Повышению эффективности деятельности ООО «Кабельные Системы и Технологии»

В условиях рыночных отношений предприятие должно стремиться к получению максимальной прибыли, то есть к такому ее объему, который позволял бы предприятию не только прочно удерживать позиции сбыта на рынке своей продукции, но и обеспечить динамичное развитие его производства в условиях конкуренции. В условиях рыночной экономики значение прибыли огромно.

Тема данной выпускной квалификационной работы является актуальной, так как прибыль – один из основных финансовых показателей плана и оценки хозяйственной деятельности предприятий, от нее зависит финансовая устойчивость и эффективность деятельности предприятия. Прибыль является источником формирования бюджетов, стимулом к обновлению выпускаемой продукции, расширению ассортимента и самое главное является базой экономического роста развития.

Прибыль является показателем, наиболее полно отражающим эффективность производства, объем и качество произведенной продукции, состояние производительности труда, уровень себестоимости. Вместе с тем прибыль оказывает стимулирующее воздействие на укрепление коммерческого расчета, интенсификацию производства при любой форме собственности.

Поэтому каждое предприятие, прежде чем начать производство продукции, определяет какую прибыль, какой доход оно сможет получить. Отсюда прибыль является основной целью предпринимательской деятельности, ее конечным результатом.

Важной задачей каждого хозяйствующего субъекта – получить больше прибыли при наименьших затратах путем соблюдения строгого режима экономии в расходовании средств и наиболее эффективного их использования.

Прибыль как результирующий показатель хозяйственной деятельности предприятия зависит от цены продукции и затрат на ее производство. Поэтому прибыль теснейшим образом связана с неопределенностью будущих экономических явлений, которые нельзя предсказать с достоверностью, а только с той или иной степенью вероятности.

Основной источник денежных накоплений предприятия – выручка от реализации продукции, а именно та ее часть, которая остается за вычетом на производство и реализацию этой продукции.

Одним из полезных и гибких инструментов маркетинговой политики является – система скидок с цен. Скидки — это снижение цен для потребителей. Они являются косвенным средством, позволяющим варьировать цены для отдельных клиентов. Для предпринимателя важно определить пользу от предоставления скидок. Величина скидки, безусловно, влияет на принятие клиентом решения о покупке. Однако это ведет к потере выручки от продажи. Обе точки зрения должны быть учтены при предоставлении скидки.

Цель данной работы заключается в разработке мероприятий по повышению эффективности деятельности ООО «Кабельные Системы и Технологии». Для реализации поставленной цели необходимо решить следующие основные задачи:

· исследовать экономическую сущность, формирование, распределение и методы управленияприбылью, рассмотреть систему скидок цен;

· выполнить анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия;

· разработать мероприятия по увеличению прибыли на предприятие.

Объект исследования – предприятие ООО «Кабельные Системы и Технологии».

Предметом исследования является разработка мероприятия по увеличению прибыли.

Выпускная квалификационная работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы и приложений. В первой главе рассматривается теоретическая сущность прибыли, формирование, методы управления и система скидок цен. Во второй главе работы проводится анализ финансово-экономического состояния предприятия. В третьей главе предлагается изменить систему посредников, разработать систему скидок в целях увеличения прибыли и спрогнозировать объем продаж.

1 СУЩНОСТЬ ПРИБЫЛИ, ФОРМИРОВАНИЕ И МЕТОДЫ УПРАВЛЕНИЯ

1.1 Экономическая сущность прибыли

Экономическая сущность прибыли – это одна из сложных и дискуссионных проблем в современной экономической теории.

С экономической точки зрения прибыль – это разность между денежными поступлениями и денежными выплатами. С хозяйственной точки зрения прибыль – это разность между имущественным состоянием предприятия на конец и начало отчетного периода.

Конечной целью и движущим мотивом предпринимательской деятельности является прибыль. В общем виде под прибылью понимается разница между доходами и издержками производства [1,с.476].

Экономическая природа прибыли трактуется по-разному различными представителями экономической науки[10, с.224]. Следует отметить, что эта категория интересовала экономистов с начала формирования самой экономической науки. Так, меркантилисты искали источник прибыли в сфере обращения, причем именно во внешней торговле. Представители классической политэкономии определяли ее как избыток стоимости над заработной платой.

К. Маркс уделил прибыли много внимания, рассматривая ее как превращенную форму прибавочной стоимости, а последнюю – как результат присвоения неоплаченного труда наемных работников капиталистом.

В неоклассической теории прибыли объединяет все виды доходов, полученных от производительного использования различных факторов производства их владельцами.

Прибыль – главная цель предпринимательской деятельности. В условиях рыночных отношений – это превращенная форма прибавочной стоимости. Учет прибыли позволяет установить, насколько эффективно ведется хозяйственная деятельность [2, с.278].

По своей экономической природе прибыль выступает как часть стоимости (цены) прибавочного продукта, созданного для общества трудом работника материального производства [7, с.656].

Прибыль как экономическая категория отражает чистый доход, созданный в сфере материального производства в процессе предпринимательской деятельности. Результатом соединения факторов производства (труда, капитала, природных ресурсов) и полезной производительной деятельности хозяйствующих субъектов является готовая продукция, которая становится товаром при условии ее реализации потребителю.

На стадии продажи выявляется стоимость товара, включающая стоимость прошлого овеществленного труда и живого труда. Стоимость живого труда отражает вновь созданную стоимость и распадается на две части. Первая представляет собой заработную плату работников, участвующих в производстве продукции. Ее величина определяется рядом факторов, обусловленных необходимостью воспроизводства рабочей силы. В этом смысле для предпринимателя она представляет часть издержек по производству продукции. Вторая часть вновь созданной стоимости отражает чистый доход, который реализуется только в результате продажи продукции, что означает общественное признание ее полезности.

На уровне предприятия в условиях товарно-денежных отношений чистый доход принимает форму прибыли. На рынке товаров предприятия выступают как относительно обособленные товаропроизводители. Установив цену на продукцию, они реализуют ее потребителю, получая при этом денежную выручку, что не означает получение прибыли. Для выявления финансового результата необходимо сопоставить выручку с затратами на производство и реализацию, которые принимают форму себестоимости продукции. Когда выручка превышает себестоимость, финансовый результат свидетельствует о получении прибыли. Предприниматель всегда ставит своей целью прибыль, но не всегда ее получает. Если выручка равна себестоимости, то удалось лишь возместить затраты на производство и реализацию продукции. При реализации без убытков отсутствует и прибыль как источник производственного, научно-технического и социального развития. При затратах, превышающих выручку, предприятие получает убытки - отрицательный финансовый результат, что ставит сто в достаточно сложное финансовое положение, не исключающее и банкротство [8, с.178].

Прибыль от реализации продукции (работ, услуг) характеризует чистый доход, созданный на предприятии.

Прибыль (убыток) от реализации продукции (работ, услуг) определяется как разница между выручкой от реализации продукции (работ, услуг) без налога на добавленную стоимость и акцизами и затратами на производство и реализацию, включаемыми в себестоимость продукции (работ, услуг) [3,с.147].

Из приведенного определения следует, что ее происхождение связано с получением валового дохода предприятием от реализации своей продукции (работ, услуг) по ценам, складывающимся на основе спроса и предложения. Валовой доход предприятия - выручка от реализации продукции (работ, услуг) за вычетом материальных затрат - представляет собой форму чистой продукции предприятия, включает в себя оплату труда и прибыль. Связь между ними показана в таблице1.1.

Таблица 1.1 – Структура взаимосвязи финансовых показателей.

	Валовой доход
Материальные затраты	Оплата труда	Прибыль
Издержки производства (себестоимость)		Чистый доход
Объем реализации

Трудовой коллектив заинтересован как в повышении оплаты труда, так и в росте прибыли, поскольку последняя в условиях конкуренции является источником не только выживания, но и расширения производства, а следовательно, и роста благосостояния работников предприятия, их жизненного уровня. Из этого также следует, что масса прибыли и валового дохода характеризует не что иное, как размер эффекта, получаемого в результате производственно-хозяйственной деятельности предприятия[4,с.276].

Прибыль - это часть чистого дохода, который непосредственно получают субъекты, хозяйствования, после реализации продукции. Только после продажи, продукции чистый доход принимает форму прибыли. Количественно она представляет собой разность между чистой выручкой (после уплаты налога на добавленную стоимость, акцизного налога и других отчислений из выручки в бюджетные и не бюджетные фонды) и полной себестоимостью реализованной продукции. Значит, чем больше предприятие реализует рентабельной продукции, тем больше получит прибыли, тем лучше его финансовое состояние. Поэтому финансовые результаты деятельности следует изучать в тесной связи с использованием и реализацией продукции [5, с.355].

Объем реализации и величина прибыли, уровень рентабельности зависят от производственной, снабженческой, маркетинговой и финансовой деятельности предприятия, иначе говоря, эти показатели характеризуют все стороны хозяйствования .

Прибыль как важнейшая категория рыночных отношении выполняет определенные функции[6, с.358].

Во-первых, характеризует экономический эффект, полученный в результате деятельности предприятия. Но все аспекты деятельности предприятия с помощью прибыли оценить невозможно. Такого универсального показателя и не может быть. Именно поэтому при анализе производственно-хозяйственной и финансовой деятельности предприятия используется система показателей.

Значение прибыли состоит в том, что она отражает конечный финансовый результат. Вместе с тем на величину прибыли, ее динамику воздействуют факторы, как зависящие, так и не зависящие от усилий предприятия. Практически вне сферы воздействия предприятия находятся конъюнктура рынка, уровень цен на потребляемые материально-сырьевые и топливно-энергетические ресурсы, нормы амортизационных отчислений. В известной степени зависят от предприятия такие факторы, как уровень цен на реализуемую продукцию и заработная плата, уровень хозяйствования, компетентность руководства и менеджеров, конкурентоспособность продукции, организация производства и труда, его производительность, состояние и эффективность производственного и финансового планирования.

Перечисленные факторы влияют на прибыль не прямо, а через объем реализуемой продукции и себестоимость, поэтому для выяснения конечного финансового результата необходимо сопоставить стоимость объема реализуемой продукции и стоимость затрат и ресурсов, используемых в производстве [9, с.450].

Во-вторых, прибыль обладает стимулирующей функцией. Ее содержание состоит в том, что она одновременно является финансовым результатом и основным элементом финансовых ресурсов предприятия. Реальное обеспечение принципа самофинансирования определяется полученной прибылью. Доля чистой прибыли, оставшейся в распоряжении предприятия после уплаты налогов и других обязательных платежей, должна быть достаточной для финансирования расширения производственной деятельности, научно-технического и социального развития предприятия, материального поощрения работников.

В-третьих, прибыль является одним из источников формирования бюджетов разных уровней. Она поступает в бюджеты в виде налогов и наряду с другими доходными поступлениями используется для финансирования удовлетворения совместных общественных потребностей, обеспечения выполнения государством своих функций, государственных инвестиционных, производственных, научно-технических и социальных программ.

В условиях рыночной экономики значение прибыли огромно. Стремление к ее получению ориентирует товаропроизводителей на увеличение объема производства продукции, нужной потребителю, снижение затрат на производство. При развитой конкуренции этим достигается не только цель предпринимательства, но и удовлетворение общественных потребностей. Для предпринимателя прибыль является сигналом, указывающим, где можно добиться наибольшего прироста стоимости, создает стимул для инвестирования в эти сферы. Свою роль играют и убытки. Они высвечивают ошибки и просчеты в направлении средств, организации производства и сбыта продукции.

Экономическая нестабильность, монопольное положение товаропроизводителей искажают формирование прибыли как чистого дохода, приводят к стремлению получения доходов главным образом в результате повышения цен. Устранению инфляционного наполнения прибыли способствуют финансовое оздоровление экономики, развитие рыночных механизмов ценообразования, оптимальная система налогов. Эти задачи должно выполнять государство в ходе осуществления экономических реформ.

Рассматривая прибыль как экономическую категорию, мы говорим о ней абстрактно. Но при планировании и оценке хозяйственной и финансовой деятельности предприятия, распределении прибыли, оставшейся в распоряжении предприятия, используются конкретные показатели.

В условиях рыночных отношений предприятие должно стремиться если не к получению максимальной прибыли, то по крайней мере к тому объему прибыли, который позволял бы ему не только прочно удерживать свои позиции на рынке сбыта своих товаров и оказания услуг, но и обеспечивать динамичное развитие его производства в условиях конкуренции. В конечном итоге это предполагает знание источников формирования прибыли и нахождение методов по лучшему их использованию.

В условиях рыночных отношений, как свидетельствует мировая практика, имеются три основных источника получения прибыли[14, с.270].

1. Первый источник образуется за счет монопольного положения предприятия по выпуску той или иной продукции или (и) уникальности продукта. Поддержание этого источника на относительно высоком уровне предполагает постоянное обновление продукта. Здесь следует учитывать такие противодействующие силы, как антимонопольная политика государства и растущая конкуренция со стороны других предприятий.

2. Второй источник связан непосредственно с производственной и предпринимательской деятельностью. Практически он касается всех предприятий. Эффективность его использования зависит от знания конъюнктуры рынка и умения адаптировать развития производства под эту постоянно меняющуюся конъюнктуру. Здесь все сводится к проведению соответствующего маркетинга. Величина прибыли в данном случае зависит, во-первых, от правильности выбора производственной направленности предприятия по выпуску продукции (выбор продуктов, пользующихся стабильным и высоким спросом); во-вторых, от создания конкурентоспособных условий продажи своих товаров и оказания услуг (цена, сроки поставки, обслуживание покупателей; послепродажное обслуживание и т.д.); в-третьих, от объемов производства (чем больше объем производства, тем больше масса прибыли); в-четвертых, от структуры снижения издержек производства;

3. Третий источник проистекает из инновационной деятельности предприятия. Его использование предполагает постоянное обновление выпускаемой продукции, обеспечение ее конкурентоспособности, рост объемов реализации и увеличение массы прибыли.

В практическом плане прибыль представляет собой обобщающий показатель результатов хозяйственной деятельности предприятий любой формы собственности[7, с.578].

Виды прибыли [27]:

В процессе анализа и планирования прибыли необходимо различать:

1. Валовую прибыль – разность между выручкой (нетто) от продаж товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавочную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей) и себестоимостью проданных товаров, продукции, работ, услуг.

2. Прибыль от продаж товаров, продукции, работ, услуг – разность между выручкой (нетто) от их продаж и себестоимостью коммерческих, управленческих расходов.

3. Прибыль до налогообложения – рассчитывается как прибыль от продаж товаров, продукции, работ, услуг плюс операционные, внереализационные доходы минус операционные, внереализационные расходы.

4. Прибыль от обычной деятельности – разность между прибылью до налогообложения и налогом на прибыль, иным аналогичным обязательным платежам, произведенным организацией.

5. Чистую прибыль (нераспределенная прибыль) – прибыль от обычной деятельности плюс чрезвычайные доходы и минус, чрезвычайные расходы.

6. Налогооблагаемую прибыль – расчетную прибыль, определяемую в соответствии с правилами Налогового кодекса РФ, на которую начисляют налог на прибыль предприятия.

7. Чистую прибыль, остающуюся в распоряжении предприятия – учитывает вычеты налогов, процентов, штрафов, пени, неустоек и других необходимых вычетов.

8. Маржинальную прибыль – разность между выручкой (продажами товаров, работ, услуг) и переменными затратами, которые изменяются прямо пропорционально изменению объема производства продукции предприятия.

9. Среднерыночную прибыль – среднестатистическую прибыль среди предприятий данного района, региона, выпускающих однородную продукцию.

10. Минимальную прибыль – прибыль, ниже которой могут начаться убытки, невыполнение долговых обязательств, падение ликвидности и кредитоспособности предприятия или даже банкротство.

11. Нормативную прибыль – величина прибыли, которая может быть определена как нормативная величина в финансовом разделе бизнес-плана развития предприятия.

Принято различать экономическую и бухгалтерскую прибыль. Они отличаются друг от друга на сумму принимаемой оценки активов. Прибыль, исчисленная в бухгалтерском учете, не отражает действительного результата хозяйственной деятельности предприятия. В российской практике бухгалтерская прибыль корректируется на сумму вмененных издержек, в результате чего получается экономическая прибыль[26].

Экономическая прибыль – это разница между выручкой и всеми издержками производства (внешними и внутренними).

В бухгалтерском смысле прибыль – это разница между общей выручкой и внешними издержками.

1.2 Порядок формирования, распределения и использования прибыли

Главный источник денежных доходов связан с основной деятельностью предприятия и представляет собой выручку от реализации продукции (работ, услуг). Порядок ее распределения и использования обусловлен соответствующими законами о налогах и Законом “О предприятии”. В соответствии с ним поступающие на счета предприятий средства за реализованную (отгруженную) продукцию в первоочередном порядке направляется на уплату налогов и отчислений в государственный бюджет и государственные бюджетные и внебюджетные фонды. Затем предприятия покрывают затраты на производство продукции и формируют собственную прибыль[29].

На формирование прибыли как финансового показателя работы, который отражается в бухгалтерском учете, официальной отчетности субъектов хозяйствования, влияет установленный государством порядок: формирование затрат на производство продукции (работ, услуг); учета и калькулирования себестоимости продукции (работ, услуг); определения внереализационных доходов и затрат; определения балансовой (валовой прибыли). Следовательно, но формирование абсолютной величины прибыли предприятия оказывают результаты, эффективность его финансово-хозяйственной деятельности, сфера деятельности, определенные законодательством условия учета финансовых результатов

Полная себестоимость продукции (работ, услуг) с учетом управленческих и коммерческих расходов.

Выручка от реализации продукции (работ, услуг) в действующих ценах, без косвенных налогов.

Порядок формирования финансового результата хозяйственной деятельности можно изобразить схематически (рисунок 1.1).

± ±

Рисунок 1.1 – Формирование финансового результата хозяйственной деятельности на предприятии.

Прибыль отчетного периода с учетом корректировок

Рассмотрим схему формирования налогооблагаемой прибыли на предприятии (рисунок 1.2).

Налог на недвижимость

Прибыль облагаемая по ставкам налога на доходы

Льготируемая прибыль

Налогооблагаемая прибыль для исчисления налога на прибыль

Рисунок 1.2 – Формирования налогооблагаемой прибыли на предприятии.

Порядок формирования чистой прибыли предприятия можно изобразить схематически (рисунок 1.3).

Прибыль отчетного года

Налог на недвижимость

Налог на прибыль

Расходы, осуществляемые за счет прибыли

Нераспределенная (чистая) прибыль

Рисунок 1.3 – Формирование чистой прибыли.

Общая прибыль предприятия синтезирует в себе все многообразные результаты его хозяйственно-финансовой деятельности. При ее распределении и использовании должны быть учтены множественные нормативные акты, основанные на Законе о налоге на доходы и прибыль, Законе о предприятии, Законе об акционерном обществе и др.[13, с.510].

Распределение прибыли законодательно регулируется в той ее части, которая поступает в бюджеты разных уровней в виде налогов и других обязательных платежей. Определение направлений расходования прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, структуры статей ее использования находится в компетенции предприятия [30].

В экономической литературе предлагаются следующие принципы распределения прибыли:

-прибыль, получаемая предприятием в результате производственно-хозяйственной и финансовой деятельности, распределяется между государством и предприятием как хозяйствующим субъектом;

-прибыль для государства поступает в соответствующие бюджеты в виде налогов и сборов, ставки которых не могут быть произвольно изменены.

-состав и ставки налогов, порядок их исчисления и взносов в бюджет устанавливаются законодательно;

-размер прибыли предприятия, оставшийся в его распоряжении после уплаты налогов, не должен снижать его заинтересованности в росте объема производства и улучшении результатов производственно-хозяйственной и финансовой деятельности;

-прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, в первую очередь направляется на накопление, обеспечивающее его дальнейшее развитие, и только в остальной части - на потребление.

Полученная предприятием прибыль делится на две части: направляемую в государственный бюджет и остающуюся в распоряжении предприятия.

Получив прибыль, предприятие в первоочередном порядке обязано перечислить из нее в государственный бюджет предусмотренные Законом налоговые платежи, в состав которых входят:

• налог на недвижимость;

• налог на прибыль;

• местные налоги и сборы.

Следует учитывать, что в составе общей прибыли может находиться прибыль, полученная предприятием в виде операционных доходов, с которых у источника их получения уже удержан налог на доход.

В налоговом учете, кроме того, предусмотрено, что за счет прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, уплачивается в государственный бюджет экологический налог, начисленный за превышение установленных норм выбросов (сбросов) загрязняющих веществ в окружающую среду и (или) за сверхлимитную добычу природных ресурсов; покрывается сверхнормативное расходование средств на оплату энергоресурсов на производство продукции (работ, услуг), командировочных, консультационных и аудиторских услуг; рекламы и других[15, с.332].

Распределение прибыли между государством и предприятием находит свое выражение в системе налогообложения. Если больше 1/3 прибыли изымается у предприятия государством в виде налогов, то оно теряет стимул к дальнейшему развитию производства.

Таким образом, чистая прибыль предприятия - это та ее часть, которая остается после уплаты перечисленных платежей и отчислений.

Распределение и использование прибыли регулируется Уставом предприятия, решением собрания акционеров и другими документами внутреннего пользования. Руководствуясь уставом и решением распорядительных органов, чистая прибыль, направляется на создание фондов накопления, потребления, резервного фонда, а также распределяется между собственниками (акционерами, учредителями).

Если на предприятии не создаются фонды накопления, потребления, благотворительные фонды, то для обеспечения планируемых затрат составляются сметы расходов на производственное, социальное развитие, материальное поощрение, благотворительные цели.

Прибыль, направляемая на развитие производства идет на следующие цели: проведение научных, опытных, конструкторских работ, финансирование новых технологий, новой продукции, природоохранные мероприятия, расширение производства, новое строительство, техническое перевооружение, модернизацию производства. Прибыль, используемая на развитие производства, может также направляться в уставные фонды других предприятий, на погашение долгосрочных кредитов и выплаты процентов по ним, на краткосрочные и долгосрочные финансовые вложения[16, с.299].

Прибыль, используемая на социальные цели, направляется на эксплуатацию жилищных и бытовых объектов, строительство непроизводственных фондов, физкультурные и оздоровительные мероприятия, компенсацию питания в столовых и т.д.

Прибыль, используемая на материальное поощрение, идет на выплату премий по результатам труда, материальную помощь, единовременное вознаграждение работникам.

Обеспечивая производственные, материальные и социальные потребности за счет чистой прибыли, предприятие должно стремиться к установлению оптимального соотношения между фондом накопления и потребления с тем, чтобы учитывать условия рыночной конъюнктуры и вместе с тем стимулировать и поощрять результаты труда своих работников.

В случае нарушения предприятием действующего законодательства прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, служит источником финансирования различных штрафов и санкций.

В условиях рыночной экономики возникает необходимость резервировать средства в связи с проведением рисковых операций и, как следствие этого, потерей доходов от предпринимательской деятельности. Вследствие этого при использовании чистой прибыли предприятие вправе создавать финансовый резерв, т.е. резервный фонд. Величина этого резерва должна составлять не менее 15% уставного капитала. Резервный фонд ежегодно пополняется за счет отчислений, составляющих практически не менее 5% прибыли, остающейся в распоряжении предприятия. Следует отметить, что кроме покрытия возможных убытков от деловых рисков финансовый резерв может быть использован на дополнительные затраты по расширению производства и социальному развитию, на разработку и внедрение новой техники, прирост собственных оборотных средств и восполнение их недостатка, на другие затраты, обусловленные социально-экономическим развитием коллектива.

С расширением спонсорской деятельности часть чистой прибыли может быть направлена на благотворительные нужды.

В принципе, чистая прибыль предприятия подразделяется на две части: используемую на увеличение имущества (накопление) и выплачиваемую работникам и собственникам (потребление).

Для государственных предприятий соотношение между этими двумя частями устанавливается ведомственными актами в пропорции 60: 40. По негосударственным предприятиям пропорции не регламентируются, но их соблюдение важно для обеспечения стабильного развития бизнеса.

Прибыль, направляемая на увеличение имущества, не уходит из хозяйственного оборота, а, наоборот, приумножает богатство предприятия. Она может быть использована:

• на капитальные вложения в расширение, обновление, модернизацию основных фондов;

• погашение долгосрочных банковских кредитов и уплату процентов по ним;

• увеличение оборотных средств предприятия;

• инвестиции в ценные бумаги, совместную деятельность;

• приобретение новых технологий и другие инновации. Потребляемая прибыль полностью уходит из хозяйственного оборота, но может также приносить финансовую выгоду при обоснованном и рациональном использовании. Она направляется:

• на выплату работникам вознаграждений за выслугу лет и по итогам года, материальной помощи;

• выплату дивидендов акционерам предприятия.

1.3 Методы управления прибылью

Важнейшим вопросом управления процессом формирования прибыли является планирование прибыли и других финансовых результатов с учетом выводов экономического анализа. Главной целью при планировании является максимизация доходов, что позволяет обеспечивать финансирование большего объема потребностей предприятия в его развитии. При этом важно исходить из величины чистой прибыли. Задача максимизации чистой прибыли предприятия тесно связана с оптимизацией величины уплачиваемых налогов в рамках действующего законодательства, предотвращением непроизводительных выплат[11, с.41].

Управление прибылью - составная часть финансового планирования и важный участок финансово-экономической работы на предприятии. Управление прибылью производится раздельно по всем видам деятельности предприятия. Это не только облегчает упраление, но и имеет значение для предполагаемой величины налога на прибыль, так как некоторые виды деятельности не облагаются налогом на прибыль, а другие - облагаются по повышенным ставкам. В процессе разработки планов по прибыли важно не только учесть все факторы, влияющие на величину возможных финансовых результатов, но и, рассмотрев варианты производственной программы, выбрать обеспечивающий максимальную прибыль[28].

В управлении прибылью используются методы прямого счета, аналитический и метод, основанный на эффекте производственного (операционного) рычага.

1.3.1 Метод прямого счета

Метод прямого счета является наиболее распространённым. Он применяется, как правило, при небольшом ассортименте выпускаемой продукции. В наиболее общем виде прибыль – это разница между ценой и себестоимостью, но при расчете плановой величины прибыли необходимо уточнить объем продукции, от реализации которой ожидается эта прибыль. Прибыль по товарному выпуску планируется на основе сметы затрат на производство и реализацию продукции, где определяется себестоимость товарного выпуска планируемого периода:

П тп = Ц тп – С тп (1.1)

где П тп - прибыль по товарному выпуску планируемого периода;

Ц тп - стоимость товарного выпуска планируемого периода в действующих ценах реализации (без налога на добавленную стоимость, акцизов, торговых и сбытовых скидок);

С тп - полная себестоимость товарной продукции планируемого периода (рассчитана в смете затрат на производство и реализацию продукции).

Прибыль на реализуемую продукцию рассчитывается иначе:

П рн = В рн - С рн (1.2)

где В рн - планируемая выручка от реализации продукции в действующихценах (без налога на добавленную стоимость, акцизов , торговых и сбытовых скидок);

П рн - планируемая прибыль по продукции , подлежащей реализации в предстоящем периоде;

С рн – полная себестоимость реализуемой в предстоящем периоде продукции.

Исходя из того, что объем реализуемой продукции предстоящего планового периода в натуральном выражении определяется , как сумма остатков нереализованной продукции на начало планируемого периода и объема выпуска товарной продукции в течение планируемого периода без остатков готовой продукции, которые не будут реализованы в конце этого периода , то расчет плановой суммы от реализации продукции примет вид:

П рп = П о1 + П тп - П о2 (1.3)

где П рп - прибыль от реализации продукции в планируемом периоде;

П о1 - прибыль в остатках продукции, не реализованной на начало планируемого периода;

П тп- прибыль по товарной продукции , планируемой к выпуску в предстоящем периоде;

По2 – прибыль в остатках готовой продукции, которая не будет реализована в конце планируемого периода.

Именно такая методика расчета лежит в основе применения укрупненного прямого метода планирования прибыли, когда легко определить объем реализуемой продукции в ценах и по себестоимости.

Другая разновидность метода прямого счета – метод по-ассортиментного планирования прибыли. Прибыль определяется по каждой ассортиментной позиции, для чего необходимо располагать соответствующими данными.

Прибыль суммируется по всем ассортиментным позициям. К полученному результату прибавляется прибыль в остатках готовой продукции, не реализованных на начало планируемого периода. После расчета прибыли от реализации продукции она увеличивается на прибыль от прочей реализации и планируемые внереализационные результаты.

Укрупненный метод прямого счета применим на предприятиях с незначительной номенклатурой выпускаемой продукции. Метод по- ассортиментного расчета используется при более широком ассортименте, если планируется себестоимость по каждому виду продукции. Главным достоинством метода прямого счета при известных ценах и неизменных затратах в течение планируемого периода является его точность.

В современных условиях хозяйственный метод прямого счета можно использовать при планировании прибыли только на очень короткий период времени, пока не изменились цены, зарплата и другие обстоятельства. Это исключает его применение при годовом и перспективном планировании прибыли. Расчет прибыли не позволяет выявить влияние отдельных факторов на плановую прибыль и при очень большой номенклатуре очень трудоёмок.

1.3.2 Аналитический метод

Используется при незначительных изменениях в ассортименте выпускаемой продукции, при отсутствии инфляционного роста цен и себестоимости.

При планировании прибыли аналитическим методом расчет ведется раздельно по сравнимой и не сравнимой товарной продукции.

Сравнимая продукция выпускается в базисном году, который предшествует планируемому, поэтому известны ее фактическая себестоимость и объем выпуска. По этим данным можно определить базовую рентабельность Рб .

Рб = (По : тп) * 100% (1.4)

где По – ожидаемая прибыль (расчет прибыли ведется в конце базисного года, когда точный размер прибыли еще не известен);

Стп – полная себестоимость товарной продукции базисного года.

С помощью базовой рентабельности ориентировочно рассчитывается прибыль планируемого года на объем товарной продукции планируемого года, но по себестоимости базисного года, но по себестоимости базисного года.

В отличие от метода прямого счета аналитический метод планирования прибыли показывает влияние факторов на величину прибыли, но и он в достаточной степени не учитывает влияние всех меняющихся условий хозяйствования на финансовые результаты и не обеспечивает их достоверности, прежде всего, из-за постоянно меняющихся условий хозяйствования.

1.3.3 Метод, основанный на эффекте производственного (операционного) рычага (CVP - анализ).

Базируется на принципе разделения затрат на условно-постоянные (амортизационные отчисления, оплата труда управленческого персонала, административные и другие расходы, не изменяющиеся при изменении объема производства) и условно-переменные затраты (расходы на сырье, материалы, электроэнергию, транспорт и другие материалы, связанные с изменением объема производства). С помощью этих данных рассчитывается маржинальная прибыль. Маржинальная прибыль определяется вычитанием из выручки от реализации продукции (без НДС, акцизов, таможенных пошлин) условно-переменных затрат. Вычитание из маржинальной прибыли условно-постоянных затрат дает в итоге финансовый результат (прибыль или убыток).

Для коммерческих предприятий особенно важно определить порог окупаемости затрат, после которого они начнут получать прибыль. Здесь нужно использовать метод операционного (производственного) рычага, а затем можно установить точку безубыточности.

Планирование прибыли строится на основе эффекта операционного (производственного) рычага, т.е. запаса финансовой прочности, при котором предприятие может позволить себе снизить объем реализации, не приходя к убыточности. Эффектом операционного рычага называют такое явление, когда с изменением объема продаж (выручки от реализации продукции) происходит более интенсивное изменение прибыли в ту или иную сторону. Эффект операционного рычага состоит в том, что любое изменение выручки от реализации приводит к еще более сильному изменению прибыли. Действие этого эффекта связано с непропорциональным воздействием условно-постоянных и условно-переменных затрат на финансовый результат при изменении объема производства и реализации. Чем выше доля условно-постоянных расходов в себестоимости продукции, тем сильнее воздействие операционного рычага. И наоборот, при росте объема продаж доля условно-постоянных расходов в себестоимости падает и воздействие операционного рычага уменьшается (рисунок 1.5).

Общая сумма затрат

Выручка от реализации

Точка критического объема

производства

Окупаемые затраты

Переменные затраты

Объем производства, шт.

Рис 1.3- Определение точки безубыточности

Количественное воздействие операционного рычага на прибыль рассчитывается как разница между объемом продаж и переменными затратами, а результат разделить на сумму прибыли:

О = В : П (1.5)

где О – операционный рычаг;

В – вклад на покрытие (маржинальная прибыль);

П – прибыль.

Данная разница носит название «вклада на покрытие» или маржинальная прибыль.

Показатель операционного рычага имеет важное практическое значение. Если объем продаж возрастает, то пользуясь показателем операционного рычага, можно заранее определить насколько увеличится прибыль. Определив влияние структуры затрат на прибыль с помощью воздействия операционного рычага, можно сделать вывод о том, что чем выше удельный вес постоянных затрат и, соответственно, ниже удельный вес переменных затрат при неизменном объеме продаж, тем сильнее влияние операционного рычага. Но бесконтрольное увеличение постоянных расходов увеличивает предпринимательский риск.

Для определения взаимосвязи между постоянными и переменными затратами и прибылью важную роль играет анализ безубыточности производства, для чего определяют точку безубыточности – это такой объем продаж, при котором фирма покрывает все постоянные и переменные затраты, не имея прибыли. С помощью точки безубыточности определяется порог, за которым объём продаж обеспечивает рентабельность продукции. Объём продаж, соответствующий точке безубыточности, определяется как отношение постоянных затрат к разности между единицей и частным от деления переменных затрат на объём продаж в стоимостном выражении:

Б = Пз : (1 - Зп : Р) (1.6)

где Б – объем продаж, соответствующий точке безубыточности;

Пз – постоянные затраты;

Зп – переменные затраты;

Р – объем продаж в стоимостном выражении.

С помощью этих расчетов предприятие может прогнозировать безубыточную деятельность. Теория точки безубыточности используется также при принятии решений об инвестициях в обновление производственной программы.

При определении стратегии фирма должна учитывать запас финансовой прочности, т.е. оценивать объём продаж сверх уровня безубыточности. Для этого объём продаж, за исключением объёма продаж в точке безубыточности, следует разделить на объём продаж:

Ф = (Р – Б) : Р * 100 (1.7)

где Ф – показывает на какой процент от объема продаж предприятие может сократить его прежде, чем будет достигнута точка безубыточности.

Имея большой запас финансовой прочности, фирма может осваивать новые рынки, инвестировать средства, как в ценные бумаги, так и в развитие производства.

1.4 Скидки, их виды

Полезным и гибким инструментом маркетинговой политики фирмы является система скидок с цен.

Скидки — это снижение цен для потребителей. Они являются косвенным средством, позволяющим варьировать цены для отдельных клиентов. Для предпринимателя важно определить пользу от предоставления скидок. Величина скидки, безусловно, влияет на принятие клиентом решения о покупке. Однако это ведет к потере выручки от продажи. Обе точки зрения должны быть учтены при предоставлении скидки [19].

Организации, как правило, устанавливают не какую-то одну цену, а создают целую систему ценообразования, которая отражает различия в спросе и издержках по географическому признаку, требованиях конкретных сегментов рынка, распределении закупок по времени, объемах заказов, графиков поставок, гарантиях, договорах об обслуживании. Применение скидок и рекламная поддержка товара приводит к различию в норме прибыли изделий.

В качестве вознаграждения потребителей за определенные действия, такие, как ранняя оплата счетов, закупки большого объема или внесезонные закупки, многие компании готовы изменять свои исходные цены. Публикуемые цены носят преимущественно справочный характер и довольно часто существенно отклоняются от фактически уплачиваемых покупателем цен вследствие широкого применения системы специальных скидок (discount). Встречаются и русскоязычные варианты термина – удержание с цены и дисконт.

Размер скидок зависит от характера сделки, условий поставки и платежа, взаимоотношений с покупателями и от конъюнктуры рынка в момент заключения сделки. В настоящее время в практике международной торговли используются около 20 различных видов скидок.

Система скидок как инструмент стимулирования продаж, по своей коммерческой природе скидка может быть одного из двух видов [20]:

1)плановая скидка;

2)тактическая скидка.

Плановые скидки формируются за счет общей суммы накладных расходов и обычно настолько замаскированы, что иногда их так и называют -

"замаскированные". Именно к такого рода скидкам можно отнести организацию фирмой-производителем рекламы своей продукции с указанием списка торговых фирм, которые этой продукцией торгуют. Тем самым фирма-производитель реально экономит средства своих дилеров на рекламу ими своих торговых названий, что по экономической природе равнозначно предоставлению им дополнительной скидки.

Остальные типы скидок можно отнести к категории тактических. Их

объединяет экономический источник - прибыль, а также общая задача – создание дополнительных стимулов для покупателя совершить покупку. Использование тактических скидок ведет к снижению реальной цены приобретения товара и соответственно к увеличению премии покупателя. Эта премия представляет собой разницу между экономической ценностью товара для покупателя и ценой, по которой этот товар ему удалось купить. Рассмотрим основные виды скидок [21].

Скидка за платеж наличными – уменьшение цены для покупателей, которые оперативно оплачивают счета наличными средствами. Покупатель, расплатившийся в течение 10 дней, получает, например, двух-, трехпроцентное снижение от суммы платежа. Эта скидка может применяться и частично, например, только для процента от всей суммы, полученной в пределах 30 дней. При более крупном объеме поставки или более дорогом оборудовании данный вид скидки может сильно активизировать местного контрагента, заинтересованного быстрее продать и получить свой немалый доход.

Подобные скидки широко применяются для улучшения состояния ликвидности поставщика/продавца, ритмичности его денежных поступлений и сокращения расходов в связи с взысканием дебиторской задолженности.

Скидка за объем покупаемого товара– соразмерное уменьшение цены для покупателей, закупающих большие количества аналогичного товара. Обычноскидка устанавливается в процентах к общей стоимости или единичной ценеустановленного объема поставки, например, 10% скидки при заказе свыше 1000штук. Скидки могут предлагаться на некумулятивной основе (на каждый размещенный заказ) или на кумулятивной основе (на количество изделий, заказанных за определенный период).

Скидки за количество должны предлагаться всем покупателям, но в этом случае поставщик/продавец должен следить за тем, чтобы сумма скидок не превышала его суммы экономии по издержкам в связи с увеличением объемов продаваемого товара.

Эта экономия может складываться за счет сокращения издержек по продаже (торговой обработке), складированию, поддержанию товарного запаса и транспортировке товара. Скидки такого рода могут служить также для потребителя стимулом делать закупки у одного продавца.

Общая (простая) скидка (simple discount) предоставляется спрейскурантной или со справочной цены и обычно составляет 20 – 30%, а в

некоторых случаях – до 40%. Такие скидки широко практикуются при заключении сделок на машины и оборудование, в частности, на стандартные виды оборудования.

Скидки со справочной цены также используются при поставке промышленного сырья и составляют в среднем 2 – 5%. К простой скидке можно отнести скидку, предоставляемую при покупке товара за наличный расчет – «сконто» (cashdiscount). Она дается продавцам в тех случаях, когда справочная цена предусматривает кр ткосрочный кредит, а покупатель согласен оплатить наличными.

Эта скидка обычно составляет 2 – 3% справочной цены или соответствует размеру ссудного процента на финансовом рынке.

Скидка за оборот, бонусная скидка (bonus), предоставляется постоянным покупателям на основании специальной доверенности. В контракте в этом случае устанавливается шкала скидок (scale of discount), в зависимости от достигнутого оборота в течение определенного срока (обычно одного года), а также порядок выплаты сумм на основе этих скидок. По некоторым видам оборудования бонусные скидки достигают 15-30% оборота, а по сырьевым и сельскохозяйственным товарам они обычно исчисляются несколькими процентами.

Функциональная скидка.Производители предлагают функциональные скидки (известные также как скидки розничным торговцам) тем участникам процесса товародвижения, которые выполняют определенные функции по продаже товара, его хранению и ведению учета. Производители могут предоставлять различные функциональные скидки разным торговым каналам, поскольку они оказывают им разные виды услуг, но по закону производители должны предлагать одинаковые функциональные скидки всем участникам определенного канала.

Прогрессивнаяскидка (progressive discount) – скидка за количество или серийность предоставляется покупателю при условии покупки им заранее определенного и увеличивающегося в количестве товара. Серийные заказы представляют интерес для производителей, так как при изготовлении однотипного товара снижаются издержки производства.

Дилерскаяскидка (dealer discount) предоставляются производителями своим постоянным представителям или посредникам по сбыту, в том числе и заграничным. Эти скидки широко распространены при продаже автомобилей, тракторов и некоторых видов стандартного оборудования. Дилерские скидки на автомобили колеблются в зависимости от марки машины и составляют в среднем 15 –20% розничной цены.

Специальныескидки (extra discount) предоставляются привилегированным покупателям, в заказах которых особо заинтересованы продавцы.

К категории специальных скидок относятся также скидки на пробные партии и заказы (discount for a trial lot), имеющие целью заинтересовать покупателя, и скидки за регулярность или устойчивость заказов (discount for a regular purchases), с помощью которых производители стремятся удержать постоянную клиентуру.

Экспортныескидки (export rebate) предоставляются продавцами при продаже товаров иностранным покупателям сверх тех скидок, которые действуют для покупателей внутреннего рынка. Их цель – повысить конкурентоспособность того или иного товара на внешнем рынке.

Скидка за внесезонную покупку– мера снижения стандартной продажной цены, которая гарантируется покупателю, если он приобретет товары сезонного спроса вне периода года, для которого они предназначены. Цель использования скидок за внесезонную закупку состоит в том, чтобы побудить покупателей приобрести эти товары до начала очередного сезона, в самом его начале, либо вообще вне сезона. Это обеспечивает ускорение оборачиваемости активов и позволяет изготовителям сезонных товаров снижать сезонные колебания загрузки своих производственных мощностей.

При хорошо налаженной системе сезонных скидок производители получают возможность организовать и завершить производство товаров для очередного сезона задолго до его начала и своевременно начать подготовку к изготовлению продукции для следующего сезона.

Величина сезонных скидок обычно бывает довольно небольшой и определяется:

1)со стороны покупателя – величиной затрат на хранение заблаговременного приобретенного товара до начала сезона его продаж (включая плату запривлеченные для этого кредиты);

2)со стороны производителя – величиной затрат и потерь, которые ему пришлось бы понести в случае, если бы изготовленный товар хранился до начала сезона на его собственных складах, а производство было либо остановлено из-за омертвления оборотного капитала в запасах готовой продукции, либо поддерживалось за счет дополнительно привлеченных кредитов под пополнение оборотного капитала.

Следовательно, величина скидок должна обеспечивать покупателю экономию большую, чем прирост его затрат на хранение товара до периода сезонного подъема спроса. С другой стороны, производитель может предоставить такие скидки - на сумму не большую, чем величина его потерь из-за замедления оборачиваемости капитала в результате хранения товара до начала сезона на собственных складах и неполучения выручки от продаж.

Логика скидок на внесезонную закупку требует их дифференциации во времени: чем ранее до начала сезона приобретается товар, тем больше должна быть величина скидки.

Скидка за ускорение оплаты.Главная задача скидок за ускорениеоплаты – сокращение сроков погашения дебиторской задолженности и ускорение оборачиваемости оборотного капитала фирмы. Поэтому этот коммерческий инструмент можно в большей мере отнести к сфере менеджмента, чем собственно ценообразования. Но поскольку такие скидки устанавливаются по отношению к ценам, то традиционно их определением занимаются ценовики вместе с финансистами и бухгалтерами.

Скидка за ускорение оплаты – мера снижения стандартной продажной цены, которая гарантируется покупателю, если он произведет оплату приобретенной партии товара ранее установленного контрактом срока.

Схема скидки за ускорение оплаты включает три элемента:

1)собственно количественную величину скидки;

2)срок, в течение которого покупатель имеет возможность воспользоваться такой скидкой;

3)срок, в течение которого должна быть произведена оплата всей суммы задолженности за поставленную партию товара, если покупатель не воспользуется правом на получение скидки за ускоренную оплату.

Соответственно в контрактах на поставку товара такая скидка может быть записана в следующем виде: "2/10, нетто 30" (или в английском варианте –"2/10, n/30"). И это будет означать, что покупатель обязан произвести полную оплату поставленного ему товара в течение 30 календарных дней с момента получения. Но если он произведет оплату в течение первых 10 дней этого срока, то имеет право автоматически уменьшить сумму платежа на 2%, т. е. воспользоваться скидкой за ускорение оплаты.

Величина ставки за ускорение платежа обычно определяется двумя факторами:

1)уровнем таких ставок, традиционно сложившимся на данном рынке;

2)уровнем банковских процентных ставок за кредиты под пополнение оборотных средств.

Скидки для поощрения продаж нового товара.Такие скидки можно рассматривать как дополнение к плановым скидкам, которые содействуют

продвижению на рынок нового товара. Как правило, таких скидок в форме финансирования национальной рекламной кампании с указанием названий торговых фирм, продающих данный товар, оказывается недостаточно. Например, такая реклама реально не дает покупателям информации о том, где они фактически могут купить упомянутый товар в своем городе (районе).

Поэтому дилерам и конечным продавцам приходится проводить собственные рекламные кампании, используя местные органы массовой информации (расценки за рекламу в которых обычно к тому же ниже, чем в общенациональной прессе или по национальному телевидению). Это дает им возможность указывать в такой рекламе адреса своих магазинов, что реально обеспечивает прирост продаж.

Однако такая реклама все же требует немалых средств. Средством их компенсации местным продавцам и являются скидки для поощрения продаж.

Скидка для поощрения продаж – мера снижения стандартной цены продажи, которая гарантируется торговым посредникам, если они берут для реализации новые товары, продвижение которых на рынок требует повышенных расходов на рекламу и услуги торговых агентов.

Скидки при комплексной закупке товаров.Многие фирмы, продающие линейки взаимодополняющих товаров, используют особый тип скидок для поощрения покупателей к приобретению нескольких товаров из такой линейки, т. е. к комплексной закупке.

Скидка при комплексной закупке товаров – мера снижения стандартной продажной цены, которая гарантируется покупателю, если он приобретет данный товар вместе с другими дополняющими товарами этой фирмы.

Логика такой скидки состоит в том, что цена каждого из товаров в составе набора оказывается ниже, чем при изолированной покупке, пусть даже в той же самой фирме.

Скидки для "верных" или престижных покупателей.Особый тип скидок, встречающийся в коммерческой практике, это скидки для «верных» или престижных покупателей. Такие скидки, как видно из самого их названия, предоставляются покупателям, которые:

1)либо регулярно осуществляют закупки в данной фирме на протяжении длительного периода времени;

2)либо относятся к категории «престижных», что позволяет использовать факт покупки ими данного товара для его рекламы

Эти скидки предоставляются на сугубо индивидуальной основе и могут быть оформлены, например, в форме персональных карточек покупателей. Такие карточки сейчас стали выдавать многие европейские продовольственные супермаркеты.

Что касается скидок для «престижных» покупателей, то они чаще всего не афишируются и остаются секретом торга между продавцом и таким покупателем.

Скидки за качество. К сожалению, довольно часто производители не проявляют достаточной гибкости при удовлетворении требований и предложений рынка в отношении расфасовки, упаковки, маркировки, технико-эксплуатационных характеристик отдельных узлов, деталей и т. д. Это отрицательно сказывается как на объеме продаж, так и на цене.

Однажды установившуюся низкую цену изменить трудно, особенно в представлениях конечных потребителей. Подходящий маркетинговый прием заключается в предоставлении скидки за завершающие работы по приспособлению товара к требованиям рынка. На практике это довольно распространенный случай промышленного кооперирования. Важно понимать, что с предоставлением такой скидки поставщик добивается только временного результата (более низкая экспортная цена – нетто), но закрепляет позиции для ее реального повышения после решения своих производственных проблем.

Скидки за возврат ранее купленного товара у данной фирмы (вразмере 25 – 30% прейскурантной цены) предоставляются покупателю при возврате им ранее купленного у данной фирмы товара устаревшей модели.

Такие скидки применяются при продаже автомобилей, электрооборудования, подвижного состава, стандартного промышленного оборудования и т. п.

Скидки при продаже оборудования, бывшего в употреблении.В разных странах имеются возможности выгодно приобрести бывшие в употреблении машины, механизмы и иное оборудование. Если к тому же и обслуживание хорошо организовано, то такое приобретение – разумная альтернатива покупке нового оборудования. На не новом оборудовании можно долго работать, при этом эксплуатационные расходы невелики. Цены подержанного оборудования составляют иногда до 50% и более от первоначальной цены товара.

Сервисные скидки. Значительная часть промышленной продукции нуждается в техническом обслуживании в период эксплуатации. К сожалению, многие производители недооценивают значимость этого фактора в борьбе за рынки.

Созданию и поддержанию эффективной сервисной сети, которая требует значительных инвестиций и усилий, предпочитают предоставление сервисной скидки. Этот подход к решению проблемы был бы приемлем, если бы имелась возможность контроля за осуществлением реципиентом дополнительных функций и способ оценки эффективности такой скидки. Зачастую предоставление сервисной скидки отражает, скорее, пренебрежение производителя своими собственными хозяйственными интересами.

Клубные скидки. В мире существует множество национальных и международных дисконтных клубов, предоставляющих своим членам «клубные ценовые скидки» на услуги и товары. Членами таких клубов могут быть физические и юридические лица, имеет место ассоциированное членство. Последнее, по существу, является утонченной разновидностью серьезной скрытой агентской сбытовой сети на основе международных дисконтных программ.По предъявлении карточки членклуба при покупке получает скидку в цене от 10 до 50 и более процентов.

Обобщив практику применяемых скидок, можно сделать вывод, что они способствуют выполнению ценой ее стимулирующей функции, помогают маркетинговым исследованиям. А именно: способствуют снижению издержек производства, хранения, реализации вследствие возросшего сбыта, облегчает завоевание постоянных клиентов и перспективное планирование деятельности фирмы, стимулируют заказы больших объемов, оказывают рекламное содействие сбыту на рынке [21].

2 АНАЛИЗ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ООО«КАБЕЛЬНЫЕ СИСТЕМЫ И ТЕХНОЛОГИИ»

2.1 Анализ маркетинговой деятельности ООО «Кабельные Системы и Технологии» на рынке Республики Башкортостан

ООО «Кабельные системы и технологии» начал свою работу в 2008 году. С самого начала руководством организации была выбрана ассортиментная стратегия, которая характеризуется разнообразием и широким ассортиментом товара. Маркетинговой деятельность предприятия занимается специалист по маркетингу предприятия, он определяет направление и глубину распространения информации для покупателей [22].

В Республике Башкортостан существует много фирм торгующих кабельной продукцией, поэтому рынок достаточно насыщен товаром и конкуренция между фирмами большая. Рассмотрим долю рынка нескольких фирм (рисунок 2.1).

Рисунок 2.1 –Основные конкуренты

Рассмотрим объем продаж конкурентов в следующей таблице.

Таблица 2.1 – Объем продаж конкурентов

№	Название	Объем продаж на 1 кв.2012 г., руб.
1	ООО «Технокабель»	890000
2	ООО «Росэнерготехника»	735000
3	ООО «Астроком»	570012,56
4	ООО «Электростройкомплект»	570011,78

Из Таблицы видно, что ООО «Кабельные системы и технологии» занимает не самые высокие позиции на рынке, например как ООО «Технокабель» и ООО «Расэнерготехника» - это основные конкуренты. Объем продаж ООО «Технокабель» составил 890000 руб., а объем продаж ООО «Расэнерготехника» составил 735000 руб.

ООО «Технокабель» - это оптово-розничная организация, поставляющая кабель не только в крупные организации, но и частным индивидуальным предпринимателям.

ООО «Расэнерготехника» - это крупная оптово-розничная организация, поставляющая кабель во многие крупные организации и города Республики Башкортостан, такие как города как Белорецк, Стерлитамак, Туймазы, Белебей.

Такие организации как ООО «Астроком» ООО «Электростройкомплект» - это мелкие оптовые организации, работающие с юридическими лицами и индивидуальными частными предпринимателями.

Предприятию нелегко бороться с крупными фирмами, но за счет обширного ассортимента и продвижению товара фирма обеспечивает достойную конкуренцию на рынке, и товар всегда пользуется спросом.

Основные потребители предприятия это юридически лица: ООО «Спецстрой», ООО «Спецавтоматика», ООО «Стройарсенал», ООО «Монтажсервис» и другие организации.

Рассмотрим предлагаемый ассортимент ООО «Кабельные системы и технологии», который в большей степени предпочитают покупатели, представлен в таблице2.2 (ПриложениеБ).

Таблица 2.2 – Ассортимент ООО «Кабельные Системы и Технологии»

№	Вид кабеля
1	Алюминиевый кабель
1.1	Радиочастотные кабели
	РК 50-2-11
	РК 50-4-11
	РК 75-2-11
	РК 75-2-13

	ТППЭП 10020,4
1.2	Кабель компьютерный
	QW/UTP 420,5е
	QW/UTP 420,52е
2.	Кабель из меди
2.1.	Кабель микрофонный
	КММ 2*0,12
	КММ 4*0,12
	КММ 2*0,35
2.2.	Кабель для сист.пож.и охр.сигн.
	КПСВВ
	120,75
	121,5
	122,5
3.	Кабель из железа
3.1.	Кабель видеонаблюдения
	КВТ-В(П)-2 2х0,35
	КВТ 2Y
	КВТ-В(П)-2 2х0,5
3.2.	Кабель монтажный
	МКШ 2*0,35
	МКШ 2*0,5
	МКШ 2*0,75
3.3.	Кабель силовой
	АВВГ2*2,5
	АВВГ2*4,0
	АВВГ2*6,0
3.4.	Кабель сил. контрольный
	КВВГ 4*1,0
	КВВГ 4*1,5
	КВВГ 5*1,0
	КВВГ 5*1,5

Итак, из данной таблицы видно, что ассортимент достаточно широкий, который предлагает ООО «Кабельные системы и технологии». Продукция пользуется большим спросом среди предприятий, занимающихся монтажными работами, магазинами строительных материалов, строительных фирм.

Товар является сезонным для строительных организаций, так как в зимнее время строительные работы не ведутся. В связи с этим строительные предприятия закупают товара заранее по сниженной цене, что представляет выгоду для нас и для них. Выгода для нас – отсутствие залеживание товара на складе и увеличения объема выручки и прибыли. Выгода для покупателя – покупка большего объема продукции по сниженной цене.

Данное предприятие использует только: рекламу и прямой маркетинг. Реклама дается в международных справочниках, таких как Дубль ГИС, а также на интернет сайтах.

В некоторых случаях, особенно когда покупатель еще не определился с выбором нужного товара, наиболее эффективным средством воздействия оказывает личная продажа, то есть работа менеджера по продаже – это прямой контакт менеджера с клиентом, т.е. выезд к покупателю для заключения договора.

На рынке существует много конкурентов, которые работают с большей прибылью, чем ООО «Кабельные Системы и Технологии», в процессе функционирования появляется ряд вопросов препятствующих дальнейшему развитию предприятия, в связи с этим, сначала необходимо оценить финансово-экономическое состояние предприятия в целом. Анализфинансово - экономического состояния будет представлен далее.

2.2 Организационная структура и товарная номенклатура ООО«Кабельные системы и технологии».

Предприятие было основано в конце 2008 года. И уже почти 4 года занимается оптовой продажей кабельной продукции. Место расположение – г. Уфа ул. Бакалинская 9/1. Работают исключительно с юридическими лицами. Клиентами ООО «КСТ» являются: ООО «Спецстрой», ООО «Монтажсервис, ООО «Спецавтоматика» и др. организации. Организационная структура предприятия изображена на рисунке 2.2.

Рисунок 2.2 – Организационная структура ООО «Кабельные системы и технологии»

Товарная номенклатура ООО « Кабельные системы и технологии» представлена в приложениеБ таблица 3.

2.3 Оценка имущественного состояния предприятия

Анализ финансового состояния начинается с общей оценки структуры средств хозяйствующего субъекта и источников формирования, изменения ее на конец периода в сравнении с началом по данным баланса.

Валюта баланса – сумма всех показателей в активе или пассиве баланса в рублях РФ.

Динамика валюты баланса (данные приложения А таблица 1) приведена на рисунке 2.3.

Рисунок 2.3 – Динамика валюты баланса

Из рисунка 2.3 видно, что динамика валюты баланса была неоднородной, но в целом положительной.

Таким образом, общее увеличение валюты баланса в сравнении конца (1 кв.2012г.) с началом анализируемого периода (1 кв.2010 г.) составило на 246748 руб.

При этом сильное снижение валюты баланса наблюдается к 3-му кварталу 2010 года на -58194 руб., к 1-му кварталу 2011 года снизилось на -120499 руб. и к 3-му кварталу 2011 года снизилось на -23528 руб. Это отрицательная тенденция, которая свидетельствует о сокращении хозяйственного оборота.

В активе это снижение вызвано уменьшением дебиторской задолженности (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) к 3-му кварталу 2010 года ДЗ снизилась на -47873руб.,к 1-му кварталу 2011 года снизилась на -110343 руб. и к 3-му кварталу 2011 года снизилась на -28885 руб. Является положительным моментом и значит, что предприятие начало работать с дебиторами.

А в пассиве баланса вызвано уменьшением краткосрочной кредиторской задолженности (перед поставщиками и подрядчиками, и задолженность по налогам и сборам). К 3-му кварталу 2010 года КЗ. перед поставщиками и подрядчиками снизилась на -13798 руб., к 1-му кварталу снизилась на -58564 руб. и к 3-му кварталу 2011 года снизилось до нуля. Задолженность по налогам и сборам к 3-му кварталу 2010 года снизилась на -12477 руб. и к 3-му кварталу 2011 года снизилась до нуля. Это положительный фактор, говорит о том, что предприятие своевременно рассчиталось со своими кредиторами.

Динамика структуры активов за анализируемый период приведена на рисунке 2.4.

Рисунок 2.4– Динамика структуры активов

Стоимость имущества в сравнении конца с началом анализируемого периода увеличилась на 246748 руб. (Приложение 1). Рост стоимости имущества происходит в основном за счет роста оборотных активов. Общее увеличение оборотных активов в сравнении конца с началом анализируемого периода составило на 237348 руб., а внеоборотные активы увеличились на 9400 руб.

Но были отрицательные моменты в деятельности организации в определенных периодах (3 кв.2010 г., 1 и 3 кв.2011 г.), о чем наглядно показывает динамика структуры активов.

Наибольший удельный вес в Активе баланса на протяжении всего анализируемого периода занимали оборотные активы (от 80 до 87%). Это положительная тенденция. Рост стоимости оборотных активов выше, чем внеоборотных, что определяет тенденцию к увеличению оборачиваемости всей совокупности активов, что положительно скажется на финансовой деятельности предприятия.

Общее увеличение оборотных активов в сравнении конца с началом анализируемого периода составило на 237348 руб. Это произошло за счет прироста дебиторской задолженности (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев) на 181904 руб. Это отрицательная тенденция, свидетельствует об ухудшении ситуации с оплатой продукции и о выборе неграмотной политики продаж и предоставления потребительского кредита покупателям.Наблюдается значительное снижение оборотных активов на3 кв. 2010г и на 1 и 3 квартал 2011 года.

Оборотные активы на 3 кв.2010 г. снизились на 68311 руб. (82,17%).Данное снижение произошло за счет:

1)Увеличения денежных средствна 12479 руб.

2)Доля дебиторской задолженности (ДЗ) (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) снизилась с 60,22 % до 51,99 % на 110343 руб., в том числе ДЗ покупателей и заказчиков квартал снизилась на 91902 руб. Это является положительным моментом, что означает предприятие начало работать с дебиторами.

3) Запасы увеличились на 4413 руб. Свидетельствует о том, что у предприятияснизилась ликвидность.

В составе запасов незначительно снизилась ГП и товаров для перепродажи на 621руб.

4) Расходы будущих периодов увеличились на 478руб.Это положительная тенденция - предприятие увеличило объем реализации.

5) Сырье, материалы и другие аналогичные ценности увеличились на 4556 руб.

6) Удельный вес НДС по приобретенным ценностям сократился на 8390 руб. Следовательно, начала погашаться задолженность по возмещению налога.

7) Снизились краткосрочные финансовые вложения на 7735 руб.

8) Снизились прочие оборотные активы на 11286 руб.

Оборотные активы на 3 кв. 2011 г. снизились 11330 руб. Изменения, произошедшие в структуре оборотных активов за 3 квартал 2011 года:

1) Денежные средства увеличились на 286 руб.

2) Доля дебиторской задолженности (ДЗ) (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) на 28885 руб., в том числе ДЗ покупателей и заказчиков снизилась на 19832 руб. Это является положительным моментом, что означает предприятие начало работать с дебиторами.

3) Запасы снизились на 1470 руб. Уменьшение запасов может свидетельствовать о том, что предприятие хотело бы увеличить свою ликвидность.

В составе запасов незначительно увеличилась ГП и товаров для перепродажи на 4 руб.

4) Расходы будущих периодов увеличились на 6333руб.Это положительная тенденция - предприятие увеличило объем реализации.

5) Сырье, материалы и другие аналогичные ценности снизились на1470 тыс. руб.

6) Удельный вес НДС по приобретенным ценностям сократился на 4381 руб. Следовательно, начала погашаться задолженность по возмещению налога.

7) Снизились краткосрочные финансовые вложения на 2080 руб.

8) Снизились прочие оборотные активы на 1 руб.

Внеоборотные активы в сравнении конца с началом анализируемого периода увеличились на 9400 руб. Это произошло за счет прироста основных средств на 9419 руб. Резкие скачки снижения наблюдаются в 3 и 4 кв.2011 г. и в 1 кв.2012 г. Внеоборотные активы на 3 кв. 2011 г. снизились на 1183 руб., в 4 кв. на 12 198 руб., в 1 кв. 2012 г. на 373 руб.

Изменения, произошедшие в структуре внеоборотных активов за 3 квартал 2011 года:

1)Снижение основных средств на 1161 руб.

2) Величина незавершенного строительства остается неизменной до 3кв.2011 г. и равна 11693 руб.

Изменения, произошедшие в структуре внеоборотных активов за 4 квартал 2011 года:

1)Снижение основных средств на 12174 руб.

2)Величина незавершенного строительстваостается неизменной и равна 11693 тыс. руб.

Изменения, произошедшие в структуре внеоборотных активов за 1 квартал 2012 года:

1) Основные средства увеличились на 413 руб. это произошло за счет снижения незавершенного строительства на 786 руб. Сокращение величины незавершенного строительства в большинстве случаев говорит о завершении определенного этапа строительства - переводе незавершенных капитальных вложений на баланс организации.

Долгосрочные финансовые вложения в течение всего анализируемого периода равны 0. Это свидетельствует о том, что предприятие не вкладывает деньги в ценные бумаги, уставные капиталы других организаций, банковские депозиты.

Прочие внеоборотные активы – на протяжении исследуемого периода отсутствовали и были равны 0.

Следующим этапом анализа является оценка источников формирования (финансирования) имущества с 2010 - первый квартал 2012 г.

Этими источниками являются пассивы предприятия. В балансе (приложение 1) они делятся на следующие группы:

— капитал и резервы;

— долгосрочные обязательства;

— краткосрочные обязательства.

Структура пассивов за исследуемый период приведена на рисунке 2.5.

Рисунок 2.5 – Динамика структуры пассивов

В3 квартале 2010 г. удельный вес капитала и резерва снизился незначительно с 4,16 до 1,81 или на -1877 руб., на 4 квартал удельный вес увеличился значительно с 1,81 до 37,97% и снижение составило на 2896 руб. Эти изменения происходили только за счет изменения нераспределенной прибыли, в 3 кв.2010 г. снизилась на 1866 руб., а в 4 кв. на 2907 руб.

Динамика нераспределенной прибыли представлена на рисунке 2.6.

Рисунок 2.6– Динамика нераспределенной прибыли

Из рисунка видно, что динамика нераспределенной прибыли имела повышательную тенденцию, но в целом положительную динамику. Свидетельствует о расширении возможностей предприятия, так как прибыль является источником самофинансирования.

Нераспределенная прибыль в сравнении конца (1 кв.2012г.) с началом (1кв. 2010 г.) анализируемого периода увеличилась на 203700 руб. Но были резкие скачки снижения в 3 и 4 кв. 2010 г.

Нераспределённая прибыль в 3 квартале снизилась на 1866 руб. (1,22%) и составила 151286 руб. В 4 кв. 2010уменьшилась на 2907 руб. (1,92%), сумма составила 148379 руб. Говорит о том, что на данном этапе снизилась платежеспособность.

Размер уставного капитала на протяжении всего анализируемого периода не изменялся и был равным 12000 руб.

Структура краткосрочных обязательств имеет неоднородную структуру. Краткосрочные обязательства в сравнении конца (1 кв.2012 г.) с началом (1 кв. 2010 г.) анализируемого периода увеличились на 43048 руб. Это произошло за счет увеличения краткосрочной кредиторской задолженности. Наблюдаются резкие скачки снижения на 3 кв.2010 г., на 1 кв.2011 г., на 3 и 4 кв.2011 г., на 1 кв.2012 г. снизились на 13723 руб.

На 3 кв. 2010 г. краткосрочные обязательстваснизились на 56317 руб., на 1 квартал 2011 года снизились на 124474 руб., на 3 квартал уменьшилось на 53470 руб., на 4 квартал уменьшилось на 78620 руб. На 1 квартал 2010 г. снизилось на 13723 руб. Снижением краткосрочных обязательств происходит в основном за счет снижения краткосрочной кредиторской задолженности.

Краткосрочная кредиторская задолженность в анализируемом периоде увеличилась на 44688 руб. Но были резкие скачки снижения в периодах:

1) в 3 кв. 2010 г. на 50681 руб.;

2) в 1 кв. 2011 г. на 105770 руб.;

3) во 2 кв. на 2576 руб.;

4)в 4 кв.на 82346 руб.;

5)в 1 кв. 2012 г. на 19997 руб.

В том числе КЗ перед поставщиками и подрядчикамив анализируемом периоде снизилась на 341 руб. это является положительным моментом, так как снизилась задолженность за поступившие материальные ценности.

На 1 квартал 2012 г. кредиторская задолженность перед поставщиками и подрядчиками увеличилась на 6742 тыс.руб. Причиной стало увеличение займов и кредитов на 1 квартал 2012 г. на 7500 руб.

Задолженность по налогам и сборамв сравнении конца (1 кв. 2012 г.) с началом (1 кв. 2010 г.) анализируемого периода увеличилась на 30026 руб. Но были резкие скачки снижения в 3 кв.2010 г., во 2 кв. 2011 г. и в 1кв.2012г. На 3 квартал 2010 г. снизилась на 1899 руб., на 2 квартал 2011 г. снизилась на 8799 руб. На 1 квартал 2012 г. снизилась на 12892 руб.

Кредиторская задолженность перед прочими кредиторами в сравнении конца (1 кв. 2012 г.) с началом (1 кв. 2010 г.) анализируемого периода снизилась на 10184 руб.

Займы и кредиты в сравнении конца (1 кв. 2012 г.) с началом (1 кв. 2010 г.) анализируемого периода снизились на 1640 руб. На 1 квартал 2010 г. составляли 11640 руб., на 2 квартал снизились на 3376 руб. и на протяжении последующих 5 кварталов были равны нулю, что является положительным моментом отсутствие краткосрочных кредитов, так как проценты высоки.

В целом, снижение краткосрочной кредиторской задолженности следует оценить положительно, так как увеличивается ликвидность, улучшается мобильность и финансовая независимость предприятия.

На протяжении всего исследуемого периода у предприятия отсутствуют долгосрочные кредиты и займы. Отсутствие долгосрочных кредитов и займов можно отметить как положительный момент, так как проценты за кредит высоки, особенно у долгосрочных кредитов.

Вместе с тем, оперируя в качестве доказательств только приведенной информацией, нельзя однозначно утверждать о финансовом состояния предприятия. Поэтому далее следует качественно исследовать и оценить насколько эффективно используются активы, собственный капитал организации, осуществить коэффициентный анализ.

2.4 Анализ финансовой устойчивости предприятия

В рамках оценки финансовой устойчивости необходимо:

1. Определить тип финансовой устойчивости;

2. Рассчитать чистые активы предприятия;

3. Провести анализ коэффициентов финансовой устойчивости.

2.4.1 Расчет типа финансовой устойчивости

Выделяют 4 типа финансовой устойчивости:

– абсолютная финансовая устойчивость – собственные оборотные средства обеспечивают запасы и затраты;

– нормальная финансовая устойчивость – запасы и затраты обеспечиваются собственными оборотными средствами и долгосрочными заемными источниками;

– неустойчивое финансовое состояние – запасы и затраты обеспечиваются за счет собственных оборотных средств, долгосрочных заемных средств и краткосрочных кредитов и займов;

– кризисное финансовое состояние – запасы и затраты не обеспечиваются источниками их формирования, т.е. предприятие находится на гране банкротства.

Расчет типа финансовой устойчивости представлен в следующей таблице.

№	Показатели баланса	Код строк	01.01.10	01.04.10	01.07.10	01.10.10	01.01.11	01.04.11	01.07.11	01.10.11	01.01.12
		Код строк	1 кв.	2кв.	3кв.	4кв.	1кв.	2кв.	3кв.	4кв.	1кв.
1	Собственный капитал	490	110760	153163	151286	148390	152365	180319	210261	298227	314460
2	Внеоборотные активы	190	57137	60925	71042	77280	77643	76460	64262	66910	66537
3	Собственные о боротные средства	490-190	53623	92238	80244	71110	74722	103859	145999	231317	247923
4	Долгосрочные заемные средства	590	0	0	0	0	0	0	0	0	0
5	Краткосрочные заемные средства	610	11640	8264	0	0	0	0	0	2500	10000
6	Общая величина источ. формирования запасов	3+4+5	65263	100502	80244	71110	74722	103859	145999	233817	257923
7	Запасы НДС	210+220	93037	125605	117360	132384	128407	170067	189417	180449	126989
8	Излишек/недостатокСОС	3-7	-39414	-33367	-37116	-61274	-53685	-66208	-43418	50868	120934
9	Излишек/недостаток СОС и долгосроч. источ.	3+4-7	-39414	-33367	-37116	-61274	-53685	-66208	-43418	50868	120934
10	Излишек/ недост. всех источ.формир.запасов	6-7	-27774	-25103	-37116	-61274	-53685	-66208	-43418	53368	130934
11	Тип финансовой устойчивости		Кризисное							Абсолютная

Таблица 2.3 – Определение типа финансовой устойчивости

На протяжении 1 квартала 2010 г. по 3 квартал 2011г. собственных оборотных средств не хватает для обеспечения запасов и затрат (таблица 2.1). Долгосрочных заемных средств и краткосрочных кредитов и займов предприятие не использует.

Предприятие находится в кризисном состоянии, причем это состояние фиксируется с1 квартала 2010 г. по 3 квартал 2011г. Такое заключение сделано на основании следующих выводов:

– запасы и затраты не покрываются собственными оборотными средствами;

– негативным моментом является неудовлетворительное использование внешних заемных средств. Долгосрочные и краткосрочные кредиты и займы не привлекаются, то есть предприятие не желает, не умеет или не может использовать заемные средства для производственной деятельности.

На 4 квартал и 1 квартал 2012 года видно, что у предприятия абсолютное финансовое устойчивое состояние то есть, запасы и затраты субъекта меньше суммы собственных оборотных средств и кредитов банка под товарно-материальные ценности. Предприятие не зависит от внешних кредиторов.

2.4.2 Расчет чистых активов предприятия

Стоимость чистых активов – один из важнейших показателей, который должен находиться под контролем в процессе анализа финансового состояния предприятия.

Чистые активы – это величина, определяемая путем вычитания из суммы активов, принимаемых расчету, суммы его пассивов (обязательств), принимаемых к расчету. Таким образом, это есть ничто иное, как стоимость оборотных и внеоборотных активов, обеспеченных собственными средствами организации.

Оценка производится по данным бухгалтерского учета.

ЧА = А* - П* (2.1)

где ЧА – величина чистых активов;

А* - принимаемые к расчету активы.

А* = АI + АII – А’ (2.2)

где АI – внеоборотныеактивы;

АII– оборотные активы;

А’ – стоимость не учитываемых активов (стоимость собственных акций, выкупленных у акционеров, задолженность участников по взносам в уставный капитал).

П* = ПIV + ПV – строка 640 форма № 1 (2.3)

где П* - принимаемые к расчету пассивы;

ПIV – долгосрочные пассивы;

ПV – краткосрочные пассивы;

Строка 640 форма № 1 – доходы будущих периодов.

Таблица 2.4 – Расчет чистых активов ООО «Кабельные системы и технологии».

№	Показатель	01.01.10	01.04.10	01.07.10	01.10.10	01.01.11	01.04.11	01.07.11	01.10.11	01.01.12	ЧА	110760	153163	151286	148390	152365	180319	210261	298227	314460
2	Приним.к расчету А	279524	456631	398437	579595	459096	537944	514416	523762	526272
3	Приним.к расчету П	168764	303468	247151	431205	306731	357625	304155	225535	211812
4	УК	11	11	11	11	11	11	11	11	11

Из таблицы можно сделать вывод, что на всех этапах анализируемых периодов с 1 квартала 2010 года по 1 квартал 2012 года величина чистых активов (ЧА) находится в достатке, так как размер ЧА > величина уставного капитала (УК). Уменьшение стоимости ЧА произошло в 3 квартале 2010 г. на 1877 тыс. руб. и в 4 квартале 2010 г. на 2896 тыс. руб. Уставный капитал организации и на начало и на конец рассматриваемого периода неизменный и составляет 11 тыс. руб., что намного меньше величины чистых активов.

В целом, величина чистых активов – один из важнейших показателей, который находился под контролем, в процессе анализа финансового состояния периода с 01.01.2010 по 01.01.2012 гг., так как величина чистых активов превышала величину уставного капитала. Это означает, что ООО «Кабельные системы и технологии», может продолжать свою деятельность и не задумываться о ликвидации, что свидетельствует о финансовой устойчивости предприятия.

2.4.3 Анализ коэффициентов финансовой устойчивости

Расчет коэффициентов финансовой устойчивости представлен в следующей таблице (Приложение Б таблица 4). 2.3

Таблица 2.5 – Расчет коэффициентов финансовой устойчивости

№	Название показателя	01.01.10	01.04.10	01.07.10	01.10.10	01.01.11	01.04.11	01.07.11	01.10.11	01.01.12
1	Коэф.автономии	39,62%	33,54%	37,97%	25,60%	33,19%	33,52%	40,87%	56,94%	59,75%
2	Коэф.заемного капитала	60,38%	66,46%	62,03%	74,40%	66,81%	66,48%	59,13%	43,06%	40,25%
3	Мультипликатор собст.капитала	252,37%	298,13%	263,37%	390,59%	301,31%	298,33%	244,66%	175,63%	245,41%
4	Коэф.долгосроч. фин.независимости	39,62%	33,54%	37,97%	25,60%	33,19%	33,52%	40,87%	56,94%	59,75%
5	Коэф.покрытия процентов	Коэффициент не рассчитывается, так как проценты к выплате отсутствуют
6	Коэф.маневренности	48,41%	60,22%	53,04%	47,92%	49,04%	57,60%	69,44%	77,57%	78,84%
7	Коэф.обеспеч.долгосроч. Инвестиц.	51,59%	39,78%	46,96%	52,08%	50,96%	42,40%	30,56%	22,44%	21,16%
8	Коэф.структуры долгосрочных вложений	Коэффициент не рассчитывается, так как займы и кредиты отсутствуют
9	Коэф.обеспеч.оборотными средствами	19,18%	20,20%	20,14%	12,27%	16,28%	19,31%	28,38%	44,16%	47,11%
10	Коэф.финансовой зависимости.	152,37%	198,13%	163,37%	290,59%	201,31%	198,33%	144,66%	75,63%	67,36%

Исходя из расчетов видно что:

Коэффициент автономии с 1 квартала 2010 г. по 3 квартал 2011 г. имел то повышательную, то понижательную тенденцию и не соответствовал нормативному значению (более 50%). Это отрицательная тенденция, так как наблюдается снижение доли собственного капитала в валюте баланса. На 4 квартал 2011 г. составил 56,94 % и на 1 квартал 2012 г. составил 59,75%, что соответствует нормативу (более 50%). Это является положительным фактором, так как увеличилась доля собственного капитала.

Коэффициент заемного капитала с 1 квартала 2010 г. по 3 кв. 2011 г., также не соответствует нормативному значению (не более 50%). На 4 квартал 2011 г. составил 43,06 % и на 1 квартал 2012 г. составил 40,25%, что соответствует нормативу (не более 50%). Данный коэффициент сопряжен с коэффициентом автономии. Значит, что предприятие перестало прибегать к заемным источникам, и активы сформированы за счет СК.

Мультипликатор собственного капитала имел неоднородную динамику 1 кв. 2010 г. 252,37%, 2 кв. 2010г. 298,13%, 3 кв. 2010г. 263,37%, 4 кв. 2010г. 390,59%, 1 кв. 2011г. 301,31%, 2 кв. 2011г. 298,33%, 3кв. 2011 г. 244,66%, 4 кв.2011г. 175,63%, 1кв. 2012 г. 245,41%. Как видно, что мультипликатор снизился на 3 квартал 2010 г., с 1по 4 кв. 2011 г. имел понижательную тенденцию, что означает снижение доходности. На 1 квартал 2012 года произошло повышение, что является положительным фактором. И означает увеличение доходности собственного капитала.

Коэффициент долгосрочной финансовой независимости в сравнении начала с концом анализируемого периода увеличился с 39,62% до 59,75%. Но на 2 квартал 2010 г. снизился до 33,54%, на 3 квартал 2010 г. снизился до 25,6%, на 2 квартал 2011 г. снизился до 33,52. Это является отрицательным фактором, т.к. степень независимости от краткосрочных заемных источников финансировании снизилась.

Коэффициент покрытия процентов не рассчитывается, так как у предприятия отсутствуют проценты к уплате.

Коэффициент маневренности за 1 квартал 2010 г. в сравнении с 1 кварталом 2012г. увеличился с 48,41% до 78,84%. Данный коэффициент соответствовал нормативу (от 20 до 50%) только на 1 кв.2010 г. составил 48,41%, на 1 кв.2011 г. равен 47,92 и на 2 кв.2011 г. равен 49,04%. Этот показатель показывает, какая часть собственного оборотного капитала находится в обороте, т. е. в той форме, которая позволяет свободно маневрировать этими средствами, а какая капитализирована. Коэффициент должен быть достаточно высоким, чтобы обеспечить гибкость в использовании собственных средств предприятия.

Коэффициент обеспеченности долгосрочными инвестициями в сравнении 1 квартала 2010 г. с 1 кварталом с 2012 г. уменьшился с 51,59% до 22,44%. Это является отрицательным моментом, так как снизилась доля инвестированного капитала, иммобилизованного во внеоборотные активы.

Коэффициент структуры долгосрочных вложений не рассчитывается, так как долгосрочные займы и кредиты =0.

Коэффициент обеспеченности оборотными средствами в сравнении 1 кв.2010 г. с 1 кв.2012 г. увеличился с 19,18% до 44,11%. Но произошло снижение на 3 кв.2010 г. до 20,14%, на 4.кв. до 12,27%, это отрицательная тенденция. Говорит о том, что собственного капитала было не достаточно для обеспечения финансовой устойчивости предприятия.

Коэффициент финансовой зависимости на протяжении 2010-2011 гг. не соответствовал нормативу (менее 70%). Но на 1 квартал 2012 г. составил 63,36% , что соответствует норме (менее 70%), что является положительным для предприятия. Значит у предприятия собственные источники покрытия запасов.

Результаты анализа финансовой устойчивости предприятия показывают отрицательную динамику почти всех коэффициентов (коэффициент автономии, коэффициент заемного капитала, мультипликатор собственного капитала, коэффициент долгосрочной финансовой независимости, коэффициент обеспеченности оборотными средствами, коэффициент финансовой зависимости) на протяжении 2010 г. идо 3 квартала 2011 г. На 4 кв.2010 г. и на 1 кв.2012 г. все коэффициенты соответствуют норме и имеют положительную динамику роста.

2.5 Оценка ликвидности (платежеспособности)

Ликвидность (текущая платежеспособность) - одна из важнейших характеристик финансового состояния организации, определяющая возможность своевременно оплачивать счета и фактически является одним из показателей банкротства. Результаты анализа ликвидности важны с точки зрения как внутренних, так и внешних пользователей информации об организации.

Платежеспособность предприятия характеризует его способность оплачивать свои обязательства.

2.5.1 Оценка ликвидности баланса

Первым под этапом анализа является оценка ликвидности баланса, который считается ликвидным, если выполняются следующие условия:

1) Наиболее ликвидные активы >= наиболее срочные обязательства

НЛА >= НСО

НЛА – активы, которые способны превратиться в денежные средства в данный момент времени: денежные средства, краткосрочные финансовые вложения;

НСО – краткосрочные кредиты, срок погашения которых подошел и прочие краткосрочные обязательства.

2) Быстро реализуемые активы >= краткосрочные пассивы

БРА >= КП

БРА – дебиторская задолженность со сроком погашения менее 1 года и прочие оборотные активы;

КП – краткосрочные займы и кредиты и задолженность перед участниками.

3) Медленно реализуемые активы >= долгосрочные пассивы

МРА >= ДП

МРА – запасы, НДС, долгосрочная дебиторская задолженность, долгосрочные финансовые вложения;

ДП – долгосрочные обязательства.

4) Трудно реализуемые активы <= постоянные пассивы

ТРА <= ПП

ТРА – основные средства за минусом долгосрочных финансовых вложений;

ПП – собственный капитал, резервы предстоящих расходов и доходы будущих периодов.

Если одно из этих условий не выполняется, то абсолютная ликвидность баланса нарушается. Ликвидность рассчитывается в следующей таблице.

Таблица 2.6 – Данные для оценки ликвидности баланса

Пок-ли актива	Код строки	01.01. 10	01.04.10	01.07.10	01.10.10	01.01.11	01.04.11	01.07.11	01.10.11	01.01.12
		1 кв.	2кв.	3кв.	4кв.	1кв.	2кв.	3кв.	4кв.	1кв.
НЛА	260+250	4813	15386	5485	9432	14176	4007	2213	11157	35044
БРА	240+270	124537	254715	204550	360499	238870	287410	258524	265246	297702
Итого		129350	270101	210035	369931	253046	291417	260737	276403	332746
МРА	210+220+230 +140	93037	125605	117360	132384	128407	170067	189417	180449	126989
ТРА	190-140	57137	60925	71042	77280	77643	76460	64262	66910	66537
Итого		150174	186530	188402	209664	206050	246527	253679	247359	193526
ВСЕГО		279524	456631	398437	579595	459096	537944	514416	523762	526272
Пок-ли пассива
НСО	620+660	157124	287450	236769	412501	306731	304155	304155	221809	201812
КП	610+630	11640	8264						2500	10000
ИТОГО		168764	295714	236769	412501	306731	304155	304155	224309	211812
ДП	590
ПП	490+640+650	110760	153163	151286	148390	152365	180319	210261	298227	314460
ИТОГО		110760	153163	151286	148390	152365	180319	210261	298227	314460
ВСЕГО		279524	448877	388055	560891	459096	484474	514416	522536	526272

Таблица 2.7 – Соотношения актива и пассива баланса

Условия

01.01.10

01.04.10

01.07.10

01.01.11

01.04.11

01.07.11

01.10.11

01.01.12

НЛА>=НСО

НЛА<=

НСО

НЛА<=

НСО

НЛА<=

НСО

НЛА<=

НСО

НЛА<=

НСО

НЛА<=

НСО

НЛА<=

НСО

НЛА<=

НСО

НЛА<=

НСО

БРА>=КП

БРА>=

КП

БРА>=

КП

БРА>=

КП

БРА>=

КП

БРА>=

КП

БРА>=

КП

БРА>=

КП

БРА>=

КП

БРА>=

КП

МРА>=ДП

МРА>=

ДП

МРА>=

ДП

МРА>=

ДП

МРА>=

ДП

МРА>=

ДП

МРА>=

ДП

МРА>=

ДП

МРА>=

ДП

МРА>=

ДП

ТРА<=ПП

ТРА<=

ПП

ТРА<=

ПП

ТРА<=

ПП

ТРА<=

ПП

ТРА<=

ПП

ТРА<=

ПП

ТРА<=

ПП

ТРА<=

ПП

ТРА<=

ПП

Исходя из расчетов, можно охарактеризовать ликвидность баланса ООО «Кабельные системы и технологии» как недостаточную, так как нарушено 1 условие абсолютной ликвидности (наиболее ликвидные активы >= наиболее срочных обязательств) на протяжении 2010 – 2011гг. и первого квартала 2012 года. Следовательно, баланс исследуемого предприятия нельзя считать ликвидным, так как недостаточно денежных средств и краткосрочных финансовых вложений для покрытия кредиторской задолженности.

2.5.2 Оценка относительных показателей ликвидности

Расчет коэффициентов ликвидности представлен в следующей таблице(ПриложениеБ таблица 5).

Таблица 2.8 – Коэффициенты ликвидности

№	Название	01.01.10	01.04.10	01.07.10	01.10.10	01.01.11	01.04.11	01.07.11	01.10.11	01.01.12
1	Абсолютной ликв.	0,03	0,05	0,02	0,02	0,05	0,01	0,01	0,05	0,17
2	Промежуточ. ликв.	0,71	0,85	0,81	0,83	0,82	0,81	0,86	1,23	1,57
3	Текущей ликв.	1,31	1,29	1,31	1,16	1,23	1,28	1,45	1,99	2,16
4	Обеспеч-ти СОС	24,11%	23,31%	24,51%	14,16%	19,59%	22,51%	32,43%	50,63%	53,93%
5	Общий показатель ликв.	0,58	0,62	0,60	0,56	0,56	0,65	0,62	0,89	1,07

Показатели ликвидности баланса (таблица 2.8) показывают степень способности предприятия покрывать свои краткосрочные обязательства текущими активами.

Динамику коэффициентов ликвидности наглядно можно наблюдать на рисунке 2.6

Коэффициент абсолютной ликвидности – наиболее жесткий критерий платежеспособности. По результатам анализа можно сказать, что данный коэффициент имеет в целом положительную динамику. На 1 кв. 2010 г. –0,03 (3%) на 1 кв.2012 г. –0,17 (17%) краткосрочных обязательств может быть погашена имеющимися денежными средствами и краткосрочными финансовыми вложениями. На протяжении всего периода значения были намного ниже норматива (от 0,2 до 0,3).

Рисунок 2.7 – Динамика коэффициентов ликвидности

В современных условиях по фактическим значениям этого показателя нельзя делать определенных выводов о работе предприятий, поскольку при высокой инфляции нецелесообразно поддерживать в активах значительную долю высоколиквидных активов, то есть денег и краткосрочных ценных бумаг, так как они обесцениваются в первую очередь. Поэтому имеет смысл переводить их в другие, менее подверженные инфляции виды активов, то есть в запасы сырья, материалов, в оборудование, здания и сооружения.

Коэффициент промежуточной ликвидности на 1 кв.2010 г. составил 0,71, что не соответствует нормативу >0.8, на 1 кв.2012 г. –1,57. Данный коэффициент соответствует норме (более 0,8). В течение данного периода времени свидетельствует об увеличение привлекательности и надежности для кредиторов.

Коэффициент текущей ликвидности дает общую оценку ликвидности предприятия, показывая, сколько рублей оборотных средств приходится на 1 рубль текучей краткосрочной задолженности. Составил на 1, 2, 3, 4 кварталы 2010 года 1,31; 1,29; 1,31; 1,16; соответственно по кварталам; 1, 2, 3, 4 кварталы 2011 года 1,23; 1,28; 1,45; 1,99 соответственно по кварталам и на 1 квартал 2012 г.2,16, что превышает нормативное значение от 1 до 2. На протяжении 2010 и 2011 г.этот коэффициент в пределах нормы (от 1 до 2). Это говорит о том, что при продаже предприятием всех своих оборотных средств оно сможет покрыть все свои краткосрочные обязательства.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами на протяжении исследуемого периода имеет неоднородную, на 1 кв.2010 года – 24,11%, на 1 кв.2011 г. – 19,59% и на 1 кв.2012 г. – 53,93%. Это показатель находится в пределах нормы (более 10%) на протяжении всего исследуемого периода.

Общий показатель ликвидности на 1 кв. 2010 г. – 0,58; на 1 кв.2011 г. снизился до 0,56 и на 1 кв.2012 г. повысился до 1,07. Но все равно не соответствует нормативу (больше 2). Это является отрицательным фактором, так как на состояние предприятия изменилось в худшую сторону, что говорит о неустойчивом состоянии в целом на предприятие.

2.6 Анализ деловой активности

Деловая активность предприятия демонстрирует динамичность развития организации, степень достижения поставленных целей, эффективность использования производственного потенциала.

Деловая активность в финансовом аспекте проявляется, прежде всего, в скорости оборота его средств. Анализ деловой активности заключается в исследовании уровней и динамики разнообразных финансовых коэффициентов – показателей оборачиваемости. Они очень важны для организации.

Во-первых, от скорости оборота средств зависит размер годового оборота. Во-вторых, с размерами оборота, а следовательно, и с оборачиваемостью связана относительная величина условно-постоянных расходов: чем быстрее оборот, тем меньше на каждый оборот приходится этих расходов. В-третьих, ускорение оборота на той или иной стадии кругооборота средств влечет за собой ускорение оборота и на других стадиях.

Финансовое положение организации, ее платежеспособность зависят от того, насколько быстро средства, вложенные в активы, превращаются в реальные деньги.

Цель анализа оборачиваемости - оценить способность предприятия приносить доход путем совершения оборота Деньги - Товар - Деньги.

При проведении анализа оборачиваемости предприятия (организации) используются показатели, которые носят название коэффициенты оборачиваемости.

Коэффициент оборачиваемости активов показывает, сколько раз за период "обернулся" рассматриваемый актив.

Рост коэффициента оборачиваемости в динамике свидетельствует о повышении эффективности использования имущества с точки зрения извлечения дохода (прибыли).

С точки зрения экономической интерпретации, более информативными являются периоды оборота активов (текущих и постоянных) и текущих пассивов, которые рассчитываются в днях.

Время (длительность) оборота принято называть оборачиваемостью в днях. Этот показатель определяют по формуле

Т= Д/ Коб (2.4)

где Д – число дней в данном периоде (360, 90, 30);

Коб – коэффициент оборачиваемости.

Таблица для расчета коэффициентов оборачиваемости представлена в приложении 3 таблица 3.

Расчет коэффициентов оборачиваемости для анализируемого предприятия представлен в таблице 2.9(ПриложениеБ таблица 6).

Таблица 2.9 – Расчет коэффициентов оборачиваемости

№	Показателя	01.01.10	01.04.10	01.07.10	01.10.10	01.01.11	01.04.11	01.07.11	01.10.11
1	Оборачиваемость активов	0,72	0,87	0,60	0,70	0,95	-2,15	0,76	1,06
2	Оборачиваемость запасов	1,92	2,50	2,16	2,71	2,76	-5,61	1,85	2,75
3	Фондоотдача	5,53	6,90	4,76	5,56	7,22	-19,30	6,74	10,01
4	Оборачиваемость ДЗ	1,47	1,70	1,08	1,24	1,79	-4,15	1,51	1,97
5	Коэф. ,оборачиваемости ГП	70,68	75,64	112,68	504,10	1221,56	-2932,26	1101,64	1594,51
6	Оборачиваемость собств.капитала	2,01	2,45	1,97	2,43	2,83	-5,80	1,56	1,81
7	Оборачиваемость КЗ	1,19	1,42	0,91	1,02	1,54	-3,71	1,30	2,11
8	Оборачиваемости общей задолженности	1,12	1,36	0,87	0,99	1,42	-3,42	1,49	2,54
9	Оборачив. привлеченного финансового капитала	26,63	90,28	0	0	0	0	0	88,78

Из данной таблицы видно, что

1) Оборачиваемость активов на 1 кв.2010 г. составила 0,72 оборотов на 1 кв.2012 г. Возросла до 1,06 оборотов. Повышение оборачиваемости активов способствует снижению себестоимости продукции, увеличению денежных накоплений и повышению рентабельности производства. Но были скачки снижения на 3 кв.2010 г. до 0,6 оборотов и длительность кругооборота увеличилась до 604 дней, на 2 кв. 2011 г. снизилось до -2,15 оборотов и длительность оборота составила -169 дней. Это является отрицательным фактором, что означает снижение эффективности использования активов для получения дохода и прибыли.

2) Оборачиваемость запасов на 1 кв. 2010 г. составила 1,92 оборота с продолжительностью 190 дней, на 1 кв. 2012 г. возросла до 2,75 оборотов с продолжительностью 133 дня. Это является положительным результатом, так как увеличилась скорость реализации запасов.Произошло замедление оборачиваемости на 3 кв.2010 г. до 2,16 оборотов и на 2 кв. 2011 г. до -5,16 оборотов.

3) Фондоотдача (оборачиваемость основных производственных фондов) на 1 кв.2010 г. составила 5,53 оборота на 1 кв.2012 г. возросла до 10,01 оборотов. Означает увеличение прибыльности основных производственных фондов. Произошло снижение фондоотдачи на 3 кв.2010 г. до 4,76 оборотов и на 2 кв. 2011 г. до -19,3 оборотов.

4) Оборачиваемость ДЗ на 1 кв.2010 г. составила 1,47 оборотов на 1 кв. 2012 г. возросла до 1,97 оборотов. Это является положительным фактором. Так как произошло увеличение возврата долгов по текущим обязательствам. Оборачиваемость ДЗ сократилась на 3 кв.2010 г. до 1,08 оборотов с продолжительностью 336 дней и на 2 кв. 2011 г. до -4,15 оборотов с продолжительностью -88 дней.

5) Оборачиваемость ГП на 1 кв.2010 г. составила 70,68 оборота с продолжительностью 5 дней на 41 кв. 2012 г. увеличилась до 1594,51 оборотов. Это отрицательная тенденция, происходит замораживание денег в готовой продукции.

6) Оборачиваемость собственного капитала на 1кв.2010г. составила 2,01 оборот на 1 кв.2012 г. сократилась до 1,81 оборота с длительностью 201 день. В целом положительная тенденция.

7) Оборачиваемость КЗ на 1кв.2010г. составила 1,19 оборотов, на 1 кв.2012 г. увеличилась до 2,11 оборотов. Это положительная тенденция, так как увеличилась скорость оплаты задолженности кредиторам

8) Оборачиваемость общей задолженности на 1 кв.2010 г.составила 1,12 оборотов с продолжительностью 306 дней на 1 кв.2012 г. возросла до 2,54 оборота с продолжительностью 172 дня. Это является положительным фактором, так как произошло снижение длительности оборота в днях.

9) Оборачиваемость привлеченного финансового капитала на 1 кв.2010г. составила 26,63 оборота на 1 кв.2012 г. возросла до 88,78 оборотов с продолжительностью 4 дня. Это говорит о том, что необходимо совершать 88,78 оборотов с продолжительность 4 дня для оплаты всех кредиторов.

В целом можно сделать вывод, что динамика коэффициентов неоднородная.

2.7 Анализ финансовых результатов

Финансовый результат – обобщающий показатель анализа эффективности (неэффективности) деятельности хозяйствующего субъекта на определенных стадиях (этапах) его формирования.

Отчет о финансовых результатах– это бухгалтерский документ, представляющий результаты деятельности предприятия за определенный период. Результаты отражаются по отдельным направлениям деятельности организации - основной, прочей операционной и внереализационной. Оценка результатов осуществляется путем сопоставления доходов и расходов за определенный период.

Приступая к анализу финансовых результатов, необходимо, прежде всего выявить, в соответствии ли с установленным порядком рассчитаны экономическая прибыль, прибыль от обычной деятельности, нераспределенная прибыль (убыток) и все исходные составляющие для их формирования, в частности, такие, как выручка (нетто) от продаж товаров, продукции (работ, услуг); себестоимость реализации товаров, продукции (работ, услуг); расходы по продажам и управленческие расходы, операционные, внереализационные и чрезвычайные доходы и расходы, а также подтвердить достоверность данных формы № 2 «Отчет о прибылях и убытках».

В рамках анализа финансовых результатов необходимо произвести:

1. Оценку величины прибыли за анализируемый период.

2. Анализ рентабельности предприятия.

2.7.1 Оценка величины прибыли за анализируемый период

Анализ начинается с чистой прибыли. На основе достоверных данных формы № 2 следует оценить состав и динамику элементов формирования прибыли от продаж и чистой (нераспределенной) прибыли, т.е. конечные финансовые результаты деятельности коммерческой организации, которая стала объектом экономического анализа. Дальнейшая последовательность определяется по степени влияния на чистую прибыль основной деятельности (прибыль от продаж), операционной, внереализационной деятельности.Динамика чистой прибыли на протяжении исследуемого периода представлена в таблице 2.10. Расчет величины прибыли представлен в приложении А таблица 2.

Таблица 2.10 – Динамика чистой прибыли

Наименование показателя	Код стр.	01.01.10	01.04.10	01.07.10	01.10.10	01.01.11	01.04.11	01.07.11	01.10.11	01.01.12
Чистая прибыль (убыток) отчетного года	190	42212	42403	9123	968	47975	-72245	29942	86530	17668

Динамика чистой прибыли ООО «Кабельные системы и технологии» представлена на рисунке 2.8.

Рисунок 2.8– Динамика чистой прибыли

Чистая прибыль за анализируемый период снизилась на 25544 руб. Данное снижение произошло за счет:

1) Увеличения себестоимости товаров на 305778 руб.

2) Снижение валовой прибыли на 761 руб.

За исследуемый период чистая прибыль изменялась следующим образом: за 1кв. 2010 составляет 42212 руб.; во 2 кв. наблюдается небольшой подъем на 388 руб. и составляет 42403 руб.; 3 кв. отмечается спадом на 33280 руб.; за 4 кв. снизилась на 8155 руб. и составила 968 руб. За 1 кв. 2011г. ЧП возросла до 47975 руб. и на 2 кв. приняла отрицательное значение -72425 руб. снизилась на 54707 руб.; на 3 кв. увеличилась до 29942 руб., на 4 кв. рост составил 56588 руб. На 1 кв. 2012 г. спад ЧП составил на -68862 руб.

Чистую прибыль за 3 кв. 2010 г. снизилась на 8155 руб. или 78,49%. Произошло за счет:

1) Снижение прибыли от продаж

- 44170 руб.

2) уменьшение прибыли до налогообложения

-44250 тыс. руб.

3)Снижением объема продаж

-77715 руб.

Снижение ЧП за 4 кв. 2010 г. произошло под влиянием:

1) Увеличение себестоимости

+83787 тыс. руб.

2) Снижение прибыли от продаж

- 13402 тыс. руб.

На 2 кв. ЧП приняла отрицательные значения во всех статьях. Наибольшее влияние оказала себестоимость проданных товаров и услуг сократившаяся до -1009032 руб. и снижение объема продаж на -160376руб.

На 1 кв. 2012 г. ЧП снизилась на 68862 тыс. руб. Произошло за счетувеличение себестоимости на 92535 руб.

В целом можно сделать вывод, что снижением чистой прибыли произошло за счет увеличения себестоимости и снижением объема продаж.

2.7.2Анализ рентабельности предприятия

Цель анализа рентабельности - оценить способность предприятия приносить доход на вложенный в предприятие капитал. От уровня рентабельности зависит инвестиционная привлекательность организации, величина дивидендных выплат.

Экономический смысл значений показателей рентабельности состоит в том, что они характеризуют прибыль, получаемую с каждого рубля средств (собственных или заемных), вложенных в предприятие.

Расчет коэффициентов рентабельности для данного предприятия представлен в таблице 2.11 (ПриложениеБ таблица 7).

Таблица 2.11–Расчет коэффициентов рентабельностиООО«Кабельные Системы и Технологии»

№	Название показателя	01.01.10	01.07.10	01.10.10	01.01.11	01.04.11	01.07.11	01.10.11	01.01.12
1	Рентабельность продаж	20,75%	18,64%	8,58%	3,27%	12,70%	10,85%	13,69%	23,72%	9,52%
2	Рентабельность основнойдеят.	26,19%	22,90%	9,39%	3,38%	14,55%	12,17%	15,86%	31,10%	10,52%
3	Рентабельномсть активов	20,44%	13,34%	17,83%	13,33%	16,91%	14,21%	12,49%	12,77%	12,64%
4	Рентабельность собств. капитала	51,59%	39,78%	46,96%	52,08%	50,96%	42,40%	30,56%	22,44%	21,16%
5	Рентаб. инвестируемого капитала	Не рассчитывается, так как у предприятия отсутствуют долгосрочные кредиты и займы

Анализ показателей рентабельности:

Рентабельность продаж в анализируемом периоде сократилась с 20,75% до 9,52%. Это отрицательная тенденция, так как падает прибыль от операционной деятельности.

Рентабельность основной деятельности в анализируемом периоде сократилась с 26,19% до 10,52. Это произошло за счет изменения рентабельности продаж.

Рентабельность активов в анализируемом периоде сократилась с 20,44% до 12,64. Является отрицательным фактором. Предприятие стало менее эффективно использовать активы.

Рентабельность собственного капитала в анализируемом периоде сократиласьс 51,59% до 21,16. Отрицательная тенденция – понижается отдача собственного капитала.

Исходя из вышеизложенного, можно сделать вывод, что за анализируемый период эффективность деятельности предприятия снижалась. Особенно существенно понизился показатель рентабельности продаж.

Руководству предприятия следует принять меры по недопущению дальнейшего ухудшения финансового состояния и выработать мероприятия для повышения эффективности финансово-экономической деятельности.

2.8 Оценка состояния банкротства

Одна из целей финансового анализа – своевременное выявление признаков банкротства организации (предприятия). Банкротство связано с неплатежеспособностью организации.

В Российской Федерации основным актом процесса банкротства, т.е. признания организации (предприятия) неплатежеспособной является Закон Российской Федерации от 8 января 1998 г. «О несостоятельности (банкротстве) предприятий».

В соответствии с данным постановлением и Методическими положениями по оценке финансового состояния предприятий и установлению неудовлетворительной структуры баланса ФСДН от 12 августа 1994 г. №31-р анализ и оценка структуры баланса производится на основе двух показателей:

- коэффициента текущей ликвидности (КТЛ) с нормативным значением от 1 до 2

Кт.л.=ОА/КО=290-244-252/610+620+630+660 (2.5)

где ОА – оборотные активы;

КО – краткосрочные обязательства.

- коэффициента обеспеченности собственными средствами (КОСС) с нормативным значением не менее 0,1.

КОСС=(СК – ВА)/ОА=(490 – 190)/290≥0,1 (2.6)

где СК – собственный капитал;

ВА – внеоборотные активы;

ОА – оборотные активы.

Таблица 2.12 – Динамика коэффициента текущей ликвидности и обеспеченности собственными оборотными средствами.

№	Показатель	01.01.10	01.04.10	01.07.10	01.10.10	01.01.11	01.04.11	01.07.11	01.10.11	01.01.12
1	Кт.л.	1,32	1,34	1,38	1,22	1,24	1,52	1,48	2,04	2,17
2	КОСС	0,24	0,23	0,25	0,14	0,20	0,23	0,32	0,51	0,54

Из расчетов таблицы можно сделать вывод что:

1) Коэффициент текущей ликвидности (Кт.л.) на протяжении всего анализируемого периода соответствовал нормативному значению от 1 до 2. Но к 4 кв.2011 г. и 1 кв.2012 г. был выше норматива.

2) Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (КОСС) на протяжении всего анализируемого периода соответствовал нормативному значению ≥0,1.

Таким образом, у данного предприятия коэффициент текущей ликвидности и КОСС в течение всего исследуемого периода соответствуют нормативным значениям, что является положительным фактором. Значит, что структура баланса удовлетворительная и банкротство не грозит.

В практике финансово-хозяйственной деятельности западных фирм для оценки банкротства используют метод Бивера. Известный финансовый аналитик Уильям Бивер предложил свою систему показателей для оценки финансового состояния предприятия с целью определения вероятности банкротства – пятифакторную модель, содержащую следующие индикаторы:

· рентабельность активов;

· удельный вес заёмных средств в пассивах;

· коэффициент текущей ликвидности;

· доля чистого оборотного капитала в активах;

· коэффициент Бивера (отношение суммы чистой прибыли и амортизации к заёмным средствам).

Таблица 2.13 – Система показателей Бивера для диагностики банкротства

Показатель	Расчет	Норматив
Показатель	Расчет	Благоприятно	5 лет до банкротства	1 год до банкротства
1. Коэф. Бивера	(стр.190Ф№2+стр.140 Ф№5)/(стр.590+стр.690 Ф№1)	0,4-0,45	0,17	-0,15
2. Рентабельность активов, %	Стр.190Ф№2/стр.300Ф№1*100%	6-8	4	-22
3. Финансовый леверидж,%	(Стр.590+стр.690Ф№1)/стр.700Ф№1*100%	<37	<50	<80
4.Коэф.покрытия оборотных активов СОС	(стр.490Ф№1-стр.190Ф№2)/стр.300 Ф№1	0,4	<0.3	<0,06
5. Коэф. Текущей ликвидности	(стр.290-стр.230Ф№1)/(стр.610+стр.620+стр.660 Ф№1)	<3,2	<2	<1

Таблица 2.14 – Данные для расчета вероятности банкротства

№	Показатель	01.01.10	01.04.10	01.07.10	01.10.10	01.01.11	01.04.11	01.07.11	01.10.11	01.01.12
1	Коэф.Бивера	0,25	0,14	0,04	0,002	0,16	-0,20	0,10	0,38	0,08
2	Рентаб.активов	20,44%	13,34%	17,83%	13,33%	16,91%	14,21%	12,49%	12,77%	12,64%
3	Фин.леверидж	60,38%	66,46%	62,03%	74,40%	66,81%	66,48%	59,13%	43,06%	40,25%
4	К.покрытия оборотных активов СОС	0,25	0,24	0,36	0,25	0,19	0,47	0,35	0,40	0,56
5	Кт.л.	1,32	1,34	1,38	1,22	1,24	1,52	1,48	2,04	2,17

Таким образом, было выявлено, что вероятность банкротства для данного предприятия на протяжении всего исследуемого периода очень разная. Согласно коэффициенту Бивера 5 лет до банкротства ожидает период с 1 по 4 кв.2010 г. и 1 кв.,3-4 кв.2011 г. и 1 кв.2012 г. Один год до банкротства ожидает период 2 кв.2011 г.

Коэффициент рентабельности активов показывает, что на протяжении всего исследуемого периода банкротство может наступить через 5 лет.

Финансовый леверидж показывает, что 1 год до банкротства ожидается с 2010 г. по 3 кв. 2011 г. На 4 кв.2011 г. и 1 кв. 2012 г. – банкротства наступит через 5 лет.

Коэффициент покрытия оборотных активов собственными оборотными средствами показывает, что благоприятное состояние во 2 и 4 кв.2011 г. и в 1 кв.2012г. Пять лет до банкротства ожидает на протяжении 2010 г. и в 1 и 3 кв. 2011 г.

Коэффициент текущей ликвидности показывает, что благоприятное состояние в 4 кв.2011 г. и в 1кв.2012 г.Пять лет до банкротства на протяжении 2010 г. и с 1 по 3 кв.2011 г.

В целом можно сделать вывод, что обе эти методики свидетельствуют об удовлетворительной структуре баланса, так как, рассчитав по методике утвержденной Правительством РФ все коэффициенты находятся в пределах норматива. И методика Бивера показала, что в основном банкротство грозит не скоро, а через 5 лет.

2.9Общие выводы финансового анализа

Таким образом, на основе стандартных форм бухгалтерской отчетности был проведен анализ финансового состояния предприятия ООО «Кабельные системы и технологии». За 2010-2011 гг. и 1кв.2012 г. были оценены имущественное состояние предприятия, его финансовая устойчивость и автономность, платежеспособность, оборачиваемость, рентабельность и вероятность банкротства.

По результатам финансового анализа можно сделать вывод, что

1) Стоимость имущества за анализируемый период увеличилась на 246748 руб., это происходит в основном за счет роста оборотных активов. Это значит, что у предприятия легкая структура имущества. Что определяет тенденцию к увеличению оборачиваемости всей совокупности активов, что положительно скажется на финансовой деятельности предприятия. Оборотные активы за анализируемый период увеличились на 237348 руб., а внеоборотные активы увеличились на 9400 руб.

Рост оборотных активов происходит в основном за счет роста краткосрочной дебиторской задолженности на 181904 руб. Это отрицательная тенденция свидетельствует об ухудшении ситуации с оплатой продукции и о выборе неграмотной политики продаж и предоставления кредита покупателям.

Внеоборотные активы в сравнении конца с началом анализируемого периода увеличились на 9400 руб. Это произошло за счет прироста основных средств на 9419 руб.

Удельный вес капитала и резерва в сравнении конца (1 квартал 2012 г.) с началом (1 квартал 2010 г.) анализируемого периода увеличился с 4,16 % до 59,75%. Это произошло за счет увеличения нераспределенной прибыли на 203700 тыс. Динамика нераспределенной прибыли имела повышательную тенденцию, но в целом положительную динамику. Свидетельствует о расширении возможностей предприятия, так как прибыль является источником самофинансирования.

Размер уставного капитала на протяжении всего анализируемого периода не изменялся и был равным 12000 руб.

1) в 3 кв. 2010 г. на 50681 руб.;

2) в 1 кв. 2011 г. на 105770 руб.;

3) во 2 кв. на 2576 руб.;

4)в 4 кв.на 82346 руб.;

5)в 1 кв. 2012 г. на 19997 руб.

В том числе КЗ перед поставщиками и подрядчиками в анализируемом периоде снизилась на 341 руб. это является положительным моментом, так как снизилась задолженность за поступившие материальные ценности.

Займы и кредиты в сравнении конца (1 кв. 2012 г.) с началом (1 кв. 2010 г.) анализируемого периода снизились на 1640 руб.

1) По финансовой устойчивости предприятия: для 2010 г. и с 1 по 3 кв.2011г. характерно кризисное финансовое состояние – крайне отрицательный показатель. Но на 4 кв.2011 г. и 1 кв.2012 – абсолютная финансовая устойчивость. Предприятие не зависит от внешних источников финансирования

Величина чистых активов находится в достатке.

2) По оценке платежеспособности. Исходя из расчетов, можно охарактеризовать ликвидность баланса ООО «Кабельные системы и технологии» как недостаточную, так как нарушено 1 условие абсолютной ликвидности (наиболее ликвидные активы >= наиболее срочных обязательств) на протяжении 2010 – 1 кв. 2012 г. Следовательно, баланс исследуемого предприятия нельзя считать ликвидным, так как недостаточно денежных средств и краткосрочных финансовых вложений для покрытия кредиторской задолженности.

3) По деловой активности – в целом за анализируемый период динамика коэффициентов оборачиваемости неоднородная.

4) По финансовым результатам.

Чистая прибыль за анализируемый период снизилась на 25544 руб. Данное снижение произошло за счет:

1. Увеличения себестоимости товаров на 305778 руб.

2. Снижение валовой прибыли на 761 руб.

3. Снижением объема продаж на 77715 руб.

За исследуемый период чистая прибыль изменялась следующим образом: за 1кв. 2010 составляет 42212 руб.; во 2 кв. наблюдается небольшой подъем на 388 руб. и составляет 42403 руб.; 3 кв. отмечается спадом на 33280 руб.; за 4 кв. снизилась на 8155 руб. и составила 968 руб. За 1 кв. 2011 г. ЧП возросла до47975руб. и на2 кв. приняла отрицательное значение -72425 руб. снизилась на 54707 руб.; на 3 кв. увеличилась до 29942 руб., на 4кв. рост составил 56588 руб. На 1 кв. 2012 г. спад ЧП составил на -68862руб. Снижением чистой прибыли произошло под влиянием увеличением себестоимости, прочих операционных расходов и доходов, процентов к получению

3) Оценка состояния банкротства – на протяжении исследуемого периода у данного предприятия коэффициенты соответствуют нормативам. Структура баланса удовлетворительная и банкротство не грозит.

Рассчитав методикой Бивера, было выявлено, что вероятность банкротства для данного предприятия на протяжении всего исследуемого периода очень разная. Согласно коэффициенту Бивера 5 лет до банкротства ожидает период с 1 по 4 кв.2010 г. и 1 кв.,3-4 кв.2011 г. и 1 кв.2012 г. Один год до банкротства ожидает период 2 кв.2011 г

В целом можно сделать вывод, что обе эти методики свидетельствуют об удовлетворительной структуре баланса.

Для стабилизации финансового состояния предприятия необходимо:

1) Оптимизировать систему заключения договоров.

2) Разработать гибкую систему скидок.

3)Прогнозировать объем продаж.

3 РАЗРАБОТКА МЕРОПРИЯТИЙ ПО УВЕЛИЧЕНИЮ ПРИБЫЛИ

3.1 Изменение системы посредников

ООО «Кабельные системы и технологии» занимается оптовой продажей кабельной продукции. Любая сделка между производителем и покупателем,приобретающим продукцию с целью ее перепродажи, является оптовой сделкой. Таким образом, оптовая торговля заключается в продаже товара любым лицам или организациям, которые не являются конечными потребителями. Основные потребители – юридические лица: ООО «Спецстрой», ООО «Монтажсервис, ООО «Спецавтоматика» и др. организации.

По результатам финансово-экономического анализа ООО«Кабельные системы и технологии» функционирует удовлетворительно, выявлен недостаток прибыли. В связи с высокой рыночной конкуренцией в данной отрасли предлагается оптимизировать систему заключения договоров, выбрать наиболее оптимальный и выгодный вариант закупки кабельной продукции. Сведем данные в таблицу 3.1.

На данный момент ООО«Кабельные системы и технологии» работает с 3 поставщиками: ОАО «УФИМКАБЕЛЬ» г.Уфа, ОАО «Кабель электросвязь»г. Москва, ООО «Паритет» г.Москва (посредническая фирма).

С ОАО «УФИМКАБЕЛЬ» г.Уфаработает на долгосрочной основе, ежемесячно поставляет 2 тонны алюминиевого кабеля по закупочной цене 20000 руб.за одну тонну, кабеля из меди 3 тонны по закупочной цене 22000руб.,3 тонны кабеля из железа по закупочной цене 26000 руб. Срок доставки составляет 1 день.

С ОАО «Кабель электросвязь г. Москва, работает по факту. В среднем ежемесячный объем поставки составляет: 3 тонны алюминиевого кабеля по закупочной цене 17000 руб.за одну тонну, 4 тонныкабеля из меди по закупочной цене 19000 руб., 4 тонныкабеля из железа по закупочной цене 22000 руб. Срок доставки составляет 3 дня.

С ООО «Паритет» г.Москва (посредническая фирма), работает по факту. В среднем ежемесячный объем поставки составляет: 3 тонны алюминиевого кабеля по закупочной цене 17500 руб. за одну тонну, 4 тонныкабеля из меди по закупочной цене 23000 руб., 4 тонныкабеля из железа по закупочной цене 23000 руб. Срок доставки составляет 4 дня.

Рассмотрим суммарныепостоянные затраты ООО «Кабельные системы и технологии» (Таблица 3.1).

Таблица 3.1 Основные условия по заключению договоров с поставщиками

Название Факторы	Условия оплаты	Цена 1 тонны кабеля, руб.	Объем поставки	Срок заключения договора	Транспортные расходы, руб.	Складские помещения	Доставка товара	Телефонные переговоры, руб.
1. ОАО «УФИМКАБЕЛЬ» Г. Уфа 1 вид кабеля алюминиевый	безнал	20000	2 тонны кабеля	Ежемесячно	5000	Аренда	1 день	450 .
1.1. ОАО «УФИМКАБЕЛЬ» Г. УФа 2 вид - медь	По факту	22000	3 тонны кабеля	Ежемесячно
1.2. ОАО «УФИМКАБЕЛЬ» Г. УФа 3 вид - железный	безнал	26000	3 тонны кабеля	Ежемесячно
2. ОАО «Кабель электросвязь» г. Москва 1 вид - алюминиевый	безнал	17000 .	Примерно 3тонны	Ежемесячно	13000	Аренда	3 дня	1000
2.1. ОАО «Кабель электросвязь» г. Москва 2 вид - медь	безнал	19000	Примерно 4 тонны	Ежемесячно
2.2. ОАО «Кабель электросвязь» г. Москва 3 вид - железо	безнал	22000	Примерно 4 тонны	Ежемесячно
3. ООО «ПАРИТЕТ» (посредническая фирма) г.Москва 1 вид - алюминиевый	По факту	17500	Примерно 3тонны	17000	Аренда	4 дня	1000
3.1.ООО «ПАРИТЕТ» (посредническая фирма) г.Москв 2 вид - медь	По факту	23000	Примерно 4 тонны					Ежемесячно
3.2.ООО «ПАРИТЕТ» (посредническая фирма) г.Москва	По факту	23000	Примерно 4 тонны					Ежемесячно

Таблица 3.2 – Суммарные постоянные затраты ООО «Кабельные системы и технологии»

№	Затраты	В месяц, руб.	В квартал, руб.
1	Аренда	90000	270000
2	Городской телефон	450	1350
3	Интернет	1500	4500
4	Канцтовары	750	2250
5	Электроэнергия	846	2538
6	Услуги ЖКХ	2050	6150
7	Зарплата, в том числе:	62000	186000
7.1	Директор	20000	60000
7.2.	Главный бухгалтер	10000	30000
7.3	Менеджер	10000	30000
7.4	Маркетолог	10000	30000
7.5	Зав.складом	10000	30000
7.6	Уборщица	2000	6000
	ИТОГО:	157596	472788

Аренда 1000 руб. в месяц. Под офис 20 кв. метров, а под склад 70 кв. метров. В квартал это будет составлять 270000 руб.

Плата за городской телефон в квартал составляет 1350 руб.

Ежемесячная плата за безлимитный интернет «Beeline» составляет 300руб. в месяц за один модем. Таким образом, итого в месяц 300 руб. * 5 модема = 1500 руб. (4500 руб. в квартал).

Расходы на канцтовары (бумага, ручки, стикеры, папки и т.д.) составят примерно 750 руб. в месяц (2250 руб. в квартал).

Расходы на электроэнергию в месяц 846 руб. (в квартал 2538 руб.).

Расходы на услуги ЖКХ в месяц 2050 руб. (в квартал 6150 руб.).

Директор - руководитель предприятия, управляет предприятием в соответствии с ее уставом, имеет право первой подписи на денежных документах и обладает правом приема и увольнения с работы сотрудников. Зарплата в месяц 20000 руб. (60000 руб.в квартал).

Главный бухгалтер - оказывает услуги по ведению бухгалтерского учета и отчетности. Зарплата в месяц 10000 руб. (30000 руб.в квартал).

Менеджер осуществляет общее руководство направлением деятельности, отчитывается о результатах работы, ведет документооборот. Зарплата в месяц 10000 руб. (30000 руб.в квартал).

Маркетолог - работник фирмы, предприятия, анализирующий спрос на производимый товар, рынки сбыта товара, вырабатывающий рекомендации для руководства фирмы о целесообразности выпуска и возможностях продажи товаров фирмы. Зарплата в месяц 10000 руб. (30000 руб.в квартал).

Заведующий складом - зарплата в месяц 10000 руб. (30000 руб.в квартал).

Уборщица работает неполный рабочий день и получает 2000 руб. в месяц (в квартал 6000 руб.).

Суммарные постоянные затраты в месяц составляют157596 рублей (в квартал 472788руб).

Рассмотрим общие затраты с посредниками и сделаем выводы.

1) Общие затраты с ОАО «Уфимкабель» приведены в таблица 3.15

Месторасположение ОАО «Уфимкабель» - г.Уфа. Открытое Акционерное Общество «Уфимкабель» создано в октябре 1941 года на базе трёх эвакуированных заводов – Одесского «Электрошнур», части Московского завода «Электропровод» и Подольского завода «Винилпровод». Сегодня это стабильно работающее предприятие, обеспечивающее кабельно-проводниковой продукцией не только Республику Башкортостан, но и потребителей России и стран СНГ. ОАО «Уфимкабель» развивается, расширяя ассортимент продукции и наращивая объемы.
ОАО «Уфимкабель» производит радиочастотные кабели, монтажные кабели и провода, силовые кабели, контрольные кабели, кабели, провода и шнуры связи, автопровода, установочные и осветительные провода, геофизические кабели, плетенки металлические экранирующие и пр.

Таблица 3.3 – Общие затраты с ОАО «Уфимкабель»

№	Затраты	В месяц, руб.	В квартал, руб.
1	Транспортные расходы	5000	15000

Транспортные расходы за квартал составляют 15000 руб.

Рассмотрим закупку продукции у поставщика (Таблица 3.4)

Таблица 3.4 – Закупочные цены кабеля с ОАО «Уфимкабель»

№	Вид кабеля	Тонна	Цена за 1 тонну	За месяц, руб.	За квартал, руб.
1	Алюминий	2	20000	40000	120000
3	Медь	3	22000	66000	198000
3	Железо	3	26000	78000	234000
			ИТОГО:	184000	552000

Закупочная цена алюминиевого кабеля составила 20000 руб., кабеля из меди 22000 руб., кабеля из железа 26000 руб. – за 1 тонну.

Рассмотрим цену реализации кабеля (Таблица 3.5).

Таблица 3.5 – Цена реализации кабеля

№	Вид кабеля	Тонна	Цена за 1 тонну (*0,45)	За месяц, руб.	За квартал, руб.
1	Алюминий	2	29000	58000	174000
3	Медь	3	31900	95700	287100
3	Железо	3	37700	113100	339300
			ИТОГО:	266800	800400

Цена реализации алюминиевого кабеля составила 29000 руб., кабеля из меди 31900 руб., кабеля из железа 37700 руб. - за 1 тонну.

Рассчитаем прогнозный финансовый результат. (Таблица 3.6).

Таблица 3.6– Прогнозный финансовый результатс ОАО «Уфимкабель»

№	Название показателя	2 кв.2012 г., руб.
1	Выручка от реализации продукции	800400
2	Себестоимость проданных товаров и услуг	567000
5	Прибыль	233400

Прогнозная прибыль составила233400 рублей.

2) Расчет общих затраты с ОАО «Кабель Электросвязь» г.Москва представлен в таблице 3.19.

Завод изготовитель ОАО «Кабель электросвязь». Местонахождение г.Москва. Располагает большим ассортиментом кабельной продукции по привлекательным ценам и хорошего качества.

Таблица 3.7 – Общие затраты с ОАО «Кабель Электросвязь»

№	Затраты	В месяц, руб.	В квартал, руб.
1	Городской телефон (межгород)	1000	3000
2	Транспортные расходы	13000	39000

Транспортные расходы составляют 13000.(в квартал 39000 руб.).

Междугородняя связь в месяц составила 1000 руб.(в квартал 3000 руб.).

Рассмотрим закупку продукции у поставщика (Таблица 3.8)

Таблица 3.8 – Закупочная цена кабеля с ОАО «Кабель Электросвязь»

№	Вид кабеля	Тонна	Цена за 1 тонну	За месяц, руб.	За квартал, руб.
1	Алюминий	3	17000	51000	153000
2	Медь	4	19000	76000	228000
3	Железо	4	22000	88000	264000
			ИТОГО:	340200	645000

Закупочная цена алюминиевого кабеля составила 17000 руб., кабеля из меди 19000 руб., кабеля из железа 22000 руб. – за 1 тонну.

Рассмотрим цену реализации кабеля (Таблица 3.9).

Таблица 3.9 – Цена реализация кабеля

№	Вид кабеля	Тонна	Цена за 1 тонну(*0,58)	За месяц, руб.	За квартал, руб.
1	Алюминий	3	29000	87000	261000
2	Медь	4	31900	127600	382800
3	Железо	4	37700	150800	452400
			ИТОГО:	365400	1096200

Рассчитаем прогнозный финансовый результат (Таблица 3.10).

Таблица 3.10 – Прогнозный финансовый результат с ОАО «Кабель Электросвязь»

№	Название показателя	2 кв.2012 г., руб.
1	Выручка от реализации продукции	1096200
2	Себестоимость проданных товаров и услуг	687000
3	Прибыль	409200

Прогнозная прибыль составила 409200рублей.

3) Расчет общих затрат с ООО «Паритет» г.Москва представлен в таблица 3.23.

ООО «Паритет» месторасположение г. Москва, является посреднической фирмой между заводом изготовителем и покупателем.

Таблица 3.11 – Общие затраты с ООО «Паритет»

№	Затраты	В месяц, руб.	В квартал, руб.
1	Городской телефон (межгород)	1000	3000
2	Транспортные расходы	17000	51000

Транспортные расходы составляют 17000 руб. в месяц (в квартал 51000руб).

Междугородняя связь в месяц составила 1000 руб.(в квартал 3000 руб.).

Рассмотрим закупку продукции у поставщика (Таблица 3.24)

Таблица 3.12– Закупочная цена кабеля с ООО «Паритет»

№	Вид кабеля	Тонна	Цена за 1 тонну	За месяц, руб.	За квартал, руб.
1	Алюминий	3	17500	52500	157500
3	Медь	4	23000	92000	276000
3	Железо	4	23000	92000	276000
			ИТОГО:	236500	709500

Закупочная цена алюминиевого кабеля составила 17500 руб., кабеля из меди 23000 руб., кабеля из железа 23000 руб. – за 1 тонну.

Рассмотрим цену реализации кабеля (Таблица 3.25).

Таблица 3.13 – Цена реализации кабеля с ООО «Паритет»

№	Вид кабеля	Тонна	Цена за 1 тонну(*0,58)	За месяц, руб.	За квартал, руб.
1	Алюминий	3	29000	87000	261000
2	Медь	4	31900	127600	382800
3	Железо	4	37700	150800	452400
			ИТОГО:	365400	1096200

Таблица 3.14 – Прогнозный финансовый результат с ООО «Паритет»

№	Название показателя	2 кв.2012 г., руб.
1	Выручка от реализации продукции	1096200
2	Себестоимость проданных товаров и услуг	763500
3	Прибыль	332700

Прогнозная прибыль составила 332700 рублей.

Рассмотрим затраты и прибыль с 3 поставщиками (Таблица 3.27).

Таблица 3.15 – Затраты и прибыль с поставщиками

№	Название	Затраты, руб.	Прибыль, руб.
1	ОАО «Уфимкабель» г.Уфа	567000	233400
2	ОАО «Кабель Электросвязь» г.Москва	687000	409200
3	ООО «Паритет» г.Москва (посредническая фирма)	763500	332700

Рассчитав общие затраты по всем поставщикам. Можно сделать вывод, что прибыльнее будет работать с ОАО «Уфимкабель»г.Уфа и ОАО «Кабель Электросвязь» г.Москва.

Прибыль с ОАО «Уфимкабель» составила 233400 руб., а с ОАО «Кабель Электросвязь» 409200 руб.

Мероприятие по изменению системы посредников заключается в том: все расчеты производить в безналичной форме, так как это очень удобно в наше время, позволяет сэкономить время и деньги. Из трех поставщиков выбрали ОАО «Уфимкабель»г.Уфа и ОАО «Кабель Электросвязь» г.Москва.

Сотрудничество с ОАО «Уфимкабель»г.Уфа выгодно тем, что снижаются затраты на транспортировку, на телефонную связь и доставка в течение одного дня.

А сотрудничество с ОАО «Кабель Электросвязь» выгодно тем, что в Москве закупать кабель дешевле, хорошее качество и большой ассортимент продукции, что является выгодным для ООО «Кабельные системы и технологии», продавая по таким же ценам и закупая дешевле.

С ООО «Паритет» сотрудничество не выгодно тем, что данная организация является посредником между нами и заводом изготовителем, следовательно, увеличивается закупочная цена, увеличиваются затраты на транспортировку, так как месторасположение в дальнем районе г.Москвы и доставка товара составляет 4 дня.

. В связи с этим нет необходимости сотрудничать с ООО «Паритет», так как данная фирма является посредником. Следовательно, увеличивается цена закупки и прибыль становится ниже.

Для эффективной деятельности предприятия необходимо знать точку безубыточности. С помощью точки безубыточности можно планировать относительно возможные варианты объемов продаж и ожидаемые результаты полученной прибыли.

Точка безубыточности (ВЕР) – это такой объем продаж, при котором предприятие не получает ни прибыли, ни убытка[12, с.195]. Для этого вначале рассчитывается общая точка безубыточности в денежном выражении по формуле 3.1. Данные для расчета общей точки безубыточности в денежном выражении представлены в таблице 3.16.

ВЕР=(Постоянные затраты/Выручку от реализации-Переменные затраты)*Выручку от реализации (3.1)

Таблица 3.16 – Данные для расчета общей точки безубыточности в денежном выражении

№	Показатель	Сумма, руб.
1	Выручку от реализации	1896600
2	Переменные затраты	57000
3	Постоянные затраты	472788

Таким образом, общая точка безубыточности равна:

ВЕР=(472788/1896600-57000)*1896600=487437,33руб.

Далее, по формуле 3.2 представлен расчет точки безубыточности по каждому виду товара.

ВЕР (в натуральном выражении) = Постоянные затраты/(Цена реализации единицы продукции-Переменные затраты на единицу продукции). (3.2)

Расчет точки безубыточности по каждому виду товара ОАО «Уфимкабель»представлен в таблице 3.17.

Таблица 3.17 – Расчет точки безубыточности в натуральном выражении с ОАО «Уфимкабель»

№	Вид кабеля	Постоянные затраты	Цена реализации, на ед.	Переменные затраты, на ед.	Тбезуб.в натуральном выражении, тонн
1	Алюминиевый	472788	29000	10000	24,88
2	Из меди	472788	31900	10000	21,58
3	Железный	472788	37700	10000	17,06

Расчет точки безубыточности по каждому виду товара ОАО «Кабель Электросвязь» представлен в таблице 3.18.

Таблица 3.18 – Расчет точки безубыточности в натуральном выражении с ОАО «Кабель Электросвязь»

№	Вид кабеля	Постоянные затраты	Цена реализации, на ед.	Переменные затраты, на ед.	Тбезуб.в натуральном выражении, тонн
1	Алюминиевый	472788	29000	14000	31,51
2	Из меди	472788	31900	14000	26,41
3	Железный	472788	37700	14000	19,94

Необходимо определить запас финансовой прочности по всему предприятию. Запас финансовой прочности показывает, на сколько процентов можно увеличить или уменьшить объем реализации продукции, чтобы не перейти черту безубыточности. Рассчитывается по формуле 3.3.

Запас финансовой прочности=((Выручка от реализации-ВЕР)/Выручка от реализации) (3.3).

Таким образом, запас финансовой прочности равен:

ЗФП=((1896600-472788)/1896600)=0,75или 75%

Это является положительным значением, чем выше запас финансовой прочности, тем больше возможностей для сохранения обозначенного уровня прибыльности при уменьшении выручки от реализации.

Сводим данные в общую таблицу 3.19 – Изменение системы посредников.

Таблица 3.19 – Прогнозирование финансовых показателей

№	Показатель	1 кв.2012 г.	Прогноз на 2кв.2012 г.	Абсолютное изменение
1	Выручка от реализации продукции	570017 руб.	1896600 руб.	1326583
2	Себестоимость проданных товаров и услуг	394833 руб.	1726788 руб.	1331955
5	Прибыль	54239 руб.	169812 руб.	115573

Исходя из расчетов, видно, что произошло значительное увеличение выручки от реализации на 1326583 рублей и составила 1896600 руб. руб. Прибыль увеличилась на 115573 рублей и составила 169812 руб., за счет увеличения объема закупки и активного объема продаж. Это значит, что мероприятие по изменению системы посредников повлияло благоприятно на деятельность предприятия в целом.

Для оценки эффективности проекта необходимо определить чистую текущую стоимость. Чистая текущая стоимость позволяет получить наиболее обобщенную характеристику результата инвестирования, т.е. конечный эффект в абсолютной форме. NPV – разница между приведенными к настоящей стоимости суммы денежных поступлений за период эксплуатации проекта и суммой, инвестируемой в его реализацию средств:

(3.4)

где – денежные поступления;

IC– инвестируемые средства;

r – ставка дисконтирования.

План движения денежного потока представлен в таблице 3.27.

Таблица 3.20 – План движения денежного потока

№	Показатель	1 кв.2011 г., руб.	1 кв.2012 г., руб.	Прогноз на 2 кв. 2012 г., руб.
1	Выручка	471522	570017	1896600
2	Общие затраты	411631	532778	1726788
3	Прибыль	59891	54239	169812
4	Налог на прибыль (20%)	11978,2	10847,8	33962,4
5	Чистая прибыль	47912,8	34011	135849,6
6	Денежный поток	47912,8	34011	135849,6

Для расчета NPV находим сумму дисконтированных денежных потоков следующим образом:

Таблица 3.21-Расчет чистой текущей стоимости

Период	Денежный поток, руб.	Множитель дисконтирования (при r = 10%)	Дисконтированный денежный поток,руб.
0	55620
1	47912,8	0,909	43552,73
2	34011	0,826	28093,086
3	135849,6	0,751	102023,049

PV= 173668,865 рублей

Найдем чистую текущую стоимость:

NPV = PV - IC = 173668,865 - 55620= 118048,865 рублей.

NPV> 0, проект следует принять. В случае принятия проекта благосостояние предприятия увеличится.

3.2Разработка системы скидок

Полезным и гибким инструментом маркетинговой политики предприятия является система скидок цен.

В качестве вознаграждения потребителей за определенные действия, в ООО «Кабельные системы и технологии» применяются такие виды скидок:

· Скидки за объем покупаемого товара;

· Специальные скидки;

· Скидки на внесезонную покупку.

Основными потребителями являются:

1) ООО «Спецстрой» г. Уфа. Направления деятельности:
-услуги дизайнера (интерьеры, ландшафтный дизайн, аквариумы);
-оптовые и розничные продажу строительных материалов;
-ремонт и отделка квартир, офисов, магазинов, коттеджей;
- строительство коттеджей, гаражей;

- высотные работы;
- изготовление и сборка мебели.

2) ООО «Монтажсервис» г. Уфа - инженерные коммуникации, монтажные работы, вентиляция.

3) ООО «Спецавтоматика» г. Уфа. Сфера деятельности - проектирование, монтаж, наладка и техническое обслуживание систем: противопожарной защиты зданий и сооружений;пожарной и охранно-пожарной сигнализаций;оповещение людей о пожаре и управление эвакуацией;автоматического и автономного пожаротушения;контроля доступа и видеонаблюдения.

4) ООО Стройарсенал» г.Уфа – гипермаркет строительных материалов.

1. Скидки за объем покупаемого товара предоставляется всем покупателям. Здесь предусматривается предоплата в размере 50 % от заказа, это является гарантией для нас, что покупатель выполнит условия договора поставки. Скидка предоставляется при покупке более 20 тонн алюминиевого кабеля, более 18 тонн кабеля из меди и более 14 тонн кабеля из железа в размере 4,5%. Номенклатура покупаемого товара представлена в таблице3.22 (ПриложениеБ).

Таблица 3.22 – Номенклатура покупаемого товара

Вид кабеля	Покупка кабеля без скидки			Покупка кабеля с учетом скидки 4,5%
	Объем, тонн.	Цена, за 1 тонну	Сумма, руб.	Объем, тонна.	Цена, за 1 тонну	Сумма, руб.
1.Алюминиевый кабель	20	29000	580000	20	27695	553900
1.1.Радиочастотные кабели	14	29000	406000	14	27695	387730
РК 50-2-11	2	29000	58000	2	27695	55390
РК 50-4-11	2	29000	58000	2	27695	55390
РК 75-2-11	2,5	29000	72500	2,5	27695	69237,5
РК 75-2-13	2,5	29000	72500	2,5	27695	69237,5
ТППЭП 5020,4	2,5	29000	72500	2,5	27695	69237,5
ТППЭП 10020,4	2,5	29000	72500	2,5	27695	69237,5
1.2.Кабель компьютерный	6	29000	174000	6	27695	166170
QW/UTP 420,5е	3	29000	87000	3	27695	83085
QW/UTP 420,52е	3	29000	87000	3	27695	83085
2.Кабель из меди	18	31900	574200	18	30464,5	548361
2.1.Кабель микрофонный	9	31900	287100	9	30464,5	274180,5
КММ 2*0,12	3	31900	95700	3	30464,5	91393,5
КММ 4*0,12	3	31900	95700	3	30464,5	91393,5
КММ 2*0,35	3	31900	95700	3	30464,5	91393,5
2.2.Кабель для сист.пож.и охр.сигн.	9	31900	287100	9	30464,5	274180,5
КПСВВ	3	95700	3	30464,5	91393,5
120,75	3	31900	95700	3	30464,5	91393,5
121,5	3	31900	95700	3	30464,5	91393,5
3.Кабель из железа	14	37700	527800	14	36003.5	504049
3.1.Кабель видеонаблюдения	7	37700	263900	7	36003.5	252024,5
КВТ-В(П)-2 2х0,35	3	37700	113100	3	36003.5	108010,5
КВТ 2Y	2	37700	75400	2	36003.5	72007
КВТ-В(П)-2 2х0,5	2	37700	75400	2	36003.5	72007
3.2.Кабель монтажный	7	37700	263900	7	36003.5	252024,5
МКШ 2*0,35	3	37700	113100	3	36003.5	108010,5
МКШ 2*0,5	2	37700	75400	2	36003.5	72007
МКШ 2*0,75	2	37700	75400	2	36003.5	72007
ИТОГО:			1682000			1606310

Из расчетов можно сделать вывод, что:

1)При покупке алюминиевого кабеля, в его вид входит радиочастотный и компьютерныйкабель. Цена без скидки за 1 тонну кабеля составляет 29000 руб., а с учетом скидки 27695 руб. Таким образом, покупатель за 20 тонн платит 553900руб. Выгода для покупателя составляет 26100 рублей.

2)При покупке кабеля из меди, в его вид входит микрофонный и кабель для системной пожарной и охранной сигнализации. Цена без скидки за 1 тонну кабеля составляет 31900 руб., а с учетом скидки 30464,5 руб. Таким образом, покупатель за 18 тонн платит 548361 руб. Выгода для покупателя составляет 25839 рублей.

3)При покупке кабеля из железа, в его вид входит кабель видеонаблюдения и монтажный кабель. Цена без скидки за 1 тонну кабеля составляет 37700 руб., а с учетом скидки 36003,5 руб. Таким образом, покупатель за 14 тонн платит 504049 руб. Выгода для покупателя составляет 23751 рублей.

Общая выгода для покупателя составит 75690 рублей.

2. Специальные скидки предоставляются привилегированным покупателям, заключается договор поставки товара на долгосрочной основе – на 3 года. Скидка предоставляется в размере 5,5%. Еще одним из положительных моментом является - предоставление транспорта для доставки товара, складское помещение для хранения товара и выезд менеджера в данную организацию для заключения договора и сопровождения заказа на всем этапе сделки.

Данный вид скидки предоставляется ООО «Спецавтоматика», так как данная организация занимается монтажом и техническим обслуживанием систем противопожарной защиты зданий и сооружений, а значит ведется круглый год большой объем работы, следовательно, большая потребность в кабеле. Здесь предусматривается предоплата в размере 50 % от заказа, это является гарантией для нас, что покупатель выполнит условия договора поставки. Скидка предоставляется при покупке более 18 тонн алюминиевого кабеля, более 16 тонн кабеля из меди и более 13 тонн кабеля из железа в размере 5,5%. Рассмотрим систему скидок в таблице 3.30

Таблица 3.23 – Номенклатура покупаемого товара

Вид кабеля	Покупка кабеля без скидки			Покупка кабеля с учетом скидки 5,5%
	Объем	Цена, за 1 тонну	Сумма, руб.	Объем	Цена, за 1 тонну	Сумма, руб.
1.Алюминиевый кабель	18	29000	522000	18	27405	493290
1.1.Радиочастотные кабели	12	29000	348000	12	27045	324540
РК 50-2-11	3	29000	87000	3	27045	81135
РК 50-4-11	3	29000	87000	3	27045	81135
ТППЭП 5020,4	3	29000	87000	3	27045	81135
ТППЭП 10020,4	3	29000	87000	3	27045	81135
1.2.Кабель компьютерный	6	29000	174000	6	27045	162270
QW/UTP 420,5е	3	29000	87000	3	27045	81135
QW/UTP 420,52е	3	29000	87000	3	27045	81135
2.Кабель из меди	16	31900	510400	16	30145,5	482328
2.1.Кабель микрофонный	4	31900	127600	4	30145,5	120582
КММ 2*0,12	2	31900	63800	2	30145,5	60291
КММ 4*0,12	2	31900	63800	2	30145,5	60291
2.2.Кабель для сист.пож.и охр.сигн.	12	31900	382800	12	30145,5	361746
КПСВВ	3	31900	95700	3	30145,5	90436,5
120,75	3	31900	95700	3	30145,5	90436,5
121,5	3	31900	95700	3	30145,5	90436,5
122,5	3	31900	95700		30145,5	90436,5
3.Кабель из железа	13	37700	490100	13	35626,5	463144,5
3.1.Кабель видеонаблюдения	1	37700	37700	1	35626,5	35626,5
КВТ-В(П)-2 2х0,35	1	37700	37700	1	35626,5	35626,5
3.2.Кабель монтажный	8	37700	301600	8	35626,5	285012
МКШ 2*0,35	3	37700	113100	3	35626,5	106879,5
МКШ 2*0,5	3	37700	113100	3	35626,5	106879,5
МКШ 2*0,75	2	37700	75400	2	35626,5	71523
3.3.Кабель силовой	2	37700	75400	2	35626,5	71523
АВВГ2*2,5	1	37700	37700	1	35626,5	35626,5
АВВГ2*4,0	1	37700	37700	1	35626,5	35626,5
3.4.Кабель сил. контрольный	2	37700	75400	2	35626,5	71523
КВВГ 4*1,0	1	37700	37700	1	35626,5	35626,5
КВВГ 4*1,5	1	37700	37700	1	35626,5	35626,5
ИТОГО:			1522500			1438762,5

Из расчетов можно сделать вывод, что:

1)При покупке алюминиевого кабеля, в его вид входит радиочастотный и компьютерныйкабель. Цена без скидки за 1 тонну кабеля составляет 29000 руб., а с учетом скидки 27405 руб. Таким образом, покупатель за 18 тонн платит 493290руб. Выгода для покупателя составляет 28710 рублей.

2)При покупке кабеля из меди, в его вид входит микрофонный и кабель для системной пожарной и охранной сигнализации. Цена без скидки за 1 тонну кабеля составляет 31900 руб., а с учетом скидки 30145,5 руб. Таким образом, покупатель за 16тонн платит 482328 руб. Выгода для покупателя составляет 28072рублей.

3)При покупке кабеля из железа, в его вид входит кабель видеонаблюдения, монтажный кабель, силовой и силовой контрольный кабель. Цена без скидки за 1 тонну кабеля составляет 37700 руб., а с учетом скидки 35626,5 руб. Таким образом, покупатель за 13 тонн платит 463144,5руб. Выгода для покупателя составляет 26955,5 рублей.

Общая выгода для покупателя составит 83737,50 рублей.

3.Скидка на внесезонную покупку - мера снижения стандартной продажной цены, которая гарантируется покупателю, если он приобретет товары сезонного спроса вне периода года, для которого они предназначены. Конкретно для нас это продажа кабеля в зимний период, организациям занимающимся монтажом на стройплощадках и реализующим товары в специализированных магазинах, так как зимний периода это не сезон застроек. Данный вид скидки предоставляется всем покупателям в размере 4%. При покупке более 17 тонн алюминиевого кабеля, более 14 тонн кабеля из меди и более 10 тонн кабеля из железа. Рассмотрим систему скидок в Таблице 3.31.Здесь предусматривается немедленная оплата заказа.

Таблица 3.24 – Номенклатура покупаемого товара

Вид кабеля	Покупка кабеля без скидки			Покупка кабеля с учетом скидки 4%
	Объем	Цена, за 1 тонну	Сумма, руб.	Объем	Цена, за 1 тонну	Сумма, руб.
1.Алюминиевый кабель	17	29000	493000	17	473280
1.1.Радиочастотные кабели	12	29000	348000	12	27840	334080
РК 50-2-11	2	29000	58000	2	27840	55680
РК 50-4-11	2	29000	58000	2	27840	55680
РК 75-2-11	2	29000	58000	2	27840	55680
РК 75-2-13	2	29000	58000	2	27840	55680
ТППЭП 5020,4	2	29000	58000	2	27840	55680
ТППЭП 10020,4	2	29000	58000	2	27840	55680
1.2.Кабель компьютерный	5	29000	145000	5	27840	139200
Продолжение Таблицы 3.24
Вид кабеля	Покупка кабеля без скидки	Покупка кабеля с учетом скидки 4%	Вид кабеля	Покупка кабеля без скидки	Покупка кабеля с учетом скидки 4%	Вид кабеля
QW/UTP 420,5е	2,5	29000	72500	2,5	27840	69600
QW/UTP 420,52е	2,5	29000	72500	2,5	27840	69600
2.Кабель из меди	14	31900	446600	14	30624	428736
2.1.Кабель микрофонный	4	31900	127600	4	30624	122496
КММ 2*0,12	2	31900	63800	2	30624	61248
КММ 4*0,12	2	31900	63800	2	30624	61248
2.2.Кабель для сист.пож.и охр.сигн.	10	31900	319000	10	30624	306240
КПСВВ	2	31900	63800	2	30624	61248
120,75	2	31900	63800	2	30624	61248
121,5	2	31900	63800	2	30624	61248
122,5	4	31900	127600	4	30624	122496
3.Кабель из железа	10	37700	377000	10	36192	361920
3.1.Кабель видеонаблюдения	2	37700	75400	2	36192	72384
КВТ-В(П)-2 2х0,35	1	37700	37700	1	36192	36192
КВТ 2Y	1	37700	37700	1	36192	36192
3.2.Кабель монтажный	4	37700	150800	4	36192	144768
МКШ 2*0,35	1	37700	37700	1	36192	36192
МКШ 2*0,5	1	37700	37700	1	36192	36192
МКШ 2*0,75	2	37700	75400	2	36192	72384
3.3.Кабель силовой	2	37700	75400	2	36192	72384
АВВГ2*2,5	1	37700	37700	1	36192	36192
АВВГ2*4,0	1	37700	37700	1	36192	36192
3.4.Кабель сил. контрольный	2	37700	75400	2	36192	72384
КВВГ 4*1,0	1	37700	37700	1	36192	36192
КВВГ 4*1,5	1	37700	37700	1	36192	36192
ИТОГО:			1316600			1263936

Из расчетов можно сделать вывод, что:

1)При покупке алюминиевого кабеля, в его вид входит радиочастотный и компьютерныйкабель. Цена без скидки за 1 тонну кабеля составляет 29000 руб., а с учетом скидки 27840 руб. Таким образом, покупатель за 17 тонн платит 473280руб. Выгода для покупателя составляет 19720 рублей.

2)При покупке кабеля из меди, в его вид входит микрофонный и кабель для системной пожарной и охранной сигнализации. Цена без скидки за 1 тонну кабеля составляет 31900 руб., а с учетом скидки 30624 руб. Таким образом, покупатель за 14 тонн платит 428736 руб. Выгода для покупателя составляет 17864 рубля.

3)При покупке кабеля из железа, в его вид входит кабель видеонаблюдения, монтажный кабель, силовой и силовой контрольный кабель. Цена без скидки за 1 тонну кабеля составляет 37700 руб., а с учетом скидки 36192 руб. Таким образом, покупатель за10 тонн платит 361920 руб. Выгода для покупателя составляет 15080 рублей.

Общая выгода для покупателей составит 52664 рубля.

Сведем полученные данные по системе скидок в таблицу 3.33.

Таблица 3.25 – Полученные данные по системе скидок цен

№	Вид скидки	Размер скидки, %.	Выручка, руб.
1	За объем покупаемого товара	4,5%	1606310
2	Специальная	5,5%	1438762,50
3	На внесезонную покупку	4%	1263936

Из расчетов данной таблицы можно сделать вывод, что мероприятие по изменению системы скидок повлияло положительно.

Ø По скидке за объем покупаемого товара выручка составила 1606310 руб.

Ø По специальной скидке с ООО «Спецавтоматика», выручка составила 1438762,50 руб.

Ø По внесезонной скидке с ООО «Монтажсервис», выручка составила 1263936.

Общая выгода для нас составит 1148472, 50 рублей.

3.3Прогноз объема продаж

Прогнозирование — это научное определение вероятных путей и результатов предстоящего развития экономической системы и оценка показателей, характеризующих это развитие в более или менее отдаленном будущем.

Рассмотрим прогнозирование объема продаж, используя метод анализа временных рядов. Этот метод используется для прогноза объема продаж.

Прогнозирование на основе анализа временных рядов предполагает, что происходившие изменения в объемах продаж могут быть использованы для определения этого показателя в последующие периоды времени.

Временной ряд- это ряд наблюдений, проводящихся регулярно через равные промежутки времени: год, неделю, сутки или даже минуты, в зависимости от характера рассматриваемой переменной.

Обычно временной ряд состоит из четырех компонентов:

1) Тренд — общая долгосрочная тенденция изменения временного ряда, лежащая в основе его динамики.

2) Сезонная вариация — краткосрочное регулярно повторяющееся колебание значений временного ряда вокруг тренда.

3) Циклические колебания характеризуют так называемый цикл деловой активности, или экономический цикл, состоящий из экономического подъема, спада, депрессии и оживления. Этот цикл повторяется регулярно.

4) Остаточная вариация, которая может быть двух видов:

- аномальная вариация - неестественно большое отклонение временного ряда, которое оказывает воздействие на единичное наблюдение;

- случайная вариация - малое отклонение, которое невозможно предвидеть. В долгосрочной перспективе случайные вариации могут с равной вероятностью как снизить, так и увеличить объем продаж.

В следующей таблице будет представлен объем продаж за анализируемый период.

Таблица 3.26 - Объем продаж за анализируемый период, тыс. руб.

Год	Квартал 1	Квартал 2	Квартал 3	Квартал 4
2010	265000	373056	295341	365726
2011	471522	-1131854	395489	554890
2012	570017

Первый этап анализа временных рядов - построение графика данных (см.рисунок 3.1.)

Рис.3.1- Объем продаж.

Анализ данных, представленных в графическом виде, показывает два основных момента:

- Существующий тренд: объем продаж имеет, то повышательную, то понижательную тенденцию. А во втором квартале 2011г. достиг отрицательного значения, это связано с уменьшением объема продаж и увеличением себестоимости.

Итак, для того чтобы составить прогноз, сначала необходимо рассчитать тренд, а затем сезонные вариации.

Через точки гистограммы рис.3.1. можно начертить линию повышающего тренда. Однако для этого есть математические методы, позволяющие оценить тренд более объективно и точно.

Если у временного ряда есть сезонная вариация, обычно применяют метод скользящей средней.Традиционным методом прогнозирования будущего значения показателя является усреднение nего прошлых значений.

Математически скользящие средние (служащие оценкой будущего значения спроса) выражаются так :

Сср. = (3.5)

где Сср. - скользящая средняя;

- сумма спроса за предыдущие n – периоды;

n – количество периодов.

Средний объем продаж (тыс. руб.) за первые четыре квартала = (265000+373056+295341+365276)/4= 324780,75

Когда квартал заканчивается, данные об объеме продаж в течение последнего квартала прибавляются к сумме данных за предыдущие три квартала, а данные за самый ранний квартал отбрасываются. Это приводит к сглаживанию краткосрочных нарушений в ряде данных.

Средняя за следующие четыре квартала (тыс. руб.) = (373056+295341+365276+471522)/4= 376411,25

Далее продолжаем расчеты аналогичным образом вплоть до последних четырех кварталов, данные за которые у нас имеются. Расчеты приведены в столбце 3 табл. 3.2.

Первая, рассчитанная средняя показывает средний объем продаж за первый год и находится посередине между данными о продажах за второй и третий кварталы 2010 г. Средняя за следующие четыре квартала разместится между объемом продаж за третий и четвертый кварталы. Таким образом, данные столбца 3 — это тренд скользящих средних.

Но для продолжения анализа временного ряда и расчета сезонной вариации необходимо знать значение тренда точно на то же время, что и исходные данные, поэтому необходимо центрировать полученные скользящие средние, сложив соседние значения и разделив их пополам. Центрированная средняя и есть значение рассчитанного тренда (расчеты представлены в столбцах 4 и 5 таблицы 3.3.). Тренд представлен на рисунке 3.2.

Таблица 3.27Анализ временного ряда

Период	Объем продаж, млн. руб.	Скользящая средняя за 4-ре квартала	Сумма двух соседних значений	Центрированная средняя (тренд) млн. руб.	Объем продаж/ тренд x 100
1	2	3	4	5	6
2010 1 кв.	265000
2 кв.	373056	324780,75	697836,8	348918,4	106,9
3 кв.	295341	376411,25	671752,3	87,9
4 кв.	365276	183,75	365909,8	182954,9	199,9
2011 1 кв.	471522	25220,75	496742,8	248371,4	189,8
2 кв.	-1131854	72511,75	-1059342	-529671	213,7
3 кв.	395489	97135,5	492624,5	246312,3	160,6
4 кв.	554890
2012 г.1кв	570017

В столбце 6 округляем значения тренда с точностью до одного десятичного знака, так как существует правило: тренд рассчитывается с точностью на один десятичный знак большей, данные исходного временного ряда.

Рис. 3.2 - Динамика объема продаж и линия тренда.

Для составления прогноза продаж на 2, 3 и 4 квартал 2012 г. надо продолжить на графике тренд скользящих средних. Так как процесс сглаживания устранил все колебания вокруг тренда, то сделать это будет не сложно. Распространение тренда показано на рисунке 3.3.

Рис. 3.3 - Прогнозирование тренда

По графику можно определить прогноз для каждого квартала ( табл. 3.4).

Таблица 3.28 - Прогноз тренда на 2012 г.

Период (год/квартал)	Объем продаж (млн. руб.)
2012/2	1318668,6
2012/3	1342199,4
2012/4	1360446,7

Для того чтобы составить реалистичный прогноз продаж на 2, 3 и 4 2012г., необходимо рассмотреть поквартальную динамику объема продаж и рассчитать сезонную вариацию. Если обратиться к данным о продажах за предыдущий период и пренебречь трендом, можно рассмотреть сезонную вариацию более четко. Так как для анализа временного ряда мы используем мультипликативную модель, необходимо разделить каждый показатель объема продаж на величину тренда, по следующей формуле:

(3.6)

гдеММ – мультипликативная модель;

Тр. – тренд;

Св. - сезонная вариация;

Ов. - остаточная вариация;

Vп. - объем продаж.

ММ для 3 кв.2010г.=373056/348918,4=106,91

ММ для 4кв.2010г.=295341/335876=87,93

ММ для 1кв.2011г.=365276/182954=199,89

ММ для 2кв.2011г.=471522/248371,4=189,84

ММ для 3 кв.2011г.=-1131854/-529671=213,69

ММ для 4кв.2011г.=395489/246624,5=160,56

Результаты расчетов представлены в столбце 6 табл. 3.29. Для того чтобы выразить значения показателей в процентах и округлить их до первого десятичного знака, умножаем их на 100.

Теперь будем по очереди брать данные за каждый квартал и устанавливать, на сколько в среднем они больше или меньше значений тренда. Расчеты приведены в табл. 3.29.

Некорректированные данные в табл. 3.29.. содержат как сезонную, так и остаточную вариацию. Интересует только сезонная вариация, поэтому для удаления элемента остаточной вариации необходимо скорректировать средние.

Таблица 3.29 - Расчет средней квартальной вариации

Год	Квартал 1	Квартал 2	Квартал 3	Квартал 4
2010			106,91	87,93
2011	199,89	189,84	213,69	160,56
Итого			320,6	248,49	758,82
Некорректированная средняя	199,89	189,84	320,6	248,49

В долгосрочном плане величина превышения объема продаж над трендом в удачные кварталы должна уравниваться с величиной, на которую объем продаж ниже тренда в неудачные кварталы, чтобы сезонные компоненты в сумме составляли примерно 400 %. В данном случае сумма некорректированных средних равна 958,82. Таким образом, необходимо умножить каждое среднее значение на корректирующий коэффициент, чтобы сумма средних составила 400.

Корректирующий коэффициент рассчитывается по формуле:

Кк. =, где (3.7)

где Кк - корректирующий коэффициент;

∑Нср. - сумма некорректированных средних.

Расчет сезонной вариации представлен в таблице 3.30

Таблица 3.30 - Расчет сезонной вариации на 2012 год

Период	Сезонная вариация
Квартал 2	189,84 x 0,527 = 100,05
Квартал 3	320,6x 0,527 = 168,9
Квартал 4	248,49x 0,527 = 130,9
	Итого: 400

На основании данных табл. 3.6. можно спрогнозировать, что, например, в первом квартале объем продаж в среднем будет составлять 199,89% значения тренда, а в четвертом – 248.49% значения тренда.

Прогноз продаж

При составлении прогноза продаж исходим из следующих предположений:

· динамика тренда останется неизменной по сравнению с прошлыми периодами;

· сезонная вариация сохранит свое поведение.

Тем не менее, основываясь на вышеперечисленных предположениях, можно составить прогноз продаж по кварталам на 2012 г. Для этого полученные значения квартального тренда надо умножить на значение соответствующей сезонной вариации за каждый квартал. Расчет данных приведен в табл. 3.31.

Таблица 3.31. Составление прогноза продаж ООО «Кабельные Системы и Технологии»на 2, 3 и 4 квартал 2012 г.

2012 г.	Прогнозный объем продаж, тыс. руб.
II квартал	1318668,65*189,84=2503360,565
III квартал	1342199,45*106,9=1434811,212
IV квартал	1360446,78*87,93=1496240,854
Итого	5434412,631

Из полученного прогноза видно, что товарооборот ООО «Кабельные Системы и Технологии» в 2012 г. может составить 5434412,631руб.

Данному прогнозу следует доверять, так как он построен на точном статистическом методе оценке прогнозирования объема продаж. В ходе составления прогноза учитывались данные за несколько лет, прогноз роста рынка, динамика развития конкурентов. Оптимальное прогнозирование продаж и корректировку прогноза обеспечивает полный отчет о продажах компании.

В целом предложенные мероприятия повлияли эффективно. Изменив систему заключения договоров, выбрав два наиболее выгодных поставщика – это ОАО «Уфимкабель» и ОАО «Кабель Электросвязь» прибыль увеличилась на 115573 рублей и составила 169812 рублей.

Разработка системы скидок показала положительный экономический эффект.

· Скидка за объем покупаемого товара – выручка составила 1606310 рублей. Общая выгода для покупателя 75690 рублей.

· Специальная скидка - выручка составила 1438762,50 рублей. Общая выгода для покупателя 83737,50 рублей.

· Сезонная скидка - выручка составила 1263936 рублей. Общая выгода для покупателя 52664 рубля.

Выгода для нас составила 1148472, 50 рублей.

Спрогнозировав объем продаж на 2, 3 и 4 2012г. квартала получили:

- на 1 кв. объем продаж составил 25033545,85 руб.

-на 2 кв.объем продаж составил 13422199,45 руб.

-на 3 кв.объем продаж составил 1360446,78 руб.

Рассчитав методом анализа временных рядов выручку от продаж на 2 кв.2012 г. составила 25033545,85 руб., а по мероприятию изменения системы посредников выручка составила 1896600 рублей. Это является положительным моментом, что во 2 кв. получим больше выручки и прибыли. В этом случае стоит больше доверять математически доказанному методу.

Итоговое значение чистого дисконтированного денежного потока - это показатель NPV, или то количество денег, которое планируется получить по достижении горизонта планирования с учетом временного фактора, составил 118048,865 руб. Так как NPV>0, показывает, что благосостояние предприятия увеличится, и проект следует принять.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

На современном этапе развития экономики успех предприятия в значительной степени определяется реализацией его конкурентного преимущества, достижение которого во многом зависит от осуществления перспективных для предприятия мероприятий.

В данной работе проанализировав, с позиций увеличения прибыли мероприятие по изменению системы посредников и разработка системы скидок ООО«Кабельные Системы и Технологии». Разработчик и исполнитель проекта – ООО «Кабельные системы и Технологии».

В первой главе рассматриваются теоретическая сущности прибыли, формирование, распределение, методы планирования, система скидок цен и анализ маркетинговой деятельности ООО «Кабельные Системы и Технологии» на рынке Республики Башкортостан.

Проведенный во второй главе анализ финансового состояния показал, что стоимость имущества за анализируемый период увеличилась на 246748 тыс. руб., это произошло в основном за счет роста оборотных активов. Это значит, что у предприятия легкая структура имущества. Что определяет тенденцию к увеличению оборачиваемости всей совокупности активов, что положительно скажется на финансовой деятельности предприятия. Оборотные активы за анализируемый период увеличились на 237348 тыс. руб., а внеоборотные активы увеличились на 9400 тыс. руб.

Рост оборотных активов происходит в основном за счет роста краткосрочной дебиторской задолженности на 181904 тыс. руб. Это отрицательная тенденция свидетельствует об ухудшении ситуации с оплатой продукции и о выборе неграмотной политики продаж и предоставления кредита покупателям.

Размер уставного капитала на протяжении всего анализируемого периода не изменялся и был равным 12000 руб.

Структура краткосрочных обязательств имеет неоднородную структуру. Краткосрочные обязательства в сравнении конца (1 кв.2012 г.) с началом (1 кв. 2010 г.) анализируемого периода увеличились на 43048 тыс. руб. Это произошло за счет увеличения краткосрочной кредиторской задолженности.

По финансовой устойчивости предприятия: для 2010 г. и с 1 по 3 кв.2011г. характерно кризисное финансовое состояние – крайне отрицательный показатель. Но на 4 кв.2011 г. и 1 кв.2012 – абсолютная финансовая устойчивость. Предприятие не зависит от внешних источников финансирования

Величина чистых активов находится в достатке.

По оценке платежеспособности. Исходя из расчетов, можно охарактеризовать ликвидность баланса ООО «Кабельные системы и технологии» как недостаточную, так как нарушено 1 условие абсолютной ликвидности (наиболее ликвидные активы >= наиболее срочных обязательств) на протяжении 2010 – 1 кв. 2012 г. Следовательно, баланс исследуемого предприятия нельзя считать ликвидным, так как недостаточно денежных средств и краткосрочных финансовых вложений для покрытия кредиторской задолженности.

По деловой активности – в целом за анализируемый период динамика коэффициентов оборачиваемости неоднородная.

Чистая прибыль за анализируемый период снизилась на 25544 руб. Данное снижение произошло за счет: увеличения себестоимости товаров на305778 руб. и снижение валовой прибыли на 761 руб.

Оценка состояния банкротства – на протяжении исследуемого периода у данного предприятия коэффициенты соответствуют нормативам. Структура баланса удовлетворительная и банкротство не грозит.

В целом можно сделать вывод, что обе эти методики свидетельствуют об удовлетворительной структуре баланса.

Предложенный в проектном разделе выпускной квалификационной работы мероприятия по увеличению прибыли ООО «Кабельные системы и Технологии» эффективен и принесет предприятию прибыль. Расчет показал, что изменив систему заключения договоров, выбрав два наиболее выгодных поставщика – это ОАО «Уфимкабель» и ОАО «Кабель Электросвязь» прибыль увеличится на 115573 рублей и составит 169812 рублей.

Разработка системы скидок показала положительный экономический эффект.

· Скидка за объем покупаемого товара – выручка составила 1606310 рублей. Общая выгода для покупателя 75690 рублей.

· Специальная скидка - выручка составила 1438762,50 рублей. Общая выгода для покупателя 83737,50 рублей.

· Сезонная скидка - выручка составила 1263936 рублей. Общая выгода для покупателя 52664 рубля.

Выгода для нас составит 1148472, 50 рублей.

Спрогнозировав объем продаж на 2, 3 и 4 2012г. квартала получили:

- на 1 кв. объем продаж составил 25033545,85 руб.

-на 2 кв.объем продаж составил 13422199,45 руб.

-на 3 кв.объем продаж составил 1360446,78 руб.

Итоговое значение чистого дисконтированного денежного потока - это показатель NPV, или то количество денег, которое планируется получить по достижении горизонта планирования с учетом временного фактора составит 118048,865 руб. Положительное значение показывает, что вызываемый инвестициями денежный поток в течение всей экономической жизни проекта превысит первоначальные капитальные вложения, обеспечит необходимый уровень доходности, следовательно, проект следует принять, что означает увеличение благосостояния предприятия.

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

1. Балабанов И.Т. Анализ и планирование финансовхозяйствующего субъекта.- М.: Финансы и статистика, 2007 – 478с.

2. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. - М.: Финансы и статистика, 2008. – 288 с.

3. Бланк И. А., Финансовый менеджмент, том II, - Киев 2009 – 158 с.

4. Волков О.И., Скляренко В.К. Экономика предприятий: Курс лекций. – М: Инфра-М, 2007. – 280 с.

5. Головнина Л. А. Экономический анализ. Учебник – М: КноРус, 2010.- 245 с.

6. Гиляровская Л.Т. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник. - М.:ТК Велби, 2008. - 360с.

7. Горфинкель В.Я., Швандара В.А. Экономика предприятия: Учебник– М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007. - 670с.

8. Косолапова М. В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. Учебник – М: Дашков и К, 2011 .– 197 с.

9. Ковалев В. В. Финансовый менеджмент: Теория и практика – Москва : Проспект, 2011 –455 с.

10. Крейнина М.Н. Финансовое состояние предприятия. Методы оценки. – М.: ИКЦ Дис, 2008г. – 224 с.

11. Колчина Н.В.Учебник для ВУЗОВ – М:ЮНИТИ-ДАНА, 2006 – 41 с.

12. Котенева Е.Н. Управление затратами предприятия – М: Издательство торговая корпорация «Дашко и К, 2008 – 195 с.

13. Крылов Э. И. Анализ финансовых результатов, рентабельности и себестоимости продукции: Учеб. пособие. - М.: Финансы и статистика, 2006. - 520 с.

14. Маркарьян Э. А. Экономический анализ хозяйственной деятельности. Учебное пособие для студентов –М : КРОНУС, 2010 .–289 с.

15. Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. Учебник – М : ИНФРА-М, 2010 .–337 с.

16. Сергеев И.В. Экономика предприятия. – М.:Финансы и статистика, 2003г. - 304 с.

17. Шохина Е.И. Учебник – М: КРОНУС, 2011 – 248 с.

18. Шеремет А.Д. Методика финансового анализа. – М.: Инфра-М, 2008 – 172с.

19. ПРИЛОЖЕНИЕ А

Повышению эффективности деятельности ООО «Кабельные Системы и Технологии»

Повышению эффективности деятельности ООО «Кабельные Системы и Технологии»

ПРИЛОЖЕНИЕ Б

Похожие работы на - Повышению эффективности деятельности ООО «Кабельные Системы и Технологии»