Показатель
|
Всего
|
Комплекты мягкой мебели
|
Столы кухонные
|
Шкафы-купе
|
1.Калькулирование по полной себестоимости
|
Прямые издержки, руб., в т. ч. …
|
676040
|
413828
|
94898
|
167314
|
Косвенные издержки, руб.
|
933375
|
460800
|
207360
|
265215
|
Всего издержек, руб.
|
1609415
|
874628
|
302258
|
432529
|
Выручка от реализации, руб.
|
2054803
|
1115820
|
388136
|
550847
|
Прибыль (убыток), руб.
|
445388
|
241192
|
85878
|
118318
|
Рентабельность, % (к полным издержкам)
|
27,67
|
27,58
|
28,41
|
27,35
|
2.Калькулирование себестоимости по системе «директ-костинг»
|
Выручка от реализации, руб.
|
2054803
|
1115820
|
388136
|
550847
|
Переменные издержки, руб.
|
676040
|
413828
|
94898
|
167314
|
Валовая маржа, руб.
|
1378763
|
701992
|
293238
|
383533
|
Рентабельность, % (валовая маржа к переменным издержкам)
|
203,95
|
169,63
|
309
|
229,23
|
3.Основные показатели операционного анализа
|
Выручка от реализации, %
|
100
|
54
|
19
|
27
|
Косвенные затраты, руб. (пропорционально выручке от
реализации по каждому изделию)
|
933375
|
504022,5
|
177341,25
|
252011,25
|
Валовая маржа к выручке, %
|
67
|
63
|
76
|
70
|
Порог рентабельности, руб.
|
1393097
|
800036
|
233344
|
360016
|
Запас финансовой прочности, руб.
|
661706
|
315784
|
154792
|
190831
|
Запас финансовой прочности, %
|
32,2
|
28,3
|
39,9
|
34,64
|
Прибыль (убыток), руб.
|
445388
|
197969,5
|
115896,75
|
131521,75
|
Сила операционного рычага
|
3,1
|
3,5
|
2,5
|
2,9
|
.
Операционный анализ
Ключевыми элементами операционного анализа служат: операционный рычаг,
порог рентабельности и запас финансовой прочности предприятия. Операционный
анализ - неотъемлемая часть бухгалтерского управленческого учета. В отличие от
внешнего финансового анализа, результаты операционного (внутреннего) анализа
могут составлять коммерческую тайну предприятия.
Действие операционного (производственного, хозяйственного) рычага
проявляется в том, что любое изменение выручки от реализации всегда порождает
более сильное изменение прибыли.
Например, если сила воздействия рычага равна 5, то при увеличении выручки
от реализации на 12% прибыль увеличится на 60% (5 * 12% = 60%), а при снижении
выручки на 4% потеря прибыли составит 5 * 4% = 20%.
В практических расчетах для определения силы воздействия операционного
рычага применяют отношение валовой маржи (результата от реализации после
возмещения переменных затрат) к прибыли. Желательно, чтобы валовой маржи (суммы
покрытия) хватало не только на покрытие постоянных расходов, но и на
формирование прибыли.
Сила воздействия операционного рычага = ( К*Ц-К*П ) \ ( К*Ц-К*П-С) = (
В-СП ) \ ( В-СП-СС ) = ВМ \ ПР,
где К - физический объем реализации
Ц - цена
П - переменные затраты
С - постоянные затраты
В - выручка от реализации
СП - суммарные переменные затраты
СС - суммарные постоянные затраты
ВМ - валовая маржа
ПР - прибыль
Сила воздействия операционного рычага указывает на степень
предпринимательского риска, связанного с данной фирмой: чем больше сила
воздействия операционного рычага, тем больше предпринимательский риск.
Порог рентабельности (точка безубыточности, точка самоокупаемости и т.
д.) - это такая выручка от реализации, при которой предприятие уже не имеет
убытков, но еще не имеет и прибылей. Валовой маржи в точности хватает на
покрытие постоянных затрат, и прибыль равна нулю.
Порог рентабельности = постоянные затраты \ валовая маржа в относительном
выражении
Например: Выручка от реализации - 2000 руб.
Переменные затраты - 1100 руб.
Следовательно, валовая маржа 2000-1100=900 руб.
Постоянные затраты - 860 руб.
Следовательно, прибыль - 40 руб.
Валовая маржа в относительном выражении составит: 900 \ 2000=0,45
Порог рентабельности = 860 \ 0,45 = 1911 руб.
Таким образом, при выручке 1911 руб. предприятие покрывает
производственные затраты (не имеет убытков), но прибыль равна нулю.
Разница между достигнутой фактической выручкой от реализации и порогом
рентабельности составляет запас финансовой прочности предприятия. Если выручка
от реализации опускается ниже порога рентабельности, то финансовое состояние
предприятия ухудшается, образуется дефицит ликвидных средств:
Запас финансовой прочности = выручка от реализации - порог рентабельности
В примере запас финансовой прочности = 2000-1911=89 руб.
Можно рассчитать запас финансовой прочности в процентах к выручке от реализации.
В примере запас финансовой прочности составляет 89 \ 2000*100% = 4,45%
Запас финансовой прочности 89 рублей, что составляет 4,45% выручки от
реализации. Это означает, что предприятие способно выдержать 4,45% снижения
выручки от реализации без серьезной угрозы для своего финансового положения.
Определить:
- Процент снижения прибыли, при снижении выручки на 5 %.
.1 * 5% = 15.5%
- Процент увеличения прибыли при увеличении выручки на 15 %.
.1 * 15% =46.5%
- Сколько процентов прибыли удастся сохранить предприятию, если
выручка от реализации сократится на 10 %.
.1 * 10% = 31% , 100-31 = 69% - удастся сохранить.
- Процент снижения выручки, при котором предприятие полностью
лишается прибыли и вновь встает на порог рентабельности.
/3.1 = 32.3 %
. Заключение
по анализу плановой производственной программы
При калькулировании по полной себестоимости в производственной программе
следует, что вся продукция находится примерно на одном уровне рентабельности
(примерно 27,7%). Но наиболее рентабельным является производство столов
кухонных - 28.41.
При калькулировании себестоимости по системе «директ-костинг» упор при
анализе делается на выбор ассортимента, обеспечивающего предприятию наибольшую
рентабельность. "Директ-костинг", разделяя затраты на постоянные и
переменные, обеспечивает более правильный и точный подход к проведению анализа,
поскольку учитывается тот факт, что некоторые изделия, убыточные при анализе их
по полной себестоимости, в действительности приносят предприятию положительный
маржинальный доход. При полной загрузке мощностей "директ - костинг"
разрешает сформировать наиболее рентабельную производственную программу с
использованием показателя маржинальной прибыли. В нашем случае наиболее
рентабельно, так же как и при анализе по полной себестоимости, производство
столов кухонных - рентабельность 309%, что значительно превышает показатели
рентабельности производства шкафов-купе 169,63% и мягкой мебели 229,23%. Эти
данные подкреплены также показателями операционного анализа.
Сила воздействия операционного рычага по производству столов кухонных
наименьшая 2.5, что говорит о том, что при изменении выручки на 1% по кухонным
столам, прибыль изменится на 2,5%, что по сравнению с другой продукцией
представляет наименьший предпринимательский риск. Самый большой риск
представляют собой комплекты мягкой мебели при изменении выручки на 1% прибыль
изменится на 3,5. Но наибольшее значение предпринимательского риска не всегда
плохо, ведь выручка может не только снижаться, но и расти, в таком случае при
росте выручки на 1% наибольший рост прибыли будет именно у комплектов мягкой
мебели, а наименьший у кухонных столов. В данной ситуации оптимальным, по-моему
мнению, будет средний показатель силы операционного рычага у шкафов-купе 2.9%.
В целом по предприятию достаточно хороший запас финансовой прочности,
32,2%, это значит, что прибыль может упасть практически на треть, а предприятие
при этом не окажется в убытке. Самый большой запас финансовой прочности по
производству столов кухонных 154792 рублей, что составляет 39.9% выручки от их
реализации. Это означает, что предприятие способно выдержать 39.9% снижения
выручки от реализации без серьезной угрозы для своего финансового положения.
В нашей производственной программе всё производство достаточно прибыльно,
но наиболее рентабельно производство столов кухонных.
. Бухгалтерская отчетность
Необходимо подготовить годовую бухгалтерскую отчетность по формам,
предусмотренным Приказом Министерства финансов РФ от 02.07.2010г. N 66н. По
данным отчетности провести экспресс-анализ финансово-хозяйственной деятельности
предприятия, сделать выводы.
Найдем показатели рентабельности, коэффициенты финансовой устойчивости,
коэффициенты ликвидности.
Показатели финансовой устойчивости.
- Коэффициент автономии показывает зависимость предприятия от
кредиторов.
Коэффициент автономии = Собственный капитал / Валюта баланса
/6133172 = 0,84
Коэффициент автономии достаточно высок, что свидетельствует о том, что
предприятие практически не зависит от кредиторов, почти всё производство
происходит из собственных средств.
Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала = Заемный
капитал/ собственный капитал, норма - меньше 1.
/5163306 = 0,15
Предприятие не зависит от своих кредиторов.
1. Коэффициент маневренности собственных капиталов = Собственные
оборотные средства / Собственный капитал
Собственные оборотные средства = Капиталы и резервы + Внеоборотные активы
СОС = 5163306-2731735 = 2431571 руб.
Рассчитаем коэффициент маневренности собственных капиталов:
/ 5163306 = 0,47
Значение данного показателя выше 0,1, это говорит о том, что организация
способна пополнять средства за счет собственных источников.
Показатели платежеспособности
2. Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть
кредиторской задолженности предприятие может погасить немедленно. Значение
данного показателя не должно опускаться ниже 0,2.
Коэффициент абсолютной ликвидности = (Денежные средства + Краткосрочные
финансовые вложения) / Краткосрочные обязательства
(2783286+0)/969866 = 2,87
Коэффициент абсолютной ликвидности достаточно высок, это указывает на то,
что организация в силах в ближайшее время расплатиться по долгам за счет
наиболее ликвидных активов (денежных средств).
3. Коэффициент текущей ликвидности показывает способность
предприятия покрыть задолженность текущими активами.
Коэффициент текущей ликвидности = Оборотные средства / Краткосрочные
обязательства.
/969866 = 3,51
Значение коэффициента текущей ликвидности превышает 1, это
свидетельствует о том, что предприятие располагает некоторым объемом свободных
ресурсов, формируемых за счет собственных источников для покрытия
задолженности. Также, можно сказать о нерациональности использования средств
предприятия, так как коэффициент текущей ликвидности более 3.
4. Коэффициент быстрой ликвидности показывает, какая доля
кредиторской3задолженности может быть погашена за счет наиболее ликвидных
активов, т. е. показывает, какая часть краткосрочных обязательств предприятия
может быть немедленно погашена за счет средств на различных счетах, в
краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам. Рекомендуемое
значение данного показателя от 0,7-0,8 до 1,5.
Коэффициент быстрой ликвидности = (Денежные средства + Краткосрочные
финансовые вложения + Дебиторская задолженность) / Краткосрочные обязательства
(2783286+0 + 112000)/969866 = 2,99
Коэффициент быстрой ликвидности так же выше нормы, но не смотря на это
показатель говорит о том, что денежных средств и оплаты от дебиторов будет
достаточно для погашения краткосрочных обязательств.
Показатели оборотного капитала
5. Оборачиваемость активов = Выручка / Средняя величина активов
Средняя величина активов = (Остаток на начало + остаток на конец)/2
Средняя величина активов = (6133172+5784560)/2 = 5958866 руб.
Оборачиваемость активов = 1811865/5958866 = 0,3
Значит каждый рубль вложенный в активы приносит 0,3 рубля выручки.
6. Фондоотдача (Оборачиваемость текущих активов)
Фондоотдача = Выручка/ Средняя величина основных средств
Средняя величина основных средств = (2711735+2292480)/2 = 2502107,5 руб.
Фондоотдача = 1811865/2502107,5 = 0,72
Каждый рубль, вложенный в основные средства приносит 0,72 рубля выручки.
Показатели рентабельности.
Показатель
рентабельности характеризует эффективность работы предприятия в целом,
доходность различных направлений деятельности.
При
рассмотрении коэффициентов рентабельности можно говорить об эффективности
деятельности предприятия, т.к. все показатели выше 0.
Результаты экспресс-анализа позволяют получить оперативную, динамичную
информацию об имущественном состоянии предприятия, о финансовых результатах его
деятельности, о состоянии и использовании финансовых ресурсов, об уровне
платежеспособности, рентабельности и деловой активности данного предприятия.
Предприятие является устойчивым, платежеспособным, рентабельным.
Список
использованных источников
1. Астреина Л.А., Гарайбех Ю.А., Чигирь М.В. Экономика
предприятия: Методические указания по одноименной дисциплине/ СПб.: Изд-во
СПбГЭТУ «ЛЭТИ», 2004
2. Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры /
В.В. Ковалев - М.: Финансы и статистика, 2008. - 560 с.
. Куттер М.И. Теория бухгалтерского учета: учебник /
М.И. Куттер. - 3-е изд., перераб. и доп. -М.: Финансы и статистика, 2008. - 416
с.
. Литовченко В.П. Финансовый анализ: Учеб. Пособие /
В.П. Литовченко -2-е изд.- М.: Издательство - торговая корпорация «Дашков и
К»,2012.-216 с.
. Методика определения резервов роста прибыли и
рентабельности
. О формах бухгалтерской отчетности организаций
(извлечения)
. ПО 1С-предприятие
. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности
предприятий АПК / Г.В. Савицкая - М.: Новое знание, 2007. - 680с.
. Соколов Я.В. Основы теории бухгалтерского учета.
/М.: Финансы и статистика, 2009. - 496 с.
. Табурчак П.П., Викуленко А.Е. Анализ и диагностика
финансово - хозяйственной деятельности предприятия / Учебное пособие для вузов
- Спб.: ХимИздат, 2009. - 256 с.