Анализ деятельности ООО 'Паскаль'

Анализ деятельности ООО 'Паскаль'

Содержание

1. Организационно-экономическая характеристика ООО «Паскаль»

. Анализ ликвидности и финансовой устойчивости ООО «Паскаль»

. Анализ рентабельности и деловой активности ООО «Паскаль»

. Показатели эффективности использования основных фондов ООО «Паскаль»

Список используемой литературы

Приложения

. Организационно-экономическая характеристика ООО «Паскаль»

Общество с ограниченной ответственностью «Паскаль» организовано в 2007 году. ООО «Паскаль»- строительное предприятие, выполняющее полный комплекс строительных работ. ООО «Паскаль» динамично развивающееся предприятие, способное реализовывать проекты любой сложности. Ответственно подходит к выполнению всех видов работ.

Юридический адрес: Самарская область, г. Тольятти, ул. Набережная, д. 5.

ООО «Паскаль» осуществляет свою деятельность в соответствии с законодательством Российской Федерации, указами Президента Российской Федерации, иными постановлениями Правительства Российской Федерации, подзаконными актами министерств, федеральных служб и агентств, Уставом и локальными нормативными актами.

Организация имеет свою малую механизацию и автотранспорт необходимый для обеспечения выполнения работ, а так же отлаженные связи с управлениями механизации для аренды тяжёлой строительной и грузоподъёмной техники.

Инженерно-технический персонал постоянно совершенствует свои знания и навыки в области строительных технологий. Все сотрудники предприятия проходят обучение и повышение квалификации в аккредитованных образовательных учреждениях. Работники предприятия являются высококвалифицированными специалистами имеющие многолетний опыт в строительной отрасли. При проведении всех работ используются современные сертифицированные материалы и технологии.

Структура управления ООО «Паскаль», представленная на рисунке 1, является линейно-функциональной. Эта структура позволяет проводить подготовку решений и планов, а также освобождает руководителя от глубокого анализа проблем. К недостаткам можно отнести отсутствие тесных связей и взаимодействия между функциональными и линейными органами.

Рис. 1. Организационная структура управления ООО «Паскаль»

Директор осуществляет общее руководство по всем направлениям деятельности предприятия и обеспечение перспективы работ. Его заместитель по строительству занимается решением организационно-технических и производственных вопросов. Главный инженер занимается обеспечением механизации производства, безопасности труда, технологии и графика производства, контролем. Производственно-технический отдел решает технические вопросы по объектам, контролирует соблюдение технологии. Производители работ (прорабы) занимаются инженерным обеспечением и руководством производственными бригадами.

Ответственность за организацию бухгалтерского учета, соблюдения законодательства при выполнении хозяйственных операций несет руководитель ООО «Паскаль». Бухгалтерский учет на предприятии осуществляется бухгалтерской службой как структурным подразделением, возглавляемым главным бухгалтером, в соответствии с утвержденным «Положением о бухгалтерской службе».

Главный бухгалтер назначается на должность и освобождается от должности руководителем организации и ему подчиняется, несет ответственность за формирование учетной политики, соблюдение требований и правил ведения бухгалтерского учета, своевременное представление полной и достоверной бухгалтерской отчетности, обеспечивает соответствие осуществляемых операций законодательству РФ, контроль за движение имущества и выполнением обязательств, за отражением всех операций на счетах бухгалтерского учета.

На предприятии работает 2 бухгалтера: главный бухгалтер и бухгалтер. Главный бухгалтер осуществляет учет основных средств, налоговый учет и составляет отчетность. Бухгалтер ведет учет товарно-материальных ценностей, заработной платы и операций на расчетном счете. Бухгалтер назначается на должность главным бухгалтером и подчиняется непосредственно ему.

Таким образом, организация бухгалтерской службы представляет собой линейную структуру. Внутренняя аудиторская служба на предприятии отсутствует.

В таблице 1 представлены основные технико-экономические показатели деятельности предприятия за 2013-2015 гг.

Таблица 1 - Основные технико-экономические показатели ООО «Паскаль»

Как видно из представленной таблицы 1 в ООО «Паскаль» в 2015 году существенно понизились доходы по обычным видам деятельности, так в сравнении с 2013 годом выручка от реализации услуг понизилась на 60,36%. При этом в 2015 году возрастают прочие доходы на 11 109 тыс. руб. по сравнению с 2013 годом. Чистая прибыль предприятия в 2015 году повышается на 244 тыс. руб. или 3,49%.

Горизонтальный анализ заключается в сопоставлении финансовых данных предприятия за три прошедших периода (года) в относительном и абсолютном виде с тем, чтобы сделать лаконичные выводы. Горизонтальный анализ баланса ООО «Паскаль» представлен в таблице 2.

Таблица 2 - Горизонтальный анализ баланса (тыс. руб.)

По результатам горизонтального анализа баланса ООО «Паскаль» отмечается значительное ежегодное увеличение запасов за счёт готовой продукции и товаров для перепродажи.

Дебиторская задолженность предприятия увеличивается, что говорит о том, что поставщики не рассчитываются по своим долгам с предприятием. Денежные средства предприятия увеличиваются, что положительно характеризует его состояние.

Горизонтальный анализ пассива баланса показал увеличение резервного капитала в динамике. Кредиторская задолженность увеличивается в динамике в основном за счёт увеличения задолженности перед поставщиками и подрядчиками и прочими кредиторами.

Вертикальный анализ позволяет сделать вывод о структуре баланса и отчета о прибыли в текущем состоянии, а также проанализировать динамику этой структуры. Вертикальный анализ представлен в таблице 3.

Таблица 3 - Вертикальный анализ баланса (%)

Вертикальный анализ баланса показал, что наибольшую долю в структуре активов занимают дебиторская задолженность и денежные средства.

Доля собственного капитала в пассиве баланса ООО «Паскаль» ежегодно увеличивается, что положительно характеризует состояние предприятия.

Кроме того имеет положительную динамику нераспределённая прибыль (ее доля увеличивается с 42,94% в 2013 году до 57,22% в 2015 году). Кредиторская задолженность составляет значительную часть пассивов компании: в 2013 году - 57,03%, в 2014 году - 46,9%, в 2015 году - 42,76 %.

На рис. 2 представлена динамика дебиторской задолженности.

Рис. 2. Динамика показателей дебиторской задолженности (тыс. руб.)

Как видно из представленного рисунка 2, дебиторская задолженность за исследуемый период увеличивается. Так, если в 2013 году сумма дебиторской задолженности составляла 10552 тыс. руб., то в 2014 году - 23936 тыс. руб. и в 2015 году - 23396 тыс. руб.

Увеличение дебиторской задолженности предприятия за исследуемый период происходит на 221,72%, что отражает неэффективность действующей кредитной политики ООО «Паскаль», поскольку дебиторы не рассчитываются с предприятием.

. Анализ ликвидности и финансовой устойчивости ООО «Паскаль»

Для анализа ликвидности баланса сгруппируем активы по степени ликвидности и обязательства по срокам их погашения. Для анализа ликвидности баланса составляется таблица, в графы которой записываются данные на начало и конец отчетного периода из сравнительного аналитического баланса по группам актива и пассива. Сопоставляя итоги этих групп, определяют абсолютные величины излишних или недостающих на начало и конец отчетного периода платежных средств (таблица 4).

Таблица 4 - Группировка активов и пассивов баланса, тыс. руб.

Сравнение показателей ликвидности баланса предприятия представлено в таблице 5.

Таблица 5 - Сравнительная таблица показателей ликвидности баланса

Анализ таблицы 2.8 показал, что условия абсолютной ликвидности не соответствуют нормативным значениям. Из соотношений (А1<П1, А2>П2, А3>П3, А4<П4) выполнение которых необходимо для признания баланса абсолютно ликвидным, выполняются только три, следовательно баланс нельзя признать ликвидным.

Рассмотрим составляющие источников финансирования. Наиважнейшим источником финансирования деятельности предприятия является собственный капитал - уставный капитал, добавочный капитал, резервный капитал, прибыль предприятия. Собственный капитал формируется в процессе создания предприятия с образования уставного капитала. В дальнейшем создаются резервы (нераспределенная прибыль прошлых лет).

С помощью метода Шеремета можно определить тип финансовой устойчивости предприятия за 3 года. Расчет абсолютных показателей финансовой устойчивости предприятия приведен в таблице 6.

Таблица 6 - Анализ финансовой устойчивости предприятия (тыс. руб.)

Принято выделять четыре типа состояния предприятия:

абсолютная финансовая устойчивость (трехкомпонентный показатель ситуации S(1.1.1));

нормальная финансовая устойчивость предприятия, гарантирующая платежеспособность (трехкомпонентный показатель ситуации S(0.1.1));

неустойчивое финансовое состояние предприятия, связанное с нарушением платежеспособности (трехкомпонентный показатель ситуации S(0.0.1));

кризисное финансовое состояние (трехкомпонентный показатель ситуации S(0.0.0));

Финансовая устойчивость может зависеть от ряда внешних факторов:

спрос и предложение на товары, работы, услуги;

сложившиеся цены и система ценообразования;

уровень финансовой состоятельности покупателя, его желания и возможности своевременно оплачивать обязательства;

неразвитая система вексельного обращения, инфляция.

В данном случае трехкомпонентный критерий предприятие находится в абсолютно устойчивом финансовом состоянии, что благоприятно характеризует состояние предприятия.

Финансовая устойчивость предприятия характеризуется соотношением собственных и заёмных средств с помощью системы финансовых коэффициентов - коэффициента финансовой автономии, коэффициента финансовой зависимости, коэффициента финансового рычага.

) коэффициент финансовой автономии предприятия рассчитывается по формуле (1):

, (1)

где СК - собственный капитал;

ВБ - валюта баланса.

) коэффициент финансовой зависимости рассчитывается по формуле (2):

, (2)

где ЗК - заемный капитал.

) финансовый рычаг рассчитывается по формуле (3):

, (3)

Расчет данных коэффициентов на три отчетных даты приведен в таблице 7.

Таблица 7 - Коэффициенты финансовой устойчивости

Как видно из таблицы 7 доля собственно капитала в 2013 году была около 43%, в 2014 году повысилась до 53%, за 2015 увеличилась до 57%.

Чем выше коэффициент финансового рычага, тем больше зависимость предприятия от заемных средств. Допустимый уровень определяется условиями работы предприятия, в первую очередь, скоростью оборота оборотных средств. В целом можно сделать вывод о том, что в период с 2013 по 2015 год предприятие находилось в благоприятном состоянии.

Коэффициент общей ликвидности (К_о.л.) рассчитывается по формуле:

К_о.л. (4)

где Об.А - оборотные активы;

КО - краткосрочные обязательства.

Коэффициент срочной ликвидности (К_с.л.) рассчитывается по формуле:

К_с.л.  (5)

где ДС - денежные средства;

КФВ - краткосрочные финансовые вложения;

ДЗ - дебиторская задолженность.

Коэффициент абсолютной ликвидности (К_а.л.) рассчитывается по формуле:

К_а.л. = (6)

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (К_СОбС) рассчитывается по формуле:

 (7)

где ЧОК - чистый оборотный капитал.

Таблица 8 - Коэффициенты ликвидности

Коэффициенты ликвидности превышают нормативные значения. Предприятие снижает краткосрочные обязательства, увеличивая денежные средства. Таким образом, можно сделать вывод, что предприятие ликвидно, то есть способно расплачиваться по своим долгам в краткосрочный период.

3. Анализ рентабельности и деловой активности ООО «Паскаль»

Рентабельность характеризует прибыль, получаемую с каждого рубля средств, вложенных в предприятия или иные финансовые операции.

Рентабельность продаж рассчитывается по формуле:

где Пр_пр - прибыль только по основной деятельности (продажам);

В - нетто выручка от реализации.

Рентабельность производства рассчитывается по формуле:

, (9)

где З - затраты на реализацию продукции.

Экономическая рентабельность (рентабельность активов) предприятия рассчитывается по формуле (10): дебиторский финансовый рентабельность

, (10)

где А - активы.

Рентабельность собственного капитала рассчитывается по формуле:

, (11)

где ЧП - чистая прибыль;

СК - собственный капитал.

Показатели рентабельности ООО «Паскаль» сведены в таблицу 9.

Таблица 9 - Показатели рентабельности предприятия (%)

Как видно из таблицы 9, значения показателей рентабельности производства и продаж ООО «Паскаль» имели тенденцию к увеличению в 2014 году по сравнению со значениями рентабельности в 2013 году.

Показатели деловой активности (оборачиваемости) характеризуют активность производственно-сбытовой деятельности предприятия, и анализируются с помощью ряда коэффициентов.

Анализ деловой активности предприятия производится с целью выяснения эффективности его текущей деятельности и результативности использования его материальных, трудовых и финансовых ресурсов.

Показатели оборачиваемости разных средств рассчитываются как отношение выручки от реализации продукции к среднегодовой стоимости различных групп средств предприятия, рассчитанной по упрощенному варианту - путем расчета средней на основании данных на начало и конец периода. Коэффициент оборачиваемости капитала рассчитывается по формуле:

 (12)

где - среднегодовая стоимость капитала.

Период оборачиваемости рассчитывается по формуле.

 (13)

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности рассчитывается по формуле:

, (14)

Период оборачиваемости дебиторской задолженности рассчитывается по формуле:

. (15)

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности рассчитывается по формуле:

 , (16)

где С/С - себестоимость.

Период оборачиваемости кредиторской задолженности рассчитывается по формуле:

.(17)

Показатели оборачиваемости, показывают: сколько раз за анализируемый период оборачиваются те или иные активы предприятия или сколько денежных единиц реализованной продукции принесла каждая денежная единица активов.

Показатели оборачиваемости кредиторской задолженности и дебиторской задолженности для ООО «Паскаль» представлены в таблице 10.

Таблица 10 - Показатели оборачиваемости

Значение анализа оборачиваемости состоит в том, что он позволяет увидеть картину финансового состояния предприятия в динамике.

Как видно из таблицы 10, период оборачиваемости дебиторской задолженности выше периода оборачиваемости кредиторской задолженности, а это значит, что предприятие рассчитывается по своим обязательствам быстрее, чем дебиторы с предприятием.

В целом период оборачиваемости капитала и дебиторской задолженности имеет тенденцию увеличения, что отрицательно характеризует предприятие.

4. Показатели эффективности использования основных фондов ООО «Паскаль»

Состав основных фондов в разрезе основных групп характеризует таблица 11.

Таблица 11 - Оценка обеспеченности предприятия основными фондами (тыс. руб.)

Обеспеченность предприятия отдельными видами машин, механизмов, оборудования, помещениями устанавливается сравнением фактического их наличия с плановой потребностью, необходимой для выполнения плана по выпуску продукции. Как видно из представленной таблицы 2.10, стоимость основных фондов за исследуемый период значительно возросла на 2942 тыс. руб. Так, наибольшая динамика прослеживается в стоимости машин и оборудования (+830 тыс. руб.), транспортных средств (+1585 тыс. руб.), хозяйственного инвентаря (+620 тыс. руб.).

Фондооснащенность и фондовооруженность - качественные показатели, детально раскрывающие уровень обеспеченности предприятия основными средствами в расчете на единицу занимаемой площади и численности работников.

Фондооснащенность = Стоимость основных средств / Производственная площадь (18)

Рассчитаем за исследуемый период фондооснащенность ООО «Паскаль»:

Фондооснащенность₂₀₁₃ = 2648/120 = 22,06

Фондооснащенность₂₀₁₄ = 6541/120 = 54,5

Фондооснащенность₂₀₁₅ = 5590/120 = 46,58

Фондовооруженность = Стоимость основных средств / Среднегодовая численность работников (19)

Рассчитаем за исследуемый период фондовооруженность ООО «Паскаль»:

Фондовооруженность₂₀₁₃ = 2648/123 = 21,52

Фондовооруженность₂₀₁₄ = 6541/123 = 53,18

Фондовооруженность₂₀₁₅ = 5590/132 = 43,35

Как видно из представленных расчетов, и фондооснащенность, и фондовооруженность за исследуемый период имеют положительную динамику.

Уровень использования основных фондов принято определять по следующим показателям:

Фондоотдача (ФО) = Выручка от продажи продукции (работ, услуг) / Среднегодовая стоимость основных средств (20)

ФО₂₀₁₃ = 33370/2638 = 12,6

ФО₂₀₁₄ = 64552/6541= 9,86

ФО₂₀₁₅ = 13 227/ 5590 = 2,37

Как видно из представленных расчетов, существенное снижение выручки предприятия в 2015 году привело к снижению показателя фондоотдачи. Если в 2013 году она составляла 12,6 руб., то в 2015 году - 2,37 руб.

Фондоемкость (обратный показатель фондоотдачи) = Среднегодовая стоимость основных средств / Выручка (21)

Фондоемкость₂₀₁₃ = 2638/33370 = 0,08

Фондоемкость₂₀₁₄ = 6541/64552 = 0,1

Фондоемкость₂₀₁₅ = 5590/13227 = 0,4

Как видно из представленных расчетов в 2015 году показатель фондоемкости возрастает по сравнению с 2013 и 2014 годом, и составляет 0,4. Фондоемкость показывает, сколько основных фондов приходится на каждый рубль выпущенной продукции. Если использование основных фондов улучшается, то фондоотдача должна повышаться, а фондоемкость - уменьшаться.

В случае ООО «Паскаль» усматриваются обратные тенденции, фондоотдача существенно понижается за 2013-2015 гг., а фондоемкость - наоборот повышается, что отрицательно характеризует деятельность предприятия и говорит о понижении эффективности производства продукции.

Список используемой литературы

1.       Александров, О.А. Экономический анализ[Текст]: Учебное пособие / О.А. Александров, Ю.Н. Егоров. - М.: ИНФРА-М, 2013. - 288 c.

2.       Артеменко, В.Г. Экономический анализ: Учебное пособие / В.Г. Артеменко, Н.В. Анисимова. - М.: КноРус, 2013. - 288 c.

.        Базилевич А.И. Экономика предприятия (фирмы): Учебник для бакалавров / В.Я. Горфинкель, А.И. Базилевич, Л.В. Бобков. - М.: Проспект, 2013. - 640 c.

.        Баскакова, О.В. Экономика предприятия (организации): Учебник / О.В. Баскакова, Л.Ф. Сейко. - М.: Дашков и К, 2013. - 372 c.

.        Басовский Л.Е. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие / Л.Е. Басовский, Е.Н. Басовская. - М.: ИНФРА-М, 2012. - 366 c.

.        Белоножкова Е. Ю. Управление дебиторской задолженностью [Текст] / Е. Ю. Белоножкова, А. А. Игнатенко // Проблемы современной экономики: материалы междунар. науч. конф. (г. Челябинск, декабрь 2011 г.). - Челябинск: Два комсомольца, 2011. - С. 88-90.

.        Волков О.И. Экономика предприятия: Учебное пособие / О.И. Волков, В.К. Скляренко. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. - 264 c.

.        Веретенникова И.И. Экономика организации (предприятия): Учебное пособие для бакалавров / И.В. Сергеев, И.И. Веретенникова; Под ред. И.В. Сергеев. - М.: Юрайт, 2013. - 671 c.

.        Грибов В.Д. Экономика предприятия: Учебник. Практикум / В.Д. Грибов, В.П. Грузинов. - М.: КУРС, НИЦ ИНФРА-М, 2013. - 448 c.

.        Гарнова В.Ю. Экономический анализ: Учебное пособие / Н.Б. Акуленко, В.Ю. Гарнова, В.А. Колоколов; Под ред. Н.Б. Акуленко. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. - 157 c.

.        Жиляков Д.И. Финансово-экономический анализ (предприятие, банк, страховая компания): Учебное пособие / Д.И. Жиляков. - М.: КноРус, 2012. - 368 c.

.        Жиделева В.В. Экономика предприятия: Учебное пособие / В.В. Жиделева, Ю.Н. Каптейн. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2012. - 133 c.

.        Зимин А.Ф. Экономика предприятия: Учебное пособие / А.Ф. Зимин, В.М. Тимирьянова. - М.: ИД ФОРУМ, ИНФРА-М, 2012. - 288 c.

.        Зороастрова И.В. Экономический анализ фирмы и рынка: Учебник для студентов вузов / И.В. Зороастрова, Н.М. Розанова. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2013. - 279 c.

.        Имакаева Ю. В. Проблемы оптимизации и оценки дебиторской задолженности на предприятии [Текст] / Ю. В. Имакаева // Молодой ученый. - 2013. - №5. -С. 306-309.

.        Косолапова М.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности / М.В. Косолапова, В.А. Свободин. - М.: Дашков и К, 2012. - 248 c.

.        Крум Э.В. Экономика предприятия: Учебное пособие / Э.В. Крум. - Мн.: ТетраСистемс, 2013. - 192 c.

.        Коршунов В.В. Экономика организации (предприятия): Учебник для бакалавров / В.В. Коршунов. - М.: Юрайт, 2013. - 433 c.

.        Лопарева А.М. Экономика организации (предприятия): Учебно-методический комплекс / А.М. Лопарева. - М.: Форум, НИЦ ИНФРА-М, 2013. - 400 c.

.        Любушин Н.П. Экономический анализ: Учебник для студентов вузов / Н.П. Любушин. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2013. - 575 c.

.        Маркарьян Э.А. Экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие / Э.А. Маркарьян, Г.П. Герасименко, С.Э. Маркарьян. - М.: КноРус, 2013. - 536 c.

.        Мурикова А. Р. Управление дебиторской задолженностью как элемент эффективной финансовой политики организации [Текст] / А. Р. Мурикова, Э. Р. Гимранова // Молодой ученый. - 2012. - №5. - С. 181-183.

.        Панков В.В. Экономический анализ: Учебное пособие / В.В. Панков, Н.А. Казакова. - М.: Магистр, ИНФРА-М, 2012. - 624 c.

.        Паламарчук А.С. Экономика предприятия: Учебник / А.С. Паламарчук. - М.: ИНФРА-М, 2013. - 458 c.

.        Растова Ю.И. Экономика организации (предприятия): Учебное пособие / Ю.И. Растова, С.А. Фирсова. - М.: КноРус, 2013. - 280 c.

.        Раева И. В. Совершенствование механизма управления дебиторской задолженностью на предприятии телекоммуникационной отрасли [Текст] / И. В. Раева, К. В. Разумова // Молодой ученый. - 2014. - №12. - С. 175-178.

.        Савицкая Г.В. Экономический анализ: Учебник / Г.В. Савицкая. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. - 649 c.

.        Сафронов Н.А. Экономика организации (предприятия): Учебник для ср. спец. учебных заведений / Н.А. Сафронов. - М.: Магистр, НИЦ ИНФРА-М, 2013. - 256 c.

.        Толпегина О.А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник для бакалавров / О.А. Толпегина, Н.А. Толпегина. - М.: Юрайт, 2013. - 672 c.

.        Толпегина О.А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник для бакалавров / О.А. Толпегина, Н.А. Толпегина. - М.: Юрайт, 2013. - 672 c.

.        Тертышник М.И. Экономика предприятия: Учебное пособие / М.И. Тертышник. - М.: ИНФРА-М, 2013. - 328 c.

.        Чечевицына, Л.Н. Экономика организации: Учебное пособие / Л.Н. Чечевицына, Е.В. Чечевицына. - Рн/Д: Феникс, 2013. - 382 c.

.        Чуев И.Н. Комплексный экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности: Учебник для вузов / И.Н. Чуев. - М.: Дашков и К, 2013. - 384 c.

.        Чалдаева Л.А. Экономика предприятия: Учебник / Л.А. Чалдаева. - М.: Юрайт, 2011. - 348 c.

.        Чалдаева Л.А. Экономика предприятия: Учебник для бакалавров / Л.А. Чалдаева. - М.: Юрайт, 2013. - 410 c.

.        Шеремет А. Д., Негашев Е. В. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций. - М.: ИНФРА - М, 2010. - 237 с.

.        Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятий. Учебное пособие. - М.: ИНФРА-М, 2010. - 302 с.

Приложения

Приложение 1

Бухгалтерский баланс на 31.12.2015

Приложение 2

Отчет о финансовых результатах 31.12.2015