Финансово-экономический анализ деятельности предприятия 'Ангария'
Курсовая
работа
На
тему: «Финансово-экономический анализ деятельности предприятия «Ангария»
Содержание
Введение
Деловая
активность предприятия
Платежеспособность
предприятия
Финансовая
устойчивость предприятия
Рентабельность
предприятия
Заключение
Список
использованной литературы
Приложение
Введение
Анализ-это весьма емкое понятие, лежащая в
основе всей практической и научной деятельности человека. Аналитические методы
столь распространены в науке, что зачастую под словом «анализ» понимают любое
исследования вообще, как в естественных и гуманитарных науках, так и в
практической деятельности.
Анализ финансово-хозяйственной деятельности
предприятия является важной частью, а по сути, основой принятия решений на
микро-экономическом уровне, т.е. на уровне субъектов хозяйствования. С помощью
аналитических процедур выявляются наиболее значимые характеристики и стороны
деятельности предприятия и делаются прогнозы его будущего состояния, после чего
на основе ‘n-прогнозов
строятся планы производственной и рыночной активности и разрабатываются
процедуры контроля за их исполнения. Принятию любого решения финансового
характера должен предшествовать аналитический расчет, по этому практически
любой представитель аппарата управления предприятию- от топ-менеджеров до
рядовых специалистов(бухгалтер, финансовый
менеджер, экономист) просто обязан быть хорошим аналитиком. Очевидно,
что
анализ, являющейся одной из составных частей грамотного управления финансами,
должен выполняться не только в ретроспективе, но и, что не редко более важно, в
перспективе.
Данные
расчетов
29.06.1905
|
Код
|
2007
|
2008
|
2009
|
|
|
на
нач.пер.
|
на
кон.пер.
|
на
нач. пер
|
на
кон. Пер.
|
на
нач. пе.
|
на
кон.пер.
|
I.
ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
|
|
|
|
|
|
|
|
Нематериальные
активы
|
Б110
|
4
000
|
3
600
|
3
600
|
5
100
|
5
100
|
5
500
|
-
патенты, лицензии, товарные знаки
|
Б111
|
1
250
|
1
500
|
1
500
|
2
000
|
2
000
|
2
000
|
-
организационные расходы
|
Б112
|
1
800
|
1
000
|
1
000
|
1
100
|
1
100
|
1
500
|
-
деловая репутация организации
|
Б113
|
950
|
1
100
|
1
100
|
2
000
|
2
000
|
2
000
|
Основные
средства
|
Б120
|
60
000
|
72
600
|
72
600
|
81
000
|
81
000
|
83
000
|
-
земельные участки и объекты природопользования
|
Б121
|
25
000
|
32
000
|
32
000
|
40
000
|
40
000
|
41
000
|
-
здания, машины и оборудование
|
Б122
|
35
000
|
40
600
|
40
600
|
41
000
|
41
000
|
42
000
|
Незавершенное
строительство
|
Б130
|
20
000
|
5
000
|
5
000
|
5
600
|
5
600
|
5
600
|
Доходные
вложения в материальные ценности
|
Б135
|
|
|
|
|
|
|
-
имущество для передачи в лизинг
|
Б136
|
|
|
|
|
|
|
-
имущество, предоставляемое по договору проката
|
Б137
|
|
|
|
|
|
|
Долгосрочные
финансовые вложения
|
Б140
|
5
600
|
5
500
|
5
500
|
6
100
|
6
100
|
6
100
|
-
инвестиции в дочерние общества
|
Б141
|
2
100
|
2
100
|
2
100
|
2
100
|
2
100
|
2
100
|
-
инвестиции в зависимые общества
|
Б142
|
1
555
|
1
500
|
1
500
|
2
000
|
2
000
|
2
000
|
-
инвестиции в другие организации
|
Б143
|
1
945
|
1
900
|
1
900
|
2
000
|
2
000
|
2
000
|
-
займы, предоставленные организациям на срок более 12 месяцев
|
Б144
|
|
|
|
|
|
|
Отложенные
налоговые активы
|
Б145
|
2
000
|
3
000
|
3
000
|
3
000
|
3
000
|
3
000
|
Прочие
внеоборотные активы
|
Б150
|
|
|
|
|
|
|
Итого
по разделу I
|
Б190
|
91
600
|
89
700
|
89
700
|
100
800
|
100
800
|
103
200
|
II.
ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
|
|
|
|
|
|
|
|
Запасы
|
Б210
|
146
000
|
138
000
|
138
000
|
143
000
|
143
000
|
148
000
|
-
сырье, материалы и другие аналогичные ценности
|
Б211
|
47
000
|
50
000
|
50
000
|
52
000
|
52
000
|
54
000
|
-
животные на выращивании и откорме
|
Б212
|
|
|
|
|
|
|
-
затраты в незавершенном производстве (издержках обращения)
|
Б213
|
30
000
|
25
000
|
25
000
|
26
000
|
26
000
|
27
000
|
-
готовая продукция и товары для перепродажи
|
Б214
|
50
000
|
40
000
|
40
000
|
41
000
|
41
000
|
42
000
|
-
товары отгруженные
|
Б215
|
15
000
|
20
000
|
20
000
|
21
000
|
21
000
|
22
000
|
-
расходы будущих периодов
|
Б216
|
4
000
|
3
000
|
3
000
|
3
000
|
3
000
|
3
000
|
-
прочие запасы и затраты
|
Б217
|
|
|
|
|
|
|
Налог
на добавленную стоимость по приобретенным ценностям
|
Б220
|
4
000
|
5
000
|
5
000
|
5
000
|
5
000
|
5
000
|
Дебиторская
задолженность (более чем 12 месяцев после отчетной даты)
|
Б230
|
|
|
|
|
|
|
-
покупатели и заказчики
|
Б231
|
|
|
|
|
|
|
-
векселя к получению
|
Б232
|
|
|
|
|
|
|
-
задолженность дочерних и зависимых обществ
|
Б233
|
|
|
|
|
|
|
-
авансы выданные
|
Б234
|
|
|
|
|
|
|
-
прочие дебиторы
|
Б235
|
|
|
|
|
|
|
Дебиторская
задолженность (в течение 12 месяцев после отчетной даты)
|
Б240
|
48
000
|
48
500
|
48
500
|
51
000
|
51
000
|
52
000
|
-
покупатели и заказчики
|
Б241
|
33
000
|
42
000
|
42
000
|
44
000
|
44
000
|
45
000
|
-
векселя к получению
|
Б242
|
|
|
|
|
|
|
-
задолженность дочерних и зависимых обществ
|
Б243
|
|
|
|
|
|
|
-
задолженность участников (учредителей) по взносам в уставный капитал
|
Б244
|
|
|
|
|
|
|
-
авансы выданныe
|
Б245
|
|
|
|
|
|
|
-
прочие дебиторы
|
Б246
|
15
000
|
6
500
|
6
500
|
7
000
|
7
000
|
7
000
|
Краткосрочные
финансовые вложения
|
Б250
|
|
|
|
|
|
|
-
займы, предоставленные организациям на срок менее 12 месяцев
|
Б251
|
|
|
|
|
|
|
-
собственные акции, выкупленные у акционеров
|
Б252
|
|
|
|
|
|
|
-
прочие краткосрочные финансовые вложения
|
Б253
|
|
|
|
|
|
|
Денежные
средства
|
Б260
|
18
500
|
20
400
|
20
400
|
24
000
|
24
000
|
25
000
|
-
касса
|
Б261
|
18
500
|
20
400
|
20
400
|
24
000
|
24
000
|
25
000
|
-
расчетные счета
|
Б262
|
|
|
|
|
|
|
-
валютные счета
|
Б263
|
|
|
|
|
|
|
-
прочие денежные средства
|
Б264
|
|
|
|
|
|
|
Прочие
оборотные активы
|
Б270
|
|
|
|
|
|
|
Итого
по разделу II
|
Б290
|
216
500
|
211
900
|
211
900
|
223
000
|
223
000
|
230
000
|
БАЛАНС
(сумма строк 190 + 290)
|
Б300
|
308
100
|
301
600
|
301
600
|
323
800
|
323
800
|
333
200
|
Пассив
|
Код
|
2007
|
2008
|
2009
|
|
|
на
нач.пер.
|
на
кон.пер.
|
на
нач. пер
|
на
кон. Пер.
|
на
нач. пе.
|
на
кон.пер.
|
III.
КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
|
|
|
|
|
|
|
|
Уставный
капитал
|
Б410
|
50
000
|
50
000
|
50
000
|
50
000
|
50
000
|
50
000
|
Добавочный
капитал
|
Б420
|
5
000
|
5
000
|
5
000
|
5
000
|
5
000
|
5
000
|
Резервный
капитал
|
Б430
|
10
000
|
10
000
|
10
000
|
32
500
|
32
500
|
32
500
|
-
резервы, образованные в соответствии с законодательством
|
Б431
|
2
500
|
2
500
|
2
500
|
25
000
|
25
000
|
25
000
|
-
резервы, образованные в соответствии с учредительными документами
|
Б432
|
7
500
|
7
500
|
7
500
|
7
500
|
7
500
|
Фонд
социальной сферы
|
Б440
|
|
|
|
|
|
|
Целевые
финансирование и поступления
|
Б450
|
|
|
|
|
|
|
Нераспределенная
прибыль прошлых лет
|
Б460
|
|
|
|
|
|
|
Непокрытый
убыток прошлых лет
|
Б465
|
|
|
|
|
|
|
Нераспределенная
прибыль отчетного года
|
Б470
|
90
000
|
106
900
|
106
900
|
100
000
|
100
000
|
104
000
|
Непокрытый
убыток отчетного года
|
Б475
|
х
|
|
х
|
|
х
|
|
Итого
по разделу III
|
Б490
|
155
000
|
171
900
|
171
900
|
187
500
|
187
500
|
191
500
|
IV.
ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
|
|
|
|
|
|
|
|
Займы
и кредиты
|
Б510
|
|
|
|
|
|
|
-
кредиты банков, подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после
отчетной даты
|
Б511
|
|
|
|
|
|
|
-
займы, подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты
|
Б512
|
|
|
|
|
|
|
Отложенные
налоговые обязательства
|
Б515
|
3
000
|
6
000
|
6
000
|
6
000
|
6
000
|
6
000
|
Прочие
долгосрочныe обязательства
|
Б520
|
|
|
|
|
|
|
Итого
по разделу IV
|
Б590
|
3
000
|
6
000
|
6
000
|
6
000
|
6
000
|
6
000
|
V.
КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
|
|
|
|
|
|
|
|
Займы
и кредиты
|
Б610
|
25
000
|
25
000
|
25
000
|
25
000
|
25
000
|
26
000
|
-
кредиты банков, подлежащие погашению в течение 12 месяцев после отчетной даты
|
Б611
|
25
000
|
25
000
|
25
000
|
25
000
|
25
000
|
26
000
|
-
займы, подлежащие погашению в течение 12 месяцев после отчетной даты
|
Б612
|
|
|
|
|
|
|
Кредиторская
задолженность
|
Б620
|
124
500
|
98
500
|
98
500
|
105
100
|
105
100
|
109
500
|
-
поставщики и подрядчики
|
Б621
|
20
000
|
25
000
|
25
000
|
30
000
|
30
000
|
32
000
|
-
векселя к уплате
|
Б622
|
|
|
|
|
|
|
-
задолженность перед дочерними и зависимыми обществами
|
Б623
|
|
|
|
|
|
|
-
задолженность перед персоналом организации
|
Б624
|
42
000
|
41
000
|
41
000
|
42
100
|
42
100
|
43
500
|
-
задолженность перед государственными внебюджетными фондами
|
Б625
|
15
000
|
15
000
|
15
000
|
15
000
|
15
000
|
15
000
|
-
задолженность по налогам и сборам
|
Б626
|
12
000
|
6
000
|
6
000
|
6
000
|
6
000
|
6
000
|
-
авансы полученные
|
Б627
|
|
|
|
|
|
|
-
прочие кредиты
|
Б628
|
35
500
|
11
500
|
11
500
|
12
000
|
12
000
|
13
000
|
Задолженность
участникам (учредителям) по выплате доходов
|
Б630
|
|
|
|
|
|
|
Доходы
будущих периодов
|
Б640
|
600
|
200
|
200
|
200
|
200
|
200
|
Резервы
предстоящих расходов
|
Б650
|
|
|
|
|
|
|
Прочие
краткосрочные обязательства
|
Б660
|
|
|
|
|
|
|
Итого
по paзделу V
|
Б690
|
150
100
|
123
700
|
123
700
|
130
300
|
130
300
|
135
700
|
Баланс
(сумма строк 490+590+690)
|
Б700
|
308
100
|
301
600
|
301
600
|
323
800
|
323
800
|
333
200
|
Деловая активность предприятия
Анализ оборачиваемости активов
|
Наименование
позиции
|
|
2007
|
2008
|
2009
|
|
|
|
на
нач.пер.
|
на
кон.пер.
|
на
нач. пер
|
на
кон. Пер.
|
на
нач. пе.
|
на
кон.пер.
|
1
|
Период
анализа
|
|
|
360
|
|
360
|
|
361
|
2
|
Выручка
от реализации
|
ф.2
стр.010
|
х
|
2
400 000
|
х
|
2
470 000
|
х
|
2
500 000
|
3
|
Активы
|
ф.1
стр.300
|
308
100
|
301
600
|
301
600
|
323
800
|
323
800
|
333
200
|
3а
|
Среднегодовые
активы
|
(п.3н.п.+п.3к.п.)/2
|
|
304
850
|
|
312
700
|
|
328
500
|
4а
|
Оборачиваемость
активов, раз
|
п.2/п.3а
|
|
7,873
|
|
7,899
|
|
7,610
|
4б
|
Продолжительность
оборота активов, дн.
|
п.1/п.4а
|
|
46
|
|
46
|
|
47
|
5
|
Оборотные
активы
|
ф.1
стр.290
|
216
500
|
211
900
|
211
900
|
223
000
|
223
000
|
230
000
|
5а
|
Среднегодовые
оборотные активы
|
(п.5н.п.+п.5к.п.)/2
|
|
214
200
|
|
217
450
|
|
226
500
|
6а
|
Оборачиваемость
оборотных активов, раз
|
п.2/п.5а
|
|
11,204
|
|
11,359
|
|
11,038
|
6б
|
Продолжительность
оборота оборотных активов, дн.
|
п.1/п.6а
|
|
32
|
|
32
|
|
33
|
Анализ оборачиваемости
товарно-материальных запасов
|
Наименование
позиции
|
|
2007
|
2008
|
2009
|
|
|
|
на
нач.пер.
|
на
кон.пер.
|
на
нач. пер
|
на
кон. Пер.
|
на
нач. пе.
|
на
кон.пер.
|
1
|
Себестоимость
реализации
|
ф.2
стр.020
|
х
|
2
170 000
|
х
|
2
220 000
|
х
|
2
230 000
|
2
|
Запасы
|
ф.1
стр.210
|
146
000
|
138
000
|
138
000
|
143
000
|
143
000
|
148
000
|
2а
|
Среднегодовые
запасы
|
(п.2н.п.+
п.2к.п.)/2
|
|
142
000
|
|
140
500
|
|
145
500
|
2.1.
|
Запасы
сырья и материалов
|
ф.1
стр.211
|
47
000
|
50
000
|
50
000
|
52
000
|
52
000
|
54
000
|
2.1.а
|
Среднегодовые
запасы сырья и материалов
|
(п.2.1н.п.
+п.2.1к.п.)/2
|
|
48
500
|
|
51
000
|
|
53
000
|
2.2.
|
Запасы
готовой продукции
|
ф.1
стр.214
|
50
000
|
40
000
|
40
000
|
41
000
|
41
000
|
42
000
|
2.2.а
|
Среднегодовые
запасы готовой продукции
|
(п.2.2н.п.+
п.2.2к.п.)/2
|
|
45
000
|
|
40
500
|
|
41
500
|
2.3.
|
Запасы
в незавершенном производстве
|
ф.1
стр.213
|
30
000
|
25
000
|
25
000
|
26
000
|
26
000
|
27
000
|
2.3.а
|
Среднегодовые
запасы в незавершенном производстве
|
(п.2.3н.п.+
п.2.3к.п.)/2
|
|
27
500
|
|
25
500
|
|
26
500
|
3а
|
Оборачиваемость
ТМЗ, раз
|
п.1/п.2а
|
|
15,282
|
|
15,801
|
|
15,326
|
3б
|
Срок
хранения запасов, дн.
|
период/п.3а
|
|
24
|
|
23
|
|
24
|
3.1.а
|
Оборачиваемость
сырья и материалов, раз
|
п.1/п.2.1а
|
|
44,742
|
|
43,529
|
|
42,075
|
3.1.б
|
Срок
хранения сырья и материалов, дн.
|
период/п.3.1а
|
|
8
|
|
8
|
|
9
|
3.2.а
|
Оборачиваемость
готовой продукции, раз
|
п.1/п.2.2а
|
|
48,222
|
|
54,815
|
3.2.б
|
Срок
хранения готовой продукции, дн.
|
период/п.3.2а
|
|
7
|
|
7
|
|
7
|
3.3.а
|
Оборачиваемость
незавершенного производства, раз
|
п.1/п.2.3а
|
|
78,909
|
|
87,059
|
|
84,151
|
3.3.б
|
Срок
хранения незавершенного производства, дн.
|
период/п.3.3а
|
|
5
|
|
4
|
|
4
|
4
|
Высвобождение
(привлечение) средств в ТМЗ, тыс.руб.
|
п.1отч.пер./длит.
периода х (п.3б.отч.пер. -п.3б. прошл.пер.)
|
|
-
|
|
-4
772
|
|
4
758
|
4.1.
|
Высвобождение
(привлечение) средств в запасы сырья и материалов, тыс.руб.
|
|
|
-
|
|
1
382
|
|
1
912
|
4.2.
|
Высвобождение
(привлечение) средств в запасы готовой продукции, тыс.руб.
|
|
|
-
|
|
-5
537
|
|
930
|
4.3.
|
Высвобождение
(привлечение) средств в запасы незавершенного производства, тыс.руб.
|
|
|
-
|
|
3
237
|
|
-1
192
|
Анализ оборачиваемости кредиторской
и дебиторской задолженностей
|
Наименование
позиции
|
|
2007
|
2008
|
2009
|
|
|
|
на
нач.пер.
|
на
кон.пер.
|
на
нач. пер
|
на
кон. Пер.
|
на
нач. пе.
|
на
кон.пер.
|
1
|
Выручка
от реализации
|
ф.2
стр.010
|
х
|
2
400 000
|
х
|
2
470 000
|
х
|
2
500 000
|
2
|
Себестоимость
реализации
|
ф.2
стр.020
|
х
|
2
170 000
|
х
|
2
220 000
|
х
|
2
230 000
|
3
|
Дебиторская
задолженность
|
ф.1
стр.230+ стр.240
|
48
000
|
48
500
|
48
500
|
51
000
|
51
000
|
52
000
|
3а
|
Средняя
дебиторская задолженность
|
(п.3н.п.+
п.3к.п.)/2
|
|
48
250
|
|
49
750
|
|
51
500
|
4а
|
Оборачиваемость
дебиторской задолженности, раз
|
п.1/п.3а
|
|
49,741
|
|
49,648
|
|
48,544
|
4б
|
Период
погашения дебиторской задолженности, дн.
|
период/п.4а
|
|
7
|
|
7
|
|
7
|
5
|
Отношение
средней дебиторской задолженности к выручке от реализации
|
п.3а/п.1
|
|
0,020
|
|
0,020
|
|
0,021
|
6
|
Высвобождение
(привлечение) средств в ДЗ, тыс.руб.
|
п.1отч.пер./длит.
периода х (п.4б.отч.пер. -п.4б. прошл.пер.)
|
|
-
|
|
93
|
|
1
285
|
7
|
Кредиторская
задолженность
|
ф.1
стр.620
|
124
500
|
98
500
|
98
500
|
105
100
|
105
100
|
109
500
|
7а
|
Средняя
кредиторская задолженность
|
(п.7н.п.+п.7к.п.)/2
|
|
111
500
|
|
101
800
|
|
107
300
|
8а
|
Оборачиваемость
кредиторской задолженности, раз
|
п.2/п.7а
|
|
19,462
|
|
21,807
|
|
20,783
|
8б
|
Период
погашения кредиторской задолженности, дн.
|
период/п.8а
|
|
18
|
|
17
|
|
17
|
9
|
Высвобождение
(привлечение) средств в КЗ, тыс.руб.
|
п.2отч.пер./длит.
периода х (п.8б.отч.пер. -п.8б. прошл.пер.)
|
|
-
|
|
-12
269
|
|
5
325
|
10
|
Длительность
финансового цикла, дн
|
Ттмз+Тдз-Ткз
|
|
12
|
|
14
|
|
14
|
Из расчетов мы видим, что экономический
потенциал организации взрастает, т. е. масштабы его деятельности увеличиваются.
Так же мы видим что по сравнению с увеличением экономического потенциала объем
реализации возрастает более высокими темпами, т. е. ресурсы организации
используются более эффективно, повышается отдача с каждого рубля, вложенного в
компанию. И видно, что прибыль возрастает опережающими темпами, что
свидетельствует, как правило, об имеющимся в отчетном периоде относительном
снижении издержек производства и обращения как в результате действий,
направленных на оптимизацию технологического процесса и взаимоотношений с
контрагентами.
Платежеспособность предприятия
|
Наименование
позиции
|
|
2007
|
2008
|
2009
|
|
|
|
на
нач.пер.
|
на
кон.пер.
|
на
нач. пер
|
на
кон. Пер.
|
на
нач. пе.
|
на
кон.пер.
|
|
Наиболее
ликвидные активы
|
А1
|
18
500
|
20
400
|
20
400
|
24
000
|
24
000
|
25
000
|
|
Быстро
реализуемые активы
|
А2
|
48
000
|
48
500
|
48
500
|
51
000
|
51
000
|
52
000
|
|
Медленно
реализуемые активы
|
А3
|
150
000
|
143
000
|
143
000
|
148
000
|
148
000
|
153
000
|
|
Трудно
реализуемые активы
|
А4
|
91
600
|
89
700
|
89
700
|
100
800
|
100
800
|
103
200
|
|
Наиболее
срочные обязательства
|
П1
|
124
500
|
98
500
|
98
500
|
105
100
|
105
100
|
109
500
|
|
Краткосрочные
пассивы
|
П2
|
25
000
|
25
000
|
25
000
|
25
000
|
25
000
|
26
000
|
|
Долгосрочные
пассивы
|
П3
|
3
600
|
6
200
|
6
200
|
6
200
|
6
200
|
6
200
|
|
Постоянные
пассивы
|
П4
|
155
000
|
171
900
|
171
900
|
187
500
|
187
500
|
191
500
|
|
Текущие
активы
|
А1+А2+А3
|
216
500
|
211
900
|
211
900
|
223
000
|
223
000
|
230
000
|
|
Текущие
пассивы
|
П1+П2
|
149
500
|
123
500
|
123
500
|
130
100
|
130
100
|
135
500
|
|
Собственные
оборотные средства
|
(А1+А2+А3)-
(П1+П2)
|
67
000
|
88
400
|
88
400
|
92
900
|
92
900
|
94
500
|
К1
|
Общий
показатель ликвидности
|
(А1+0,5А2+0,3А3)/
(П1+0,5П2+0,3П3)
|
0,634
|
0,776
|
0,776
|
0,786
|
0,786
|
0,779
|
|
Норма
общего показателя ликвидности
|
>=
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
К2
|
Коэффициент
абсолютной ликвидности
|
А1/(П1+П2)
|
0,124
|
0,165
|
0,165
|
0,184
|
0,184
|
0,185
|
|
Норма
коэффициента абсолютной ликвидности
|
>=
|
0,1
|
0,1
|
0,1
|
0,1
|
0,1
|
0,1
|
К3
|
Коэффициент
критической ликвидности
|
(А1+А2)/(П1+П2)
|
0,445
|
0,558
|
0,558
|
0,576
|
0,576
|
0,568
|
|
Норма
коэффициента критической ликвидности
|
>=
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
К4
|
Коэффициент
текущей ликвидности
|
(А1+А2+А3)/
(П1+П2)
|
1,448
|
1,716
|
1,716
|
1,714
|
1,714
|
1,697
|
|
Норма
коэффициента текущей ликвидности
|
>=
|
2,0
|
2,0
|
2,0
|
2,0
|
2,0
|
2,0
|
К5
|
Коэффициент
маневренности функционирующего капитала
|
А3/[(А1+А2+А3)-(П1+П2)]
|
2,239
|
1,618
|
1,618
|
1,593
|
1,593
|
1,619
|
|
Норма
-
|
|
Уменьшении
нормы в динамике
|
|
|
|
|
|
К6
|
Доля
оборотных средств в активах
|
(А1+А2+А3)/
(А1+А2+А3+А4)
|
0,703
|
0,703
|
0,703
|
0,689
|
0,689
|
0,690
|
|
Норма
доли оборотных средств в активах
|
>=
|
0,5
|
0,5
|
0,5
|
0,5
|
0,5
|
0,5
|
К7
|
Коэффициент
обеспеченности собственными средствами
|
(П4-А4)/
(А1+А2+А3)
|
0,293
|
0,388
|
0,389
|
0,389
|
0,384
|
|
Норма
коэффициента обеспеченности собственными средствами
|
>=
|
0,1
|
0,1
|
0,1
|
0,1
|
0,1
|
0,1
|
К8
|
Коэффициент
восстановления платежеспособности
|
[К4кон+(К4кон-К4нач)х6/t]/2
|
-
|
0,925
|
0,858
|
0,857
|
0,857
|
0,845
|
|
Норма
коэффициента восстановления платежеспособности*
|
>=
|
-
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
К9
|
Коэффициент
утраты платежеспособности
|
[К4кон+(К4кон-К4нач)х3/t]/2
|
-
|
0,731
|
0,809
|
0,793
|
0,797
|
0,813
|
|
Норма
коэффициента утраты платежеспособности*
|
<=
|
-
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
Как следует, из данных таблицы организация,
имеет положительные результаты финансово-хозяйственной деятельности в отчетном
периоде. Об этом свидетельствует увеличение общей суммы прибыли на 19150 тыс.
руб. Подобный рост прибыли является результатом увеличения:
. Операционных доходов на 8000 тыс.руб.
. Внереализационные доходы на 2000
тыс.руб.
Если бы не было увеличения коммерческих и
управленческих расходов на 2000 тыс.руб. то прибыль до налогообложения была бы
в отчетном периоде на 21150 тыс.руб. больше.
Финансовая устойчивость предприятия
|
Наименование
позиции
|
|
2007
|
2008
|
2009
|
|
|
|
на
нач.пер.
|
на
кон.пер.
|
на
нач. пер
|
на
кон. Пер.
|
на
нач. пе.
|
на
кон.пер.
|
1
|
Собственный
капитал
|
ф.1
стр.490
|
65
600
|
172
100
|
65
200
|
187
700
|
87
700
|
191
700
|
2
|
Долгосрочные
пассивы
|
ф.1
стр.590
|
3
000
|
6
000
|
6
000
|
6
000
|
6
000
|
6
000
|
3
|
Краткосрочные
пассивы
|
ф.1
стр.690
|
149
500
|
123
500
|
123
500
|
130
100
|
130
100
|
135
500
|
4
|
Внеоборотные
активы
|
ф.1
стр.190
|
91
600
|
89
700
|
89
700
|
100
800
|
100
800
|
103
200
|
5
|
Оборотные
активы
|
ф.1
стр.290
|
216
500
|
211
900
|
211
900
|
223
000
|
223
000
|
230
000
|
6
|
Запасы
|
ф.1
стр.210
|
150
000
|
143
000
|
143
000
|
148
000
|
148
000
|
153
000
|
7
|
Баланс
|
ф.1
стр.300
|
308
100
|
301
600
|
301
600
|
323
800
|
323
800
|
333
200
|
8
|
Коэффициент
соотношения заемных и собственных средств
|
(п.2+п.3)/п.1
|
2,325
|
0,752
|
1,986
|
0,725
|
1,552
|
0,738
|
8а
|
Нормальное
ограничение
|
<=
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
9
|
Коэффициент
обеспеченности собственными источниками финансирования
|
(п.1-п.4)/п.5
|
-0,120
|
0,389
|
-0,116
|
0,390
|
-0,059
|
0,385
|
9а
|
Нормальное
ограничение
|
>=
|
0,7
|
0,7
|
0,7
|
0,7
|
0,7
|
0,7
|
10
|
Коэффициент
финансовой независимости
|
п.1/п.7
|
0,213
|
0,571
|
0,216
|
0,580
|
0,271
|
0,575
|
10а
|
Нормальное
ограничение
|
>=
|
0,5
|
0,5
|
0,5
|
0,5
|
0,5
|
0,5
|
11
|
Коэффициент
финансирования
|
п.1/(п.2+п.3)
|
0,430
|
1,329
|
0,503
|
1,379
|
0,644
|
1,355
|
11а
|
Нормальное
ограничение
|
>=
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
1,0
|
12
|
Коэффициент
финансовой устойчивости
|
(п.1+п.2)/п.7
|
0,223
|
0,591
|
0,236
|
0,598
|
0,289
|
0,593
|
12а
|
Нормальное
ограничение
|
|
0,8
|
0,8
|
0,8
|
0,8
|
0,8
|
0,8
|
13
|
Коэффициент
финансовой независимости в части формирования запасов
|
(п.1-п.4)/п.6
|
-0,173
|
0,576
|
-0,171
|
0,587
|
-0,089
|
0,578
|
платежеспособность финансовый
задолженность рентабельность
Исходя из расчетов видно, что показатели
финансовой устойчивости подтверждают финансовую независимость ЗАО «Форум» на
конец года. Коэффициент финансовой независимости равен 0.58, если допустимо
только 0.5. Это хорошо сказывается на финансовой устойчивости предприятия.
Коэффициент задолженности равен 0.74. т. е. ситуация стабильна. Коэффициент
обеспеченности собственными источниками финансирования равен 0.39, а должен
быть равен 0.7. Коэффициент финансовой напряженности подтверждает независимость
предприятия от внешних финансовых источников.
Рентабельность предприятия
|
Наименование
позиции
|
|
2007
|
2008
|
2009
|
|
|
|
на
нач.пер.
|
на
кон.пер.
|
на
нач. пер
|
на
кон. Пер.
|
на
нач. пе.
|
на
кон.пер.
|
1
|
Выручка
от реализации
|
ф.2
стр.010
|
х
|
2
400 000
|
х
|
2
470 000
|
х
|
2
500 000
|
2
|
Себестоимость
реализации
|
ф.2
стр.020
|
х
|
2
170 000
|
х
|
2
220 000
|
х
|
2
230 000
|
3
|
Валовая
прибыль
|
ф.2
стр.029
|
х
|
230
000
|
х
|
250
000
|
х
|
270
000
|
4
|
Прибыль
от продаж
|
ф.2
стр.050
|
х
|
85
830
|
х
|
103
000
|
х
|
121
000
|
5
|
Прибыль
до налогообложения
|
ф.2
стр.140
|
х
|
57
400
|
х
|
60
100
|
х
|
81
250
|
6
|
Чистая
прибыль (убыток)
|
ф.2
стр.190
|
х
|
37
400
|
х
|
39
600
|
х
|
58
750
|
7
|
Активы
|
ф.1
стр.300
|
308
100
|
301
600
|
301
600
|
323
800
|
323
800
|
333
200
|
8
|
Собственный
капитал
|
ф.1
стр.490
|
65
600
|
172
100
|
65
200
|
187
700
|
87
700
|
191
700
|
9
|
Оборачиваемость
активов
|
п.1/[(п.7н.п.-п.7к.п.)/2]
|
|
7,873
|
|
7,899
|
|
7,610
|
10
|
Обеспеченность
активов собственным капиталом
|
п.7/п.8
|
|
2,565
|
|
2,473
|
|
2,351
|
11
|
Рентабельность
продаж
|
п.6/п.1
|
|
1,56%
|
|
1,60%
|
|
2,35%
|
12
|
Рентабельность
активов
|
п.6/п.7
|
|
12,27%
|
|
12,66%
|
|
17,88%
|
13
|
Рентабельность
собственного капитала
|
п.6/п.8
|
|
31,47%
|
|
31,32%
|
|
42,05%
|
Из данных, представленных в таблице видно, что
рентабельность продаж на конец года, по сравнению с началом увеличилась на 0.75
%, это свидетельствует о том, что конкурентоспособность ЗАО «Форум» находится
на высоком уровне, спрос на продукцию увеличился. Рентабельность собственного
капитала увеличилась на 10.73, это является положительным фактором. т. к объем
продаж увеличился.
Деловая активность организации проявляется в
динамичности ее развития, достижения поставленных ею целей, что отражает
натуральные и стоимостные показатели, в эффективном использовании
экономического потенциала, расширении рынков сбыта готовой продукции. Экономический
потенциал организации взрастает, т. е. масштабы его деятельности увеличиваются.
Платежеспособность - это главный критерий
финансового состояния предприятия. Платежеспособность ЗАО «Форум» характеризует
его возможность и способность своевременно и полностью выполнить свои
финансовые обязательства перед внутренними и внешними партнерами, а так же
перед государством.
ЗАО «Форум» обладает гибкой структурой капитала,
умеет организовать его движение. Предприятие способно своевременно производить
платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе, переносить
непредвиденные потрясения и поддерживать свою платежеспособность в
неблагоприятных обстоятельствах.
Уровень рентабельности показывает, что
предприятие эффективно работает, получает доход от производственной,
инвестиционной и предпринимательской деятельности, степень окупаемости затрат.
В ходе проведения финансово-экономического
анализа предприятия, я выявила, что исследуемый объект является
финансово-экономически устойчивым и достойным конкурентом на современном рынке.
Список используемой литературы
1. Бочаров
В.В. Комплексный финансовый анализ. - СПб.: Птер, 2005. - 432с., ил. - (Серия
«Академия финансов»).
. Глазов
М.М. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия:
Учебник. - СПБ.: ООО «Андреевский издательский дом», 2006. - 449с.
. Горелик
О.М., Филиппова О.А. Финансовый анализ с использованием ЭВМ: Учебное пособие. -
М.: КноРус, 2007. - 272с.
. Караванова
Б.П. Мониторинг финансового состояния организации: Учебно-методическое пособие
по курсовому проектированию. - М.: Финансы и статистика, 2007. - 48с.; ил
. Ковалев
В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ
отчетности М.: Финансы и статистика 1998.- 512с.
. Ковалев
В.В., Ковалев Вит. В. Учет, анализ и финансовый менеджмент: Учебно-методическое
пособие-справочник. - М.: Финансы и статистика, 2006. - 688с.; ил.
. Повага
Е.А., Белокопытов А.В. Финансово-экономический анализ деятельности предприятия:
Методические указания по выполнению курсовых работ. - Смоленск: СИБП, 2007. -
30с.
. Сухова
Л.Ф., Ченова Н.А. Практикум по разработке бизнес-плана и финансовому анализу
предприятия: Учеб. пособие. - М.: Финансы и статистика, 2003. - 160 с.: ил.
. Хеддервик
К. Финансово-экономический анализ деятельности предприятия / Пер. с англ. - М.:
Финансы и статистика, 1996. - 192 с.: ил.
. Шеремет
А.Д., Щербакова Г.Н. Финансовый анализ в коммерческом банке. - М.: Финансы и
статистика, 2001. - 256 с.: ил. \