Комплексный экономический исследование финансово-хозяйственной деятельности предприятия

Оглавление

Введение

. Анализ производственных ресурсов

.1 Анализ основных производственных фондов

.2 Анализ материальных ресурсов

.3 Анализ трудовых ресурсов

. Анализ результатов производственно-хозяйственной деятельности

.1 Анализ производства и реализации продукции

.2 Анализ затрат на производство

.3 Анализ прибыли

. Анализ финансового состояния

.1 Оценка имущественного положения

.2 Оценка финансовой устойчивости

.3 Оценка платежеспособности и ликвидности

.4 Оценка деловой активности

.5 Комплексная оценка эффективности хозяйственной деятельности и финансового состояния

Заключение

Список литературы

Приложение

Введение

производственный фонд затрата капитал финансовый

В условиях рыночной экономики целью любого производства является получение максимально возможной прибыли. В этих условиях могут осуществлять свою производственно-финансовую деятельность только те предприятия, которые получают от нее наивысший экономический результат. Те же предприятия, которые работают неэффективно, малорентабельно, тем более убыточно, нежизнеспособны. Они неизбежно разоряются и прекращают свое существование. Следовательно, на каждом предприятии необходимо выявлять наличие фактов бесхозяйственности, непроизводительных потерь, неразумного вложения средств и т. п. для их устранения. Следует выявлять и включать в работу предприятия резервы производства, рационального и эффективного использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов, природных богатств.

Поэтому в настоящее время значительно возрастает роль анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятий, основная цель которого - выявление и устранение недостатков в деятельности предприятий, поиск и вовлечение в производство неиспользуемых резервов.

Анализ хозяйственно-финансовой деятельности предприятия - это комплексное изучение его работы, позволяющее дать ей объективную оценку, выявить закономерности и тенденции развития, определить стоящие перед ним задачи, вскрыть резервы производства и недостатки в его работе, наметить пути улучшения всех сторон его деятельности. В достижении этих целей и проявляется роль и значение аналитической работы на предприятии.

Обеспечение эффективного функционирования предприятия требует экономически грамотного управления его деятельностью, которое во многом определяется умением ее анализировать. С помощью экономического анализа изучаются тенденции развития, глубоко и системно исследуются факторы изменения результатов деятельности, обосновываются планы и управленческие решения, осуществляется контроль за их выполнением, выявляются резервы повышения эффективности производства и т.п.

Грамотное управление организацией, рациональное использование ресурсов с целью увеличения эффективности производства и получения большей прибыли невозможно без анализа всех процессов, происходящих на предприятии. И такой анализ должен проводится последовательно, с расчетом и оценкой всех возможных показателей, а также с выявлением возможностей мобилизации резервов производства.

Целью данного курсового проекта является закрепление на практике полученных теоретических знаний по комплексному экономическому анализу хозяйственной деятельности организации (предприятия).

Цель реализуется через решение следующих задач:

1.    Анализ производственных ресурсов, формулировка выводов по результатам анализа;

2.      Анализ результатов производственно-хозяйственной деятельности, формулировка выводов по результатам анализа;

.        Анализ финансового состояния, формулировка выводов по результатам анализа;

.        Комплексная оценка эффективности хозяйственной деятельности и финансового состояния предприятия.

5.    оценка финансовой устойчивости;

6.      характеристика источников средств: собственных и заемных;

.        анализ прибыли и рентабельности;

.        разработка мероприятий по улучшению финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

1. Анализ производственных ресурсов

1.1  Анализ основных производственных фондов

 

Обеспеченность предприятий основными фондами и более полное и эффективное их использование является одним из важнейших факторов увеличения объемов производства продукции на промышленном предприятии.

Основные фонды - средства, вложенные в совокупность материально- вещественных ценностей, относящихся к средствам труда. Основные фонды предприятия делятся на производственные и средства непроизводственного назначения. Основные производственные средства - это средства труда, функционирующие в сфере материального производства.

Выделяют активную и пассивную часть основных производственных фондов, а также отдельные подгруппы в соответствии с их функциональным назначением (здания производственного назначения, склады, рабочие и силовые машины, оборудование, транспортные средства и т.д.). Данная детализация необходима для выявления резервов повышения эффективности использования основных фондов на основе оптимизации их структуры.

Полноту использования основных производственных фондов характеризует экономический эффект, полученный за конкретный период в виде определенного объема и качества. Экономическая эффективность использования основных производственных фондов определяется отношением полученного экономического эффекта к затратам, необходимым для создания основных средств.

Расчеты:

1.1.1  Удельный вес

 

ОПФ=(стоимость ОПФ/стоимость ОФ)*100%.

1.1.2 
Темп роста

А = А₁/А_0, например:

1.1.3 Темп роста

ОФ=(ОФ₁/ОФ₀)*100%.

.1.4 Темп прироста

А = ∆А/А_0, например:

1.1.5 Темп прироста

ОФ=(∆ОФ/ОФ₀)*100%.

Таблица 1. - Анализ структуры и динамики ОФ

Виды основных фондов	Прошлый год		Отчетный год			Изменение			Темп роста, %	Темп прироста, %
	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. р.		Уд. вес, %	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %
Основные фонды, всего	426 315	100	457 285		100	30 970	0		107,26	7,26
В том числе:
1. Основные производственные фонды (ОПФ)	298 343	69,98	316 189		69,14	17 846	-0,84		105,98	5,98
В том числе:
1.1. Активная часть ОПФ	199 500	66,87		210 400	66,54	10 900	-0,33		105,46	5,46
1.2. Пассивная часть ОПФ	98 843	33,13		105 789	33,46	6 946		0,33	107,03	7,03
2. Основные непроизводственные фонды (ОНПФ)	127 972	30,02		141 096	30,86	13 124	0,84		110,26	10,26

Вывод: за отчетный период прирост ОПФ составил 17846 тыс. руб. или 5,98%, а прирост ОНПФ составил 13124 тыс. руб., т.е. 10,26%. ОПФ увеличились на 30970 тыс. руб., т.е. на 7,26%. Удельный вес пассивной части ОПФ за отчетный период возрос на 0,33%, в то время как удельный вес активной части (машин и оборудования) снизился на 0,33%. Данное изменение можно охарактеризовать, как незначительное, однако следует обратить внимание на ухудшение структуры ОФ.

Факторный анализ фондоотдачи основных производственных фондов (Табл. 2)

Таблица 2. - Факторный анализ фондоотдачи основных

производственных фондов

Показатель	Прошлый год	Отчетный год	Отклонение
1	2	3	4
1. Товарная продукция в сопоставимых ценах,	590 000,00	605 600,00	15 600,00
2. Среднегодовая стоимость ОПФ, тыс.р.	298 343,00	316 189,00	17 846,00
3. Среднегодовая стоимость активной части ОПФ (машин и оборудования, тыс. руб.)	199 500,00	210 400,00	10 900,00
4. Удельный вес машин и оборудования в составе ОПФ	66,87%	66,54%	-0,33%
7. Изменение фондоотдачи с 1 руб. стоимости ОПФ за счет:			-0,63
7.1) изменения удельного веса активной части, р.			-0,010
8. Изменение объема товарной продукции за счет:			15 600
8.1) изменения стоимости ОПФ, тыс. р.			35 292,06
8.2) изменения фондоотдачи ОПФ, тыс. р.			-19 692,06

Факторный анализ - метод исследования экономики и производства, основанный на анализе воздействия разнообразных факторов на результаты экономической деятельности, ее эффективность.

Фондоотдача показывает, сколько продукции производит предприятие на каждую единицу стоимости основных фондов, которые были в нее вложены. По степени важности и даже смысловой нагрузке ее можно сопоставить с рентабельностью продукции или амортизацией основных средств, ведь именно на основании показателя фондоотдачи можно сделать вывод о том, насколько эффективно работает любое предприятие.

Расчеты:

.1.6 Фондоотдача с 1 руб. стоимости машин и оборудования:

ФО_а=ТП/ ОПФ^ср_а

.1.7. Изменение фондоотдачи с 1 руб. стоимости ОПФ:

ФО=УД_а*ФО_а

.1.8 За счет изменения удельного веса активной части:

∆ФО (УД_а)=(УД_а 1- УД_а 0)*ФО_а0

.1.9 За счет изменения фондоотдачи с 1 руб. стоимости машин и оборудования:

∆ФО (ФО_а)=УД_а1*(ФО_а1-ФО_а0)

Проверка: ∆ФО=ФО₁-ФО₀=∆ФО(УД_а)+∆ФО(ФО_а)

.1.10 Изменение объема товарной продукции:

ТП=ОПФ^ср*ФО

.1.11 За счет изменения стоимости ОПФ:

∆ТП (ОПФ^ср)=(ОПФ^ср1-ОПФ^ср0)*ФО₀

.1.12 За счет изменения фондоотдачи ОПФ:

∆ТП (ФО)= ОПФ^ср1*(ФО₁-ФО₀)

Проверка: ∆ТП=ТП₁-ТП₀=∆ТП (ОПФ^ср)+∆ТП (ФО)

Вывод: Фондоотдача с 1 рубля стоимости ОПФ уменьшилась примерно на 1 копейку, а по причине снижения фондоотдачи с 1 рубля стоимости машин и оборудования примерно на 8 копеек общая ФО уменьшилась на 5,3 копейки. В целом же, уменьшение общей фондоотдачи ОПФ составило 6,2 копейки с 1 рубля стоимости ОПФ. Можно сделать вывод, что предприятию необходимо более рационально использовать машины и оборудования, для того чтобы фондоотдача не снижалась и дальше.

За счет увеличения стоимости ОПФ объем товарной продукции вырос на 35292,06 тыс. руб., но из-за небольшого падения фондоотдачи на 6,2 копейки объем товарной продукции снизился на 19692,06 тыс. руб., а это более половины прироста. Таким образом, общий прирост товарной продукции за отчетный период и составил 15600 тыс. руб.

Анализ влияния амортизациоемкости и амортизациоотдачи на результативные показатели (Табл. 3)

Амортизациоемкость - отношение амортизации основных производственных фондов к объему товарной продукции (показывает сумму амортизационных отчислений в расчете на рубль товарной продукции).

Амортизациотдача - отношение объема товарной продукции к амортизации основных производственных фондов (показывает, сколько рублей товарной продукции приходится на рубль амортизационных отчислений).

Расчеты:

.1.13 Амортизациоемкость товарной продукции:

АЕ=А/ТП.

.1.14 Амортизациоотдача:

АО=ТП/А,

где А - амортизация ОПФ.

.1.15 Отклонение себестоимости товарной продукции в результате изменения амортизациоемкости:

∆СбТП (АЕ)=ТП₁*(АЕ₁-АЕ₀).

.1.16 Отклонение объема выпуска товарной продукции в результате изменения амортизациоотдачи:

∆ТП (АО)=АМ₁*(АО₁-АО₀).

Таблица 3. - Анализ влияния амортизациоемкости и

амортизациоотдачи на результативные показатели

Показатель	Прошлый год	Отчетный год		Отклонение
1. Амортизация основных производственных фондов, тыс.р.	106 200,00	108 300,00		2 100,00
2. Товарная продукция (в действующих ценах), тыс.р.	590 000,00	605 600,00		15 600,00
3. Амортизациоемкость товарной продукции, р.	0,180	0,179		-0,001
4. Амортизациоотдача, р.	5,556	5,592		0,036
5. Отклонение себестоимости товарной продукции в результате изменения амортизациоемкости, тыс.р.				-605,60
6. Отклонение объема выпуска товарной продукции в результате изменения амортизациоотдачи, тыс.р.				3898.80

Вывод: Амортизация ОПФ за отчетный период выросла на 2100 тыс. руб., а также на 15600 тыс. руб. вырос объем товарной продукции. Амортизациоотдача увеличилась на 4 копейки, что говорит о повышении эффективности использования ОПФ. А амортизациоемкость снизилась примерно на 0,1 копейки, что говорит так же об эффективном использовании ОПФ. Это привело к снижению себестоимости товарной продукции на 605,6 тыс.руб., а рост амортизациоотдачи положительно сказался на увеличении объема выпуска товарной продукции на 3898,8 тыс. руб. за отчетный период. Таким образом, в части влияния изменений амортизациоемкости и амортизациоотдачи на себестоимость, и объем товарной продукции наблюдается положительная динамика.

1.2 Анализ материальных ресурсов

Анализ материалоемкости по элементам материальных затрат (Табл. 4)

Обеспечение предприятия сырьем и материалами необходимого ассортимента и качества и экономное их использование является необходимым условием для выполнения планов по производству продукции, а так же снижению ее себестоимости, росту прибыли. В экономическом анализе сырье и материалы относят к материальным ресурсам.

Таблица 4. - Анализ материалоемкости по элементам материальных затрат

Элементы материальных затрат	Объем продукции, тыс. руб.		Материальные затраты, тыс. р.		Материалоемкость продукции, р.
	Прошлый год	Отчетный год	Прошлый год	Отчетный год	Прошлый год	Отчетный год	Отклонение
Объем продукции (тыс.р.)	590 000,00	605 600,00
Материальные затраты			217 300,00	228 246,00	0,368	0,377	0,009
В том числе:
основные материалы			85 000,00	98 000,00	0,144	0,162	0,018
покупные изделия			25 000,00	35 650,00	0,042	0,059	0,016
комплектующие			58 000,00	64 300,00	0,098	0,106	0,008
топливо			0,00	0,00	0,000	0,000	0,000
электроэнергия			9 300,00	10 500,00	0,016	0,017	0,002
прочие			40 000,00	19796,00	0,068	0,033	-0,035

Материалоёмкость, один из основных показателей экономической эффективности общественного производства. Материалоемкость характеризует удельный (приходящийся на единицу продукции) расход материальных ресурсов (основных и вспомогательных материалов, топлива, энергии, амортизации основных фондов) на изготовление продукции.

Материалоотдача - показатель, обратный материалоемкости, характеризует выпуск продукции на 1 руб. потребленных материальных ресурсов

Расчеты:

1.2.1 Материалоемкость определяется

МЕ=МЗ/ТП

Вывод: за отчетный период произошло увеличение общей материалоемкости на 1 коп, за счет роста общих материальных затрат. Это говорит о снижении эффективности использования материальных ресурсов. Увеличилась материалоемкость основных средств примерно на 2 копейки и так же возросло использование основных материалов для производства продукции на 13000 тыс. руб. Таким образом, на каждый рубль товарной продукции теперь приходится 16 коп., а в предыдущем период стоимости основных материалов показатель равнялся 14 коп. Стоимость комплектующих возросла на 6300 тыс.руб., а материалоемкость комплектующих изделий выросла на 1 коп. Расход электроэнергии увеличился на 1200 тыс.руб. за отчетный период, но на материалоемкости энергетических ресурсов это не отразилось.

Расход прочих материалов для производства продукции сократился более, чем на 20000 тыс.руб., это уменьшило материалоотдачу данного вида материальных затрат на 4 коп. Материалоемкость растет и предприятию необходимо обратить внимание на это, более рационально использовать ресурсы.

Анализ влияния материалоемкости и материалоотдачи на результативные показатели (Табл. 5)

Расчеты:

1.2.2. Отклонение себестоимости товарной продукции в результате изменения материалоемкости:

∆СП (МЕ)=∆МЗ (МЕ)=ТП₁*(МЕ₁-МЕ₀).

.2.3. Отклонение объема выпуска товарной продукции в результате изменения материалоотдачи:

∆ТП (МО)=МЗ₁*(МО₁-МО₀)

Таблица 5. - Анализ влияние материалоемкости и материалоотдачи

на результативные показатели

Показатель	Прошлый год	Отчетный год	Отклонение
1	2	3	4
1. Материальные затраты, тыс.р.	217 300,00	228 246,00	10 946,00
2. Товарная продукция (в действующих учетных ценах), тыс.р.	590 000,00	605 600,00	15 600,00
3. Материалоемкость товарной продукции, р.	0,368	0,377	0,009
4. Материалоотдача, р.	2,715	2,653	-0,062
5. Отклонение себестоимости товарной продукции в результате			5 200,441
6. Отклонение объема выпуска товарной продукции в результате изменения материалоотдачи, тыс.р.			-14 119,926

Вывод: себестоимость товарной продукции увеличилась на 5200,441 тыс.руб. по причине увеличения за отчетный период материалоемкости почти на 1 коп. Счет уменьшения материалоотдачи на 6,2 коп., объем выпуска товарной продукции сократился почти на 14120 тыс. руб. За счет неэкономного использования данных видов материальных ресурсов материалоотдача снизилась весьма существенно. А в результате этого, объем выпуска товарной продукции также существенно сократился. Таким образом, на предприятии необходимо ввести комплекс мер по увеличению эффективности использования материальных ресурсов, в особенности основных материалов и покупных изделий. Как уже было замечено выше, возможен выпуск необходимых деталей собственными силами после проведения соответствующих расчетов и обоснования экономической целесообразности данного мероприятия.

1.3 Анализ трудовых ресурсов

Анализ численности и структуры работающих по категориям (Табл. 6)

Трудовые ресурсы (персонал) предприятия - это все работники, занятые на постоянной, сезонной и временной (более одного дня) работе. Достаточная обеспеченность предприятия нужными трудовыми ресурсами, их рациональное использование имеют большое значение для увеличения объема реализации продукции (услуг), прибыли и ряда других экономических показателей, а также для повышения эффективности хозяйственной деятельности предприятия. Всесторонний анализ трудовых ресурсов предприятия является залогом выявления скрытых хозяйственных резервов.

В процессе анализа работающих по численному составу необходимо установить общий численный состав работающих и сопоставить его с потребностями предприятия.

Общий численный состав работающих (общая численность) складывается из численности наемных работников всех категорий.

Списочный состав работающих (списочная численность) получается в результате исключения из общей численности работающих, находящихся в длительных отпусках без оплаты или проходящих военную службу.

Весь персонал принимается за 100% для расчета структуры ППП и НПП.

ППП принимается за 100% для расчета структуры рабочих и служащих.

Служащие принимаются за 100% для расчета структуры руководителей и специалистов.

Таблица 6. - Анализ численности и структуры работающих по

категориям

Категории работающих	Численность, чел.			Структура, %
	Прошлый год	Отклонение	Прошлый год	Отчетный год	Отклонение
Весь персонал:	1661	1527	-134	100,00%	100,00%	0,00%
В том числе:
1. Промышленно производственный	1552	1395	-157	93,44%	91,36%	-2,08%
персонал (ППП) - из них:
1.1. Рабочие	1189	1033	-156	76,61%	74,05%	-2,56%
1.2. Служащие,	363	362	-1	23,39%	25,95%	2,56%
в том числе:
1.2.1. Руководители	119	115	-4	32,78%	31,77%	-1,01%
1.2.2. Специалисты	234	234	0	64,46%	64,64%	0,18%
2. Непромышленный	109	132	23	6,56%	8,64%	2,08%

Вывод: за отчетный период численность производственно-промышленного персонала на предприятии уменьшилась на 157 человек, большинство составили рабочие 156 человек. Это можно охарактеризовать как отрицательный фактор. Удельный вес рабочих в промышленно-производственном персонале уменьшился на 2,6%. Такое сокращение говорит о негативной динамике изменения структуры работающих. Так же уменьшилось количество служащих, на одного человека, число руководителей уменьшилось на четверых. Но за счет того, что предприятие принимало на работу не промышленный персонал, количество служащих и сократилось всего на 1 человека, число специалистов же осталось неизменным, а их удельный вес даже увеличился, что является позитивным моментом. Его удельный вес в общем числе персонала возрос на 2,1% за отчетный период. Возможно, предприятие решило уменьшить себестоимость продукции, путем механизации производства, с этим и связанное большое сокращение числа промышленного персонала.

Анализ влияния трудовых факторов на объем товарной продукции (Табл. 7)

Расчеты:

1.3.1. Расчет влияния на отклонение объема товарной продукции изменений численности промышленно-производственного персонала и среднегодовой выработки работающего.

ТП = Ч_ППП ∙ ГВ

.3.2. Расчет влияния на отклонение объема товарной продукции изменений численности промышленно-производственного персонала:

∆ТП_Чппп = (Ч_{ППП 1} - Ч_{ППП 0}) ∙ ГВ₀

.3.3. Расчет влияния на отклонение объема товарной продукции изменений среднегодовой выработки работающего:

∆ТП_ГВ = Ч_{ППП 1} ∙ (ГВ₁ - ГВ₀)

По окончании расчетов делается проверка:

∆ТП = ТП₁ - ТП₀ = ∆ТП_Чппп + ∆ТП_ГВ

.3.4. Расчет влияния на отклонение объема товарной продукции изменений численности рабочих и среднегодовой выработки рабочего.

ТП = Ч_Р ∙ ГВ_Р

.3.5. Расчет влияния на отклонение объема товарной продукции изменений численности рабочих:

∆ТП_Чр = (Ч_{Р 1} - Ч_{Р 0}) ∙ ГВ_{Р 0}

.3.6. Расчет влияния на отклонение объема товарной продукции изменений среднегодовой выработки рабочего:

∆ТП_{ГВ р} = Ч_{Р 1} ∙ (ГВ_{Р 1} - ГВ_{Р 0})

По окончании расчетов производится проверка:

∆ТП = ТП₁ - ТП₀ = ∆ТП_Чр + ∆ТП_ГВ

.3.7. Расчет влияния на отклонение объема товарной продукции изменений численности промышленно-производственного персонала, удельного веса рабочих в промышленно-производственном персонале и изменений среднегодовой выработки рабочего.

ТП = Ч_ППП ∙ УД_р ∙ ГВ_Р,

1.3.8. Расчет влияния на отклонение объема товарной продукции изменений численности промышленно- производственного персонала:

∆ТП_Чппп = (Ч_{ППП 1} - Ч_{ППП 0}) ∙ УД_{р 0} ∙ ГВ_{Р 0}

.3.9. Расчет влияния на отклонение объема товарной продукции изменений удельного веса рабочих в промышленно- производственном персонале:

ТП_УДр = Ч_{ППП 1} ∙ (УД_{р 1} - УД_{р 0}) ∙ ГВ_{Р 0}

.3.10. Расчет влияния на отклонение объема товарной продукции изменений среднегодовой выработки рабочего:

∆ТП_ГВр = Ч_{ППП 1} ∙ УД_{р 1} ∙ (ГВ_{Р 1} - ГВ_{Р 0})

По окончании расчетов делается проверка:

∆ТП = ТП₁ - ТП₀ = ∆ТП_Чппп + ТП_УДр + ∆ТП_ГВр

Таблица 7. - Анализ влияния трудовых факторов на объем товарной

продукции

Показатель	Прошлый год	Отчетный год	Отклонение
1	2	3	4
1. Объем товарной продукции (тыс.р.)	590 000,00	605 600,00	15 600,00
2. Среднесписочная численность ППП	1 552,00	1 395,00	-157,00
Среднегодовая выработка работающего, тыс.р.	380,155	434,122	53,967
4. Среднесписочная численность рабочих	1 189,00	1 033,00	-156,00
5. Среднегодовая выработка рабочего, тыс.р.	496,215	586,254	90,038
6. Удельный вес рабочих в ППП, %	76,61%	74,05%	-2,56%
7. Изменение объема выпуска товарной продукции за счет:			46 799,991
7.1.1 изменения численности ППП, тыс. р.			-59 684,278
7.1.2 изменение среднегодовой выработки работающего, тыс. р.			75 284,278
7.2.1. изменения численности рабочих, тыс. р.			-77 409,588
7.2.2 изменения среднегодовой выработки рабочего, тыс. р.			93 009,588
7.3.1 изменения численности ППП, тыс. р.			-59 684,278
7.3.2. изменения удельного веса рабочих в ППП, тыс. р.			-17 725,310
7.3.3 изменения среднегодовой выработки рабочего, тыс. р.			93 009,588

Вывод: За отчетный период объем выпуска товарной продукции уменьшился на 59684,3 тыс., это произошло, скорее всего, из-за уменьшения количества работающих (Табл. 6). Но среднегодовая выработка одного работающего увеличилась на 53,98 тыс.руб., по этой причине объем товарной продукции вырос на 75284,3 тыс.руб. Общий итог же влияния этих факторов увеличил объем товарной продукции на 15600 тыс. руб.

Поскольку численность рабочих уменьшилась на 157 человек, это привело тому, что за отчетный год объем производства товарной продукции снизился почти на 77 410 тыс. руб., но среднегодовая выработка рабочего увеличилась на 90 тыс. руб. и под ее влиянием увеличился объем производства товарной продукции на 93009,6 тыс.руб. В итоге, за счет влияния данных факторов, рост объемов выпуска товарной продукции составил 15600 тыс.руб. за отчетный период.

Число промышленно производственного персонала уменьшилось на 157 человек, это привело к уменьшению объема выпуска товарной продукции на 59 684,3 тыс. руб. удельный вес рабочих уменьшился на 2,6%, это привело к сокращению объемов производства на 17725 тыс.руб. Но опять же среднегодовая выработка рабочего увеличилась, а объем товарной продукции увеличился на 93009,6 тыс. руб. В результате влияния всех факторов, уменьшения численности, но увеличения выработки, привело к увеличению объема товарной продукции на 15600 тыс. руб.

Анализ показателей производительности труда и их изменения (Табл. 8)

Производительность труда - это показатель, определяющий эффективность труда в процессе производства продукции (оказания услуг). Для оценки уровня производительности труда применяется система обобщающих и частных показателей. Производительность труда изменяется под воздействием факторов, которые могут быть внешними по отношению к предприятию и внутренними.

К внешним факторам относятся:

·    природные - в сложных природных условиях (туман, жара, холод, влажность) производительность труда снижается;

·              политические - по воле государства происходит накопление капитала в руках немногих, что приводит к массовому охлаждению к труду;

·              общеэкономические - кредитная, налоговая политика, системы разрешений (лицензий) и квот, свобода предпринимательства и т. д.

Внутренние факторы:

·    изменение объема и структуры производства;

·              применение достижений науки и техники в производстве;

·              совершенствование организации производства и управления на предприятии;

·              совершенствование организации и стимулирования труда.

Расчеты:

1.3.11.  Среднегодовая выработка одного работника ППП:

ГВ = ТП/срЧппп

.3.12. Среднегодовая выработка рабочего:

ГВраб = ТП/срЧраб

1.3.13. Среднедневная выработка рабочего:

ДВраб = ГВраб/Д,

.3.14. Среднечасовая выработка рабочего:

СВраб = ДВраб/n (n - отработанное время)

Таблица 8. - Анализ показателей производительности труда и их

изменения

Показатели	Прошлый год	Отчетный год	Отклонение
1. Товарная продукция (тыс. руб.)	590000	605600	15600
2. Среднесписочная численность ППП (чел.)	1552	1395	-157
3. Среднесписочная численность рабочих (чел.)	1189	1033	-156
4. Отработано рабочими (чел.-дней)	251730	221730	-30000
5. Отработано рабочими (чел.-часов)	1996407	1756102	-240305
6. Средняя продолжительность рабочего дня, час	7,931	7,920	-0,011
7. Среднегодовая выработка одного работника ППП (тыс. руб.)	380,155	434,122	53,967
8. Среднегодовая выработка рабочего (тыс. руб.)	496,215	586,254	90,038
9. Среднедневная выработка рабочего (руб.)	2 343,781	2 731,250	387,469
10. Среднечасовая выработка рабочего (руб.)	226,409	255,366	28,957
11. Удельный вес рабочих в численности ППП	76,6%	74,1%	-2,6%

Вывод: За отчетный период численность рабочих уменьшилась на 156, общая численность ППП уменьшилась на 157 человек. Отработанное рабочими количество человеко-дней сократилось на 30000, а отработанное количество человеко-часов уменьшилось на 240,31 тыс. Средняя продолжительность рабочего дня сократилась с 7,931 до 7,920. Но среднегодовая выработка на 1 увеличилась на 90,038 тыс.руб. и на 53,97 тыс.руб. в расчете на одного работника ППП соответственно. Можно сделать вывод, что хоть продолжительность рабочего дня уменьшилась, а так же отработанное количество человеко-дней уменьшилось, это не отразилось отрицательно на выпуске товарной продукции, это говорит, что предположении о возможной автоматизации труда было верным.

Анализ абсолютного и относительного отклонений фонда заработной платы (ФЗП) промышленно-производственного персонала (Табл. 9)

Абсолютное отклонение - разница, получаемая путем вычитания одной величины из другой.

Относительное отклонение - отклонение, рассчитываемое по отношению к другим величинам и выраженное в процентах. Чаще всего относительное отклонение исчисляется по отношению к какому-либо общему показателю или параметру. Применение относительных отклонений повышает уровень информативности проводимого анализа и позволяет более отчетливо оценить изменения.

Анализируя абсолютное и относительное отклонений фонда заработной платы (ФЗП) промышленно-производственного персонала (ППП) используем:

Расчеты:

1.3.14. Влияние факторов на абсолютное отклонение ФЗП:

ФЗП= Ч^ср_ппп *З,

где З - среднегодовая з/п ППП.

1.3.15. Влияние среднесписочной численности ППП:

∆ФЗП(Ч^ср_ппп)=(Ч^ср_ппп 1- Ч^ср_ппп 0)*З₀

1.3.16. Влияние среднегодовой заработной платы ППП:

∆ФЗП (З)= Ч^ср_ппп 1*(З₁-З₀).

Проверка: ∆ФЗПабс=ФЗП₁-ФЗП₀=∆ФЗП (Ч^ср_ппп)+ ∆ФЗП(З)

1.3.17.
Влияние факторов на относительное отклонение ФЗП:

∆ФЗПотн=ФЗП₁-ФЗП₀ск=ФЗП₁-ФЗП₀*Ктп, где Ктп=ТП₁/ТП₀.

1.3.18. Влияние среднесписочной численности ППП:

∆ФЗПотн (Ч^ср_ппп)=(Ч^ср_ппп1-Ч^ср_ппп0)*З₀

1.3.19. Влияние среднегодовой зарплаты ППП:

∆ФЗПотн (З)= Ч^ср_ппп *(З₁-З₀).

1.3.20.  Влияние темпа роста объема товарной продукции:

∆ФЗПотн (Ктп)=∆ФЗПотн-∆ФЗПотн(Ч^ср_пп)-∆ФЗПотн(З)

Таблица 9. - Анализ абсолютного и относительного отклонений фонда заработной платы (ФЗП)

промышленно-производственного персонала (ППП)

Показатель	Прошлый год	Отчетный год	Отклонение
			абсолютное	относительное
1	2	3	4	5
1. ФЗП ППП, тыс.р.	196 360	210 318	13 958	8 766,108
2. Среднесписочная численность ППП, чел.	1 552	1 395	-157	Х
3. Среднегодовая заработная плата ППП, тыс.р.	126,521	150,766	24,24	Х
4. Объем выпуска товарной продукции, тыс.р.	590 000	605 600	15 600	Х
5. Влияние факторов на абсолютное отклонение ФЗП:			13 957,636
5.1) среднесписочной численности ППП, тыс. р.			-19 863,737
5.2) среднегодовой заработной платы ППП, тыс. руб.			33 821,737
6. Влияние факторов на относительное отклонение ФЗП:				8 766,108
6.1) среднесписочной численности ППП, тыс. р.	Х			-19863,737
6.2) среднегодовой зарплаты ППП, тыс. р.	Х			33821,737
6.3) темпа роста объема товарной продукции, тыс. р.	Х			-5 191,892

Коэффициент выполнения плана по объему производства ТП = 1,026

Вывод: за отчетный период. среднегодовая заработная плата увеличилась на 24 тыс.руб. на человека, ФЗП вырос на 33821,7 тыс. руб., а абсолютное отклонение фонда заработной платы составило 13958 тыс.руб. Поскольку среднесписочная численность ППП уменьшилась, ФЗП снизился почти на 20000 тыс.руб. В итоге совместное влияние данных факторов и привело к абсолютному росту фонда заработной платы почти на 14000 тыс.руб., а относительное отклонение фонда заработной платы составило 8766,1 тыс.руб. Коэффициент выполнения плана по объему производства ТП составил 102,6%.

Зарплатоемкость - удельная величина инвестиций в персонал на единицу конечной продукции.

Анализ влияния зарплатоемкости и зарплатоотдачи на результативные показатели (Табл. 10)

Зарплатоотдача - один из измерителей экономической эффективности труда. Зарплатоотдача показывает, таким образом, величину выручки, полученной на 1 рубль затрат по заработной плате.

Расчеты:

1.3.21.  Зарплатоемкость товарной продукции:

ЗЕ=ФЗП/ТП

1.3.22.  3арплатоотдача:

ЗО=ТП/ФЗП

1.3.23.  Отклонение себестоимости товарной продукции в результате изменения зарплатоемкости:

∆СП (ЗЕ)=ТП1*(ЗЕ1-ЗЕ0)

1.3.24. 
Отклонение объема выпуска товарной продукции в результате изменения зарплатоотдачи:

∆СП (ЗО)=ФЗП1*(ЗО1-ЗО0)

Таблица 10. - Анализ влияние зарплатоемкости и зарплатоотдачи

на результативные показатели

Показатель	Прошлый год	Отчетный год	Отклонение
1. Затраты на оплату труда, тыс.р.	196 360,00	210 318,00	13 958,00
2. Товарная продукция (в действующих ценах), тыс.р.	590 000,00	605 600,00	15 600,00
3. Зарплатоемкость товарной продукции, р.	0,333	0,347	0,014
4. 3арплатоотдача, р.	3,005	2,879	-0,125
5. Отклонение себестоимости товарной продукции в результате изменения зарплатоемкости, тыс.р.			8 766,108
6. Отклонение объема выпуска товарной продукции в результате изменения зарплатоотдачи, тыс.р.			-26 339,397

Вывод: за отчетный период зарплатоемкость товарной продукции увеличилась на 1,4 копейки, это значит, что на каждый рубль товарной продукции стало приходиться на 1,4 коп. заработной платы больше. Увеличивающеюся зарплатоемкость необходимо считать как негативный фактор, так же как и уменьшение зарплатоотдачи. Зарплатоотдача снизилась на 0,125 коп, это говорит о том, что каждый рубль заработной платы стал давать на 12,5 коп меньше товарной продукции. Себестоимость всей произведенной за год товарной продукции выросла на 8766 тыс. руб., влияние выросшей зарплатоемкости, а снижение зарплатоотдачи на 0,125 руб., привело к уменьшению объема выпуска товарной продукции на 26 339,4 тыс. руб. Но за счет роста таких показателей, как амортизациоотдача и стоимость ОПФ, в результате объем выпускаемой товарной продукции все-таки увеличился и составил 15600 тыс.руб.

Но все же предприятию, учитывая сокращение ППП, необходимо учесть увеличение зарплатоемкости и уменьшении зарплатоотдачи, и более эффективно использовать ФЗП. Предприятию необходимо принять меры по увеличению зарплатоотдачи, для того, что бы в итоге увеличился и объем выпускаемой продукции.

Расчет резервов увеличения объема производства товарной продукции (Табл. 11)

Расчеты:

1.3.25.  Резерв увеличения объема производства товарной продукции за счет повышения фондоотдачи:

Р↑ТП(ФО)=срОПФ1*(ФО1-ФО0)

1.3.26.  Резерв увеличения объема производства товарной продукции за счет повышения материалоотдачи:

Р↑ТП(МО)=МЗ1*(МО1-МО0)

1.3.27.  Комплектный резерв возможного увеличения выпуска товарной продукции за счет лучшего использования ресурсов производства:

Р↑ТПк=min(Р↑ТП(ФО), Р↑ТП(МО), Р↑ТП(ГВ))

Таблица 11. - Расчет резервов увеличения объема производства

Вид резерва	Сумма, тыс. р.
1. Резерв увеличения объема производства товарной продукции за счет повышения фондоотдачи	19692,063
2. Резерв увеличения объема производства товарной продукции за счет повышения материалоотдачи	14119,9264
3. Резерв увеличения объема производства товарной продукции за счет повышения производительности труда	0
4. Комплектный резерв возможного увеличение выпуска товарной продукции за счет лучшего использования ресурсов производства	0
5. Резерв увеличения производства товарной продукции за счет устранения производственного брака	0
6. Общий резерв увеличения выпуска товарной продукции	0

 

Вывод: Таким образом, анализируя резервы можно сказать что возможно увеличение объема товарной продукции за счет повышении фондоотдачи на 19692,063. Такой резерв у предприятия существует. Так же есть резерв увеличения ТП за счет материалоотдачи, эффективности использования ресурсов производства, на 14119,92 тыс. руб. Предприятию необходимо разработать план действий для повышения показателей.

2. Анализ результатов производственно-хозяйственной

деятельности

.1 Анализ производства и реализации продукции

Показатели объема производства и реализации продукции (услуг) являются основными результатами производственно-хозяйственной деятельности предприятия. Анализ этих показателей является важным этапом комплексного экономического анализа деятельности предприятия.

Источники информации для анализа:

·   бухгалтерская отчетность предприятия за несколько лет;

·        статистическая отчетность предприятия за несколько лет;

·        все виды планов, содержащие расчет производственной программы предприятия в условно-натуральном и стоимостном выражении, а также информация об их выполнении;

·        баланс производственной мощности предприятия.

Валовая продукция включает:

1)  готовую продукцию, выработанную за отчетный период всеми подразделениями предприятия, предназначенную для реализации;

2)      полуфабрикаты собственного производства, предназначенные для реализации;

)        работы и услуги производственного характера, выполненные по заказам со стороны;

)        работы по изготовлению продукции с длительным производственным циклом (незавершенное производство).

Товарная продукция не включает незавершенное производство.

Реализация продукции в стоимостном выражении также может учитываться в двух вариантах в зависимости от учетной политики предприятия: в основном - по отгруженной продукции и в некоторых случаях - по оплаченной продукции.

Объем отгруженной продукции представляет собой стоимость продукции собственного производства, фактически отгруженной (переданной) в отчетном периоде потребителю, а также выполненные работы и услуги, принятые заказчиком, независимо от того, поступили деньги на счет предприятия или нет.

Объем реализации продукции представляет собой стоимость продукции собственного производства, а также выполненных работ и услуг, переданных потребителю и оплаченных им в отчетном периоде.

Расчеты:

2.1.   Коэффициент товарности:

Ктов=ТП/ВП,

коэффициент отгрузки:

Котгр=ОП/ТП,

коэффициент реализации:

Кр=РП/ОП,

коэффициент соотношения реализованной и валовой продукции:

Крп/вп=Ктов*Котгр*Кр.

Таблица 12. - Анализ валовой, товарной, отгруженной и реализованной продукции

Показатель	Прошлый год, тыс.р.	Отчетный год, тыс.р.	Отклонение, тыс. р.	Темп роста, %
1. Валовая продукция (ВП)	620 300	615 200	-5 100	99,18%
2. Товарная продукция (ТП)	590 000	605 600	15 600	102,64%
3. Отгруженная продукция (ОП)	555 000	470 540	-84 460	84,78%
4. Реализованная продукция (РП)	510 000	360 200	-149 800	70,63%
5. Коэффициент соотношения реализованной и валовой продукции	0,822	0,586	-0,237	71,21%
6. Коэффициент товарности	0,951	0,984	0,033	103,49%
7. Коэффициент отгрузки	0,941	0,777	-0,164	82,60%
8. Коэффициент реализации	0,919	0,766	-0,153	83,30%
9. Расчет влияния факторов на отклонение коэффициента соотношения реализованной и валовой продукции:	Х	Х		Х
9.1) коэффициента товарности	Х	Х	0,029	Х
9.2) коэффициента отгрузки	Х	Х	-0,148	Х
9.3) коэффициента реализации	Х	Х	-0,117	Х

2.1.   2.2.   Расчет влияния факторов на отклонение коэффициента соотношения реализованной и валовой продукции. Влияние коэффициента товарности:

ΔКрп/вп (Ктов)=(Ктов₁-Ктов₀)*Котгр₀*Креал₀

2.3.   ΔКрп/вп(Котгр)=Ктов₁*(Котгр₁-Котгр₀)*Креал₀

2.4.   Влияние коэффициента реализации:

ΔКрп/вп(Креал)=Ктов₁*Котгр₁*(Краел₁-Креал₀).

Проверка: ΔКрв=Крв₁-Крв₀=ΔКрв(Ктов)*ΔКрв(Котгр)*ΔКрв(Креал)

Вывод: За отчетный период объем валовой продукции снизился на 5100 тыс.руб., объем товарной продукции увеличился на 15600 тыс.руб., объем отгруженной продукции снизился на 84460 тыс.руб., а реализованной на 149800 тыс.руб. Это говорит о том, что уменьшился объем незавершенного производства, что является позитивным фактором. Но объем отгруженной продукции снизился на 15,22% объем отгруженной продукции, а реализованной - упал на 29,79%. Это говорит что из 470540 тыс.руб. отгруженной за год продукции покупатель оплатил только 360200, это примерно 3/4 отгруженной продукции, 76,5%. В предыдущем отчетном периоде коэффициент соотношения валовой и реализованной продукции составлял 0,822, т.е 82%, это больше чем в отчетном году на 0,237. Снижение данного показателя говорит о том, что сбыт продукции в отчетном году менее эффективен. Причины могут быть в том, что в продукции менее заинтересованы, число покупателей уменьшилось, количество договоров о поставке снизилось.

За отчетный период коэффициент товарности вырос на 0,033, что привело к росту коэффициента соотношения реализованной и валовой продукции на 0,029. Наибольшее влияние на отклонение коэффициента соотношения реализованной и валовой оказало уменьшение объема отгруженной продукции, коэффициент отгрузки снизился на 0,164, это привело к тому, что коэффициент соотношения реализованной и валовой снизился на 0,148, а за счет снижения коэффициента реализации на 0,153 соотношения реализованной и валовой уменьшился на 0,117.

Далее рассчитывается резерв роста объема реализованной продукции.

Расчет резерва роста объема реализованной продукции (Табл. 13)

Расчеты:

1.  Р↑РП=Р↑ТП+РСНО(ГП),

где Р↑РП - резерв роста реализованной продукции;

Р↑ТП - общий резерв увеличения выпуска товарной продукции;

2.  РСНО (ГП) - реализация сверхнормативных остатков готовой продукции на складе.

РСНО(ГП)=ТП-ОП

Таблица 13. - Расчет резерва роста объема реализованной продукции

Вид резерва	Сумма, тыс. р.
1. За счет изменения объема производства товарной продукции	0
2. За счет ликвидации сверхнормативных остатков нереализованной продукции (Рсно)	135 060,00
3. Резерв роста реализованной продукции	182 991,92

Вывод: за счет ликвидации сверхнормативных остатков нереализованной продукции на сумму 135060 тыс.руб. объем реализованной продукции можно увеличить на 182 992 тыс.руб.в Возможно достигнуть ликвидации сверхнормативных остатков нереализованной продукции, за счет привлечения новых покупателей или расширения заказов со старыми.

 

2.2 Анализ затрат на производство

Расчеты:

2.2.1. Затраты на рубль товарной продукции:

ЗРТП=СП/ТП,

где СП - полная себестоимость товарной продукции

2.2.2. Влияние факторов на отклонение ЗРТП

2.2.3. Влияние изменения объема товарной продукции:

ΔЗРТП(ТП)=ЗРТПусл-ЗРТП0, где ЗРТП усл=СП0/ТП1.

2.2.4. Влияние изменения полной себестоимости товарной продукции:

ΔЗРТП(СП)=ЗРТП1-ЗРТПусл.

Проверка: ΔЗРТП = ЗРТП1-ЗРТП0 = ΔЗРТП(ТП) + ΔЗРТП(СП)

Таблица 14. - Анализ затрат на рубль товарной продукции (ЗРТП)

Показатель	Прошлый год	Отчетный год	Абсолютное отклонение	Темп роста, %
1. Объем товарной продукции в действующих ценах, тыс. р.	590 000,00	605 600,00	15 600,00	102,64%
2. Полная себестоимость товарной продукции, тыс.руб.	564 500,00	583 500,00	19 000,00	103,37%
3. ЗРТП, р.	0,957	0,964	0,007	100,70%
4. Влияние факторов на отклонение ЗРТП	Х	Х	0,007	Х
В том числе:
изменения объема товарной продукции, р.	Х	Х	-0,025	Х
изменения полной себестоимости товарной продукции, р.	Х	Х	0,031	Х

Вывод: за отчетный период затраты на рубль товарной продукции возросли примерно на 0,007 коп.(≈1 копейка). Это говорит о снижении рентабельности товарной продукции, себестоимость продукции повышается быстрее цены. Увеличение полной себестоимости негативно сказалось на росте затрат, они увеличились на 3,1 коп. на каждый рубль товарной продукции. Объем товарной продукции увеличился на 15600 тыс.руб. это привело к снижению затрат на рубль товарной продукции на 2,5 коп.. В итоге, совместное влияния указанных факторов привело к увеличению ЗРТП. Это показывает нам, что рентабельность товарной продукции снизилась с 4,3% до 3,6%. Предприятию необходимо попытаться снизить полную себестоимость товарной продукции.

Анализ прямых затрат (Табл. 15)

Прямые затраты - расходы, непосредственно связанные с производством продукции, работ, услуг, производственные расходы, включаемые в себестоимость продукции, в прямые издержки производства

Уровень прямых затрат в себестоимости товарной продукции = всего прямых затрат/СП

Таблица 15. - Анализ прямых затрат

Вид прямых затрат	Прошлый год	Отчетный год	Отклонение
1. Прямые материальные затраты, тыс. р.	156 300,00	165 500,00	9 200,00
2. Прямые трудовые затраты, тыс. р.	102 000,00	122 000,00	20 000,00
3. Всего прямых затрат, тыс. р.	258 300,00	287 500,00	29 200,00
4. Полная себестоимость товарной продукции, тыс. р.	564 500,00	583 500,00	19 000,00
5. Объем товарной продукции в оптовых ценах, тыс. р.	590 000,00	605 600,00	15 600,00
6. Уровень прямых затрат в себестоимости товарной продукции, %	45,76%	49,27%	3,51%
7. Прямые затраты в расчете на 1 руб. товарной продукции, коп.	0,438	0,475	0,037

Вывод: за отчетный период прямые затраты выросли на 29200 тыс.руб., прямые трудовые затраты увеличились 20000 руб.. А рост прямых материальных затрат - 9200 тыс. руб. Полная себестоимость товарной продукции также выросла на 19000 тыс.руб. Уровень прямых затрат в себестоимости товарной продукции увеличился на 3,51%, что за отчетный год составило 49,27% от себестоимости. Доля прямых затрат в себестоимости продукции увеличилась, а косвенных снизилась, это является положительным признаком. Но все же себестоимость увеличилась, а значит, ресурсы используются не эффективно.

Анализ косвенных расходов (Табл. 16)

Косвенные затраты - затраты, которые в отличие от прямых не могут быть непосредственно отнесены на изготовление продукции. К таковым относятся, например, административно-управленческие расходы, затраты на повышение квалификации персонала, издержки в инфраструктуре производства, затраты в социальной сфере;

Расчеты:

2.2.5. Резерв снижения себестоимости товарной продукции за счет уменьшения материалоемкости:

Р↓З (МЕ)=ТП1*(МЕ1-МЕ0), МЕ1>МЕ0

2.2.6.
Резерв снижения себестоимости товарной продукции за счет уменьшения зарплатоемкости:

Р↓З(ЗЕ)=ТП1*(ЗЕ1-ЗЕ0), ЗЕ1>ЗЕ0

2.2.7. Резерв снижения себестоимости товарной продукции за счет уменьшения амортизациоемкости:

Р↓З(АЕ)=ТП1*(АЕ1-АЕ0), АЕ1>АЕ0

2.2.8. Общий резерв снижения себестоимости товарной продукции:

Р↓С = Р↓З(МЕ)+ Р↓З(ЗЕ)+ Р↓З(АЕ)

Таблица 16. - Анализ косвенных расходов

Вид косвенных расходов	Прошлый год	Отчетный год	Отклонение
1. РСЭО, тыс. р.	100 000,00	102 700,00	2 700,00
2. Общепроизводственные (цеховые) расходы, тыс. р.	186 200,00	175 700,00	-10 500,00
3. Общехозяйственные (общезаводские) расходы, тыс. р.	90 000,00	85 300,00	-4 700,00
4. Коммерческие расходы, тыс. р.	30 000,00	35 000,00	5 000,00
5. Всего косвенных расходов, тыс. р.	306 200,00	296 000,00	-10 200,00
6. Полная себестоимость товарной продукции, тыс. р.	564 500,00	583 500,00	19 000,00
7. Объем товарной продукции в оптовых ценах, тыс. р.	590 000,00	605 600,00	15 600,00
8. Уровень косвенных расходов в себестоимости товарной продукции, %	54,24%	50,73%	-3,51%
9. Косвенные расходы в расчете на 1 руб. товарной продукции, коп.	0,519	0,489	-0,030

Вывод: за отчетный период общепроизводственные расходы снизились на 10500 тыс.руб. Расходы на эксплуатацию машин и оборудования выросли на 2700, это можно объяснить тем что средняя стоимость ОПФ выросла за отчетный год. Общехозяйственные расходы снизились на 4700 тыс.руб. Коммерческие расходы, увеличились на 5000 тыс.руб. Опять же при уменьшении объема реализованной продукции расходы на ее продажу возросли. Это говорит о снижении эффективности каналов сбыта. Но в общем, косвенные расходы за отчетный период снизились на 10200 тыс.руб., уровень косвенных расходов в себестоимости продукции снизился на 3,5%, а величина косвенных расходов на 1 руб. ТП уменьшилась с 52 коп. до 49 коп., данный результат можно считать как позитивным.

Расчет резервов снижения себестоимости товарной продукции (Табл. 17)

Себестоимость - это стоимостная оценка используемых в процессе производства продукции (работ, услуг) природных ресурсов, сырья, материалов, топлива, энергии, основных фондов, трудовых ресурсов и других затрат на ее производство и реализацию.

Расчеты:

2.2.9. Резерв снижения себестоимости товарной продукции за счет уменьшения материалоемкости:

Р↓З(МЕ)=ТП₁*(МЕ₁-МЕ₀), МЕ₁>МЕ₀,

2.2.10. Резерв снижения себестоимости товарной продукции за счет уменьшения зарплатоемкости:

Р↓З(ЗЕ)=ТП₁*(ЗЕ₁-ЗЕ₀), ЗЕ₁>ЗЕ₀,

2.2.11. Резерв снижения себестоимости товарной продукции за счет уменьшения амортизациоемкости:

Р↓З(АЕ)=ТП₁*(АЕ₁-АЕ₀), АЕ₁>АЕ₀,

2.2.12. Общий резерв снижения себестоимости товарной продукции:

Р↓С = Р↓З(МЕ)+ Р↓З(ЗЕ)+ Р↓З(АЕ).

Расчет резервов снижения себестоимости товарной продукции (Табл. 17)

Расчеты:

2.2.13. Резерв снижения себестоимости товарной продукции за счет уменьшения материалоемкости:

Р↓З(МЕ)=ТП_в*(МЕ_в-МЕ_ф), МЕ_в>МЕ_ф,

2.2.14. Резерв снижения себестоимости товарной продукции за счет уменьшения зарплатоемкости:

Р↓З(ЗЕ)=ТП_в*(ЗЕ_в-ЗЕ_ф), ЗЕ_в>ЗЕ_ф,

2.2.15.
Резерв снижения себестоимости товарной продукции за счет уменьшения амортизациоемкости:

Р↓З(АЕ)=ТП_в*(АЕ_в-АЕ_ф), АЕ_в>АЕ_ф,

2.2.16. Общий резерв снижения себестоимости товарной продукции:

Р↓С = Р↓З(МЕ)+ Р↓З(ЗЕ)+ Р↓З(АЕ).

Таблица 17. - Расчет резервов снижения себестоимости товарной

продукции

Вид резерва	Сумма, тыс. р.
1. Резерв снижения себестоимости товарной продукции за счет уменьшения материалоемкости	5200,441
2. Резерв снижения себестоимости зарплатоемкости	8766,108
3. Резерв снижения себестоимости товарной продукции за счет уменьшения амортизациоемкости	0
4. Общий резерв снижения себестоимости товарной продукции	13966,549

Вывод: За отчетный период снизилась материалоемкость на 0,009, а за счет этого себестоимость товарной продукции, возможно уменьшить на 5200,44 тыс.руб., а если снизить зарплатоемкости на 0,014, себестоимость продукции так же можно уменьшить на 8766,1 тыс.руб. За счет снижения амортизациоемкости, себестоимость не возможно понизить, так как за отчетный период данный показатель уменьшился, что оценивается положительно. Общий возможный резерв снижения себестоимости товарной продукции равен 13966,5 тыс.руб.

2.3 Анализ прибыли

Анализ формирования прибыли до налогообложения (Табл. 18)

Различные стороны хозяйственной деятельности предприятия получают окончательную оценку в системе показателей финансовых результатов. Показатели финансовых результатов характеризуют эффективность деятельности предприятия. Основными среди них являются показатели прибыли и рентабельности.

Прибыль - это чистый доход предприятия, полученный в результате его хозяйственной деятельности. Убыток - это отрицательный финансовый результат, отражающий превышение расходов над доходами.

Категорию «доход» следует отличать от категории «прибыль». Доходы - это полученная экономическая выгода до вычитания расходов, связанных с получение этой выгоды.

Прибыль как важнейшая категория рыночных отношений выполняет ряд важнейших функций:

·      оценочную (прибыль характеризует экономический результат деятельности предприятия);

·              стимулирующую (за прибылью закрепляют статус цели функционирования коммерческих предприятий, размер прибыли предопределяет экономическое поведение хозяйствующих субъектов).

Прибыль является основным внутренним источником расширенного воспроизводства важным источником формирования доходов бюджетов различных уровней.

Расчеты:

2.3.1. Пдн = Ппродаж + ПД - ПР

где Пдн - прибыль до налогообложения,

КР - коммерческие расходы,

ПД - прочие доходы,

ПР - прочие расходы.

Вывод: за отчетный период в прибыль до налогообложения сократился более, чем в 2 раза, уменьшилась на 59,37%. А также уменьшился объем прибыли от продаж, на 51671, но ее удельный вес в прибыли до налогообложения вырос на 20%. Данное повышение произошло из-за роста удельного веса убытка от прочих видов деятельности в прибыли до налогообложения. Темп роста убытка от прочих видов деятельности за отчетный год составил 404%. Наибольшее влияние на данную величину оказал рост прочих расходов и процентов к уплате, а также снижение величины прочих доходов, это привело к резкому увеличению убытка в 4 раза. Предприятию необходимо большее внимание уделять формированию прибыли от продаж и увеличению ее объема и доли в структуре прибыли до налогообложения.

Таблица 18. - Анализ формирования прибыли до налогообложения

Показатель	Прошлый год сумма т.р	Удельный вес (%)	Отчетный год сумма т.р	Удельный вес (%)	Изменение		Темп роста, %	Темп прироста, %
					Сумма, тыс.р.	Уд. вес, %
1. Прибыль от продаж	100800	102,28%	49129	122,70%	-51671	20,42	48,74
2. Прибыль от прочих видов деятельности	-2250	-2,28%	-9090	-22,70%	-6840	-20,42%	404,00%	304,00
3. Прибыль до налогообложения	98550	100,00%	40039	100,00%	-58511	0	40,63	-59,37

Анализ формирования прибыли от продаж (Табл. 19)

Прибыль от продаж - показатель, отражающий финансовый результат (прибыль или убыток) от продажи товаров (продукции, работ, услуг).

Расчеты:

2.3.2. Ппродаж = Доходы по обычным видам деятельности - Расходы

по обычным видам деятельности = Пвал-КР-УР=В-Сполн тп

где Ппродаж - прибыль от продаж, тыс. р;

В - выручка от реализации продукции (работ, услуг), тыс. р.;

Сполн тп - себестоимость товарной продукции, тыс. р.

П вал- валовая прибыль, тыс. р.;

КР - коммерческие расходы, тыс. р.;

УР - управленческие расходы, тыс. р.

Вывод: за отчетный период величина выручки сократилась на 84460 тыс. руб. это составляет 15,22%. Полная себестоимость реализованной продукции уменьшалась на 32789, это 7,22%. Сравнивая снижение темпа роста выручки и себестоимости, видно, что себестоимость снижается медленнее, а это значит, что снижается эффективность текущей деятельности предприятия. Наибольший темп роста показали управленческие расходы: они выросли на 6,4%, коммерческие же расходы, напротив, уменьшились примерно в 1,5 раза, а их удельный вес в полной себестоимости также снизился на 7,37%. Таким образом, резкое сокращение выручки от продаж и более медленное сокращение полной себестоимости привели к тому, что прибыль от продаж за отчетный период уменьшилась более чем в 2 раза. Основное же влияние на снижение величины прибыли оказал рост управленческих расходов, это говорит о не целесообразном и неэффективном использовании ресурсов на предприятии, рост же управленческих расходов является негативным фактором.

Таблица 19. - Анализ формирования прибыли от продаж

Показатель	Прошлый год		Отчетный год		Изменение		Темп роста, %	Темп прироста %
	Сумма тыс. р,	Уд. вес, %	Сумма тыс. р,	Уд. вес, %	Сумма тыс. р,	Уд. вес, %
1. Выручка (нетто) от продаж	555000	100,00	470540	100,00%	-84460	0	84,78%	-15,22%
2. Полная себестоимость реализованной продукции в том числе:	454200	81,84%	421411	89,56%	-32789	7,72%	92,78%	-7,22%
2.1. Себестоимость продаж	256000	56,36%	254957	60,50%	-1043	4,14%	99,59%	-0,41%
2.2. Управленческие расходы	100000	22,02%	106400	25,25%	6400	3,23%	106,40%	6,40%
2.3. Коммерческие расходы	98200	21,62%	60054	14,25%	-38146	-7,37%	61,15%	-38,85%
3. Прибыль (убыток) от продаж	100800	18,16%	49129	10,44%	-51671	-7,72%	48,74%	-51,26%

Таблица 20. - Анализ формирования прибыли от прочих видов деятельности

Показатель	Прошлый год		Отчетный год		Изменение		Темп роста, %	Темп прироста %
	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %	Сумма, тыс.р.	Уд. вес, %	Сумма, тыс.р.	Уд. вес, %
1. Доходы от прочих видов деятельности, всего. в том числе:	19100	100,00%	15800	100,00%	-3300		82,72%	-17,28%
проценты к получению	2500	13,09%	1800	11,39%	-700	-1,70%	72,00%	-28,00%
доходы от участия в других организациях	1200	6,28%	1200	7,59%	0	1,31%	100,00%	0,00%
прочие доходы, в том числе:	15400	80,63%	12800	81,01%	-2600	0,38%	83,12%	-16,88%
2. Расходы, связанные с прочими видами деятельности, всего. в том числе:	21350	100,00%	24890	100,00%	3540	-	116,58%	16,58%
проценты к уплате	10150	47,54%	11840	47,57%	1690	0,03%	116,65%	16,65%
прочие расходы, в том числе:	11200	52,46%	13050	52,43%	1850	-0,03%	116,52%	16,52%
3. Прибыль от прочих видов деятельности	-2250	-	-9090	-	-6840		404,00%	304,00%

Вывод: За отчетный период доходы от прочих видов деятельности: Уменьшились на 3300, прироста составил -17,28%. Объем процентов к получению уменьшился на 700 тыс.руб., а доля процентов к получению 1,7%. Сумма доходов от участия в других организациях осталась прежней, но ее удельный вес вырос на 1,31%. Прочие доходы уменьшились на 2600 тыс.руб., их удельный вес в структуре доходов вырос на 0,38%. Величина процентов к уплате в составе расходов от прочих видов деятельности выросла на 1690 тыс. руб., так же как и их удельный вес 0,03%, а удельный вес прочих расходов снизился. В результате, общее влияние всех перечисленных факторов привело к росту убытка от прочих видов деятельности на 6840 тыс.руб.

Анализ распределения и использования прибыли (Табл. 21)

Чистая прибыль - часть балансовой прибыли предприятия, остающаяся в его распоряжении после уплаты налогов, сборов, отчислений и других обязательных платежей в бюджет. Чистая прибыль используется для увеличения оборотных средств предприятия, формирования фондов и резервов, и реинвестиций в производство.

Вывод: Прибыль до налогообложения уменьшилась на 59,37%, как отмечалось ранее (Табл. 18), это более чем в 2 раза и, тем не менее, ее удельный вес в чистой прибыли не изменился и составил 131,58%. Текущий налог на прибыль уменьшился, так как и прибыль до налогообложения уменьшилась. Но и его удельный вес в составе чистой прибыли не изменился, как и в прошлом году, он равен -31,58%. Влиянии данных факторов на величину чистой прибыли нет, что вполне объяснимо, так как налоговая ставка по налогу на прибыль за отчетный год не изменялась

Таблица 21. - Анализ распределения и использования прибыли

Показатель	Прошлый год		Отчетный год		Изменение		Темп роста, %	Темп прироста %
	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %
1. Прибыль до налогообложения	98550	131,58	40039	131,58	-58511	0,00%	40,63%	-59,37%
2. Текущий налог на прибыль	-23652	-31,58	-9609	-31,58	14043	0,00%	40,63%	-59,37%
3. Чистая прибыль	74898	100,00	30430	100,00	-44468	0,00%	40,63%	-59,37%

Резервы роста прибыли до налогообложения (Табл. 22)

Увеличение выручки (нетто) от продаж продукции:

Р↑ПР(ВРн) = Р↑РП*(1-ЗРТП₁),

где Р↑РП - резерв роста объема реализованной продукции.

Снижение полной себестоимости реализованной продукции за счет снижения управленческих расходов:

Р↑ПР(СП)=Р↓УР=УР₁-УР₀, если УР₁>УР₀,

Увеличение прибыли от прочих видов деятельности:

Р↑Ппд =Р↑Дпд+Р↓Рпд=(Дпд0-Дпд1)+(Рпд1-Рпд0),

если Дпд0>Дпд1, Рпд1>Рпд0,

где Р↑Дпд - резерв роста доходов от прочей деятельности (до уровня прошлого года), Р↓Рпд - резерв снижения расходов от прочей деятельности (до уровня прошлого года).

Сводный резерв роста прибыли до налогообложения:

Р↑ПДН= Р↑ПР(ВРн)+ Р↑ПР(СП)+ Р↑ППД

Таблиц 22. - Резервы роста прибыли до налогообложения

Вид резерва	Сумма, тыс. р.
1. Увеличение выручки (нетто) от продаж продукции (Р↑ПР(ВРн))	3179,542
2. Снижение полной себестоимости реализованной продукции, (Р↑ПР(СП))	6400
в том числе за счет:
- снижения управленческих расходов	6400
3. Увеличение прибыли от прочих видов деятельности (Р↑Ппд)	6840
4. Сводный резерв роста прибыли до налогообложения (Р↑ПДН)	16419,542

Вывод: величину прибыли до налогообложения можно увеличить за счет роста выручки от продаж - на 3179,5 тыс.руб., за счет снижения управленческих расходов - на 6400 тыс.руб. и за счет увеличения прибыли от прочих видов деятельности - на 6840 тыс. руб. В целом же, резерв роста прибыли до налогообложения составляет 16419,5 тыс.руб.

3. Анализ финансового состояния

.1 Оценка имущественного положения

Финансовое состояние предприятия характеризуется состоянием его капитала в процессе кругооборота, а также способностью финансировать свою деятельность на определенный момент времени.

Финансовое состояние предприятий может быть устойчивым, неустойчивым и кризисным. Устойчивое финансовое состояние достигается при достаточности собственного капитала, достаточной ликвидности оборотных активов, стабильных доходах и широких возможностях привлечения заемных средств.

Основным источником информации для анализа является финансовая отчетность. Согласно действующим нормативно-правовым актам финансовая отчетность включает: бухгалтерский баланс; отчет о прибылях и убытках; отчет о движении капитала; отчет о движении денежных средств; отчет о движении фондов (приложение к бухгалтерскому балансу); пояснительную записку; аудиторское заключение. Для субъектов малого предпринимательства, абсолютно преобладающих в сфере услуг, состав финансовой отчетности может быть ограничен бухгалтерским балансом и отчетом о прибылях и убытках.

Внеоборотные активы - собственные средства фирм, изъятые ими из хозяйственного оборота, но отражаемые в бухгалтерском балансе.

Таблица 23. - Аналитическая характеристика имущества в разрезе внеоборотных и оборотных активов

Показатель	На начало отчетного года		На конец года		Изменение		Темп роста, %	Темп прироста %
	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %
1	2	3	4	5	6	7	8	9
1. Внеоборотные	552570	80,32	583300	79,43	30730	-0,89	105,56	5,56
2. Оборотные активы	135352	19,68	151055	20,57	15703	0,89%	111,60%	11,60
3. Стоимость имущества предприятия, всего (итог актива баланса	687922	100	734355	100	46433		106,75	6,75

Вывод: за отчетный период стоимость внеоборотных активов увеличилась на 30730 тыс.руб., удельный вес уменьшился на 0,89. А стоимость оборотных активов увеличилась на 15703, а удельный вес увеличился на 0,89. Общая стоимость имущества за счет влияния указанных показателей выросла на 46433 тыс. руб., это 6,75%. В итоге сравнивая показатели видно, что темп оборотных активов больше, на 6,04%.

Анализ реальных активов (Табл. 24)

Реальные активы компании - сумма остатков (сальдо) основных средств (за вычетом износа), запасов незавершенного производства, малоценного и быстроизнашивающегося инвентаря.

Реальные активы предприятия это: нематериальные активы, основные средства, производственные запасы и затраты в незавершенном строительстве. Уменьшение общего объема реальных активов, как правило, свидетельствует о снижении производственного потенциала предприятия и рассматривается как негативное явление.

Вывод: за отчетный период величина реальных активов выросла на 21418 тыс.руб., что можно считать положительным моментом. Наибольший прирост наблюдался у нематериальных активов, он составил 66,67%, они и оказали наибольшее влияние на реальные активы, из 21418, НМА составляет 10000. За отчетный период величина незавершенного производства выросла на 16,85%, а удельный вес в общей сумме реальных активов увеличился на 0,18%, у незавершенного производства достаточно большой темп роста.

За отчетный период основные средства увеличились на 9430 тыс.руб., хотя удельный вес основных средств уменьшился на 2,09%, это также позволяет сделать вывод о негативной динамике развития производственных процессов данного предприятия. А темп роста ОС оказался самым медленным среди всех рассматриваемых показателей.

Таблица 24. - Анализ реальных активов

Показатель	На начало отчетного года		На конец года		Изменение		Темп роста, %	Темп прироста %
	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %
1	2	3	4	5	6	7	8	9
1. Нематериальные активы	15000	3,10	25000	4,94	10000	1,85	166,67	66,67
2. Основные средства	452570	93,46	462000	91,36	-2,09	102,0	2,08
3. Производственные запасы	9450	1,95	10218	2,02%	768	0,07	108,13	8,13%
4. Незавершенное производство	7240	1,50%	8460	1,67%	1220	0,18%	116,85%	16,85%
5. Итого реальные активы	484260	100,00%	505678	100,00%	21418		104,42%	4,42%

Следом рассчитываются Основные финансовые коэффициенты оценки имущественного положения

Основные финансовые коэффициенты оценки имущественного положения (Табл. 25)

Расчет:

3.1.1. Динамика имущества = Бк/Бн, где Бк - итог баланса на конец периода;

Бн - итог баланса на начало периода.

3.1.2. Доля внеоборотных активов в имуществе = ВА/Б, где ВА - внеоборотные активы;

Б - итог баланса.

3.1.3. Доля оборотных активов в имуществе = ОбА/Б, где ОбА - оборотные активы.

3.1.4. Доля реальных активов в имуществе = РА/Б, где РА - реальные активы.

.1.5.  Доля денежных средств и краткосрочных финансовых вложений в оборотных активах = (ДС+КФВ)/ОбА,

где ДС - денежные средства;

КФВ - краткосрочные финансовые вложения.

.1.6. Доля запасов в оборотных активах = Запасы/ОбА.

3.1.7 Доля дебиторской задолженности в оборотных активах = ДЗ/ОбА, где ДЗ - дебиторская задолженность.

3.1.8 Доля основных средств во внеоборотных активах = ОС/ВА, где ОС - основные средства.

.1.9   Доля нематериальных активов во внеоборотных активах = НМА/ВА, где НМА - нематериальные активы.

3.1.10 Доля долгосрочных финансовых вложений во внеоборотных активах = ДФВ/ВА, где ДФВ - долгосрочные финансовые вложения.

Таблица 25. - Основные финансовые коэффициенты оценки имущественного положения

Наименование финансового коэффициента	Расчетные значения			Расчетные значения
	На начало прошлого года	На конец прошлого года	Изменение	На начало отчетного года	На конец отчетного года	Изменение
1	2	3	4	5	6	7
Динамика имущества		1,029	1,029	1,029	1,067	0,038
Доля внеоборотных активов в имуществе	0,785	0,803	0,018	0,803	0,794	-0,009
Доля оборотных активов в имуществе	0,215	0,197	-0,018	0,197	0,206	0,009
Доля реальных активов в имуществе	0,658	0,704	0,046	0,704	0,689	-0,015
Доля денежных средств и краткосрочных финансовых вложений в оборотных активах	0,114	0,116	0,001	0,116	0,090	-0,025
Доля запасов в оборотных активах	0,174	0,164	-0,010	0,164	0,166	0,001
Доля дебиторской задолженности оборотных активах	0,697	0,706	0,009	0,706	0,730	0,024
Доля основных средств во внеоборотных активах	0,762	0,819	0,057	0,819	0,792	-0,027
Доля нематериальных активов во внеоборотных активах	0,048	0,027	-0,020	0,027	0,043	0,016
Доля долгосрочных финансовых вложений во внеоборотных активах	0,190	0,154	-0,037	0,154	0,165	0,011

Темп роста имущества =1,037297

Вывод: в отчетном году темп роста имущества составил 103,73%. Доля внеоборотных активов в имуществе уменьшилась, а оборотных увеличилась на 0,9%, в прошлом году, изменения доли внеоборотных и оборотных активов в имуществе были большими и составляли 1,8%. Доля реальных активов в имуществе уменьшилась на 0,015, это говорит о негативной динамике изменения данного показателя, снижении производственного потенциала предприятия. В предыдущем периоде рост доли реальных активов в имуществе составил 0,046, в отчетном же году их количество уменьшилось. Негативным фактором является и то, что доля денежных средств и краткосрочных финансовых вложений уменьшилась на 0,025, тогда как в прошлом отчетном периоде, этот показатель характеризовался небольшим приростом. доля запасов в оборотных активах за отчетный период несколько выросла, но основной причиной роста можно считать в основном, увеличение незавершенного производства, а этот фактор нельзя отнести к позитивным.

Рост удельного веса дебиторской задолженности в оборотных активах также считается негативным, увеличение задержек, все это можно отнести к причине не исполнения обязательств по договорам. В прошлом году этот показатель также вырос. Доля основных средств во внеоборотных активах уменьшилась на 2,7%, а за предыдущий период она увеличилась на 5,7%. Доля нематериальных активов увеличилась на 1,6%, а за предыдущий период она уменьшилась на 2,1%. Доля долгосрочных финансовых вложений во внеоборотных активах увеличилась на 1,1%. В целом же, по многим показателям прослеживается негативная, это говорит об ухудшении имущественного положения предприятия.

Анализ внеоборотных активов (Табл. 26)

Внеоборотные активы - собственные средства фирм, изъятые ими из хозяйственного оборота, но отражаемые в бухгалтерском балансе. К внеоборотным активам относят отвлеченные средства, текущие изъятия оборотных средств, основные средства, переданные филиалам и подразделениям фирмы.

Вывод: за отчетный период удельный вес НМА вырос на 1,57% - что составило 10000 т.р., а темп роста составил 166,67%. Также выросла стоимость основных средств, но ее удельный вес в общей величине внеоборотных активов снизился на 2,7%. Долгосрочные финансовые вложения выросли на 11300 т.р., также вырос их удельный вес на 1,13%, данное увеличение оценивается как негативное. В целом же, прирост внеоборотных активов за отчетный год составил 30730 тыс.руб. или 5,56%.

Таблица 26. - Анализ внеоборотных активов

Показатель	На начало отчетного года		На конец отчетного года		Изменение		Темп роста, %	Темп прироста %
	Сумма, т.р.	Уд. вес, %	Сумма, т.р.	Уд. вес, %	Сумма, т.р.	Уд. вес, %
1	2	3	4	5	6	7	8	9
1. Нематериальные	15000	2,71	25000	4,29	10000	1,58	166,67	66,67
2. Основные средства	452570	81,90	462000	79,20	9430	-2,70	102,08	2,08
3. Долгосрочные финансовые вложения	85000	15,38	96300	16,51	11300	1,13	113,29	13,29
4. Итого внеоборотные активы	552570	100	583300	100	30730	-	105,56	5,56

Анализ оборотных активов (Табл. 27)

Оборотные активы предприятий, фирм, отражаются в активе их бухгалтерского баланса. Оборотные активы включают:

·   наличные средства,

·        дебиторскую задолженность,

·        запасы,

·        ликвидные ценные бумаги,

·        выданные авансы и прочие ликвидные активы, которые могут быть быстро преобразованы в наличные средства.

Оборотные активы очень важны для фирм, потому что они используются для финансирования ежедневных операций и оплаты текущих расходов. В зависимости от типа и сферы бизнеса оборотными активами может быть как сырая нефть, так и выпечка, или, например, иностранная валюта.

Анализ динамики состава и структуры оборотных активов дает возможность установить размер абсолютного и относительного прироста или уменьшения наиболее мобильной части имущества. Прирост оборотных активов свидетельствует о расширении деятельности предприятия, однако очень важно, за счет каких статей происходит прирост или снижение оборотных средств.

Вывод: за отчетный период прирост оборотных производственных фондов составил 11,95% или 2246 тыс.руб., наибольшее влияние на данный рост оказало увеличение незавершенного производства и производственных запасов, т.е. сырья и материалов. Рост НЗП является негативным фактором.

Таблица 27. - Анализ оборотных активов

Показатель	На начало отчетного года		На конец года		Изменение		Темп роста, %	Темп прироста %
	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %
1. Оборотные производственные фонды, в том числе:	18796	13,89	21042	13,93	2246		111,95%	11,95%
1.1. Производственные запасы	9450	6,98	10218	6,76	768	-0,22	108,13%	8,13%
1.2. Незавершенное производство	7240	5,35	8460	5,60	1220	0,25	116,85%	16,85%
1.3. Расходы будущих периодов	216	0,16	320	0,21	104	0,05	148,15%	48,15%
1.4. НДС по приобретенным ценностям	1890	1,40	2044	1,35	154	-0,04	108,15%	8,15%
2. Фонды обращения, в том числе:	116556	86,11	130013	86,07	13457	-0,04	111,55%	11,55%
2.1. Готовая продукция и товары	5320	3,93	6006	3,98	686	0,05	112,89%	12,89%
2.3. Дебиторская задолженность	95600	70,63	110340	73,05	14740	2,42	115,42%	15,42%
2.4. Краткосрочные финансовые вложения	356	0,26	452	0,30	96	0,04	126,97%	26,97%
2.5. Денежные средства	15280	11,29	13215	8,75	-2065	-2,54	86,49%	-13,51%
2.6. Прочие оборотные активы
3. Итого оборотные активы	135352	100,00%	151055	100,00%	15703		111,60%	11,60%

Фонд обращения, вырос на 11,55% это вызвано увеличением готовой продукции на 686 тыс.руб., ростом дебиторской задолженности на 14740 тыс.руб. Объем денежных средств в текущем году уменьшился на 2,95%, т.е. уменьшилась величина наиболее ликвидных активов. Небольшой рост показали краткосрочные финансовые вложения, а также готовая продукция и товары, что свидетельствует об их положительной динамике изменения. В целом же, величина оборотных активов выросла на 15703 т.р, что расценивается, как положительный сдвиг в структуре активов предприятия в целом.

 

Баланс дебиторской и кредиторской задолженности (Табл. 28)

Активное сальдо - это превышение дебиторской задолженности над кредиторской задолженностью. Пассивное сальдо - это превышение кредиторской задолженности над дебиторской задолженностью.

Пассивное сальдо:

ПС=КЗ-ДЗ, если КЗ>ДЗ

Активное сальдо:

АС=ДЗ-КЗ, если ДЗ>КЗ

Таблица 28. - Баланс дебиторской и кредиторской задолженности

Элементы дебиторской задолженности	На начало года	На конец года	Изменение	Элементы кредиторской задолженности	На начало года	На конец года	Изменение
Долгосрочная ДЗ			Займы и кредиты	160000	120000	-40000
Краткосрочная ДЗ, в т.ч.:	95600	110340	14740	Краткосрочная КЗ, в т.ч.:	107404	96385	-11019
покупатели и заказчики	95600	110340	14740	поставщики и подрядчики	85404	76385	-9019
				задолженность перед персоналом организации	2000	4000	2000
				задолженность перед государственными внебюджетными фондами	5000	3000	-2000
				задолженность по налогам и сборам	15000	13000	-2000
ИТОГО:	95600	110340	14740	ИТОГО:	267404	216385	-51019
Пассивное сальдо	171804	106045	-65759	Активное сальдо	-	-	-
БАЛАНС	267404	216385	-51019	БАЛАНС	267404	216385	-51019

Вывод: за отчетный период краткосрочная дебиторская задолженность выросла на 14740 тыс.руб., а краткосрочная кредиторская задолженность уменьшилась на 11019.

На начало года объем кредиторской задолженности был больше объема дебиторской задолженности на 171804 тыс.руб., а на конец периода - на 106045 тыс.руб.. Таким образом, в отчетном периоде имеет место пассивное сальдо. Наиболее оптимальным соотношением дебиторской и кредиторской задолженностей является их равенство. Предприятию необходимо ликвидировать разницу между дебиторской и кредиторской задолженностями.

3.2 Оценка финансовой устойчивости

Анализ капитала в разрезе его основных составляющих (Табл. 29)

Финансовая устойчивость - это определенное состояние счетов организации, гарантирующее ее постоянную платежеспособность.

Капитал - это средства, которыми располагает субъект хозяйствования для осуществления своей деятельности с целью получения прибыли.

Формируется капитал предприятия как за счет собственных, так и за счет заемных источников.

Анализ начинается с изучения объема, состава и структуры капитала в разрезе двух основных элементов: собственного капитала и заемного капитала.

Таблица 29. - Анализ капитала в разрезе его основных составляющих

Показатель	На начало отчетного года		На начало конец года		Изменение		Темп роста, %	Темп прироста %
	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %
1. Заемный капитал	267404	38,87%	216385	29,47%	-51019	-9,41%	80,92%	-19,08%
2. Собственный капитал	420518	61,13%	517970	70,53%	97452	9,41%	123,17%	23,17%
3. Капитал, всего	687922	100,00%	734355	100,00%	46433		106,75%	6,75%

Вывод: за отчетный период капитал предприятия вырос на 46433 тыс.руб., его прирост составил 6,75%. Величина заемного капитала снизилась на 19,41%, это положительная динамике изменения структуры капитала. Достаточно быстрый темп роста собственного капитала по сравнению с заемным заслуживает положительной оценки, темп роста составил 123,17%, а темп роста капитала предприятия всего составил 106,75%. Таким образом, за отчетный год в структуре и динамике капитала предприятия произошли положительные изменения.

Анализ заемного капитала (Табл. 30)

Заемный капитал - капитал, образуемый за счет получения кредитов, выпуска и продажи облигаций, получения средств по другим видам денежных обязательств

Вывод: За отчетный период общая величина заемного капитала уменьшилась на 51019 тыс.руб., это 19,08%, что является положительным моментом. У предприятия полностью отсутствуют долгосрочные обязательства, а это говорит о том, что все обязательства перед контрагентами должны быть погашены предприятием в течение 1 года, а это влечет за собой значительное отвлечение средств для их погашения, что оценивается негативно. В структуре краткосрочных обязательств произошли изменения, величина и доля кредитов, и займов в ней уменьшилась на 40000 тыс.руб. и 4,38% соответственно, доля же кредиторской задолженности предприятия увеличилась на эти же 4,38%. Сама величина кредиторской задолженности снизилась на 10,26%.

Таблица 30. - Анализ заемного капитала

Показатель	На начало отчетного года		На конец года		Изменение		Темп роста, %	Темп прироста %
	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %
1	2	3	4	5	6	7	8	9
1. Долгосрочные обязательства,	0	0,00%	0	0,00%	0	0,00%	0,00%	0,00%
2. Краткосрочные обязательства, в том числе:	267404	100,00%	216385	100,00%	-51019	0	80,92%	-19,08%
2.1. Займы и кредиты	160000	59,83%	120000	55,46%	-40000	4,38%	75,00%	-25,00%
2.2. Кредиторская задолженность	107404	40,17%	96385	44,54%	-11019	4,38%	89,74%	-10,26%
3. Итого заемный капитал	267404	100,00%	216385	100,00%	-51019	0,00%	80,92%	-19,08%

Анализ собственного капитала (Табл. 31)

Собственный капитал представляет собой совокупность финансовых ресурсов компании, сформированных за счёт средств учредителей (участников) и финансовых результатов деятельности.

Вывод: за отчетный период величина собственного капитала увеличилась на 23,17%. Размер уставного капитала не изменился, добавочный капитал вырос на 21,88%, но его удельный снизился на 0,8%. В 3 раза выросла величина нераспределенной прибыли, а ее доля в собственном капитале увеличилась на 3,86%. Темп роста собственного капитала составил 123,17%, в основном за счет увеличения нераспределенной прибыли. При сопоставлении темпов роста уставного капитала, уменьшенного на величину собственных акций, выкупленных у акционеров, и собственного капитала, было выявлено, что темп роста собственного капитала оказался больше темпа роста уставного капитала на 23,17%.

Таблица 31. - Анализ собственного капитала

Показатель	На начало отчетного года		На начало конец года		Изменение		Темп роста, %	Темп прироста %
	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. р.	Уд. вес, %
1	2	3	4	5	6	7	8	9
1. Уставный капитал	50000	11,89%	50000	9,65%	0	-2,24%	100,00%	0,00%
2. Добавочный капитал	320000	76,10%	390000	75,29%	70000	-0,80%	121,88%	21,88%
3. Резервный капитал	40000	9,51%	45000	8,69%	5000	-0,82%	112,50%	12,50%
4. Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	10518	2,50%	32970	6,37%	22452	3,86%	313,46%	213,46%
5. Итого собственный капитал	420518	100,00%	517970	100,00%	97452	0,00%	123,17%	23,17%

Анализ собственного оборотного капитала (Табл. 32)

Оборотный капитал - стоимостное выражение предметов труда, которые участвуют в процессе производства один раз, полностью переносят свою стоимость на себестоимость продукции, изменяют свою натурально-вещественную форму.

Расчет:

.2.1. Способ №1: СОК=ОбА-КО-ДО=СК-ВА.

Основан на предположении, что источниками финансирования оборотных активов являются собственный капитал, долгосрочные и краткосрочные обязательства.

.2.2. Способ №2: СОК=ОбА-КО=СК+ДО-ВА.

Основан на предположении, что источниками финансирования оборотных активов являются собственный капитал и краткосрочные обязательства, а долгосрочные обязательства рассматриваются в качестве источника финансирования исключительно внеоборотных активов.

Таблица 32. - Анализ собственного оборотного капитала

Показатель	На начало отчетного года, тыс. р.	На конец отчетного года, тыс. р.	Изменение, тыс. р.
1. Оборотные активы	135352	151055	15703
2. Краткосрочные обязательства	267404	216385	-51019
3. Собственный капитал	420518	517970	97452
4. Внеоборотные активы	552570	583300	30730
5. Собственный оборотный капитал	I. -132052 II. -132050	I. -65330 II. -65330	I. 66722 II. 66722

Вывод: способ расчета собственного оборотного капитала в данном случае не имеет значения, показатели получились равными, т.к. долгосрочных обязательств у предприятия нет, поэтому источником финансирования оборотных активов являются только краткосрочные обязательства, а внеоборотные активы формируются за счет собственного капитала.

Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости (Табл. 33)

Финансовая устойчивость - составная часть общей устойчивости предприятия, сбалансированность финансовых потоков, наличие средств, позволяющих организации поддерживать свою деятельность в течение определенного периода времени, в том числе обслуживая полученные кредиты и производя продукцию. Во многом определяет финансовую независимость организации.

Расчет:

3.2.3.     Излишек или недостаток собственных источников формирования запасов:

dEc=(СК-ВА)-З, где З - запасы.

3.2.4.     Излишек или недостаток собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов:

dEt=(СК+ДКЗ-ВА)-З,

где ДКЗ - долгосрочные кредиты и займы.

3.2.5.     Излишек или недостаток общей величины источников формирования запасов:

dEs=(СК+ДКЗ+ККЗ-ВА)-З,

где ККЗ - краткосрочные кредиты и займы.

Вывод: исходя из вышеприведенных показателей, финансовая не устойчивость предприятия является относительной. Т.е собственных и долгосрочных заемных источников недостаточно для формирования запасов, но привлечение краткосрочных заемных средств позволяет их формировать. Положительным моментом можно назвать, что по сравнению отчетные показатели по сравнению с прошлогодними выросли.

Вывод: в результате получается, что сумма краткосрочной кредиторской задолженности, привлекаемой для формирования запасов, существенно превышает суммарную стоимость запасов сырья и материалов и готовой продукции, как на начало, так и на конец отчетного года. К концу года ситуация немного улучшилась и стоимость запасов выросла примерно на 1500 тыс.руб. Краткосрочные кредиты и займы уменьшилась на 40 000 руб. Затраты в незавершенном производстве и расходы будущих периодов увеличились, а их сумма должна быть меньше суммы собственного капитал и долгосрочной кредиторской задолженности, уменьшенной на величину внеоборотных активов. Но в конечном итоге получилось, что показатели предприятия не соответствуют рекомендуемым нормам. Что позволяет говорить о недопустимости относительной финансовой неустойчивости предприятия.

Таблица 33. - Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости

Название показателя	На начало прошлого года	На конец прошлого года	Изменение	На начало отчетного года	На конец отчетного года	Изменение
1. Излишек или недостаток собственных источников формирования запасов, тыс. р.	-61162	-154278	-93116	-154278	-90334	63944
2. Излишек или недостаток собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов, тыс. р.	-11162	-154278	-143116	-154278	-90334	63944
3. Излишек или недостаток общей величины источников формирования запасов, тыс. р.	118400	113126	-5274	5722	29666	23944
Тип финансовой устойчивости	Относительная финансовая неустойчивость			Относительная финансовая не устойчивость

Таблица 33а. - Оценка степени допустимости относительной финансовой неустойчивости

Название показателя	На начало отчетного года, тыс. р.	На конец отчетного года, тыс. р.
1. Запасы сырья и материалов (Зсм)	9450	10218
2. Запасы готовой продукции (Згп)	5320	6006	160000	120000
4. Запасы незавершенного производства (Знп)	7240	8460
5. Расходы будущих периодов (Зрбп)	216	320
6. Собственный капитал (СК)	420518	517970
7 Внеоборотные активы (ВА)	552570	583300
8. (Зсм + Згп) - ККЗз	-145230	-103776
9. (СК + ДКЗ - ВА) - (Знп + Зрбп)	-139508	-74110

Основные финансовые коэффициенты оценки финансовой устойчивости (Табл. 34)

Расчеты:

3.2.6.    Коэффициент финансовой независимости:

Кфн=СК/Б

3.2.7.    Коэффициент финансовой зависимости:

Кфз=Б/СК

3.2.8.    Коэффициент концентрации заемного капитала:

Ккзк=ЗК/Б

3.2.9.    Коэффициент задолженности:

Кзад=ЗК/СК

3.2.10.  Коэффициент обеспеченности собственными средствами:

Косс=СОК/ОбА

3.2.11.  Доля покрытия собственными оборотными средствами запасов:

ДПз(СОС)=СОК/З

3.2.12.  Доля покрытия собственными оборотными средствами и долгосрочными кредитами и займами запасов:

ДПз(СОС+ДКЗ)=(СОК+ДКЗ)/З

3.2.13.  Коэффициент мобильности собственного капитала:

Кмоб.ск=СОК/СК

3.2.14.  Коэффициент структуры заемного капитала:

Кстр.зк=ДО/ЗК

3.2.15.  Доля долгосрочных кредитов и займов в долгосрочных обязательствах:

Ддкз(до)=ДКЗ/ДО

3.2.16.  Доля отложенных налоговых обязательств в долгосрочных обязательствах:

Доно(до)=ОНО/ДО

3.2.17.  Доля краткосрочных обязательств в заемном капитале = Дко(зк)=КО/ЗК

3.2.18.        Доля кредиторской задолженности в краткосрочных обязательствах: Дкз(ко)=КЗ/КО

.2.19. Доля краткосрочных кредитов и займов в краткосрочных обязательствах: Дккз(ко)=ККЗ/КО

Таблица 35. - Основные финансовые коэффициенты оценки финансовой устойчивости

Наименование финансового коэффициента	Рекомендуемое значение	Расчетные значения
		На начало отчетного года	На конец отчетного года	Изменение
1	2	3	4	5
Коэффициент финансовой независимости	≥0,5	0,611	0,705	0,094
Коэффициент финансовой зависимости	≤2	1,636	1,418	-0,218
Коэффициент концентрации	≤0,5	0,389	0,295	-0,094
Коэффициент задолженности	≤1	0,636	0,418	-0,218
Коэффициент обеспеченности собственными средствами	≥0,1	-0,976	-0,432	0,544
Доля покрытия собственными оборотными средствами запасов	≥0,6-0,8	-5,941	-2,613	3,328
Доля покрытия собственными оборотными средствами и долгосрочными кредитами и займами запасов	≥1	-5,941	-2,613	3,328
Коэффициент мобильности собственного капитала	≥0,3-0,5	-0,314	-0,126	0,188
Коэффициент структуры заемного капитала		0,000	0,000	0,000
Доля долгосрочных кредитов и займов в долгосрочных обязательствах		0,000	0,000	0,000
Доля отложенных налоговых обязательств в долгосрочных обязательствах		0,000	0,000	0,000
Доля краткосрочных обязательств в заемном капитале		1,000	1,000	0,000
Доля кредиторской задолженности в краткосрочных обязательствах		0,402	0,445	0,043
Доля краткосрочных кредитов и займов в краткосрочных обязательствах		0,598	0,555	-0,043

Вывод: за отчетный период коэффициент финансовой независимости вырос на 0,094, а на конец отчетного года составил 0,705, рекомендуемое значение коэффициента - ≥0,5, это позволяет нам сказать о финансовой независимости предприятия. Коэффициент финансовой зависимости изначально находился в пределах рекомендуемого значения, которое равно 2, а за отчетный год снизился на 0,218. Коэффициент концентрации заемного капитала снизился на 0,094 и составил на конец отчетного периода 0,295, что соответствует рекомендуемому значению ≤0,5, можно судить о снижении доли заемного капитала в общей структуре капитала, это можно оценить как положительную динамику изменения структуры капитала предприятия.

Коэффициент задолженности за отчетный год уменьшился на 0,218, при рекомендуемом значении ≤1,0, показатель составил 0,418. Коэффициент обеспеченности собственными средствами на конец отчетного года составил -0,432, тогда как его рекомендуемое значение ≥0,1, положительным моментом в данном случае можно считать, что коэффициент вырос на 0,544, поэтому можно предполагать, что через какое-то время показатель достигнет рекомендуемого значения. Сейчас же можно утверждать, что собственные средства не участвуют в формировании оборотных активов. Доля покрытия собственными оборотными средствами запасов и доля покрытия собственными оборотными средствами и долгосрочными кредитами и займами запасов на конец отчетного периода составили -2,613, тогда как их рекомендуемые значения ≥0,6-0,8 и ≥1 соответственно. Но положительным моментом считается все-таки, что коэффициент вырос, это положительная тенденция. Такая же ситуация наблюдается и с коэффициентом мобильности собственного капитала: при его рекомендуемом значении ≥0,3-0,5, значение коэффициента на конец периода составляет -0,126, однако, за отчетный период этот показатель вырос на 0,188.

Коэффициент структуры заемного капитала и доля долгосрочных кредитов и займов в долгосрочных обязательствах за отчетный год равны нулю, так как долгосрочных обязательств в отчетном году у предприятия нет.

Доля краткосрочных обязательств не изменилась. Привлеченные заемные средства гасятся в течение 12 месяцев, а это говорит о риске, на который идет предприятие. Также за исследуемый период доля кредиторской задолженности в краткосрочных обязательствах повысилась, а доля краткосрочных кредитов и займов снизилась на 0,043, т.е. предприятие уменьшило свою задолженность по кредитам более быстрыми темпами, нежели задолженность перед поставщиками.

В общем же, можно сказать, что предприятие показало хорошую динамику в отношении увеличения независимости от заемных средств, но все же быть более внимательными к структуре заемных средств, так как там наблюдается негативная динамика.

.3 Оценка платежеспособности и ликвидности

Основные финансовые коэффициенты оценки платежеспособности (Табл. 35)

Одним из важнейших критериев оценки финансового состояния предприятия является его платежеспособность. В практике анализа различают текущую и долгосрочную платежеспособность.

Платежеспособность - способность предприятия полностью выполнить свои обязательства по платежам, исходя из наличия у них денежных средств, необходимых и достаточных для выполнения этих обязательств. Предприятие считается платежеспособным, если имеющиеся у него денежные средства, краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги, временная финансовая помощь другим предприятиям) и активные расчеты (расчеты с дебиторами) покрывают его краткосрочные обязательства (краткосрочные кредиты и займы, кредиторскую задолженность). На текущую платежеспособность предприятия непосредственное влияние оказывает ликвидность его оборотных активов (возможность преобразовать их в денежную форму или использовать для уменьшения текущих обязательств). Поэтому для оценки текущей платежеспособности обычно используют основные показатели ликвидности.

Расчеты:

3.3.1.  Коэффициент общей платежеспособности (вариант 1)=РА/ЗК

3.3.2. Коэффициент общей платежеспособности (вариант 2) = (РА+ГП)/ЗК

.3.3.  Коэффициент инвестирования (вариант 1)=СК/ВА

.3.4.  Коэффициент инвестирования (вариант 2)=(СК+ДО)/ВА

Таблица 35. - Основные финансовые коэффициенты оценки

платежеспособности

Наименование финансового коэффициента	Рекомендуемое значение	Расчетные значения
		На начало отчетного года	На конец отчетного года	Изменение
1)Общей платежеспособности (вариант	≥1	1,811	2,337	0,526
2)Общей платежеспособности (вариант	>1	1,831	2,365	0,534
Инвестирования (вариант 1)	≥1	0,761	0,888	0,127
Инвестирования (вариант 2)	>1	0,761	0,888	0,127

Вывод: За исследуемый период оба коэффициента общей платежеспособности показали положительную динамику, оба они увеличились и соответствуют рекомендуемым значениям. На конец отчетного периода обязательства предприятия были на 233,7% обеспечены его реальными активами и на 236,5% - его реальными активами и готовой продукцией.

Значения коэффициента инвестирования меньше рекомендуемых, хотя они и увеличились. В итоге получилось что, внеоборотные активы предприятия выросли на 88,8%, а сформированы они за счет собственных источников средств, так как долгосрочные источники средств отсутствуют.

Анализ чистых оборотных активов (Табл. 36)

Чистые оборотные активы - та часть оборотных активов компании, которая сформирована за счет собственных средств и «длинных» денег, то есть долгосрочных займов

Расчеты:

3.3.5. Чистые оборотные активы:

ЧОА=ОбА-КО>0

Таблица 36. - Анализ чистых оборотных активов

Показатель	На начало года, тыс. р.	На конец года, тыс. р.	Изменение, тыс. р.
1. Оборотные активы	135352	151055	15703
2. Краткосрочные обязательства	267404	216385	-51019
3. Чистые оборотные активы	-132052	-65330	66722

Вывод: на конец отчетного года чистые оборотные активы предприятия составляли -65330, из этого можно сделать вывод, что оборотных активов не хватит, чтобы погасить все краткосрочные обязательства предприятия.

На начало года обязательства превышали оборотные активы почти вдвое. К концу года величина краткосрочной задолженности уменьшилась на 51019 тыс.руб., а величина оборотных активов выросла на 15703 тыс.руб. Но все же всех оборотных активов не хватит погасить краткосрочные обязательства предприятия, данную ситуация остается критической.

Относительные показатели оценки ликвидности предприятия (Табл. 37)

Ликвидность предприятия заключается в его возможности обратить активы в наличность и погасить свои обязательства, то есть в возможности покрыть долговые обязательства предприятия его активами, срок превращения которых в денежную наличность соответствует сроку погашения платежных обязательств.

Коэффициент текущей ликвидности отражает способность компании погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счёт только оборотных активов. Чем показатель больше, тем лучше платежеспособность предприятия.

Коэффициент быстрой ликвидности отражает способность компании погашать свои текущие обязательства в случае возникновения сложностей с реализацией продукции.

Коэффициент абсолютной ликвидности отражает ликвидность баланса и показывает, какую часть кредиторской задолженности предприятие может погасить немедленно.

Расчеты:

3.3.6.  Коэффициент абсолютной ликвидности =ДС/КО

3.3.7. Коэффициент быстрой ликвидности =(ДС+КФВ+ДЗкр)/КО

.3.8.  Коэффициент текущей ликвидности =ОбА/КО

Таблица 37. - Относительные показатели оценки ликвидности

предприятия

Наименование финансового коэффициента	Рекомендуемое значение	Расчетные значения
		На начало года	На конец года	Изменение
Абсолютной ликвидности	≥0,2	0,057	0,061	0,004
Быстрой ликвидности	≥0,8	0,416	0,573	0,157
Текущей ликвидности	≥2	0,506	0,698	0,192

Вывод: На конец отчетного периода коэффициент абсолютной ликвидности составил 0,061, тогда как его рекомендуемое значение ≥ 0,2, можно сделать вывод о том, что на конец отчетного года только 6,1% всех краткосрочных обязательств могло быть погашена немедленно, тогда как рекомендуемым значением является 20% и более. Так же предприятие в достаточной мере не обеспечено высоколиквидными активами и активами средней ликвидности. Так как Коэффициент быстрой ликвидности на конец отчетного периода составил 0,573, тогда как его рекомендуемое значение ≥ 0,8. То есть обеспеченность составила 57,3%, вместо рекомендуемых 80%. А коэффициент текущей ликвидности составил 0,698, что меньше рекомендуемого значения. Обеспеченность краткосрочных обязательств всеми оборотными активами составляет 69,8%, тогда как рекомендуется больше 200%. Но все же наблюдается Положительная динамика изменения данных финансовых коэффициентов за отчетный период, коэффициенты растут. Хотя изменения небольшие, чтобы оценивать динамику ликвидности предприятия.

Анализ ликвидности бухгалтерского баланса (Табл. 38)

Ликвидность баланса предприятия - степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств.

Для определения платежеспособности предприятия с учетом ликвидности его активов обычно используют баланс. Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении размеров средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности, с суммами обязательств по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения.

Пассивы баланса по степени срочности их погашения можно подразделить следующим образом:

П1 - наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность);

П2 - краткосрочные пассивы (краткосрочные кредиты и займы);

П3 - долгосрочные кредиты и займы, арендные обязательства и др.;

П4 - постоянные пассивы (собственные средства, за исключением арендных обязательств и задолженности перед учредителями).

Баланс считается абсолютно ликвидным, если:

А1 >= П1, то наиболее ликвидные активы равны наиболее срочным обязательствам или перекрывают их;

А2 >= П2, то быстрореализуемые активы равны краткосрочным пассивам или перекрывают их;

А3 >= П3, то медленно реализуемые активы равны долгосрочным пассивам или перекрывают их;

А4 >= П4, то постоянные пассивы равны труднореализуемым активам или перекрывают их.

Расчет:

3.3.9. Активы:

·   А 1 = Краткосрочные ФВ + Денежные средства

·        А 2 = ДЗ (до 12 м)

·        А3 = Запасы + НДС + ДЗ (более 12 м)+ Прочие оборотные активы

·        А 4 = Внеоборотные активы

3.3.10. Пассивы:

·   П 1 = Кредиторская задолженность.

·        П 2 = Кредиты и займы + Задолженность перед участниками + Прочие краткосрочные обязательства

·        П3 = ДО + ДБП + Резерв предстоящих расходов

·        П4 = Капитал и резервы

Таблица 38. - Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

Активы	На начало отчетного года	На конец года	Пассивы	На начало отчетного года	На конец года	Платежный излишек		Платежный недостаток,
						На начало года	На конец года	На начало отчетного года	На конец года
А1	15280	13215	П1	107404	96385			92124	83170
А2	95956	110792	П2	160000	120000			64044	9208
А3	24116	27048	П3	0	0	24116	27048
А4	552570	583300	П4	420518	517970	132052	65330
Итог	687922	734355	Итог	687922	734355	156168	92378	156168	92378

Вывод: Прошлом году показатель А1 наблюдался платежный недостаток, как на начало, так и на конец года, но в течение года он увеличился. У А2 на начало года был платежный излишек в сумме 400 тыс.руб., но на конец года ситуация изменилась и возник платежный недостаток в сумме 64044 тыс.руб. По показателю А3 на начало прошлого года наблюдался платежный недостаток в сумме 23000 тыс.руб., но к концу прошлого года за счет полного погашения долгосрочных обязательств по данному показателю наблюдается платежный излишек в сумме 24116 тыс.руб.

В отчетном году наблюдается платежный недостаток: по показателю А1 на начало 92124 тыс.руб., на конец 83170 тыс.руб., и по показателю А2 на начало 64044 тыс.руб., на конец 9208 тыс.руб. Наблюдается снижение величины платежного недостатка за отчетный год по обоим показателям, на А1 на 8954 тыс.руб. и по показателю А2 на 54836 тыс.руб. У показателя А3 имеется платежный излишек. С начала предыдущего отчетного периода этот показатель проявлял только положительную динамику развития. Хотя положительная динамика в прошлом году наблюдалась из-за снижения долгосрочных обязательств предприятия, вернее к их отсутствию в отчетном году. Данные изменения можно охарактеризовать как положительные.

По показателю А4 должен присутствовать платежный недостаток, так как величина внеоборотных активов, как самых труднореализуемых активов, должна быть меньше величины собственного капитала. Но у предприятия по данному показателю как в прошлом году, так и в отчетном имеется платежный излишек, при чем за прошлый год этот излишек вырос с 36162 тыс.руб. до 132052 тыс.руб., а в отчетном году хоть и снизился до 65330 тыс.руб., так и не достиг рекомендуемого значения. В результате баланс предприятия признан неликвидным.

В отчетном году при сравнении активов и пассивов получаем:

А1 ≤ П1,

А2 ≤ П2,

А3 ≥ П3,

А4 ≥ П4.

.4 Оценка деловой активности

Анализ общих показателей оборачиваемости оборотных активов (Табл. 39)

Оценка деловой активности позволяет охарактеризовать результаты и эффективность основной (производственной) деятельности предприятия.

Оценка деловой активности на качественном уровне может быть получена в результате сравнения деятельности данного предприятия и родственных по сфере приложения капитала предприятий. Такими критериями являются: широта рынков сбыта продукции (услуг), наличие экспортируемой продукции, деловая репутация предприятия и др.

Количественная оценка дается по двум направлениям:

·     степень выполнения плана по основным показателям, обеспечение заданных темпов их роста;

·        уровень эффективности использования ресурсов предприятия.

Расчет:

3.4.1.  Коэффициент оборачиваемости оборотных активов = ВРн/ОбА^ср

3.4.2.     Средняя продолжительность одного оборота оборотных активов:

ТОбА=(ОбА^ср /ВРн)*Д,

где Д - число дней в периоде.

3.4.3.     Экономический эффект от изменения оборачиваемости оборотных активов:

±Э=(ТОбА₁-ТОбА₀)*ВРд1.

Таблица 39. - Анализ общих показателей оборачиваемости оборотных

активов

Показатель	Прошлый год	Отчетный год	Изменение
1. Выручка (нетто) от продаж, тыс. р.	555000	470540
2. Среднедневная выручка (нетто) от продаж, тыс. р.	1520,548	1289,151	-231,397
3. Средние остатки оборотных активов, тыс. р.	139376	143204	3827,5
4. Коэффициент оборачиваемости оборотных активов	3,982	3,286	-0,696
5. Средняя продолжительность одного оборота оборотных активов, дни (ТОбА)	91,662	111,084	19,422
6. Экономический эффект от изменения оборачиваемости оборотных активов, тыс. р.	Х	Х	25037,765

Вывод: За отчетный год средняя продолжительность оборота оборотных активов за отчетный период увеличилась на 19,42 руб., это заслуживает негативной оценки, так как говорит о снижении эффективного использования оборотных активов и привлечении дополнительных оборотных активов. Дополнительное привлечение оборотных активов в оборот следует рассматривать как негативное явление, так как для обеспечения данного уровня текущей деятельности предприятию их больше, это и привело к увеличению экономического эффекта от изменения оборачиваемости оборотных активов на 25037,765 тыс.руб.

Коэффициент оборачиваемости оборотных активов составил 3,286 оборотов за период. Снижение данного показателя говорит об ухудшении скорости оборота оборотных активов.

Анализ частных показателей оборачиваемости оборотных активов и расчет длительности операционного и финансового циклов (Табл. 40)

Операционный цикл - средний период между приобретением материалов и т.д. и конечной реализацией продукции.

Финансовый цикл - это разрыв между сроком платежа по своим обязательствам перед поставщиками и получением денег от покупателей (дебиторов)

Расчеты:

3.4.4. Коэффициент оборачиваемости денежных средств и краткосрочных финансовых вложений = ВРн/ (ДС+КФВ)^ср,

3.4.5. Коэффициент оборачиваемости запасов = Сб/З^ср,

.4.6.  Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности = ВРн/ДЗ^ср,

.4.7.  Средняя продолжительность одного оборота денежных средств и краткосрочных финансовых вложений:

Т_дс+кфв=((ДС+КФВ)^ср/ВРн)*Д,

3.4.8.
Средняя продолжительность одного оборота запасов:

Тз=(срЗ/СПр)*Д,

3.4.9. Средняя продолжительность одного оборота дебиторской задолженности:

Тдз=(ДЗ^ср/ВРн)*Д,

3.4.10.  Средняя продолжительность одного оборота кредиторской задолженности:

Ткз=(КЗ^ср/Сб)*Д

3.4.11.  Длительность операционного цикла:

Тоц=Тз+Тдз,

3.4.12.  Длительность финансового цикла:

Тфц=Тоц-Ткз.

Вывод: за отчетный год коэффициент оборачиваемости денежных средств и краткосрочных финансовых вложений составил 32,115 оборотов, что меньше прошлогоднего показателя на 2,534. Увеличилась продолжительность оборотов денежных средств, запасов и дебиторской задолженности, что является негативным фактором, т.к. свидетельствует о снижении скорости оборота активов. Возросла длительность операционного цикла, т.е. почти на 16 дней.

Таблица 40. - Анализ частных показателей оборачиваемости оборотных активов и расчет длительности

операционного и финансового циклов

Показатель	Прошлый год	Отчетный год	Изменение
1. Выручка (нетто) от продаж, тыс. р.	555000	470540	-84460
2. Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг, тыс. р. (Сб)	256000	254957	-1043
3. Средние остатки денежных средств и краткосрочных финансовых вложений, тыс. р.	16018	14651,5	-1366,5
4. Средние остатки запасов, тыс.р.	23613	23615	2
5. Средние остатки дебиторской задолженности, тыс.р.	97800	102970	5170
6. Средние остатки кредиторской задолженности, тыс.р.	68483	101894,5	33411,5
7. Коэффициенты оборачиваемости:
7.1) денежных средств и краткосрочных финансовых вложений	34,649	32,115	-2,533
7.2) запасов	10,841	10,796	-0,045
7.3) дебиторской задолженности	5,675	4,570	-1,105
8. Средняя продолжительность одного оборота, дни:
8.1) денежных средств и краткосрочных финансовых вложений	10,534	11,365	0,831
8.2) запасов	33,667	33,808	0,141
8.3) дебиторской задолженности	64,319	79,874	15,555
8.4) кредиторской задолженности	97,642	145,874	48,232
9. Длительность операционного цикла, дни	97,986	113,682	15,696
10. Длительность финансового цикла, дни	0,344	-32,192	-32,536

Увеличение продолжительности оборота дебиторской задолженности на 15,5, можно сказать, что предприятие ведет доверительную политику со своими контрагентами, так как денежные средства поступают с задержкой. Хотя длительность финансового цикла уменьшилась на 32,5 дня, что свидетельствует о том, что денежные средства от покупателей и заказчиков поступают раньше срока.

Но однозначную оценку трудно дать: с одной стороны это позитивный фактор, т.к. контрагенты расплачиваются с предприятием по своим обязательствам раньше, и предприятие может направить эти средства на собственные нужды. Но скорее всего тут ситуация когда не успевает выполнить в срок заказ. А это заслуживает негативной оценки, так как говорит о том что предприятие не выполняет условия договоров.

Коэффициент оборачиваемости запасов составил 10,796, что ниже показателя за прошлый год на 0,045. А коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности составил 4,570 оборота, что ниже показателя за прошлый год на 1,105.

Анализ коэффициентов оборачиваемости активов и капитала (Табл. 40)

Коэффициенты оборачиваемости - группа финансовых показателей, характеризующих уровень деловой активности компании как в краткосрочном, так и в долгосрочном периоде.

Все коэффициенты оборачиваемости строятся на анализе соотношения объема продаж компании и тех или иных задействованных в производстве ресурсов. Чем выше показатели оборачиваемости, тем более эффективно используются ресурсы компании и тем меньше ресурсов требуется для ее работы. Тенденции в изменении показателей оборачиваемости в сравнении с аналогичными тенденциями других компаний отрасли могут использоваться для выявления потенциальных проблем в организации производства.

Расчеты:

3.4.13.   Коэффициент оборачиваемости активов:

Оа = ВРн/А^ср,

3.4.14.   Коэффициент оборачиваемости собственного капитала:

Оск =ВРн/СК^ср,

3.4.15.   Коэффициент оборачиваемости заемного капитала:

Озк = ВРн/ЗК^ср,

3.4.16.   Коэффициент оборачиваемости инвестированного капитала:

Оик = ВРн/(ДО+СК)^ср,

3.4.17.   Коэффициент оборачиваемости внеоборотных активов:

Ова = ВРн/ВА^ср.

Вывод: За отчетный период коэффициент оборачиваемости активов составил 0,662 оборота за период, что ниже значения данного показателя за прошлый год на 0,156 оборота. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала и коэффициент оборачиваемости инвестированного капитала составили 1,003, что ниже данных показателей за прошлый год на 0,218 и 0,154 оборота соответственно.

Коэффициент оборачиваемости заемного капитала составил 1,945 оборота, что ниже показателя за прошлый год на 0,538. Коэффициент оборачиваемости внеоборотных активов за отчетный год составил 0,829 оборота, что ниже показателя за прошлый год на 0,201.

Таблица 41. - Анализ коэффициентов оборачиваемости активов и капитала

Показатель	Прошлый год	Отчетный год	Изменение
1	2	3	4
1. Выручка (нетто) от продаж, тыс. р.	555000	470540	-84460
2. Средняя валюта баланса (сумма всех активов), тыс.р.	678191	711138,5	32947,5
3. Средняя сумма собственного капитала, тыс. р.	454708	469244	14536
4. Средняя сумма заемного капитала, тыс. р.	223483	241894,5	18411,5
5. Средняя сумма инвестированного капитала, тыс. р.	479708	469244	-10464
6. Средняя сумма внеоборотных активов, тыс.р.	538815	567935	29120
7. Коэффициент оборачиваемости активов	0,818	0,662	-0,156
8. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала	1,221	1,003	-0,218
9. Коэффициент оборачиваемости заемного капитала	2,483	1,945	-0,538
10. Коэффициент оборачиваемости инвестированного капитала	1,157	1,003	-0,154
11. Коэффициент оборачиваемости внеоборотных активов	1,030	0,829	-0,201

За отчетный период все показатели оборачиваемости снизились, что говорит об увеличение срока, за который тот или иной вид актива или капитала совершает оборот. Снижение величин данных коэффициентов говорит о снижении эффективности использования активов, заемных средств, собственного, а это в будущем может привести к снижению объему продаж.

Анализ основные коэффициентов рентабельности, характеризующих эффективность деятельности предприятия (Табл. 42)

Коэффициенты рентабельности - показатели эффективности деятельности предприятия, характеризующие уровень отдачи от затрат и степень использования средств.

Расчеты:

3.4.18.   Рентабельность реализованной продукции:

Ррп=ПР/Сб,

где ПР-прибыль от продаж,

3.4.19.   Рентабельность продаж:

Рпр=ПР/ВРн,

3.4.20.   Норма прибыли:

Нпр=ЧП/ВРн,

где ЧП - чистая прибыль.

Таблица 42. - Анализ основные коэффициентов рентабельности,

характеризующих эффективность деятельности предприятия

Наименование финансового коэффициента	Расчетные значения
	Прошлый год	Отчетный год	Изменение
Рентабельность реализованной продукции (товаров, работ, услуг)	0,394	0,193	-0,201
Рентабельность продаж	0,182	0,104	-0,0772
Норма прибыли (по чистой прибыли)	0,135	0,065	-0,070

Вывод: За отчетный период рентабельность реализованной продукции снизилась на -0,201, это 20,11% и составила 19,3 коп. прибыли от продаж на 1 руб. расходов, в то время как в прошлом отчетном периоде этот показатель составлял почти 40 коп. прибыли от продаж на 1 рубль расходов.

Рентабельность продаж также снизилась на 7,72% и стал равен 0,104, а прошлом году этот показатель составлял 18,2. Это снижение говорит о уменьшении эффективности расходов на производство и реализацию продукции, Норма прибыли уменьшилась на 0,070, и показатель получился в 2 раза меньше чем в прошлом году и составил 6,5 коп. чистой прибыли на 1 рубль затрат. Таким образом, все показатели рентабельности существенно снизились за отчетный период, что говорит об уменьшении эффективности деятельности предприятия и рационального использования ресурсов для производства продукции.

Анализ основных коэффициентов рентабельности, характеризующих эффективность использования ресурсов предприятия (Табл. 43)

Расчеты:

3.4.21.   Рентабельность активов (по чистой прибыли):

Ра=ЧП/А^ср,

3.4.22.   Рентабельность собственного капитала (по чистой прибыли):

Рск=ЧП/СК^ср,

3.4.23.   Рентабельность заемного капитала (по чистой прибыли):

Рзк=ЧП/ЗК^ср,

3.4.24.   Рентабельность инвестированного капитала (по чистой прибыли):

Рик=ЧП/ (ДО+СК)^ср,

3.4.25.   Рентабельность оборотных активов:

Р_ОбА=ПР/ОбА^ср,

3.4.26.   Рентабельность внеоборотных активов (по чистой прибыли):

Р_ВА=ЧП/ВА^ср.

Таблица 43. - Анализ основных коэффициентов рентабельности,

характеризующих эффективность использования ресурсов предприятия

Показатель	Прошлый год	Отчетный год	Изменение
1	2	3	4
1. Прибыль от продаж, тыс. р.	100800	49129	-51671
2. Чистая прибыль, тыс. р.	74898	30430	-44468
3. Средняя валюта баланса (сумма всех активов), тыс.р.	678191	711138,5	32947,5
4. Средняя сумма собственного капитала, тыс. р.	454708	469244	14536
5. Средняя сумма заемного капитала, тыс. р.	223483	241894,5	18411,5
6. Средняя сумма инвестированного капитала, тыс.р.	479708	469244	-10464
7. Средняя сумма оборотных активов, тыс. р.	139376	143203,5	3827,5
8. Средняя сумма внеоборотных активов, тыс. р.	538815	567935	29120
9. Рентабельность активов (по чистой прибыли)	11,04%	4,28%	-6,76%
10. Рентабельность собственного капитала (по чистой прибыли)	16,47%	6,48%	-9,99%
11. Рентабельность заемного капитала (по чистой прибыли)	33,51%	12,58%	-20,93%
12. Рентабельность инвестированного капитала (по чистой прибыли)	15,61%	6,48%	-9,13%
13. Рентабельность оборотных активов	72,32%	34,31%	-38,02%
14. Рентабельность внеоборотных активов (по чистой прибыли)	13,90%	5,36%	-8,54%

Вывод: В отчетном году рентабельность активов составила 4,3%, это значит, что 4,3 копейки чистой прибыли зарабатывает предприятие с каждого рубля, вложенного в активы. По сравнению с прошлым годом данный показатель снизился на 6,7%, что оценивается негативно, так как характеризует снижение эффективности использования активов предприятия.

Вообще за отчетный год все показатели рентабельности снизились. Наибольшее снижение наблюдается у показателей рентабельности заемного капитала и оборотных средств, на 20,93% и 38% соответственно. Хотя средняя сумма оборотных активов выросла на 3827,5. В результате можно сказать о не эффективности использования предприятием своих ресурсов.

Расчет влияния факторов на отклонение рентабельности продаж (Табл. 44)

Расчеты:

Метод подстановок

3.4.27.   Рпр=ПР/ВРн

3.4.28.        Рпр₀=ПР₀/ВРн₀

.4.29. Рпр усл=ПР₀/ВРн₁

∆Рпр(ВРн)=Рпр усл- Рпр₀

3.4.30.   Рпр₁=ПР1/ВРн₁

3.4.31.        ∆Рпр(ПР)=Рпр₁-Рпр усл

Проверка: ∆Рпр=Рпр₁-Рпр0=∆Рпр(ВРн)+ ∆Рпр(ПР)

Таблица 44. - Расчет влияния факторов на отклонение рентабельности

продаж

Последовательность подстановок	Определяющие факторы		Рентабельность продаж (Рпр)	Величина влияния фактора на отклонение результативного показателя	Наименование фактора
	Выручка (нетто) от продаж (ВРн)	Прибыль от продаж (ПР)
База	555000	100800	18,16%	-	-
1	470540	100800	21,42%	3,26%	∆Рпр(ВРн)
2	470540	49129	10,44%	-10,98%	∆Рпр(ПР)

Вывод: за отчетный период выручки-нетто от продаж снизилась с 555000 до 470540 тыс.руб., а рентабельность продаж увеличилась на 3,3%. Рентабельность продаж уменьшилась на 10,98%. А уменьшение прибыли от продаж в 2,05 раза привело к тому, что рентабельность продаж снизилась на 11%. В результате, совместное влияние указанных факторов привело к уменьшению рентабельности продаж на 7,72%.

Это говорит о снижении эффективности текущей деятельности предприятия, так как снизилась эффективность расходов на производство и реализацию продукции, данной ситуации можно дать негативную.

.5 Комплексная оценка эффективности хозяйственной

деятельности и финансового состояния

Анализ влияния факторов на отклонение рентабельности активов по двухфакторной модели (Табл. 45)

Расчеты:

3.4.32.   Ра=Оа*Нпр

3.4.33.   Влияние коэффициента оборачиваемости активов:

∆Ра(Оа)=(Оа₁-Оа₀)*Нпр₀

3.4.34.   Влияние нормы прибыли:

Проверка: ∆Ра=Ра₁-Ра₀=∆Ра(Оа)+ ∆Ра(Нпр).

Таблица 45. - Анализ влияния факторов на отклонение рентабельности

активов по двухфакторной модели

Показатель	Прошлый год	Отчетный год	Отклонение
1. Выручка (нетто) от продаж, тыс. р.	555000	470540	-84460
2. Чистая прибыль, тыс.р.	74898	30430	-44468
3. Средняя сумма всех активов, тыс.р.	678191	711138,5	32947,5
4. Рентабельность активов (Ра)	11,04%	4,28%	-6,76%
5. Норма прибыли (Нпр)	13,50%	6,47%	-7,03%
6. Коэффициент оборачиваемости активов (Оа)	0,818	0,662	-0,157
7. Влияние факторов на абсолютное отклонение рентабельности активов	:		-6,76%
-коэффициента оборачиваемости активов			-2,11%
- нормы прибыли			-4,65%

Вывод: за отчетный период рентабельность активов уменьшилась на 6,8%, а норма прибыли на 7,03%. Так же рентабельность активов уменьшилась на 1,01%, а уменьшение скорости оборота активов уменьшило рентабельность на 5,75%. Причиной снижения может быть не рациональное использование предприятием своих ресурсов.

Анализ влияния факторов на отклонение рентабельности активов по трехфакторной модели (Табл. 46)

Расчеты:

3.4.35.   Коэффициент фондоемкости выручки по внеоборотным активам:

ФЕвр(ВА)= ВА^ср/ВРн,

3.4.36.   Коэффициент загрузки оборотных активов:

Кзагр(ОбА)= ОбА^ср/ВРн.

3.4.37.   Влияние факторов на абсолютное отклонение рентабельности активов (используется метод цепных подстановок):

Ра=Нпр/(ФЕвр(ВА)+Кзагр(ОбА))

3.4.38.   Влияние коэффициента фондоемкости выручки по внеоборотным активам:

Ра₀=Нпр₀/(ФЕвр(ВА)₀+Кзагр(ОбА)₀),

Раусл₁= Нпр₀/(ФЕвр(ВА)₁+Кзагр(ОбА)₀),

3.4.39.   Ра(ФЕвр(ВА))= Ра усл₁-Ра₀

3.4.40.   Влияние коэффициента загрузки оборотных активов:

Ра усл₂= Нпр₀/(ФЕвр(ВА)₁+Кзагр(ОбА)₁),

∆Ра(Кзагр(ОбА))= Ра усл₂-Ра усл₁

3.4.41.   Влияние нормы прибыли:

Ра₁=Нпр₁/(ФЕвр(ВА)₁+Кзагр(ОбА)₁),

∆Ра(Нпр)= Ра₁-Ра усл₂

Проверка: ∆Ра=Ра₁-Ра₀=∆Ра(ФЕвр(ВА))+ ∆Ра(Кзагр(ОбА))+ ∆Ра(Нпр).

Таблица 46. - Анализ влияния факторов на отклонение рентабельности

активов по трехфакторной модели

Показатель	Прошлый год	Отчетный год	Отклонение
1. Выручка (нетто) от продаж, тыс. р.	555000	470540	-84460
2. Чистая прибыль, тыс.р.	74898	30430	-44468
3. Средняя сумма внеоборотных активов, тыс.р.	538815	567935	29120
4. Средняя сумма оборотных активов, тыс. р.	139376	143203,5	3827,5
5. Рентабельность активов	0,110	0,043	-0,068
6. Норма прибыли	0,135	0,065	-0,070
7. Коэффициент фондоемкости выручки по внеоборотным активам	0,971	1,207	0,236
8. Коэффициент загрузки оборотных активов	0,251	0,304	0,053
9. Влияние факторов на абсолютное отклонение рентабельности активов:			-0,068
- коэффициента фондоемкости выручки по внеоборотным активам			-0,018
- коэффициента загрузки оборотных активов			-0,003
- нормы прибыли			-0,047

Вывод: В отчетном году фондоемкость выручки по внеоборотным активам ухудшилась. На начло года фондоемкость составляла 0,971, т.е. для получения 1 руб. выручки требовалось 97,1 коп. внеоборотных активов, то на конец года этот показатель вырос до 1,207. Это значит, что для получения 1 рубля выручки предприятию необходимо вложить 1,2 руб. внеоборотных средств. Предприятие вкладывает больше, но рентабельность все равно снижается, это отрицательная динамика в его деятельности. Рентабельность активов уменьшилась на 0,018.

Увеличение коэффициента загрузки оборотных средств говорит о том, что уменьшилась эффективность использования активов предприятия. За счет роста коэффициента загрузки оборотных активов с 0,251 до 0,304, рентабельность активов снизилась на 0,4%. Таким образом, совокупное влияние указанных факторов составило -0,068, т.е. на каждый рубль вложенных в имущество средств стало приходится на 68 копеек меньше прибыли.

Анализ влияния факторов на отклонение рентабельности собственного капитала по трехфакторной модели (Табл. 47)

Расчет:

3.4.42.   Рск=Кфз*Оа*Нпр

3.4.43.   Влияние коэффициента финансовой зависимости:

∆Рск(Кфз)=(Кфз₁-Кфз₀)*Оа₀*Нпр₀,

3.4.44.   Влияние коэффициента оборачиваемости активов:

∆Рск(Оа)=Кфз₁*(Оа₁-Оа₀)*Нпр0,

.5.14. Влияние нормы прибыли:

∆Рск(Нпр)=Кфз₁*Оа₁*(Нпр₁-Нпр₀),

Проверка: ∆Рск=Рск₁-Рск₀=∆Рск(Кфз)+ ∆Рск(Оа)+ ∆Рск(Нпр)

Таблица 47. - Анализ влияния факторов на отклонение рентабельности

собственного капитала по трехфакторной модели

Показатель	Прошлый год	Отчетный год	Отклонение
1	2	3	4
1. Выручка (нетто) от продаж, тыс. р.	555000	470540	-84460
2. Чистая прибыль, тыс.р.	74898	30430	-44468
3. Средняя сумма всех активов, тыс.р.	678191	711138,5	32947,5
4. Средняя сумма собственного капитала	454708	469244	14536
5. Рентабельность собственного капитала (Рск)	0,165	0,065	-0,100
6. Норма прибыли	13,50%	6,47%	-0,070
7. Коэффициент оборачиваемости активов	0,818	0,662	-0,157
8. Коэффициент финансовой зависимости (Кфз)	1,491	1,515	0,024
9. Влияние факторов на абсолютное отклонение рентабельности собственного капитала:			-0,100
- коэффициента финансовой зависимости			0,003
- коэффициента оборачиваемости активов			-0,032
- нормы прибыли			-0,070

Вывод: за отчетный период рентабельность собственного капитала снизилась на 10%. Из-за уменьшения нормы прибыли на 7%, абсолютное отклонение рентабельности собственного капитала составило -0,070. А из-за снижения коэффициента оборачиваемости активов на 0,157, уменьшилась и рентабельность собственного капитала на 0,032. Но вырос коэффициента финансовой зависимости, а это привело к небольшому увеличению рентабельности собственного капитала на 0,003.

В целом совместное влияние указанных факторов привело к снижению рентабельности собственного капитала на 10,0%, что заслуживает негативной оценки, так как говорит о снижении эффективности использования собственного капитала.

Анализ влияния факторов на отклонение рентабельности собственного капитала по двухфакторной модели (Табл. 48)

Расчеты:

3.5.15.    Рск=Кфз*Ра.

3.5.16.    Влияние коэффициента финансовой зависимости:

∆Рск(Кфз)=(Кфз₁-Кфз₀)*Ра₀,

3.5.17.    Влияние рентабельности активов:

∆Рск(Ра)=Кфз₁*(Ра₁-Ра₀),

Проверка: ∆Рск=Рск1-Рск0=∆Рск(Кфз)+∆Рск(Ра).

Таблица 48. - Анализ влияния факторов на отклонение рентабельности

собственного капитала по двухфакторной модели

Показатель	Прошлый год	Отчетный год	Отклонение
1. Коэффициент финансовой зависимости	1,491	1,515	0,024
2. Рентабельность активов	11,04%	4,28%	-6,76%
3.. Влияние факторов на абсолютное отклонение рентабельности собственного капитала:			-0,100
- коэффициента финансовой зависимости			0,003
- рентабельности активов			-0,103

Вывод: За отчетный год финансовая зависимость предприятия увеличилась на 0,024, а рентабельности собственного капитала немного выросла, 0,003.

Но уменьшилась рентабельность активов на 6,76%, а это снизило рентабельность собственного капитала на 10,3%. А итоге совокупность этих факторов прибыль оказалась на 10 коп. меньше с каждого рубля собственного капитала, который был вложен в предприятие, чем в прошлом году.

Оценка удовлетворительности структуры баланса предприятия (Табл. 49)

Расчеты:

3.5.18.    К1=ОбА/КО; К1≥2;

3.5.19.        К2=СОК/ОбА=(СК-ВА)/ОбА; К2≥0,1;

.5.20. К3в=[К1к+(6/Т)*(К1к-К1н)]/К1норм; К3в≥1;

.5.21. К3у= К1к+(3/Т)*(К1к-К1н); К3у≥1.

Таблица 49. - Оценка удовлетворительности структуры баланса

предприятия

Показатель	На начало года	На конец года	Изменение
1. Оборотные активы, тыс. р.	135352	151055	15703
2. Краткосрочные обязательства, тыс. р.	267404	216385	-51019
3. Собственный капитал, тыс. р.	420518	517970	97452
4. Внеоборотные активы, тыс. р.	552570	583300	30730
5. Собственные оборотные средства, тыс. р.	-132052	-65330	66722
6. Коэффициент текущей ликвидности (К1)	0,506	0,698	0,192
7. Коэффициент обеспеченности собственными средствами (К2)	-0,976	-0,432	0,544
8. Коэффициент восстановления платежеспособности (К3в)		0,397

Вывод: В отчетном году коэффициент текущей ликвидности на начало и на конец был меньше нормативного и составил на конец отчетного года 0,698. Коэффициент обеспеченности собственными средствами отрицательный, хотя вырос на 0,544, в данном случае рост можно оценить положительно.

Оба коэффициента ниже нормативных значений, это 2 - для коэффициента текущей ликвидности и 0,1 - для коэффициента обеспеченности собственными средствами, это говорит о неплатежеспособности предприятия.

А восстановить свою платежеспособность у предприятия нет, об этом говорит коэффициент восстановления платежеспособности 0,397<1.

Оценка вероятности банкротства предприятия по четырехфакторной модели (Табл. 50)

Основанием для признания структуры баланса предприятия неудовлетворительной, а предприятия - неплатежеспособным, служит наличие одного из следующих условий:

·   коэффициент текущей ликвидности на конец отчетного периода имеет значение менее 2,0;

·        коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами имеет значение менее 0,1.

Прогнозирование банкротства, как показывает зарубежный опыт, возможно за 1,5-2 года до появления его очевидных признаков. В этом случае для диагностики вероятности банкротства можно применять многофакторные модели, наиболее известной из которых является модель Э.Альтмана. Преимуществом модели Альтмана, является высокая вероятность, с которой предсказывается банкротство приблизительно за два года до фактического объявления конкурса, недостатком - уменьшение статистической надежности результатов при составлении прогнозов относительно отдаленного будущего.

Нормативная база показателя Z:

Z ≤ 1,8 - очень высокая вероятность банкротства;

Z = 1,81 - 2,7 - высокая вероятность банкротства;

Z = 2,71 - 2,9 - возможно банкротство;

Z > 2,9 - вероятность банкротства мала, предприятие характеризуется достаточно устойчивым финансовым состоянием.

Таблица 50. - Оценка вероятности банкротства предприятия по

четырехфакторной модели

Показатель	Значение на конец года
1. Выручка (нетто) от продаж (ВРн), тыс. р.	470540
2. Прибыль до налогообложения (ПДН), тыс. р.	40039
3. Собственный капитал (СК), тыс. р.	517970
4. Собственный оборотный капитал (СОК), тыс. р.	-65330
5. Всего активов (∑А), тыс. р.	734355
6. К1 (СОК / ∑А)	-0,089
7. К2 (ПДН / ∑А)	0,055
8. К3 (ВРн / ∑А)	0,641
9. К4 (СК / ∑А)	0,705
10. Z - счет (К1*1,2+К2*3,3+К3+К4)	1,419

Вывод: анализируя полученные данные, можно говорить высокой вероятности банкротства предприятия.

Заключение

Проанализировав все данные предприятия «АВС» за отчетный и предыдущий отчетный периоды, можно сделать следующие вывод.

Стоимость основных фондов выросла на 5,98%-17846 тыс. руб., а не производственных на 10,26%. Удельный вес пассивной части основных производственных фондов за отчетный период возрос на 0,33%, удельный вес активной снизился на те же 0,33%. Фондоотдача с 1 рубля стоимости ОПФ уменьшилась примерно на 1 копейку, а по причине снижения фондоотдачи с 1 рубля стоимости машин и оборудования примерно на 8 копеек общая ФО уменьшилась на 5,3 копейки. В целом же, уменьшение общей фондоотдачи ОПФ составило 6,2 копейки с 1 рубля стоимости ОПФ. В совокупности увеличение стоимости ОПФ и падение фондоотдачи повысили объем товарной продукции на 15 600 тыс.руб.

Амортизация ОПФ за отчетный период выросла на 2100 тыс. руб., а также на 15600 тыс. руб. вырос объем товарной продукции. Амортизациоотдача увеличилась на 4 копейки, А амортизациоемкость снизилась примерно на 0,1 копейки. Это привело к снижению себестоимости товарной продукции на 605,6 тыс.руб., а рост амортизациоотдачи положительно сказался на увеличении объема выпуска товарной продукции на 3898,8 тыс. руб. за отчетный период.

Негативно в данном случае оценивается увеличение пассивной части ОПФ, так как это говорит о снижении эффективности производства, хотя за отчетный период изменение не значительное. Так же снижается фондоотдача, это тоже отрицательный момент, снижение ФО говорит о не рациональном использование предприятием ресурсов в производстве, что в дальнейшем может отразиться на объеме товарной продукции. Но есть и положительный момент амортизациоемкость уменьшилась, а это уменьшило себестоимость продукции.

Увеличилась материалоемкость основных средств примерно на 2 копейки и так же возросло использование основных материалов для производства продукции на 13000 тыс. руб. Таким образом, на каждый рубль товарной продукции теперь приходится 16 коп., а в предыдущем период стоимости основных материалов показатель равнялся 14 коп. Стоимость комплектующих возросла на 6300 тыс.руб., а материалоемкость комплектующих изделий выросла на 1 коп. Расход электроэнергии увеличился на 1200 тыс.руб. за отчетный период, но на материалоемкости энергетических ресурсов это не отразилось. Уменьшилась материалоотдача данного вида материальных затрат на 4 коп.

Рост материалоемкости отрицательный фактор, это увеличивает себестоимость продукции и снижает ее объем.

Анализ трудовых ресурсов показал численность производственно-промышленного персонала на предприятии уменьшилась на 157 человек, большинство составили рабочие 156 человек. Удельный вес рабочих в промышленно-производственном персонале уменьшился на 2,6% Среднегодовая выработка одного работающего увеличилась на 53,98 тыс.руб., по этой причине объем товарной продукции вырос на 75284,3 тыс.руб. Общий итог же влияния этих факторов увеличил объем товарной продукции на 15600 тыс. руб.

Зарплатоемкость товарной продукции увеличилась на 0,014, это значит, что на каждый рубль товарной продукции стало приходиться примерно на 1,5 коп. заработной платы больше. Это говорит о снижении эффективного использования фонда заработной платы. Увеличивающеюся зарплатоемкость необходимо считать как негативный фактор, так же как и уменьшение зарплатоотдачи. Зарплатоотдача снизилась на 0,125 коп, это говорит о том, что каждый рубль заработной платы стал давать на 12,5 коп меньше товарной продукции. Себестоимость всей произведенной за год товарной продукции выросла на 8766 тыс. руб., влияние выросшей зарплатоемкости, а снижение зарплатоотдачи на 0,125 руб., привело к уменьшению объема выпуска товарной продукции на 26 339,4 тыс. руб.

Рост зарплатоемкости можно охарактеризовать в данном случае как негативный фактор, так как она увеличивается быстрее, чем объемы производства.

Анализируя произведенную и реализованную продукцию, в итог валовой продукции снизился на 0,82%. Соотношение же реализованной и валовой продукции снизилось на 23,79%. Всего было реализовано 58,6% произведенной продукции. Коэффициент товарности вырос на 0,0333 и темп его роста составил 103,49%. Стоимость отгруженной продукции снизилось на 84 460 млм на 15,22%. Коэффициент отгрузки снизился на 0,164, это привело к тому, что коэффициент соотношения реализованной и валовой снизился на 0,148, а за счет снижения коэффициента реализации на 0,153 соотношения реализованной и валовой уменьшился на 0,117.

В данном случае получается предприятие реализовало и произвело продукции меньше по сравнению с прошлым годом. Так же сравнивая данные отгруженной продукции и реализованной можно сказать что, не за весь отгруженный товар предприятие получило деньги. Эффективность сбыта продукции снижается.

Анализ затрат на производство показал, что на рубль товарной продукции возросли примерно на 0,007 коп.(≈1 копейка). Увеличилась полная себестоимости негативно сказалось на росте затрат, они увеличились на 3,1 коп. на каждый рубль товарной продукции. Объем товарной продукции увеличился на 15600 тыс.руб. это привело к снижению затрат на рубль товарной продукции на 2,5 коп. Прямые затраты выросли на 29200 тыс.руб., прямые трудовые затраты увеличились 20000 руб.. А рост прямых материальных затрат - 9200 тыс. руб. Полная себестоимость товарной продукции также выросла на 19000 тыс.руб.

Коммерческие расходы, хотя при уменьшении объема реализованной продукции расходы на ее продажу возросли. Это говорит о снижении эффективности каналов сбыта. Отрицательным фактором является повышение себестоимости продукции, рентабельность ее снижается.

За счет уменьшения зарплатоемкости резерв снижения себестоимости товарной продукции составляет 8766,108 тыс. руб. А общий резерв снижения 13966,549 тыс.руб.

Прибыль до налогообложения сократился более, чем в 2 раза, уменьшилась на 59,37%. А также уменьшился объем прибыли от продаж, на 51671, но ее удельный вес в прибыли до налогообложения вырос на 20%. Наибольшее влияние на данную величину оказал рост прочих расходов и процентов к уплате, а также снижение величины прочих доходов, это привело к резкому увеличению убытка в 4 раза. Убыток от прочих видов деятельности вырос на 6840 тыс.руб. Сводный резерв роста прибыли до налогообложения составляет 16419,542.

За счет увеличения выручки от продаж, снижения полной себестоимости реализованной продукции и увеличения прибыли от прочих видов, возможно, увеличить прибыль предприятия. Уменьшение прибыли до налогообложения заслуживает негативной оценки. Доходы от прочих видов деятельности могли вырасти в результате отступления, возникающие как последствия чрезвычайных обстоятельств хозяйственной деятельности (стихийного бедствия, пожара, аварии, национализации и т.п.), это могут быть курсовые разницы или же результат списания активов.

В результате анализа финансового состояния предприятия получилось, что стоимость внеоборотных активов увеличилась на 30730 тыс.руб., удельный вес уменьшился на 0,89. А стоимость оборотных активов увеличилась на 15703, а удельный вес увеличился на 0,89. Общая стоимость имущества за счет влияния указанных показателей выросла на 46433 тыс.руб.

Величина реальных активов выросла на 21418 тыс.руб. Наибольший прирост наблюдался у нематериальных активов, он составил 66,67%, они и оказали наибольшее влияние на реальные активы, из 21418,

Выросла дебиторская задолженность, так же и долгосрочные финансовые вложения выросли на 13,3%. На 13,5% уменьшился оборот денежных средств

У предприятия не достаточно собственных долгосрочных заемных источников для формирования запасов.

Коэффициент финансовой независимости составил 0,705, рекомендуемое значение коэффициента - ≥0,5,

Коэффициент финансовой зависимости изначально находился в пределах рекомендуемых значений

Коэффициент платежеспособности увеличился, и соответствуют рекомендуемым значениям.

Коэффициент абсолютной ликвидности составил 0,061, тогда как его рекомендуемое значение ≥ 0,2,

Коэффициент быстрой ликвидности на конец отчетного периода составил 0,573, тогда как его рекомендуемое значение ≥ 0,8.

Увеличилась длительность операционного цикла. Чистые оборотные активы предприятия составили -65330. Рентабельность активов составила 4,3%, это значит, что 4,3 копейки чистой прибыли зарабатывает предприятие с каждого рубля, вложенного в активы. Рентабельность активов уменьшилась на 6,8%, а норма прибыли на 7,03%. Рентабельность собственного капитала снизилась на 10%. Коэффициент текущей ликвидности на начало и на конец был меньше нормативного и составил на конец отчетного года 0,698.

Бухгалтерский баланс предприятия является не ликвидным. В скором времени предприятие может стать банкротом. Платежеспособность предприятие в ближайшее время не восстановит, своих ресурсов у него не достаточно. Отсутствие у предприятия собственных оборотных средств и невозможность погасить текущие обязательства без продажи внеоборотных активов. У предприятия неустойчивое финансовое положение, заемный капитал оно формирует за счет краткосрочных обязательств, а это является довольно рискованным, так как нет уверенности в их выплате в течение короткого срока.

Предприятию необходимо более внимательно следить за структурой основных производственных фондов. Увеличивать фондоотдачу, это можно сделать заменив старое оборудование или же модернизировав его. Если есть возможность увеличить нагрузку на оборудование и машины, ввести дополнительные смены для работы или если часть оборудования не используется продать его. Минимизировать количество и длительность простоев.

Для снижения материалоемкости предприятие может снизить затраты на материалы, закупать их по более низкой цене. Использовать современные виды материалов, которые отличаются определенными свойствами. Сделать производство более технологичным.

Предприятию необходимо находить новые пути сбыта продукции искать новых заказчиков, так же с теми заказчиками и покупателями которые уже заключены договора стараться выполнять условия договоров без задержек, предпринимать действия которые бы произвели положительное впечатление на закупщиков.

Предприятию необходимо снизить себестоимость это можно сделать за счет уменьшения материалоемкости, увеличения материалоотдачи. Снизить условно-переменные затраты, закупочные цены на сырье. Так же уменьшив зарплатоемкость, увеличив производительность труда. Если есть возможность сделать производство автоматизированным, повысить технический уровень производства, сделать его менее трудоемким. Ведь резерв снижения себестоимости товарной продукции, образованный за счет уменьшения материалоемкости, составляет 5450,441 тыс. руб.

Поскольку баланс неликвиден и в ближайшее время предприятие может обанкротиться, спасти его может привлечение значительных инвестиций. Это могут быть частные инвесторы или же помощь со стороны государства. Но предприятию необходимо системно и тщательно продумать план действий, которые могли бы ему помочь избежать банкротства.

Список литературы

1.  Баканов М.И., Мельник М.В., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа Учебник. - 2009. - 536 с.

2.  Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия - М.: Инфра-М, 2009. - 536 с. - 5-е изд., перераб. и доп.

3.      Зотов В.П. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности Учебное пособие, 2 части. - Кемерово, 2008.

.        Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности / Лысенко Д.В. - ИНФРА-М Год: 2008.

.        Мельник М.В., Герасимова Е.Б. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия - Москва. 2008.

.        Шеремет А.Д. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Высшее образование. - Инфра-М, 2009.

7.  Крылов С.И. Методика анализа финансовой устойчивости коммерческой организации. // Финансовый вестник: финансы, налоги, страхование, бухгалтерский учет - 2009 - N 11.

8.      Экономика организации в схемах / Растова Ю.И. - Эксмо-2009.

.        http://www.1-fin.ru/

10. http://afdanalyse.ru/

11.    www.financial-analysis.ru

.        http://www.auditfin.com/index.htm

.        http://www.eup.ru

.        http://www.finansy.asia

.        http://www.sebestoim.ru

.        http://www.snezhana.ru/

17.    www.ru.wikipedia.org/

18. http://www.e-college.ru

19.    www.econfin.ru

20. http://www.cfin.ru

Приложение

Исходные данные для комплексного экономического анализа хозяйственной деятельности предприятия «АВС»

Показатель	Прошлый год	Отчетный год
1. Производственные ресурсы, тыс.р.
1.1. Средняя стоимость основных фондов	457285
1.2. Средняя стоимость основных производственных фондов (ОПФ)	298343	316189
1.3. Средняя стоимость активной части ОПФ (машин и оборудования)	199500	210400
1.4. Амортизация ОПФ	106200	108300
1.5. Материальные затраты	217300	228246
в том числе: 1.5.1. Основные материалы	85000	98000
1.5.2. Покупные изделия	25000	35650
1.5.3. Комплектующие	58000	64300
1.5.4. Электроэнергия	9300	10500
1.5.5. Прочие	40000	19796
1.6. Среднесписочная численность (чел.):
1.6.1. Всего персонала	1661	1527
1.6.1.1. Промышленно-производственного персонала (ППП)	1552	1395
1.6.1.1.1. Рабочих	1189	1033
1.6.1.1.2. Служащих	363	362
1.6.1.1.2.1. Руководителей	119	115
1.6.1.1.2.2. Специалистов	234	234
1.6.1.2. Непромышленного персонала	109	132
1.7. Отработано рабочими:
1.7.1. Человеко-дней	251730	221730
1.7.2. Человеко-часов	1996407	1756102
1.8. Фонд заработной платы ППП, тыс.р.	196360	210318
II. Результаты производственно-хозяйственной деятельности
2.1. Валовая продукция, тыс.р.	620300	615200
2.2. Товарная продукция, тыс.р.	590000	605600
2.3. Отгруженная продукция, тыс. руб.	555000	470540
2.4. Реализованная продукция, тыс. руб.	510000	360200
2.5. Полная себестоимость товарной продукции, т. руб.	564500	583500
в том числе: 2.5.1. Прямые затраты, тыс.р.	258300	287500
из них: 2.5.1.1. Материальные, тыс.р.	156300	165500
2.5.1.2. Трудовые, тыс.р.	102000	122000
2.5.2. Косвенные расходы, тыс.р.	306200	296000
из них: 2.5.2.1. Общепроизводственные, тыс.р.	186200	175700
в том числе: 2.5.2.1.1. РСЭО, тыс.р.	100000	102700
2.5.2.2. Общехозяйственные, тыс.р.	90000	85300
2.5.2.3. Коммерческие, тыс.р.	30000	35000
III. Формы бухгалтерской отчетности
3.1. Отчет о прибылях и убытках	Форма №2
3.2. Бухгалтерский баланс	Форма №1

Форма №2. - Отчет о прибылях и убытках

Наименование показателя	Код строки	Отчетный год	Прошлый год
1	2	3	4
Доходы и расходы по обычным видам деятельности
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей)	010	470540	555000
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	020	(254957)	(256000)
Валовая прибыль	029	215583	299000
Коммерческие расходы	030	(60054)	(98200)
Управленческие расходы	040	(106400)	(100000)
Прибыль (убыток) от продаж	050	49129	100800
Прочие доходы и расходы
Проценты к получению	060	1800	2500
Проценты к уплате	070	(11840)	(10150)
Доходы от участия в других организациях	080	1200	1200
Прочие доходы	090	12800	15400
Прочие расходы	100	(13050)	(11200)
Прибыль (убыток) до налогообложения	140	40039	98550
Отложенные налоговые активы	141	-	-
Отложенные налоговые обязательства	142	-	-
Текущий налог на прибыль	150	(9609)	(23652)
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода	190	30430	74898
СПРАВОЧНО
Постоянные налоговые обязательства (активы)	200	-	-
Базовая прибыль (убыток) на акцию		-	-
Разводненная прибыль (убыток) на акцию		-	-

Форма №1. - Бухгалтерский баланс (отчетного года) (тыс.р.)

Актив		Код строки	На начало отчетного года	На конец отчетного года
1		2	3	4
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Нематериальные активы		110	15000	25000
Основные средства		120	452570	462000
Незавершенное строительство		130	-	-
Доходные вложения в материальные ценности		135	-	-
Долгосрочные финансовые вложения		140	85000	96300
Отложенные налоговые активы		145	-	-
Прочие внеоборотные активы		150	-	-
Итого по разделу I		190	552570	583300
П. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы		210	22226	25004
в том числе: сырье, материалы и другие аналогичные ценности		211	9450	10218
затраты в незавершенном производстве		213	7240	8460
готовая продукция и товары для перепродажи		214	5320	6006
товары отгруженные		215	-	-
расходы будущих периодов		216	216	320
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям		220	1890	2044
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)		230	-	-
в том числе покупатели и заказчики		231	-	-
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)		240	95600	110340
в том числе покупатели и заказчики		241	95600	110340
Краткосрочные финансовые вложения		250	356	452
Денежные средства		260	15280	13215
Итого по разделу П.		290	135352	151055
БАЛАНС		300	687922	734355
ПАССИВ
Ш. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал	410		50000	50000
Собственные акции, выкупленные у акционеров	411		(-)	(-)
Добавочный капитал	420		320000	390000
Резервный капитал	430		40000	45000
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	470		10518	32970
Итого по разделу III	490		420518	517970
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Займы и кредиты	510		-	-
Отложенные налоговые обязательства	515		-	-
Прочие долгосрочные обязательства	520		-	-
Итого по разделу IV	590		-	-
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Займы и кредиты	610		160000	120000
Кредиторская задолженность	620		107404	96385
в том числе: поставщики и подрядчики	621		85404	76385	622		2000	4000
задолженность перед государственными внебюджетными фондами	623		5000	3000
задолженность по налогам и сборам	624		15000	13000
прочие кредиторы	625		-	-
Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов	630		-	-
Доходы будущих периодов	640		-	-
Резервы предстоящих расходов	650		-	-
Прочие краткосрочные обязательства	660		-	-
Итого по разделу V	690		267404	216385
БАЛАНС	700		687922	734355

Форма №1. - Бухгалтерский баланс (прошлого года) (тыс.р.)

Актив	Код строки	На начало прошлого года	На конец прошлого года
1	2	3	4
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Нематериальные активы	110	25000	15000
Основные средства	120	400060	452570
Незавершенное строительство	130	-	-
Доходные вложения в материальные ценности	135	-	-
Долгосрочные финансовые вложения	140	100000	85000
Отложенные налоговые активы	145	-	-
Прочие внеоборотные активы	150	-	-
Итого по разделу I	190	525060	552570
П. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы	210	25000	22226
в том числе: сырье, материалы и другие аналогичные ценности	211	10000	9450
затраты в незавершенном производстве	213	5000	7240
готовая продукция и товары для перепродажи	214	9000	5320
товары отгруженные	215	-	-
расходы будущих периодов	216	1000	216
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	220	2000	1890
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)	230	-	-
в том числе покупатели и заказчики	231	-	-
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	240	100000	95600
в том числе покупатели и заказчики	241	100000	95600
Краткосрочные финансовые вложения	250	400	356
Денежные средства	260	16000	15280
Итого по разделу П.	290	143400	135352
БАЛАНС	300	668460	687922
ПАССИВ
Ш. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал	410	50000	50000
Собственные акции, выкупленные у акционеров	411	(-)	(-)
Добавочный капитал	420	320000	320000
Резервный капитал	430	40000	40000
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	470	78898	10518
Итого по разделу III	490	488898	420518
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Займы и кредиты	510	50000	-
Отложенные налоговые обязательства	515	-	-
Прочие долгосрочные обязательства	520	-	-
Итого по разделу IV	590	50000	-
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Займы и кредиты	610	100000	160000
Кредиторская задолженность	620	29562	107404
в том числе: поставщики и подрядчики	621	20000	85404
задолженность перед персоналом организации	622	562	2000
задолженность перед государственными внебюджетными фондами	623	4000	5000
задолженность по налогам и сборам	624	5000	15000
прочие кредиторы	625	-	-
Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов	630	-	-
Доходы будущих периодов	640	-	-
Резервы предстоящих расходов	650	-	-
Прочие краткосрочные обязательства	660	-	-
Итого по разделу V	690	129562	267404
БАЛАНС	700	668460	687922