Оценка финансового состояния предприятия и разработка мероприятий по его улучшению на примере ООО 'Промснаб'

Оценка финансового состояния предприятия и разработка мероприятий по его улучшению на примере ООО 'Промснаб'

Отчет по практике на тему:

Оценка финансового состояния предприятия и разработка мероприятий по его улучшению на примере ООО «Промснаб»

2008

Содержание

Введение    3

. Организационно-экономическая характеристика ООО «Промснаб» 4

. Анализ финансовой отчетности ООО «Промснаб» 7

. Оценка ликвидности баланса и платежеспособности предприятия    11

. Оценка финансовой устойчивости        16

Заключение         22

Список литературы      23

Введение

Цель преддипломной практики - закрепление и углубление теоретических знаний, практических умений и навыков, полученных в процессе освоения образовательной программы специальности «Финансы и кредит», сбор сведений для написания выпускной квалификационной работы на тему «Оценка финансового состояния предприятия и разработка мероприятий по его улучшению на примере ООО «Промснаб».

Для этой цели были поставлены следующие задачи:

-        провести информационный поиск по теме ВКР;

-        осуществить систематизацию и анализ собранной информации;

         разработать план работы.

Объект прохождения преддипломной практики - ООО «Промснаб».

1.      Организационно-экономическая характеристика ООО «Промснаб»

Общество с ограниченной ответственностью «Промснаб» учреждено на основании Гражданского кодекса Российской Федерации и Федерального Закона "Об Обществах с ограниченной ответственностью".

ООО «Промснаб» создано 11.05.2004 г., территориально расположено в г.Пенза, ул. Байдукова, 94.

Общество учреждается на неограниченный срок деятельности.

Общество является коммерческой организацией.

Форма собственности - частная.

В настоящее время единственным учредителем является Кузнецов В.Е. с долей уставного капитала 100%. С декабря 2004 г. генеральным директором ООО «Промснаб» является Кузнецова Е.И.

Целью деятельности Общества является концентрация интеллектуальных способностей, финансовых и материальных средств для получения прибыли от его деятельности, удовлетворение потребностей юридических лиц и граждан в товарах народного потребления и продукции производственно-технического назначения, а также создание дополнительных рабочих мест.

Основным видом деятельности Общества является торгово-закупочная деятельность.

Общество вправе осуществлять иные виды деятельности, кроме прямо запрещенных федеральными законами.

Общество является юридическим лицом. Правовое положение определяется действующим законодательством.

Общество осуществляет владение, пользование и распоряжение своим имуществом в соответствии с целями своей деятельности и назначением имущества.

Общество отвечает по своим обязательствам всем принадлежащим ему имуществом. Общество не отвечает по обязательствам своих участников.

Участники несут ответственность по обязательствам Общества в пределах своих вкладов в уставный капитал Общества.

Участники Общества, внесшие вклады в уставный капитал Общества не полностью, несут солидарную ответственность по его обязательствам в пределах стоимости неоплаченной части вклада каждого из участников Общества.

Исполнительным органом общества является генеральный директор.

Общество самостоятельно определяет цены и тарифы на свою продукцию и услуги.

Оперативный, бухгалтерский и статистический учет в обществе ведется в соответствии с федеральным законом о бухгалтерском учете и нормативно-правовыми актами РФ.

ООО «Промснаб» является динамично развивающейся компанией, осуществляющей торгово-закупочную деятельность.

Основные клиенты - крупные промышленные предприятия: холдинг «Пензтяжпромарматура», ЗАО «Техмашкомпозит».

В процессе прохождения практики я изучила организационную структуру ООО «Промснаб».

Структура организации - это состав и соотношение его внутренних звеньев: цехов, отделов и других компонентов, составляющих единый хозяйственный объект.

Оперативное руководство деятельности ООО «Промснаб» осуществляет генеральный директор.

Генеральному директору непосредственно подчиняются :

-       заместитель генерального директора;

-       отдел снабжения;

-       отдел сбыта;

-       бухгалтерия;

-       специалист по кадрам.

Заместитель генерального директора обеспечивает бесперебойную работу предприятия. Координирует деятельность подчиненных ему подразделений. Принимает меры по обеспечению организации необходимым оборудованием и материалами.

Весь бухгалтерский учет осуществляется бухгалтерией, в состав которой входит главный бухгалтер, экономист и бухгалтер. Бухгалтер осуществляет организацию бухгалтерского учета хозяйственно-финансовой деятельности предприятия и контроль за экономным использованием материальных, трудовых и финансовых ресурсов. Обеспечивает организацию учета и отчетности на предприятии. Осуществляет контроль за соблюдением оформления первичных и бухгалтерских документов. Участвует в проведении экономического анализа хозяйственно-финансовой деятельности предприятия.

Специалист по кадрам ведет учет личного состава предприятия и установленную документацию по кадрам. Оформляет прием, перевод и увольнение работников в соответствии с трудовым законодательством, инструкциями и приказами руководителя предприятия.

По результатам оценки организационной структуры ООО «Промснаб» следует признать, что управление в организации осуществляется успешно и эффективно.

Практику я проходила в должности стажера-экономиста. Должностная инструкция экономиста представлена в Приложении 1.

Должностная инструкция разработана и утверждена на основании трудового договора с экономистом по бухгалтерскому учету и анализу хозяйственной деятельности и в соответствии с положениями Трудового кодекса Российской Федерации и иных нормативных актов, регулирующих трудовые правоотношения в Российской Федерации.

На основе данных бухгалтерского учета и отчетности в качестве я провела комплексную оценку хозяйственно-финансовой деятельности предприятия.

2.      Анализ финансовой отчетности ООО «Промснаб»

Таблица 1

Анализ баланса

На 1 января 2005 года общая стоимость имущества предприятия составляла 4210 тыс.руб. В течение анализируемого периода стоимость имущества возросла на 1568 тыс.руб., или на 37,24%. Чем это было вызвано? Имущество (активы) любого предприятия состоит из внеоборотных и оборотных средств. Увеличение стоимости имущества предприятия произошло из-за того, что увеличилась стоимость как оборотных, так и внеоборотных активов. Стоимость оборотных активов увеличилась на 1530 тыс.руб., или на 36,34%, а стоимость внеоборотных активов увеличилась на 38 тыс.руб.

Проанализируем структуру активов. На 1 января 2005 года внеоборотные средства у предприятия отсутствовали, все имущество состояло из оборотных активов. На конец анализируемого периода внеоборотные средства составили всего лишь 7,39%, а оборотные - соответственно 91,47%.

Проведем теперь отдельно анализ структуры оборотных активов Их можно разделить на три группы: запасы и затраты, дебиторская задолженность, денежные средства и краткосрочные финансовые вложения. В начале анализируемого периода доля запасов 7,03% от общей стоимости имущества, к концу анализируемого периода доля запасов немного увеличилась до 7,39%.

Вторая группа оборотных активов - дебиторская задолженность. Краткосрочная дебиторская задолженность на начало анализируемого периода составляла 92,76% стоимости имущества, а на конец анализируемого периода ее доля снизилась до 37,90%. Это является положительным моментом в деятельности предприятия.

Рассмотрим, третью группу оборотных активов - денежные средства и краткосрочные финансовые вложения. На начало анализируемого периода краткосрочные финансовые вложения отсутствовали, а денежные средства составляли всего лишь 0,21%. На конец периода ситуация значительно изменилась: краткосрочные финансовые вложения составили 3105 тыс.руб. или 53,74%, а денежные средства увеличились да 18 тыс.руб. и составили 0,31% всего имущества.

Перейдем к анализу пассива баланса предприятия.

При анализе активов мы установили, что стоимость имущества увеличилась с 4210 тыс.руб. до 5778 тыс.руб. Это увеличение было обеспечено, разумеется, ростом величины пассивов. Наибольшая доля капитала, как в начале, так и в конце периода, приходилась на собственный капитал. В начале года собственные источники составляли 92,28% от общей стоимости имущества, а в конце года 91,47%.

При этом в течение периода никак не изменилась абсолютная величина уставного капитала (10 тыс.руб.). Нераспределенная прибыль за анализируемый период увеличилась на 1400 тыс.руб.

Долгосрочные обязательства, краткосрочные кредиты и займы у предприятия отсутствуют.

В течении анализируемого периода произошел рост кредиторской задолженности. В начале года она составляла 325 тыс.руб. (или 7,72% от общей стоимости имущества), а в конце года возросла на 168 тыс.руб. Это произошло из-за увеличения долгов нашего предприятия перед персоналом предприятия, перед государственным бюджетом и прочими кредиторами.

Таблица 2

Анализ финансовых результатов предприятия

Выручка от реализации в 2004 г. составила 9176 тыс.руб., причем предприятие в 2004 г. работало 8 месяцев (ООО «Промснаб» создано 11.05.2004 г.). В 2005 г. выручка увеличилась на 10195 тыс.руб., или на 111,1% и составила 19371 тыс.руб.. В 2006 г. выручка немного сократилась и составила 18523 тыс.руб., что на 4,4% ниже уровня 2005 года.

Несмотря на то, что выручка от продажи значительно увеличился по сравнению с 2004 г., чистая прибыль предприятия с каждым годом сокращается. За анализируемый период чистая прибыль сократилась с 3875 тыс.руб. до 1454 тыс.руб., т.е. на 49,1%.

Рис.1. Динамика выручки и чистой прибыли предприятия

Одной из главных причин сокращения прибыли является увеличение себестоимости. В 2004 г. себестоимость продукции на предприятии составляла 54,3% от выручки, в 2005 г. - 69,9%, а в 86,2%.

3. Оценка ликвидности баланса и платежеспособности предприятия

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с краткосрочными обязательствами по пассиву, которые группируются по степени срочности их погашения.

Изучение соотношений этих групп активов и пассивов за несколько периодов позволит установить тенденции изменения в структуре баланса и его ликвидности.

Аналитический агрегированный баланс, тыс.руб.

По данным таблицы 3 можно сделать вывод, что самой весомой статей актива баланса за анализируемый период были высоколиквидные активы. В 2004 г. наиболее весомой статьей была дебиторская задолженность (3905 тыс.руб. или 92,76%. Это связано с тем, что предприятие было организовано в мае 2004 г. В 2005 г. дебиторская задолженность значительно сократилась и увеличились высоколиквидные активы (денежные средства и краткосрочные финансовые вложения), они составили 5133 тыс.руб. или 72,05%. В 2006 г. имущество предприятия сократилось 18,9%, это было связано с сокращением высоколиквидных активов, они составили 3123 тыс.руб. А вот дебиторская задолженность немного увеличилось, что говорит об оказании услуг по перевозке постоянным клиентам в рассрочку.

Самой крупной статьей пассива баланса является собственный капитал. В 2004 году он составил 3885 тыс. руб. (92,2% всего имущества), в 2005 году - 6739 тыс. руб. (94,6%), в 2006 году - 5285 тыс. руб.(91,5%).

В целом валюта баланса за анализируемый период увеличилась. В 2004 году она составила 4210 тыс. руб., в 2005 году - 7124 тыс. руб. (69,2% больше, чем в 2004 г.), в 2006 году - 5778 тыс. руб.(37,2% больше, чем в 2004 г. ).

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итогу приведенных групп по активу и пассиву.

Таблица 4

Анализ ликвидности баланса, тыс.руб.

На исследуемом предприятии соотношение групп активов и пассивов составило:

На 01.01.2005 г.:

А₁ < П₁ : 9 < 325

А₂ > П₂ : 3905 > 0

А₃ > П₃ : 296 > 0

А₄ < П₄ : 0 < 3885

На 01.01.2006 г.:

А₁ > П₁ : 5133 > 385

А₂ > П₂ : 1555 > 0

А₃ > П₃ : 387 > 0

А₄ < П₄ : 49 < 6739

На 01.01.2007 г.:

А₁ > П₁ : 3123 > 493

А₂ > П₂ : 2190 > 0

А₃ > П₃ : 427 > 0

А₄ < П₄ : 38 < 6739

Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеет место соотношения:

А₁ ³ П₁ , А₂ ³ П₂ ; А₃ ³ П₃ ; А₄ ≥ П₄

Полученные результаты показывают, что на 1 января 2005 года не выполняется первое из четырех соотношений и соответственно баланс является неликвидным. Однако, на 01.01.2006 г. и на 01.01.2007 г. все требуемые соотношения выполнены, и, соответственно, баланс предприятия является ликвидным.

Рассчитаем абсолютные и относительные показатели ликвидности.

Таблица 5

Абсолютные и относительные показатели ликвидности

Рис.1. Динамика абсолютных показателей ликвидности

Рис.2. Динамика относительных показателей ликвидности

Сравнение абсолютно ликвидных и быстрореализуемых активов со срочными и краткосрочными обязательствами показывает, что для анализируемого предприятия условия ликвидности баланса выполняются. Это говорит о неплатежеспособности предприятия.

Абсолютные показатели ликвидности имеют положительное значение, это говорит о том, что абсолютно ликвидные и быстрореализуемые активы превышают краткосрочные обязательства предприятия, а медленно реализуемые активы больше долгосрочных обязательств.

Все относительные показатели ликвидности выше нормы, что свидетельствует о платежеспособности предприятия. Высокие значения рассчитанных коэффициентов объясняются характером деятельности предприятия: у предприятия очень мала сумма внеоборотных активов, высока доля денежных средств, отсутствуют краткосрочные и долгосрочные кредиты и займы.

В целом предприятие способно оплатить свои краткосрочные обязательства за счет наиболее ликвидных активов, т.е. за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений.

Для оценки ликвидности баланса в целом используется общий показатель ликвидности. Полученный показатель и на начало и на конец периода больше 1, что свидетельствует о ликвидности баланса анализируемого предприятия.

Итак, предприятие платежеспособно.

4. Оценка финансовой устойчивости

Одной из характеристик стабильного положения предприятия служит его финансовая устойчивость. Финансовое положение предприятия считается устойчивым, если оно покрывает собственными средствами не менее 50% финансовых ресурсов, необходимых для осуществления нормальной хозяйственной деятельности, эффективно использует финансовые ресурсы, соблюдает финансовую, кредитную и расчетную дисциплину, иными словами, является платежеспособным.

Анализ финансовой устойчивости компании рекомендуется проводить как коэффициентным методом, так и с помощью анализа показателя "чистых активов".

Для поддержания финансовой устойчивости предприятия необходим чистый оборотный капитал (работающий капитал), поскольку превышение оборотных средств над краткосрочными обязательствами означает, что предприятие не только может погасить свои обязательства, но и имеет финансовые ресурсы для расширения своей деятельности в будущем.

Чистый оборотный капитал - это работающий капитал, который необходим для поддержания финансовой устойчивости предприятия, поскольку превышение оборотных средств над краткосрочными обязательствами означает, что предприятие не только может погасить свои обязательства, но и имеет финансовые ресурсы для расширяющейся деятельности в будущем.

Таблица 6

Анализ чистого оборотного капитала

Чистый оборотный капитал анализируемого предприятия имеет положительное значение, причем наблюдается его увеличение. Это обстоятельство можно расценить как положительное, т.к. общество может в любой момент расплатиться по своим краткосрочным долгам.

Рис.3. Динамика чистого оборотного капитала

Наряду с абсолютными показателями финансовую устойчивость организации характеризуют также финансовые коэффициенты.

Для оценки финансовой устойчивости предприятия рассчитаем систему коэффициентов.

Таблица 7

Показатели финансовой устойчивости предприятия

Необходимо еще раз подчеркнуть, что не существует каких-то единых нормативных критериев для рассмотренных показателей. Они зависят от многих факторов: отраслевой принадлежности предприятия, принципов кредитования, сложившейся структуры источников средств, оборачиваемости оборотных средств, репутации предприятия и др. Поэтому приемлемость значений этих коэффициентов, оценка их динамики и направлений изменения могут быть установлены только в результате пространственно-временных сопоставлений по группам родственных предприятий.

На протяжении анализируемого периода коэффициент автономии предприятия имел незначительную тенденцию к увеличению, а затем немного сократился. На начало 2005 года величина данного показателя составила 0,923, на начало 2006 г. - 0,946, а на 1 января 2007 г. - 0,915. Для финансово устойчивого предприятия минимальный уровень данного показателя должен быть больше 0,6. С экономической точки зрения это означает, что все обязательства предприятия могут быть покрыты его собственными средствами. Величина показателя, превышающая 0,5 свидетельствует о том, что предприятие в достаточной степени финансово устойчиво. С точки зрения кредиторов это обеспечивает гарантированность предприятием своих обязательств.

Значение коэффициента автономии анализируемого предприятия свидетельствует о том, что предприятие работает мало зависимо от внешних источников финансирования.

Коэффициент маневренности показывает, какая часть собственного капитала используется для финансирования текущей деятельности, т.е. вложена в оборотные средства, а какая часть капитализирована. Значение данного показателя существенно меняется в зависимости от структуры капитала и отраслевой принадлежности предприятия. Каких-либо устоявшихся в практике нормативных значений коэффициента маневренности не существует. Можно лишь отметить, что чем больше значение данного показателя, тем более маневренно, а значит и более устойчиво предприятие с точки зрения возможности его переориентирования в случае изменения рыночных условий.

В период с 01.01.05 по 01.01.07 компания характеризовалась положительными значениями коэффициента маневренности, так как у предприятия имеются собственные оборотные средства. Причем, следует заметить, что коэффициент маневренности на начало анализируемого периода равен 1, а на конец анализируемого периода - очень близок к 1 (0,993). Это связано с тем, что у предприятия очень мала доля постоянных активов, весь собственный капитал вложен в оборотные активы.

На протяжении всего рассматриваемого временного отрезка коэффициент обеспеченности собственными средствами велик и близок к 1, значительных изменений этого показателя не произошло. Это свидетельствует о финансовой устойчивости компании.

Аналогичный вывод можно сделать на основе оценки коэффициента обеспеченности запасов собственными оборотными средствами. Собственный оборотный капитал превышает запасы более чем в 12 раз.

Коэффициент соотношения заемных и собственных средств изменялся от 0,084 до 0,093. Данный факт свидетельствует о финансовой устойчивости компании.

Показатель обеспеченности долгосрочных инвестиций отражает долю инвестированного капитала в постоянных активах. За анализируемый период значение коэффициента увеличилось с 0 до 0,0072. Это свидетельствует о том, что доля постоянных активов в собственных средствах компании очень мала.

Связь структуры активов и финансовой устойчивости предприятия устанавливает коэффициент иммобилизации. Он представляет собой частное от деления постоянных и текущих активов и отражает устойчивость предприятия в плане возможности погашения краткосрочной задолженности. Чем меньше значение данного коэффициента, тем указанная возможность больше. В период 01.01.05 - 01.01.07 гг. анализируемый коэффициент сократился с 0,0069 до 0,0066. Значение коэффициента очень мало. Здесь нельзя говорить об ухудшении или улучшении структуры активов, а данное их соотношение во многом объясняется отраслевой спецификой. Так, для производственных предприятий нормальным будет преобладание внеоборотных активов над оборотными, в то время как для торговых компаний ситуация будет прямо противоположной.

Итак, анализируя полученные показатели, можно сделать вывод, что финансовое состояние предприятия абсолютно устойчиво.

Заключение

Проведенная оценка финансового состояния предприятия ООО «Промснаб» показал, что в целом предприятие способно оплатить свои краткосрочные обязательства за счет наиболее ликвидных активов, т.е. за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений. Предприятие платежеспособно, баланс признан ликвидным.

Чистый оборотный капитал анализируемого предприятия имеет положительное значение, причем наблюдается его увеличение, что свидетельствует о том, что общество может в любой момент расплатиться по своим краткосрочным долгам.

Рассчитанные коэффициенты финансовой устойчивости позволяют сделать вывод, что предприятие абсолютно устойчиво.

финансовый отчетность баланс ликвидность

Литература

1.   Бабич А.М., Павлова Л.Н. Финансы. - М., 2000.

2.       Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник. - М.: Финансы и статистика, 2002.

.        Балабанов И.Т. Финансовый анализ и планирование хозяйствующих субъектов. - М.: Финансы и статистика, 2002.

.        Белов А.М., Добрин Г.Н., Карлик А.Е. Экономика организации (предприятия): Практикум. - М.:ИНФРА-М, 2003.

.        Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. - М.: ИФРА-М, 2003.

6.   Вахрин П.И., Нешитой А.С. Финансы: Учебник для вузов. - М.: “Дашков и Ко”, 2004

7.       Ефимова О.В, Финансовый анализ. - М.: Бухгалтерский учет, 2000.

8.   Ковалев В.В. Финансовый анализ. - М.: Финансы и статистика, 2005.

9.       Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. - М.: Финансы и статистика, 2004.

.        Ковалев В.В. Управление финансами: Учеб. пособие. - М.: ФБК-ПРЕСС, 2005.

.        Коласс Б. Управление финансовой деятельностью предприятия. Проблемы, концепции и методы: Учеб. пособие / Под ред. Я.В.Соколова. - М.: Финансы, ЮНИТИ, 2001.

.        Кравченко Л.И. Анализ хозяйственной деятельности в торговле: Учебник. - М.: Новое знание, 2003.

.        Любушин Н.П. и др. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. - М.:ЮНИТИ-ДАНА, 2005.

14. Моляков Д.С., Шохин Е.И. Теория финансов предприятий. - М.: Финансы и статистика, 2001.

15.     Остапенко В.В. Финансы предприятий: Учеб.пособие. -М.: Омега-Л, 2004.

.        Павлова Л.Н. Финансы предприятий: Учебник для вузов. - М.: ЮНИТИ, 2004.

17. Поляк Г.Б. Государственные и муниципальные финансы. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004.

18.     Раицкий К.А. Экономика организации (предприятия). - М.: Дашков и К, 2004.

19. Романовский М.Н. Финансы предприятий. - М., 2000г.

.     Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. - М.: ИНФРА-М, 2006.

21.     Селезнева Н.Н. Финансовый анализ. Управление финансами. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003.

.        Скамай Л.Г.. Трубочкина М.И. Экономический анализ деятельности предприятий. - М.: ИНФРА-М, 2004.

.        Тренев Н.Н. Управление финансами: Учеб.пособие. -М.: Финансы и статистика, 2004.

.        Финансовый менеджмент: Учебник для вузов / Под ред. Г.Б.Поляка. - М.: Финансы, ЮНИТИ, 2001.

.        Финансовый менеджмент: Учебник для вузов/ Под ред. Н.Ф.Самсонова.- М.:ЮНИТИ- ДАНА, 2004.

.        Финансы предприятий / Под ред. Н.В.Колчиной. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2002.

.        Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа. - М.:ИНФРА-М, 2003.

.        Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятия: Учеб.пособие. -М.: ИНФРА-М, 2000.

.        Шуляк П.Н. Финансы предприятия. -М.: Дашков и К, 2004.

.        Чернов В.А. Экономический анализ: торговля, общественное питание, туристический бизнес. -М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003.

.        Чернов В.А. Финансовая политика организации: Учеб.пособие / Под ред. М.И.Баканова. -М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003.

.        Экономика преприятия: Учебник для вузов / Под ред. В.Я.Горфинкеля, В.А.Швандера. -М.:ЮНИТИ-ДАНА, 2004.

.        Экономический анализ /Под ред. Баканова М.И. - М.:ЮНИТИ-ДАНА, 2005.

34. Экономика предприятия (фирмы): Учебник/ Под ред. Волкова О.И. -М.: ИНФРА-М, 2005.