Потенциал мирового рынка минеральных удобрений
Общая характеристика
Данная тема является актуальной для изучения,
так как за последние 50 лет мировой рынок минеральных удобрений в денежном
выражении увеличился в 5 раз, его объем достиг более 70 млрд. долларов.
Развитие рынка носит стабильный поступательный характер без существенных
спадов. Это связано с тем, что география потребления и география производства
минеральных удобрений не совпадают.
На развитие рынка минеральных удобрений
оказывают влияние мега-тренды экономического и социального развития, зачастую
имеющие разнонаправленные векторы. Так, росту спроса способствуют:
не теряющая своей актуальности проблема
продовольственного обеспечения слаборазвитых стран;
необходимость поддерживать и повышать
урожайность сельскохозяйственных земель, возможности расширения которых весьма
ограничены;
активный поиск возобновляемых источников энергии
и планы развития биоэнергетики;
стремление развивающихся стран самостоятельно
перерабатывать сырьевые ресурсы и интегрировать национальную экономику в
мировую цепочку добавленной стоимости.
Рассчитывать на повышательную тенденцию рынка в
среднесрочной перспективе позволяет и ощутимое снижение в последние годы
складских запасов минеральных удобрений. Помешать реализации потенциальных
возможностей отраслевого рынка могут причины глобального характера, прежде
всего финансовая неустойчивость и общеэкономическая неопределенность,
значительные политические риски в важных для отрасли регионах. Проблемы стран
арабского мира не могут не повлиять на цены на сельхозпродукцию, платежеспособность
фермерских хозяйств, сократят масштабы оказываемой им государственной
поддержки.
Снизит инвестиции меняющаяся правительственная
политика по отношению к ресурсам и экспорту. Повышение налогов в добывающем
секторе понизит привлекательность инвестиций в крупные новые проекты и замедлит
рост производственных мощностей. Рост экспортных налогов сдержит активность
торговых операций на мировом рынке.
Спрос и потребление
Основная часть экспертного сообщества
прогнозирует преобладание позитивной динамики на отраслевом рынке. Из-за более
значительного сокращения потребления в кризисный период фосфатных и калийных
удобрений, спрос на эти питательные элементы будет расти более высокими темпами
(2,5 и 4 % в год соответственно), чем на азотные (2,0 %). В 2015-2020 годы
потребление в среднем вырастет на 2,5-3 % в год и достигнет 215 млн. т
питательных веществ (диаграмма 1).
Диаграмма 1. Прогноз потребления минеральных
удобрений в мире
Источник: The Chemical Journal №3, 26.01.15
На региональном уровне основной прирост
потребления удобрений будет приходиться на страны Азии и Американского
континента - 59 % и 23 % мирового прироста потребления соответственно. Из
азиатских стран основная часть прироста потребления придется на страны Южной
Азии (Малайзия, Индонезия, Индия), где все большее внимание уделяется
продовольственной безопасности.
В США средний ежегодный прирост потребления в
ближайшие пять лет прогнозируется на уровне 2 %. Прогноз сделан исходя из
устойчивого спроса на кукурузу, используемую в производстве этанола. В
Латинской Америке упрочат свои позиции на сельскохозяйственном рынке Аргентина
и Бразилия, что, несомненно, повысит спрос на удобрения в этих странах (на 3,1
% в год).
Рынок стран Западной и Восточной Европы в
ближайшие пять лет, скорее всего, останется достаточно депрессивным - прирост
спроса всего 1,1 % в год.
Принимая во внимание значительную интенсификацию
сельского хозяйства в некоторых африканских странах, разработку новых схем
финансовой поддержки аграриев, планы расширения посевных площадей, весьма
позитивен прогноз роста спроса на минеральные удобрения в регионе - 4,2 % в год
до 2016 года. Однако следует подчеркнуть, что ситуация здесь нестабильна,
неоднозначна и это может помешать реализации прогноза.
Спрос и предложение
В случае реализации всех запланированных
проектов баланс спроса и предложения на рынке отдельных продуктов может
существенно измениться. Так, предложение аммиака превысит спрос в 2015 году на
16 млн. т. В 2011 году это соотношение составляло 3 млн. т, то есть разница
возрастет практически в 5 раз (рис. 2).
Источник: Fertecon, ICIS, Profercy
В производстве карбамида баланс изменится еще
значительнее - с 2,3 млн. т в 2011 году до 18,8 млн. т в 2015 году, то есть в 8
раз (рис. 3). В результате предложение превысит спрос на 10 % (в 2012 году этот
показатель был вдвое ниже - 5 %).
мировой рынок удобрение
Рис. 3. Мировой баланс спроса и предложения
карбамида в 2010-2015 годах
Источник: Fertecon, ICIS, Profercy
Быстро растущий профицит объясняется
сравнительно низкими барьерами вхождения на рынок, значительными сырьевыми
ресурсами, важностью для поддержания урожайности и популярностью азотсодержащих
удобрений среди сельхозпроизводителей. Немаловажную роль играет и тот факт, что
в этом сегменте значителен промышленный спрос (8-10 % от общего спроса). Каков
будет баланс в 2020 году, зависит от того, сможет ли спрос со стороны фермеров,
промышленности, развивающейся биоэнергетики компенсировать активность новых
игроков рынка.
Скорее всего, профицит азотных удобрений к 2020
году снизится как в абсолютном выражении, так и в относительном, поскольку
перепроизводство невыгодно, прежде всего, производителю.
В меньшей степени изменится баланс на рынке
фосфатных удобрений. В 2015 году будет запущено в эксплуатацию около 40 новых
производств по выпуску трех основных видов фосфатных удобрений в 11 странах.
Предложение будет расти быстрее спроса (среднегодовые темпы прироста до 2015
года составили 6,5 % и 5 % соответственно). Это не критичная разница, избыток составит
3 млн. т (рис. 4). В случае колебаний конъюнктуры стабильность на этом рынке
может поддержать возможность оперативного перехода на технологически близкие
производства продуктов с различным содержанием питательного вещества.
Рис. 4. Баланс спроса и предложения в 2010-2015
годах
Источник: Fertecon, ICIS, Profercy
На рынке калийных удобрений, если все
запланированные проекты будут завершены согласно планам, дисбаланс между
предложением и спросом возрастет примерно вдвое - с 8 млн т в 2011 году до
13-16 млн т в 2015 году (рис. 5). Даны два варианта прогноза, поскольку в
случае нехватки средств фермеры без значительного ущерба для урожая снижают
потребление этого вида удобрений. Поэтому можно ожидать задержки запуска новых
производственных объектов по сравнению с намечаемыми сроками от 6 месяцев до
одного года.
Рис. 5. Мировой баланс спроса и предложения
калийных удобрений в 2010-2015 годах
Источник: Fertecon, ICIS, Profercy
В последнее десятилетие мировой рынок
минеральных удобрений превратился в один из наиболее консолидированных и остро
конкурентных. В Западной Европе 80% общего производства удобрений контролируют
8 крупных фирм, в США 60% азотных удобрений поставляют 5 компаний. В
развивающихся странах производство удобрений сосредоточено в руках нескольких
государственных или управляемых государством компаний. В России до 90 %
калийных и фосфорных удобрений поставляют 6 компаний, а производство азотных
находится под контролем ОАО «Газпром».
Крупнейшим поставщиком минеральных удобрений на
мировой рынок является компания PotashCorp, за которой следует Mosaic. В
десятку лидеров также входят Беларуськалий, OCP, Agrium, Israel Chemicals,
Yara, Уралкалий, Сильвинит. Среди других крупных производителей - Sinochem
(Китай), IFFCO (Индия), Еврохим (Россия), Фосагро (Россия), SAFCO (Саудовская
Аравия), Egyptian Fertilizer Company (EFC), Arab Fertilizer and Chemicals
Company (AFCCO) (Египет), Тольяттиазот (Россия), Черкассы (Украина) и Koch
(США).
Заключение
Рост цен на минеральные удобрения будет
поддерживаться таким фактором глобального порядка как рост цен на
сельхозпродукцию. Локальный, но существенный фактор, - защита внутреннего рынка
продовольственных товаров и предлагаемые фермерам различные формы поддержки в
странах - активных потребителях минеральных удобрений (Китай, Индия, Индонезия,
Малайзия). В краткосрочной перспективе на спрос, а значит и на цены на
минеральные удобрения, будут влиять работы по увеличению содержания азота в
почве и пополнению в ней питательных запасов фосфора и калия, сократившихся за
три последних сезона.
Говоря о реализации анонсированных
инвестиционных проектов и возможных сдвигах в балансе спроса и предложения, необходимо
принимать во внимание напряженность общей экономической и финансовой ситуации.
Если риски в результате снижения темпов экономического роста возрастут, то
часть инвестиционных проектов может быть отложена, как это было сделано во
время рецессии в 2009 году.
Список литературы
Chemical
Journal №3 26.01.15, Статья Ольги Кудиновой, к. э. н., ИМЭМО РАН
УРАЛХИМ,
Годовой отчет 2013-2014, Состояние и тенденции развития мирового рынка
минеральных удобрений
Исследование
Argus FMB, Прогноз развития мирового рынка калийных удобрений до 2028 г.
Аналитический
портал химической промышленности,
(http://www.newchemistry.ru/letter.php?n_id=2247)