2007 году - 11 %.
Проводя анализ, необходимо учитывать влияние инфляции, поэтому изучение
изменения показателей должно производиться в сопоставимых ценах. Это позволит исключить
влияние цен с целью определения изменений объема продаж, работ, услуг в чистом
виде за счет увеличения выпуска и физического объема продаж, работ, услуг. По
данным внутреннего учета индекс цен для компании ООО «Леон-Авто СПб» на 2007
год составил 1,11. Для определения объема реализации в сопоставимых ценах
необходимо его объем с момента действия новых продажных цен разделить на индекс
цен. Анализ данного показателя лучше всего провести как по общему объему
реализации, так и по его составу, как показано в табл. 2.1.
Таблица 2.1
Состав и объем реализации продукции ООО «Леон-Авто СПб»
|
Показатель
|
2006 г
|
2007 г
|
Изменения, в сопоставимых
ценах
|
|
сумма, тыс. руб.
|
уд. вес., %
|
сумма, тыс. руб.
|
уд. вес., %
|
в сопоставим ценах, тыс.
руб.
|
сумма, тыс. руб.
|
уд. вес, %
|
|
Объем реализации всего, в
том числе:
|
88561
|
100
|
98327
|
100
|
88583
|
22
|
0,02
|
|
Продажа деталей кузова,
двигателей
<http://www.avantauto.ru/1otdel.php>6261270,77138672,66431217002,7
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Инструмент, автоэлектрика
<http://www.avantauto.ru/2otdel.php>80609,180628,27264- 796-10,9
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Автомасла, антифризы,
авто-химия: присадки.
<http://www.avantauto.ru/3otdel.php>77938,868847,06202- 1591-25,7
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Запчасти для Renault
<http://www.avantauto.ru/4otdel.php>50485,790469,28150310238,1
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Запчасти для прочих
<http://www.avantauto.ru/6-7otdel.php>иномарок50485,729493,02657-
2391-89,9
|
|
|
|
|
|
|
|
Как
и в предыдущем периоде, наибольший удельный вес в общем объеме полученной
выручки компании ООО «Леон-Авто СПб» приходится на поступления от реализации
деталей кузова, двигателей <http://www.avantauto.ru/1otdel.php>. Кроме
этого наблюдается значительный рост доли запчастей для Renault - 38,1 %.
По
другим позициям - инструмент, автоэлектрика,
<http://www.avantauto.ru/2otdel.php>автомасла, антифризы, авто-химия:
присадки и пр. <http://www.avantauto.ru/3otdel.php>, запчасти для прочих
иномарок - наблюдается падение как удельного веса в общем объеме реализации,
так и поступлений в стоимостном выражении.
Анализ
себестоимости продукции. Анализ себестоимости продукции имеет немаловажное
значение, так как при снижении себестоимости продукции увеличивается прибыль
организации.
Таблица
2.2 Анализ затрат ООО «Леон-Авто СПб» по элементам
|
Виды затрат
|
2006 год
|
2007 год
|
Отклонения
|
Темп роста, %
|
|
тыс. руб.
|
в % к итогу
|
тыс. руб.
|
в % к итогу
|
тыс. руб.
|
в доле, %
|
|
|
Материальные затраты
|
57009
|
76,1
|
59346
|
75
|
2337
|
- 1,1
|
4,1
|
|
Затраты на оплату труда
|
10035
|
13,4
|
11277
|
14,3
|
1242
|
0,9
|
12,4
|
|
Отчисления на социальные
нужды
|
2609
|
3,9
|
2932
|
3,7
|
323
|
- 0,2
|
12,4
|
|
Амортизация
|
1013
|
1,4
|
1187
|
1,5
|
174
|
0,1
|
17,2
|
|
Прочие затраты
|
4220
|
5,6
|
4384
|
5,5
|
164
|
- 0,1
|
3,9
|
|
Итого по элементам затрат
|
74886
|
100
|
79126
|
100
|
4240
|
0
|
5,7
|
Следует отметить, что в отчетном году затраты компании ООО «Леон-Авто
СПб» возросли на 4240 тыс. руб. или на 5,7%. Наибольшими темпами росли затраты
на оплату труда и амортизационные отчисления.
Определенные структурные изменения произошли по материальным затратам.
Несмотря на абсолютный прирост материальных затрат, доля их сократилась на
1,1%, но тем не менее они продолжают занимать наибольший удельный вес в общей
сумме затрат предприятия. Доля же затрат на оплату труда, напротив, выросла на
0,9%.
Более информативным и обобщающим является анализ затрат на рубль товарной
продукции, так как именно этот показатель устанавливает прямую связь между
себестоимостью и прибылью. Затраты на рубль товарной продукции определяются
путем деления общей суммы затрат на выручку от продаж. В общие затраты включают
коммерческие и управленческие расходы предприятия.
Таблица 2.3 Анализ затрат на 1 руб. реализованной продукции
|
Показатели
|
2006 год, тыс. руб.
|
2007 год, тыс. руб.
|
Изменение (+, -)
|
|
1. Общие затраты на 1 рубль
выручки, том числе:
|
0,968
|
0,944
|
-0,025
|
|
Себестоимость реализованных
товаров, на 1 рубль выручки
|
0,846
|
0,805
|
-0,041
|
|
Управленческие расходы на 1
рубль выручки
|
0,088
|
0,098
|
0,009
|
|
Коммерческие расходы на 1
рубль выручки
|
0,034
|
0,041
|
0,007
|
|
2. Прибыль от продажи на 1
рубль выручки
|
0,032
|
0,056
|
0,024
|
В 2007 году общие затраты на 1 рубль товарной продукции снизились, что
положительно повлияло на прибыль от продаж единицы продукции. Это изменение
произошло исключительно за счет снижения себестоимости продукции, в то время
как коммерческие и управленческие расходы, приходящиеся на рубль продукции,
имели тенденцию роста.
Основные технико-экономические показатели результативности деятельности
компании ООО «Леон-Авто СПб» за 2006-2007 гг. сведены в следующую таблицу.
Таблица 2.4 Показатели производственно-хозяйственной деятельности
компании ООО «Леон-Авто СПб»
|
№ п/п
|
Наименование показателя
|
Величина показателя
|
Отклонение
|
|
|
2006 год
|
2007 год
|
Абс., +/-
|
Отн., %
|
|
1
|
Выручка, тыс.руб.
|
88561
|
98327
|
+ 9766
|
+ 9,93
|
|
2
|
Себестоимость, тыс.руб.
|
74886
|
79126
|
+ 4240
|
+ 5,36
|
|
3
|
Стоимость ОПФ, тыс.руб.
|
210487
|
212581
|
+ 2094
|
+ 0,99
|
|
4
|
Численность
производственного персонала, чел.
|
48
|
44
|
- 4
|
- 8,33
|
|
5
|
Фонд оплаты труда
производственного персонала, тыс.руб.
|
12644
|
14209
|
+ 1565
|
+ 12,4
|
|
6
|
Чистая прибыль, тыс.руб
|
1356
|
2046
|
+ 690
|
+ 33,72
|
|
7
|
Прибыль от деятельности
компании, тыс. руб.
|
2861
|
5547
|
+ 2686
|
+ 48,42
|
|
8
|
Рентабельность продаж,
работ, услуг по чистой прибыли, %
|
1,5
|
2,1
|
+ 0,6
|
|
|
9
|
Рентабельность продаж по
прибыли от продаж, работ, услуг, %
|
3,2
|
5,6
|
+,2,4
|
|
|
10
|
Производительность труда,
тыс.руб/чел.
|
1845,02
|
2234,7
|
+389,68
|
+17,45
|
|
11
|
Фондоотдача, руб/руб.
|
0,785
|
0,868
|
+ 0,083
|
+ 9,56
|
|
12
|
Среднегодовая зарплата,
тыс.руб.
|
263,42
|
322,93
|
+ 59,51
|
+ 18,43
|
Подводя общий итог проведенному анализу основных технико-экономических
показателей, можно сделать вывод, что компания ООО «Леон-Авто СПб» обладает
достаточно неплохим потенциалом. За анализируемый период работы компании
значения многих показателей значительно улучшились, а также наблюдается
тенденция их дальнейшего роста и в будущих периодах.
.2 Обобщающая
характеристика результатов финансовой деятельности
Бухгалтерский
отчет компании ООО «Леон-Авто СПб» подготовлен на основе действующего
законодательства и правил ведения бухгалтерского учета, принятых в Российской
Федерации, на основании сводных данных по отдельным балансам бухгалтерий
структурных подразделений, в соответствии с учетной политикой ООО «Леон-Авто
СПб». Бухгалтерский учет выручки от продажи продукции и оказания услуг
осуществляется в соответствии с Положением по бухгалтерскому учету «Доходы
организации, ПБУ 9/99» [2]. Выручка от продажи продукции и товаров,
поступления, связанные с выполнением работ, оказанием услуг признается в
соответствии с допущением временной определенности фактов хозяйственной
деятельности (по отгрузке) и предъявлением к оплате расчетных документов.
Бухгалтерский
отчет компании сформирован, исходя из действующих в Российской федерации правил
бухгалтерского учета и отчетности, в частности Федерального закона «О
бухгалтерском учете» [1], Положения по бухгалтерскому учету «Учетная политика
организации» ПБУ 1/98 [3], Положения по ведению бухгалтерского учета и
отчетности в Российской Федерации [4].
Активы
и обязательства Общества оценены в отчетности по фактическим затратам на их
приобретение, за исключением основных средств и инвестиций в акции. В составе
основных средств отражены земельные участки, здания, машины, оборудование,
транспортные средства и другие соответствующие объекты со сроком службы более
12 месяцев.
По
состоянию на 01.01.2004 ООО «Леон-Авто СПб» переоценивало производственные
основные средства по рыночной стоимости с привлечением оценочной компании ЗАО
«ЭНПИ-Консалт».
В
течение 2005 года ООО «Леон-Авто СПб» проводило оценку рыночной стоимости
имущества, находящегося в собственности, с целью определения рыночных цен на
трансформаторы в трансформаторных подстанциях. Работы проводились для учетных
целей, результатом стало выделение трансформаторов (оборудования) из общей
стоимости трансформаторных подстанций. Данные работы не привели к изменению
стоимости основных средств ООО «Леон-Авто СПб».
Амортизация
основных средств, введенных в эксплуатацию до 01.01.04 года, начислена линейным
способом по нормам, утвержденным постановлением Правительства СССР от
22.10.90г. №1072:
- здания и сооружения -1-2 % в год,
- машины и оборудование - 10-12% в год,
- транспортные средства - 17% в год,
- компьютерная техника - 20% в год.
Амортизация основных средств, введенных в эксплуатацию после 01.01.04
года, начислена линейным способом по нормам, утвержденным постановлением Правительства
РФ от 01.01.02 г. №1.
Начисленный износ составил:
- здания и сооружения - 60%,
- машины и оборудование - 78%,
- транспортные и другие основные средства - 70%.
Первоначальной стоимостью основных средств, полученных по договорам,
предусматривающим исполнение обязательств (оплату) неденежными средствами,
признается стоимость ценностей, переданных или подлежащих передаче со стороны
ООО «Леон-Авто СПб».
Выручка от продажи продукции и товаров, поступления, связанные с
выполнением работ, оказания услуг признается в соответствии с допущением
временной определенности фактов хозяйственной деятельности (по отгрузке) и
предъявлением к оплате расчетных документов. Учет выручки ведется по видам
деятельности.
В условиях рыночной экономики бухгалтерская отчётность хозяйствующих
субъектов становится основным средством коммуникации и важнейшим элементом
информационного обеспечения финансового анализа. Любое предприятие в той или
иной степени постоянно нуждается в дополнительных источниках финансирования.
Найти их можно на рынке капиталов, привлекая потенциальных инвесторов и
кредиторов путём объективного информирования их о своей финансово-
хозяйственной деятельности, то есть в основном с помощью финансовой отчётности.
Насколько привлекательны опубликованные финансовые результаты, показывающие
текущее и перспективное финансовое состояние предприятия, настолько высока и
вероятность получения дополнительных источников финансирования.
Рассмотрим основные показатели финансово-экономического состояния
компании ООО «Леон-Авто СПб» на основе Бухгалтерского баланса на 31 декабря
2006 года (Форма №1) - Приложение 1 и Отчета о прибылях и убытках на 31 декабря
2006 года (Форма №2) - Приложение 2.
Имущественное положение предприятия на начало и конец отчетного периода
характеризуется данными баланса. Сравнивая динамику итогов разделов актива и
пассива баланса, можно выяснить тенденции изменения имущественного положения.
Сравнительный аналитический баланс представлен в таблице 2.5.
Таблица 2.5 Сравнительный аналитический баланс
|
Наименование статей
|
Коды строк
|
Абсолютные величины
|
Изменение
|
Относительные величины
|
Изменение
|
|
|
01.01. 2007
|
01.01. 2008
|
01.04. 2008
|
2006-2007
|
1 - 4 2008
|
01.01.2007
|
01.01.2008
|
01.04.2008
|
2006-2007
|
1 - 4 2008
|
|
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Основные средства
|
120
|
661
|
623
|
689
|
-38
|
66
|
14,1%
|
6,6%
|
6,3%
|
-7,5%
|
-0,3%
|
|
ИТОГО по разделу I
|
190
|
661
|
623
|
689
|
-38
|
66
|
14,1%
|
6,6%
|
6,3%
|
-7,5%
|
-0,3%
|
|
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Запасы
|
210
|
3401
|
7725
|
8997
|
4324
|
1272
|
72,3%
|
81,5%
|
82,1%
|
9,2%
|
0,6%
|
|
Дебиторская задолженность
(платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)
|
240
|
215
|
961
|
978
|
746
|
17
|
4,6%
|
10,1%
|
8,9%
|
5,6%
|
-1,2%
|
|
Денежные средства
|
260
|
424
|
167
|
295
|
-257
|
128
|
9,0%
|
1,8%
|
2,7%
|
-7,3%
|
0,9%
|
|
ИТОГО по разделу II
|
290
|
4040
|
8853
|
10270
|
4813
|
1417
|
85,9%
|
93,4%
|
93,7%
|
7,5%
|
0,3%
|
|
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Уставный капитал
|
410
|
10
|
10
|
10
|
0
|
0
|
0,2%
|
0,1%
|
0,1%
|
-0,1%
|
0,0%
|
|
Нераспределенная прибыль
отчетного года
|
470
|
3105
|
6722
|
5678
|
3617
|
-1044
|
66,0%
|
70,9%
|
51,8%
|
4,9%
|
-19,1
|
|
ИТОГО по разделу III
|
490
|
3115
|
6732
|
5688
|
3617
|
-1044
|
66,3%
|
71,0%
|
51,9%
|
4,8%
|
-19,1
|
|
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ
ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Кредиторская задолженность
|
620
|
1586
|
2744
|
5271
|
1158
|
2527
|
33,7%
|
29,0%
|
48,1%
|
-4,8%
|
19,1
|
|
ИТОГО по разделу V
|
690
|
1586
|
2744
|
5271
|
1158
|
2527
|
33,7%
|
29,0%
|
48,1%
|
-4,8%
|
19,1
|
|
БАЛАНС
|
700
|
4701
|
9476
|
10959
|
4775
|
1483
|
100%
|
100%
|
100%
|
0,0%
|
0,0%
|
Активы предприятия представлены оборотными и внеоборотными активами.
За анализируемый период доля внеоборотных активов снизилась на 7,8% и
стала составлять 6,3% против 14,1% в 2006 году. Данные активы представлены
только основными средствами, за счет которых и произошло снижение.
Несмотря на это, в стоимостном выражении произошел рост внеоборотных
активов на 28 тыс. руб. (в 2007 году снижение на 38 тыс. руб., а на 01.04.2008
- рост на 66 тыс. руб.)
Оборотные активы представлены запасами, краткосрочной дебиторской
задолженностью и денежными средствами.
Оборотные активы увеличились на 6 230 тыс. руб., или на 7,8%, и на конец
периода стали составлять 10 270 тыс. руб. Рост произошел за счет запасов (5 596
тыс. руб. или 9,8%) и дебиторской задолженности (763 тыс. руб., или 4,4%).
Денежные средства за анализируемый период колебались: к концу 2007 года
они уменьшились на 257 тыс. руб., или на 7,3%, а к 01.04.2008 г. - увеличились
на 128 тыс. руб. (или на 0,9%). В целом денежные средства уменьшились на 129
тыс. руб., или на 6,2%.
Пассив баланса представлен собственным капиталом и краткосрочными
обязательствами.
Собственный капитал состоит из уставного капитала и нераспределенной
прибыли. Уставный капитал за анализируемый период не изменился (10 тыс. руб.),
его доля составляет 0,1% (с начала периода уменьшение на 0,1%).
Нераспределенная прибыль за 2007 год увеличилась на 3 617 тыс. руб., или
на 4,9%, а за 3 месяца 2008 года - уменьшилась на 1 044 тыс. руб., или на
19,1%. Что повлияло на изменение собственного капитала.
Краткосрочные обязательства представлены только кредиторской
задолженностью, которая за анализируемый период увеличилась на 3 685 тыс. руб.,
или на 14,4%.
В целом имущество предприятия увеличилось на 6 258 тыс. руб. и стало
составлять 10 595 тыс. руб.
.3
Углубленный анализ финансового состояния
Для определения ликвидности баланса следует сопоставим итоги групп по
активу и пассиву (табл. 2.6.).
В организации наблюдается следующее соотношение активов и пассивов:
|
01.01.2007
|
01.01.2008
|
01.04.2008
|
|
-
|
-
|
-
|
|
+
|
+
|
+
|
|
+
|
+
|
+
|
|
-
|
-
|
-
|
На протяжении всего анализируемого периода не выполняется первое
неравенство, т.е. на предприятии наблюдается нехватка наиболее ликвидных
активов и избыток наиболее срочных обязательств.
Таблица 2.6 Анализ ликвидности бухгалтерского баланса
|
Актив
|
01.01. 2007
|
01.01. 2008
|
01.04. 2008
|
Пассив
|
01.01. 2007
|
01.01. 2008
|
01.04. 2008
|
Платежный излишек или
недостаток
|
|
Наиболее ликвидные активы (А1)
|
424
|
167
|
295
|
Наиболее срочные
обязательства (П1)
|
1 586
|
2 744
|
5 271
|
-1162
|
-2577
|
-4976
|
|
Быстрореализуемые активы
(А2)
|
215
|
961
|
978
|
Краткосрочные пассивы (П2)
|
-
|
-
|
-
|
215
|
961
|
978
|
|
Медленно реализуемые активы
(А3)
|
3 401
|
7 725
|
8 997
|
Долгосрочные пассивы (П3)
|
-
|
-
|
-
|
3401
|
7725
|
8997
|
|
Труднореализуемые активы
(А4)
|
661
|
623
|
689
|
Постоянные пассивы (П4)
|
3 115
|
6 732
|
5 688
|
-2454
|
-6109
|
-4999
|
|
Баланс
|
4 701
|
9 476
|
10 959
|
Баланс
|
4 701
|
9 476
|
10 959
|
0
|
0
|
0
|
Анализ платежеспособности выполнен в таблице 2.7.
Таблица 2.7 Анализ платежеспособности
|
Наименование показателя
|
01.01. 2007
|
01.01. 2008
|
Нормальное ограничение
|
Отклонение
|
|
1. Общий показатель
платежеспособности (L1)
|
0,98
|
1,08
|
больше 1
|
0,10
|
|
2. Коэффициент абсолютной
ликвидности (L2)
|
0,27
|
0,06
|
0,1-0,7
|
-0,21
|
|
3. Коэффициент "критической
оценки" (L3)
|
0,40
|
0,41
|
0,7-0,8
|
0,01
|
|
4. Коэффициент текущей
ликвидности (L4)
|
2,55
|
3,23
|
1,5
|
0,68
|
|
5. Коэффициент
маневренности функционирующего капитала (L5)
|
1,39
|
1,26
|
уменьшение
|
-0,12
|
|
6. Доля оборотных средств в
активах (L6)
|
0,86
|
0,93
|
больше 0,5
|
0,07
|
|
7. Коэффициент
обеспеченности собственными средствами (L7)
|
0,61
|
0,69
|
больше 0,1
|
0,08
|
С точки зрения ликвидности финансовая ситуация предприятия улучшилась
(общий показатель платежеспособности находится в зоне нормального ограничения -
1,08).
В ближайшее время за счет денежных средств и приравненных к ним
финансовым вложениям организация могла погасить на начало года 27% текущей
краткосрочной задолженности, но к концу года значение коэффициента ухудшилось
до 6%. Это произошло за счет увеличения краткосрочных обязательств и уменьшения
денежных средств.
За счет денежных средств и поступлений по расчетам на начало года могло
быть погашено немедленно 40% краткосрочных обязательств, что не является
достаточным. К концу года значение незначительно улучшилось до 41%.
Мобилизовав все оборотные средства, предприятие сможет погасить все
текущие обязательства.
За анализируемый период удалось улучшить значение коэффициента
маневренности функционирующего капитала (уменьшение значения с 1,39 до 1,26).
Это значит, что в производственных запасах уменьшилась часть обездвиженного
функционирующего капитала.
Для текущей деятельности предприятие полностью обеспечено собственными
оборотными средствами.
Т.к. коэффициент текущей ликвидности и обеспеченности собственными средствами
в норме, рассчитаем коэффициент восстановления платежеспособности:
L =
3,23 + 6 / 12 * (3,23 - 2,55) / 2 = 1,8 > 1
Таким образом, в ближайшие 6 месяцев предприятию не грозит утрата
платежеспособности.
Обобщающим показателем финансовой независимости является излишек или
недостаток источников средств, для формирования запасов, который определяется в
виде разницы величины источников средств и величины запасов (табл. 2.8.).
Таблица 2.8. - Анализ достаточности источников финансирования для
формирования запасов
|
Наименование показателя
|
01.01.2007
|
01.01. 2008
|
01.04.2008
|
|
СОС
|
2454
|
6109
|
4999
|
|
КФ
|
2454
|
6109
|
4999
|
|
ВИ
|
2454
|
6109
|
4999
|
На основе данных получим трехкомпонентный показатель типа финансовой
устойчивости (табл. 2.9.)
Таблица 2.9. - Определение типа финансового состояния
|
Показатель
|
01.01.2007
|
01.01.2008
|
01.04.2008
|
|
Фс
|
-947
|
-1616
|
-3998
|
|
Фт
|
-947
|
-1616
|
-3998
|
|
Фо
|
-947
|
-1616
|
-3998
|
|
S (Ф)
|
(0, 0, 0)
|
(0, 0, 0)
|
(0, 0, 0)
|
На предприятии в течение анализируемого периода финансовое состояние, при
котором предприятие полностью зависит от заемных источников финансирования не
выявлено. Хотя собственного капитала не совсем хватает для финансирования
материальных оборотных средств, то есть пополнение запасов идет за счет
средств, образующихся в результате некоторого замедления погашения кредиторской
задолженности.
Рассчитаем коэффициенты финансовой устойчивости (табл. 2.10.).
Таблица 2.10 Коэффициенты финансовой независимости
|
Наименование показателя
|
01.01 2007
|
01.01. 2008
|
01.04. 2008
|
Нормальное ограничение
|
Отклонение
|
|
Коэффициент капитализации
U1
|
0,51
|
0,41
|
0,93
|
меньше 1,5
|
-0,10
|
|
Коэффициент обеспеченности
собственными источниками финансирования U2
|
0,69
|
0,49
|
больше 0,1
|
0,08
|
|
Коэффициент финансовой
независимости U3
|
0,66
|
0,71
|
0,52
|
0,4-0,6
|
0,05
|
|
Коэффициент финансирования
U4
|
1,96
|
2,45
|
1,08
|
больше 0,7
|
0,49
|
|
Коэффициент финансовой
устойчивости U5
|
0,66
|
0,71
|
0,52
|
больше 0,6
|
0,05
|
Все коэффициенты финансовой устойчивости находятся в пределах нормального
ограничения.
На 1 рубль вложенных в активы собственных средств предприятие привлекает
93 копейки заемных средств. Значение коэффициент увеличилось с начала периода
на 42 копейки.
За счет собственных источников финансируется половина оборотных активов.
Подводя итог, можно сделать вывод, что организации необходимо стараться
уменьшать текущую краткосрочную кредиторскую задолженность, в более короткие
сроки, а также увеличить поток денежных средств на предприятие.
анализ
финансовый коммерческий организация
3.
Рекомендации по улучшению финансового состояния ООО «Леон - Авто СПб»
.1 Разработка
мероприятий
Поскольку все рассмотренные во второй главе финансовые показатели, по
текущей деятельности предприятия находятся в пределах нормы, предложим
организации - ООО «Леон - Авто СПБ» заняться дополнительным видом деятельности,
а именно продажей автомобилей RENAULT.TRUCKS.
Т.к. у компании есть дилерский договор с заводом-изготовителем грузовой
техники РЕНО, в котором прописано, что она может заниматься продажей грузовиков
РЕНО и выполнять гарантийные работы плановой техники. ООО «Леон-Авто СПб»
является официальным дилером завода- изготовителя во Франции.
На данный момент продажей грузовиков РЕНО занимается компания (Дилер) в
Москве, а Леон - Авто СПб займет нишу по Северо - Западу, спрос на приобретение
транспорта в регионе есть.
Если компания ООО Леон - авто СПб будет закупать грузовики РЕНО во
Франции и продавать их в СПб на весь Северо-Западный регион, а гарантия на
новый автомобиль - 2 года, это значит, что добавится работа для автосервиса, по
текущему, плановому ремонту и техническому обслуживанию. Выручка компании
возрастет. Увеличатся активы, за счет закупаемых материалов, запасных частей.
Модели марки RENAULT TRUCKS, предлагаемые заводом во Франции:
RENAULT MAGNUM
-----//------ PREMIUM
----//-------LANDER
----//------PUGER
----//------MASOCT
-----//------MEDIUM
Продажа новой техники:
Закупочная цена автомобиля в среднем составляет - 2 347 т.р., продажа
составляет в среднем- 2 477 т.р.
Прибыль от продаж (Валовая) составит 130 т.р. за единицу.
Затраты в среднем составят 15 т.р. за единицу.
Предположим, что в год будет продаваться 120 машин. Таким образом, чистая
прибыль за год от этого вида деятельности составит:
* (130 - 15) * (1 - 0,24) = 10 488 тыс. руб.
Гарантийный ремонт на новую технику:
Ознакомимся с графиком регулярного технического обслуживания автомобилей,
рассчитанного на два года, из него вытекают следующие расчеты:
Выручка от выполненных работ в год составит 12 т.р. за единицу.
Выручка от использованных на ремонт материалов и запасных частей в год
составит: 44 т.р. за единицу.
В год будут обслуживаться 120 машин.
Выручка от этого вида деятельности в год составит 6 720 тыс. руб.
Стоимость закупки материалов и запчастей в год составит: 1 200 тыс. руб.
(10 т.р. за единицу).
Затраты в среднем составят 3 т.р. за единицу. (360 т. р. в год), таким
образом, чистая прибыль за год от этого вида деятельности составит:
* (12 + 44 - 10 - 3) = 120 * 43 = 5 160 - 47 = 5 113 (ЕНВД).
Расчет налога ЕНВД за год: 12 * 2 * 1,081 * 12 * 0,15 = 47, где
База = 12, численность = 2, К1 = 1,081, количество месяцев = 12, ставка
налога = 0,15.
3.2
Экономический эффект от предложенных мероприятий
На 15 601 тыс. руб. увеличится нераспределенная прибыль в пассиве и
денежные средства в активе.
Статьи баланса будут иметь следующие вид (табл. 3.1.).
Таблица 3.1. - Баланс предприятия после запуска нового направления
|
АКТИВ
|
Код строки
|
01.04.2009
|
|
1
|
2
|
3
|
|
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
|
|
|
|
Основные средства
|
120
|
689
|
|
ИТОГО по разделу I
|
190
|
689
|
|
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
|
|
|
|
Запасы
|
210
|
8 997
|
|
в том числе:
|
|
|
|
сырье, материалы и другие
аналогичные ценности
|
211
|
76
|
|
затраты в незавершенном
производстве
|
213
|
|
|
готовая продукция и товары
для перепродажи
|
214
|
8 921
|
|
товары отгруженные
|
215
|
|
|
расходы будущих периодов
|
216
|
|
|
прочие запасы и затраты
|
217
|
|
|
НДС по приобретенным ценностям
|
220
|
|
|
Дебиторская задолженность
(платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)
|
240
|
978
|
|
в том числе:
|
|
|
|
покупатели и заказчики
|
241
|
978
|
|
Денежные средства
|
260
|
15 896
|
|
Прочие оборотные активы
|
270
|
|
|
ИТОГО по разделу II
|
290
|
25 871
|
|
БАЛАНС (сумма строк
190+290)
|
300
|
26 560
|
|
ПАССИВ
|
Код стр.
|
01.04.2009
|
|
2
|
5
|
|
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
|
|
|
|
Уставный капитал
|
410
|
10
|
|
Нераспределенная прибыль
отчетного года
|
470
|
21 279
|
|
ИТОГО по разделу III
|
490
|
21 289
|
|
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ
ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
|
|
|
|
Заемные средства
|
610
|
|
|
Кредиторская задолженность
|
620
|
5 271
|
|
в том числе:
|
|
|
|
поставщики и подрядчики
|
621
|
4 020
|
|
задолженность перед
персоналом
|
622
|
291
|
|
задолженность по налогам и
сборам
|
624
|
206
|
|
прочие кредиторы
|
625
|
754
|
|
ИТОГО по разделу V
|
690
|
5 271
|
|
БАЛАНС (сумма строк
490+590+690)
|
700
|
26 560
|
На 297 240 тыс. руб. (2 477 * 120) увеличится выручка от продажи, а
себестоимость - на 281 640 тыс. руб. (2 347 * 120).
На 6 720 тыс. руб. (56 * 120) увеличится выручка от оказанных услуг, а
себестоимость - на 1 200 тыс. руб. (10 * 120).
На 2 160 тыс. руб. (18 * 120) увеличатся затраты, расходы.
На 3 359 тыс. руб. (3 312 + 47) увеличится налог на прибыль.
Отчет о прибылях и убытках измениться следующим образом (табл. 3.2.).
Таблица 3.2
Отчет о прибылях и убытках после запуска нового направления
|
Наименование показателя
|
Код строки
|
01.04. 2009
|
|
1
|
2
|
5
|
|
1. Доходы и расходы по
обычным видам деятельности
|
|
|
|
Выручка (нетто) от продажи
товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных
обязательных платежей)
|
010
|
313 147
|
|
Себестоимость проданных
товаров, продукции, работ, услуг
|
020
|
289 118
|
|
Валовая прибыль
|
029
|
24 029
|
|
Коммерческие расходы
|
030
|
4 842
|
|
Прибыль (убыток) от продаж
|
050
|
19 187
|
|
2. Прочие доходы и расходы
|
|
|
|
Проценты к уплате
|
070
|
|
|
Прочие операционные доходы
|
090
|
|
|
Прочие операционные расходы
|
100
|
12
|
|
Внереализационные доходы
|
120
|
|
|
Внереализационные расходы
|
130
|
|
|
Прибыль (убыток) до
налогообложения
|
140
|
19 175
|
|
Текущий налог на прибыль
|
150
|
3 451
|
|
Расходы из чистой прибыли
|
|
18
|
|
Чистая прибыль
(нераспределенная прибыль (убыток) отчетного периода) (строки 160+170-180)
|
190
|
15 706
|
Рассчитаем заново коэффициенты, характеризующие финансово-хозяйственную
деятельность, с учетом предложенных мероприятий.
Анализ ликвидности представлен в таблице 3.3.
Таблица 3.3 Анализ ликвидности бухгалтерского баланса
|
Актив
|
До мероприятий
|
После мероприятий
|
Пассив
|
До мероприятий
|
После мероприятий
|
Платежный излишек или
недостаток
|
|
Наиболее ликвидные активы
(А1)
|
295
|
15 896
|
Наиболее срочные
обязательства (П1)
|
5 271
|
5 271
|
- 4 976
|
10 625
|
|
Быстрореализуемые активы
(А2)
|
978
|
978
|
Краткосрочные пассивы (П2)
|
|
-
|
978
|
978
|
|
Медленно реализуемые активы
(А3)
|
8 997
|
8 997
|
Долгосрочные пассивы (П3)
|
|
-
|
8 997
|
8 997
|
|
Труднореализуемые активы
(А4)
|
689
|
689
|
Постоянные пассивы (П4)
|
5 688
|
21 289
|
- 4 999
|
- 20 600
|
|
Баланс
|
10 959
|
26 560
|
Баланс
|
10 959
|
26 560
|
0
|
0
|
Из таблицы видно, что соотношение активов и пассивов не изменилось (-, +,
+, -). Но увеличились наиболее ликвидные активы и постоянные пассивы.
Рассмотрим коэффициенты платежеспособности (табл. 3.4.).
Таблица 3.4 Коэффициенты платежеспособности
|
Наименование показателя
|
До мероприятий
|
После мероприятий
|
Изменение
|
Норма
|
|
1. Общий показатель
платежеспособности (L7)
|
0,66
|
13,13
|
12,47
|
больше 1
|
|
2. Коэффициент абсолютной
ликвидности (L1)
|
0,06
|
3,02
|
2,96
|
0,1-0,7
|
|
3. Коэффициент
"критической оценки" (L2)
|
0,24
|
3,20
|
2,96
|
0,7-0,8
|
|
4. Коэффициент текущей
ликвидности (L3)
|
1,95
|
4,91
|
2,96
|
1,5
|
|
5. Коэффициент
маневренности функционирующего капитала (L4)
|
1,80
|
0,44
|
-1,36
|
уменьшение
|
|
6. Доля оборотных средств в
активах (L5)
|
0,94
|
0,97
|
0,03
|
больше 0,5
|
|
7. Коэффициент
обеспеченности собственными средствами (L6)
|
0,49
|
0,80
|
0,31
|
больше 0,1
|
За счет внедрения нового направления удалось улучшить общий показатель
платежеспособности на 12,47 (13,13), что позволило вывести его за ограничение,
улучшив результат почти в двадцать раз.
Коэффициент абсолютной ликвидности вырос на 2,96 (3,02).
Коэффициент «критической оценки» также вырос на 2,96 (3,20), а это нам
показывает о том, что организация может немедленно и полностью погасить
краткосрочную задолженность за счет собственных денежных средств.
Значительно улучшились коэффициенты текущей ликвидности, маневренности
функционирующего капитала и обеспеченности собственными средствами.
После проведения мероприятий по новому направлению, в организации
наблюдается абсолютный рост оборотных средств, необходимых для ее текущей
деятельности.
Все рассмотренные показатели находятся в норме или более того возросли.
Таким образом, у организации есть все возможности дальнейшего роста и
процветания.
Проведем анализ достаточности источников финансирования для формирования
запасов (табл. 3.5.)
Таблица 3.5 Анализ достаточности источников финансирования для
формирования запасов
|
Наименование показателя
|
До мероприятий
|
После мероприятий
|
|
СОС
|
4 999
|
20 600
|
|
КФ
|
4 999
|
20 600
|
|
ВИ
|
4 999
|
20 600
|
Таким образом, источники финансирования для формирования запасов
увеличились в 4 раза, что является положительным моментом.
Рассчитаем трехкомпонентный показатель типа финансовой устойчивости
(табл. 3.6.).
Таблица 3.6
Трехкомпонентный показатель типа финансовой устойчивости
|
Показатель
|
До мероприятий
|
После мероприятий
|
|
Фс
|
- 3 998
|
11 603
|
|
Фт
|
- 3 998
|
11 603
|
- 3 998
|
11 603
|
|
S (Ф)
|
(0, 0, 0)
|
(1, 1, 1)
|
На предприятии после внедрения мероприятий этот показатель изменился в
лучшую сторону. Организация обрела абсолютную независимость финансового
состояния и высокий показатель финансовой устойчивости.
Рассчитаем коэффициенты финансовой устойчивости (табл. 3.7.).
Таблица 3.7 Коэффициенты финансовой устойчивости
|
Наименование показателя
|
До мероприятий
|
После мероприятий
|
Отклонение
|
Нормальное ограничение
|
|
Коэффициент капитализации
U1
|
0,93
|
0,25
|
-0,68
|
меньше 1,5
|
|
Коэффициент обеспеченности
собственными источниками финансирования U2
|
0,49
|
0,80
|
0,31
|
больше 0,1
|
|
Коэффициент финансовой
независимости U3
|
0,52
|
0,80
|
0,28
|
0,4-0,6
|
|
Коэффициент финансирования
U4
|
1,08
|
4,04
|
2,96
|
больше 0,7
|
|
Коэффициент финансовой
устойчивости U5
|
0,52
|
0,80
|
0,28
|
больше 0,6
|
Внедренные мероприятия позволили улучшить коэффициент капитализации (на 1
рубль вложенных в активы собственных средств, предприятие будет привлекать 25
копеек заемных средств).
Остальные коэффициент значительно улучшились (до внедрения мероприятий
они находились в нормальном ограничении). Возросла деловая активность
организации.
Таким образом, предложенные мероприятия позволили улучшить финансовое
состояние предприятия по всем показателям.
Выполнена основная задача финансово-хозяйственной деятельности - это рост
прибыли на предприятии.
Заключение
В дипломной работе выполнен анализ финансово - хозяйственной деятельности
предприятия ООО «Леон-Авто СПб».
В первой главе рассмотрены научные основы анализа, финансового состояния
коммерческой организации сферы услуг.
Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия -
комплексное изучение финансово - хозяйственной деятельности с целью объективной
оценки ее результатов, дальнейшего развития и совершенствования, а также
определения причин, обусловивших эти результаты.
Предметом анализа финансового состояния являются хозяйственные процессы,
протекающие на предприятии, их социально-экономическая эффективность, конечные
производственные и финансовые результаты деятельности, складывающиеся под
воздействием объективных и субъективных факторов и получающие отражение в
отчетности предприятия.
Система отчетности предприятия является информационной базой анализа и
диагностики деятельности. Качественный, объективный анализ, обеспечивающий
убедительный результат, может строиться лишь на основе документально
оформленной исходной информации.
Методика анализа включает анализ активов и пассивов бухгалтерского
баланса, анализ ликвидности, платежеспособности и финансовой устойчивости.
Во второй главе работы выполнен анализ финансового состояния компании ООО
«Леон-Авто СПб», которая работает на рынке сервиса грузовых автомобилей с
2002г.
Анализ основных технико-экономических показателей показал, что компания
ООО «Леон-Авто СПб» обладает достаточно неплохим потенциалом. За анализируемый
период работы компании значения многих показателей значительно улучшились, а
также наблюдается тенденция их дальнейшего роста и в будущих периодах. Однако
налицо увеличение текучести кадров, что требует совершенствования сложившейся
системы управления персоналом.
Активы предприятия представлены оборотными и внеоборотными активами.
За анализируемый период доля внеоборотных активов снизилась на 7,8% стала
составлять 6,3% против 14,1% в 2006 году. Данные активы представлены только
основными средствами, за счет которых и произошло снижение.
Несмотря на это, в стоимостном выражении произошел рост внеоборотных
активов на 28 тыс. руб. (в 2007 году снижение на 38 тыс. руб., а на 01.04.2008
- рост на 66 тыс. руб.)
Оборотные активы представлены запасами, краткосрочной дебиторской
задолженностью и денежными средствами.
Оборотные активы увеличились на 6 230 тыс. руб., или на 7,8%, и на конец
периода стали составлять 10 270 тыс. руб. Рост произошел за счет запасов (5 596
тыс. руб. или 9,8%) и дебиторской задолженности (763 тыс. руб., или 4,4%).
Денежные средства за анализируемый период колебались: к концу 2007 года
они уменьшились на 257 тыс. руб., или на 7,3%, а к 01.04.2008 г. - увеличились
на 128 тыс. руб. (или на 0,9%). В целом денежные средства уменьшились на 129
тыс. руб., или на 6,2%.
Пассив баланса представлен собственным капиталом и краткосрочными
обязательствами.
Собственный капитал состоит из уставного капитала и нераспределенной
прибыли. Уставный капитал за анализируемый период не изменился (10 тыс. руб.),
его доля составляет 0,1% (с начала периода уменьшение на 0,1%).
Нераспределенная прибыль за 2007 год увеличилась на 3 617 тыс. руб., или
на 4,9%, а за 3 месяца 2008 года - уменьшилась на 1 044 тыс. руб., или на
19,1%. Что повлияло на изменение собственного капитала.
Краткосрочные обязательства представлены только кредиторской
задолженностью, которая за анализируемый период увеличилась на 3 685 тыс. руб.,
или на 14,4%.
В целом имущество предприятия увеличилось на 6 258 тыс. руб. и стало
составлять 10 595 тыс. руб.
С точки зрения ликвидности финансовая ситуация предприятия улучшилась
(общий показатель платежеспособности стали в зоне нормального ограничения -
1,08).
В ближайшее время за счет денежных средств и приравненных к ним
финансовым вложениям организация могла погасить на начало года 27% текущей
краткосрочной задолженности, но к концу года значение коэффициента ухудшилось
до 6%. Это произошло за счет увеличения краткосрочных обязательств и уменьшения
денежных средств.
За счет денежных средств и поступлений по расчетам на начало года могло
быть погашено немедленно 40% краткосрочных обязательств, что не является
достаточным. К концу года значение незначительно улучшилось до 41%.
Мобилизовав все оборотные средства предприятие сможет погасить все
текущие обязательства.
За анализируемый период удалось улучшить значение коэффициента
маневренности функционирующего капитала (уменьшение значения с 1,39 до 1,26).
Это значит, что в производственных запасах уменьшилась часть обездвиженного
функционирующего капитала.
Для текущей деятельности предприятие полностью обеспечено собственными
оборотными средствами.
В ближайшие 6 месяцев предприятию не грозит утрата платежеспособности.
Все коэффициенты финансовой устойчивости находятся в пределах нормального
ограничения.
На 1 рубль вложенных в активы собственных средств, предприятие привлекает
93 копейки заемных средств. Значение коэффициент увеличилось с начала периода
на 42 копейки.
За счет собственных источников финансируется половина оборотных активов.
Подводя итог, можно сделать вывод, что организации необходимо постараться
уменьшить текущую краткосрочную кредиторскую задолженность в более короткие
сроки, а также увеличить поток денежных средств на предприятие.
В третьей главе в качестве рекомендации по улучшению финансового
состояния на предприятии ООО «Леон-Авто СПб» в 2009 году были сделаны
предложения по открытию дополнительного вида деятельности, а именно продажи
автомобилей RENAULT. TRUCKS. А также проведение гарантийных работ по их
обслуживанию.
Предложенные мероприятия позволили улучшить финансовое состояние
предприятия: очень хорошие результаты по всем коэффициентам, а в особенности по
коэффициентам платежеспособности и капитализации.
Исходя из этого, следует сделать вывод, что организация обладает высоким
потенциалом к дальнейшему развитию и росту.
Список
литературы
1. Федеральный закон
Российской Федерации «О бухгалтерском учете» от 21.11.1996г. № 129-ФЗ в ред. от
03.11.2006г. № 183-ФЗ // <http://www.consultant.ru/>
. Приказ Министерства
Финансов Российской Федерации «Об утверждении положения по бухгалтерскому учету
«Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99)» от 06.07.1999г. № 43н в ред.
от 18.09.2006г. № 115н // <http://www.consultant.ru/>
. Приказ Министерства
Финансов Российской Федерации «Об утверждении положения по бухгалтерскому учету
«Учетная политика организации» ПБУ 1/98» от 09.12.1998г. № 60н в ред. от
30.12.1999г. № 107н // <http://www.consultant.ru/>
. Приказ Министерства
Финансов Российской Федерации «Об утверждении положения по ведению
бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации» от
29.07.1998г. № 34н в ред. от 18.09.2006г. № 116н http://www.consultant.ru.
. Алексеева М.М.
Планирование деятельности фирмы. - М.: Финансы и статистика, 2004.
. Анализ и диагностика
финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Под ред. П.П. Табурчака, В.М.
Тумина, М.С. Сапрыкина - М., Феникс, 2002.
. Арутюнов Е.А.
Финансовый менеджмент. - М.: КноРус, 2005.
. Артеменко В.Г.,
Беллендир М.В. Финансовый анализ. - М.: Издательство «ДИС», 2005.
. Балабанов И.Т.
Основы финансового менеджмента. Как управлять капиталом? - М.: Финансы и
статистика, 2004.
. Бланк И.А.
Финансовый менеджмент. - К.: Ника-центр, 2006
. Бочаров В.
Современный финансовый менеджмент. - СПб.: Питер, 2005.
. Бригхем Ю., Гапенски
Л. Финансовый менеджмент. - СПб.: Экономическая школа, 1999.
. Ван Хорн Дж. Основы
финансового менеджмента / Пер. с англ. - М.: ИНФРА-М, 2006.
. Гинзбург А.И.
Прикладной экономический анализ. - СПб.: Питер, 2005
. Глазов М.М. Анализ и
диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. - М.: Андреевский
издательский дом, 2007.
. Донцова Л.В.,
Никифорова Н.А. Анализируем бухгалтерскую отчетность. М.: МИИР, 2003.
. Донцова Л.В.,
Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: Учебное пособие. - М.:
Издательство «Дело и сервис», 2005.
. Ефимова О. В. Анализ
финансового положения предприятия. - М., 2007.
. Ефимова О.В.
Финансовый анализ. 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Бухгалтерский учет»,
(Библиотека журнала «Бухгалтерский учет»), 2004
. Ковалев В. В. Анализ
финансового состояния и прогнозирование банкротства - М.: 2004.
. Ковалев А.И.,
Привалов В.П. Анализ финансового состояния предприятия. - М.: Центр экономики и
маркетинга, 2000.
. Ковалев В.В.
Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. -
М.: Финансы и статистика, 2006.
. Кондраков Н.П.
Основы финансового анализа. - М.: Главбух, 1998.
. Крейнина М.Н.
Финансовое состояние предприятия. Методы оценки. - М.: ИКЦ «ДИС», 2002.
. Крейнина М.Н.
Финансовый менеджмент. - М.: Дело и Сервис, 2005.
26.Криничанский
К.В. Математика финансового менеджмента. - М.: ДИС, 2006.
.Кузьменко
Т.Н. Диагностика, анализ и планирование финансовой деятельности предприятия:
Учебное пособие. Самара: СГЭА, 2003.
.Куприенко
Н.В. Понаморева О.А. Статистика. Методы анализа распределений. Выборочное наблюдение:
Учеб. пособие / СПбГТУ, - СПб.: Изд-во СПбГТУ, 2001. - 128с.
.Лапенков
В.И., Лютер Е.В. Анализ и диагностика финансово - хозяйственной деятельности
предприятия. - М.: ИВАКО Аналитик, 2007.
30. Лобанова
Е.Н. Лимитовский М.А. Финансовый менеджер. М.: Издательско-Консалтинговая
Компания «ДеКА», 2001.
31. Масленникова
Н.П. Управление развитием организации. - М.: Центр экономики и маркетинга,
2002.
. Осипов
Ю.М. Основы предпринимательского дела - М.: ИНФРА-М, 2002.
. Пучкова
С.И. Бухгалтерская (финансовая) отчетность. - М. ИД ФБК-ПРЕСС, 2003.
. Смулов
A.M. Проблемы взаимодействия промышленных предприятий и банков. М: Финансы и
статистика, 2003.
. Соколова
Н.А. Анализ финансовой отчетности. - М.: Ютас, 2007.
. Сокуренко
В.В. Налоговая система Российской Федерации. - М.: ИВАКО Аналитик, 2006.
. Финансы
и кредит: Учебник / Под ред. проф. М.В. Романовского, проф. Г.Н. Белоглазовой.
- М.: Юрайт - Издат, 2003.
. Хотинская
Г.И., Харитонова Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. - М.: Дело
и сервис, 2007.
. Чечевицына
Л.Н., Чуев И.Н. Анализ финансово - хозяйственной деятельности. - М.:
Издательско - торговая корпорация «Дашков и К», 2004.
. Шадрина
Г.В., Алексеенко В.Б. Комплексный экономический анализ хозяйственной
деятельности. - М.: Финансы и статистика, 2001.
. Шеремет
Д.А., Сайфулин Р.С. Финансы предприятий. - М.: ИНФРА-М, 2003.
. Шувалов.
И.Г. Оценка рентабельности основной деятельности предприятия. - М.: Финансы и
статистика, 2004. - 250с.
. Филатова
М.А. Расчет степени финансовой устойчивости в зависимости от степени
обеспеченности запасов и затрат различными видами
источников.//www.buchgalteria.ru
. Экономика
предприятия. Под редакцией В.А. Горфинкеля, В.А. Швандара. М.: ЮНИТИ, 2003.
. Якубов
С.Я. Основы кредитоспособности предприятий. - Вологда: Прогресс, 2003.
Приложение 1
Бухгалтерский баланс
|
АКТИВ
|
Код строки
|
01.01.2007
|
01.01.2008
|
01.04.2008
|
|
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
|
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
|
|
|
|
|
|
Основные средства
|
120
|
661
|
623
|
689
|
|
ИТОГО по разделу I
|
190
|
661
|
623
|
689
|
|
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
|
|
|
|
|
|
Запасы
|
210
|
3 401
|
7 725
|
8 997
|
|
в том числе:
|
|
|
|
|
|
сырье, материалы и другие
аналогичные ценности
|
211
|
3 401
|
3
|
76
|
|
затраты в незавершенном
производстве
|
213
|
|
|
|
|
готовая продукция и товары
для перепродажи
|
214
|
|
7 722
|
8921
|
|
товары отгруженные
|
215
|
|
|
|
|
расходы будущих периодов
|
216
|
|
|
|
|
прочие запасы и затраты
|
217
|
|
|
|
|
НДС по приобретенным
ценностям
|
220
|
|
|
|
|
Дебиторская задолженность
(платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)
|
240
|
215
|
961
|
978
|
|
в том числе:
|
|
|
|
|
|
покупатели и заказчики
|
241
|
215
|
961
|
978
|
|
Денежные средства
|
260
|
424
|
167
|
295
|
|
Прочие оборотные активы
|
270
|
|
|
|
|
ИТОГО по разделу II
|
290
|
4 040
|
8 853
|
10 270
|
|
БАЛАНС (сумма строк
190+290)
|
300
|
4 701
|
9 476
|
10 959
|
|
ПАССИВ
|
Код стр.
|
01.01.2007
|
01.01.2008
|
01.04.2008
|
|
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
|
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
|
|
|
|
|
|
Уставный капитал
|
410
|
10
|
10
|
10
|
|
Нераспределенная прибыль
отчетного года
|
470
|
3 105
|
6 722
|
5678
|
|
ИТОГО по разделу III
|
490
|
3 115
|
6 732
|
5 688
|
|
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ
ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
|
|
|
|
|
|
Заемные средства
|
610
|
|
|
|
|
Кредиторская задолженность
|
620
|
1 586
|
2 744
|
5 271
|
|
в том числе:
|
|
|
|
|
|
поставщики и подрядчики
|
621
|
1 477
|
2 231
|
4020
|
|
задолженность перед
персоналом
|
622
|
|
254
|
291
|
|
задолженность по налогам и
сборам
|
624
|
105
|
259
|
206
|
|
прочие кредиторы
|
625
|
4
|
|
754
|
|
ИТОГО по разделу V
|
690
|
1 586
|
2 744
|
5 271
|
|
БАЛАНС (сумма строк
490+590+690)
|
700
|
4 701
|
9 476
|
10 959
|
Приложение 2
Отчет о прибылях и убытках
|
Наименование показателя
|
Код строки
|
01.01. 2007
|
01.01. 2008
|
01.04. 2008
|
|
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
|
1. Доходы и расходы по
обычным видам деятельности
|
|
|
|
|
|
Выручка (нетто) от продажи
товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных
обязательных платежей)
|
10
|
19 833
|
24 503
|
9 187
|
|
Себестоимость проданных
товаров, продукции, работ, услуг
|
020
|
10 322
|
11 434
|
6 278
|
|
Валовая прибыль
|
029
|
9 511
|
13 069
|
2 909
|
|
Коммерческие расходы
|
30
|
5 301
|
6 181
|
2 682
|
|
Прибыль (убыток) от продаж
|
050
|
4 210
|
6 888
|
227
|
|
2. Прочие доходы и расходы
|
|
|
|
|
|
Прочие операционные расходы
|
100
|
56
|
44
|
12
|
|
Прибыль (убыток) до
налогообложения
|
140
|
4 154
|
6 844
|
215
|
|
Текущий налог на прибыль
|
150
|
354
|
574
|
92
|
|
Расходы из чистой прибыли
|
|
191
|
162
|
18
|
|
Чистая прибыль
(нераспределенная прибыль (убыток) отчетного периода) (строки 160+170-180)
|
190
|
3 609
|
6 108
|
105
|
Приложение 3
График прохождения регулярного технического обслуживания автомобилей RENAULT PREMIUM DXI HR - 380, HR - 440
|
Наименование проводимого ТО
|
Пробег ТС ( км )
|
Выполняемые при ТО работы
|
|
М 1
|
40 тыс. км. 200 тыс. км.
|
1) замена топливных
фильтров 2 шт. 2) замена масляных фильтров 3 шт. 3) смазка шасси 1 кг. 4)
замена масла в ДВС 35 л. Выполняемые работы: 2 280 руб. Стоимость запчастей
: 9 250 руб. Материалы : 5 085 руб. Стоимость данной операции: 16 615 руб.
|
|
М 2
|
80 тыс. км. 240 тыс. км.
|
1) замена топливных
фильтров 2 шт. 2) замена масляных фильтров 3 шт. 3) замена масла ДВС 35 л. 4)
замена воздушного фильтра 2 шт. 5) диагностика ходовой 6) проверка износа
торм. накладок 7) смазка шасси 1 кг. 8) замена фильтра осушителя. 1 шт. 9)
замена фильтра ГУРА1 шт. 10) компьютерная диагностика Выполняемые работы: 7
315 руб. Стоимость запчастей : 20 379 руб. Материалы : 5 085 руб. Стоимость
данной операции: 32 779 руб.
|
|
М 3
|
120 тыс. км. 280 тыс. км.
|
1) замена топливных
фильтров 2 шт. 2) замена масляных фильтров 3 шт. 3) смазка шасси 1 кг. 4)
замена масла в ДВС 35 л. 5) компьютерная диагностика Выполняемые работы: 5
225 руб. Стоимость запчастей : 9 250 руб. Материалы : 5 085 руб Стоимость
данной операции: 19 560 руб.
|
|
М 0
|
160 тыс. км. 320 тыс. км.
|
1) замена топливных
фильтров 2 шт. 2) замена масляных фильтров 3 шт. 3) замена воздушного фильтра
2 шт. 4) замена фильтра ГУРа 1 шт. 5) замена элемента осушителя 1 шт. 6)
замена масла ДВС, КПП,МОСТ 66 л. 7) диагностика ходовой 8) проверка износа
торм. накладок и дисков 9) смазка шасси 1 кг. 10) компьютерная диагностика
Выполняемые работы: 8 835 руб. Стоимость запчастей : 20 379 руб. Материалы :
12 804 руб Стоимость данной операции: 42 018 руб.
|
Замена топливных фильтров производится каждые 12 тыс. км.
Стоимость данной операции: 4 690 руб.
Стоимость затрат на регулярного технического обслуживания автомобилей RENAULT PREMIUM HR - 380, HR - 440 из расчёта 200 тыс. км составит: 151 037 руб. (цена
оплаты может меняться в зависимости от комплектации автомобиля.)
Смазочные материалы используемые при ТО:
|
Агрегат:
|
Вид смазочного масла (Renault Truck Oil/Международн. стандарт):
|
ELF 10W30 / SAE 10W30
|
|
КПП ZF 16 S
|
ELF 75W90 /SAE
75W90 (GL 5)
|
|
Задний мост
|
ELF 75 W 90 /
SAE 75 W 90 (GL 5)
|
|
Замедлитель VOITH
|
Longevia BXI Eco
75 W 80 / GL 4
|
Периодичность технического обслуживания, замены смазочных материалов,
фильтрующих элементов, проведения профилактических мероприятий указана согласно
«Руководства по эксплуатации» завода изготовителя из расчета тяжелых условий
эксплуатации.
Утверждаю Технический Директор ООО «ЛЕОН-АВТО СПб»