Анализ финансовой отчетности
Задача 1
Понятие «ликвидность активов» означает:
- способность активов организации приносить доход, достаточный для покрытия всех расходов, связанных с производством и реализацией продукции, работ, услуг;
- период, в течение которого имущество предприятия полностью изнашивается и подлежит ликвидации;
- способность превращения активов в денежную форму в короткий срок и без существенного снижения их стоимости;
- период ликвидации имущества предприятия при банкротстве.
Задача 2
финансовый ликвидность дебиторский
По бухгалтерскому балансу рассчитать коэффициент текущей ликвидности на конец периода.
Коэффициент текущей ликвидности (Кт. л.)
Кт. л = (А1+А2+А3)/(П1+П2) (1)
где (А1+А2+А3) - текущие (оборотные) активы, (П1+П2) - текущие обязательства.
Кт. л = 448/390 = 1,149
Нормативное значение коэффициента текущей ликвидности Кт. л ≥ 2, а полученный коэффициент К т.л. = 1,149 ниже нормативного значения, следовательно, у предприятия «Дилей» на конец периода было не достаточно дохода для покрытия всех расходов.
Задача 3
По данным бухгалтерского баланса определить тип финансовой устойчивости организации на начало и конец года.
Тип финансовой устойчивости определяется следующим образом: излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств Сос -33 0 - 1, Сос - 33 < 0 - 0; излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов ФК - 33 0-1, ФК - 33 < 0 - 0; излишек (+) или недостаток (-) общей величины источников формирования запасов ВИ - 33 > 0 - 1, ВИ - 33 < 0 -0.
Оценка типа финансовой устойчивости приведены в таблице 1.
Данные таблицы 1 свидетельствуют об абсолютной устойчивости финансового состояния компании «Дилей».
Таблица 1. Определение типа финансовой ситуации за 2009-2010 гг. (тыс. долл. США)
№ п/пПоказатели20092010ОтклоненияВлияние факторов1Источники собственных средств (СК)495,00515,0020,002Внеоборотные активы (не текущие активы)917,00996,0079,003Наличие собственных оборотных средств (текущие активы)448,00391,00-57,00Х4Долгосрочные кредитные и заемные средства371,00405,0034,005Собственные и долгосрочные заемные источники формирования запасов (СДП)819,00796,00-23,00Х6Краткосрочные кредиты и заемные средства - (КрЗС)149,0068,00-81,007Общая величина источников формирования запасов и затрат (ОИ)968,00864,00-104,00Х8Общая величина запасов (З)210,00186,00-24,009Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств238,00205,00-33,00Х10Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат609,00796,00187,00Х11Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов и затрат (п.7-п.8)758,00678,00-80,00Х12Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации S = {(п. 9), (п. 10), (п. 11)}(_1; 1; 1_)(1; 1;_1)ХХ
. Излишек или недостаток собственных оборотных средств (СОС) ФС = СОС - 33
Если собственные оборотные средства превышают запасы и затраты (33), то такое положение дел рассматривается как абсолютная финансовая устойчивость в 2009 г. ФС = 448 - 210 = 238
в 2010 г. ФС = 391 - 186 = 205
. Излишек или недостаток функционирующего капитала (ФК), ФТ = ФК - 33
ФК = собственный капитал + долгосрочные обязательства - внеоборотные активы - убытки в 2009 г.
ФТ = (448 +371) - 210 = 609
в 2010 г. ФТ = (391+ 405) - 186 = 796
3. Излишек или недостаток общих источников ФО = ВИ - 33
ВИ (величина источников) = функционирующий капитал + краткосрочные обязательства в 2009 г.
ФО = (819 + 149) - 210 = 758
в 2010 г. ФО = (796 + 68) - 186 = 678
Показатель типа финансовой ситуации означает:
S = {1, 1, 1} - абсолютную устойчивость финансового состояния,
S = {0, 1, 1} - нормальную устойчивость,
S = {0, 0, 1} - неустойчивое финансовое состояние,
S = {0, 0, 0} - кризисное финансовое состояние.
Из таблицы 1 видно, что тип финансового состояния компании «Дилей» за два года характеризуется абсолютной устойчивостью.
Задача 4
По данным отчёта о прибылях и убытках и бухгалтерского баланса оценить оборачиваемость дебиторской и кредиторской задолженности на начало и конец года. Анализ показателей управления активами представлен в таблице 2.
Таблица 2. Показатели управления активами
Наименование коэффициентаСпособ расчетаПоясненияНа начало годаНа конец годаАбсол. откл.Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженностиd7 = выручка от продажи / средняя стоимость дебиторской задолженностиd7 = с.010 (ф.№2) / (с.230 +с.240)(ф.№1) (оборотов)Показывает количество оборотов средств в дебиторской задолженности за отчетный период52,4257,425,00Период оборота (срок погашения) дебиторской задолженностиd8 = (средняя стоимость дебиторской задолженности) * t) / выручка от продажиd8 = (с.230+240) (ф.№1) * t) / с.010 (ф.№2) (в днях)Показывает за сколько в среднем дней погашается дебиторская задолженность организации6,966,35-0,61Средняя величина дебиторской задолженности-с.230+ с.240(ф.№1)-56658014Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженностиd9 = выручка от продажи / средняя стоимость кредиторской задолженностиd9 = с.010 (ф.№2) / с.620(ф.№1) (оборотов)Показывает расширение или снижение коммерческого кредита, предоставляемого организации12,8721,979,10Средняя величина кредиторской задолженности-с.620(ф.№1)-23061516-790Период оборота (срок погашения) кредиторской задолженностиd10 = (средняя стоимость кредиторской задолженности) * t) / выручка от продажиd10 = (с.620 (ф.№1) * t) / с.010 (ф.№2) (в днях)Показывает средний срок возврата долгов организации по текущим обязательствам28,3716,62-11,75
Значение коэффициента срок погашения дебиторской задолженности в начале года:нач = 365 * (566 / 29670) = 6,96 дней.
Значение коэффициента срок погашения дебиторской задолженности в конце года:кон = 365 * (580 / 33304) = 6,35 дней.
Ответ. Коэффициент срок погашения дебиторской задолженности уменьшился за год на 8,7%.
Значение коэффициента срок погашения кредиторской задолженности в начале года:нач = 365 * (2306 / 29670) = 28,37 дня.
Значение коэффициента срок погашения кредиторской задолженности в конце года:кон = 365 * (1516/ 33304) = 16,62 дней.
Изменение значения:= D10кон / D10нач = 0,586 или уменьшился на 100-58,6=-41,4%.
Ответ. Коэффициент срок погашения кредиторской задолженности уменьшился за год на 41,4%.
Задача 5
По данным приложения к бухгалтерскому балансу оценить состояние и эффективность использования основных средств организации.
Таблица 3. Основные средства
ПоказательНаличие на начало отчетного годаПоступилоВыбылоНаличие на конец отчетного периодаНаименованиекодЗдания0202199--2199Сооружения и передаточные устройства030123--123Машины и оборудование040736304(327)713Транспортные средства05050690(310)286Производственный и хозяйственный инвентарь0608656(60)82Итого1203650450(697)3403
Динамика и структура основных фондов представлена в таблице 3.
Таблица 4. Динамика и структура основных фондов
ПоказателиНа начало отчетного периодаНа конец отчетного периодаОтклонения от предыдущего годатыс. руб.Удельный вес, %тыс. руб.Удельный вес, %тыс. руб.Темп прироста, %Здания219960,3219964,7-100,00Сооружения и передаточные устройства1233,41233,7-100,00Машины и оборудование73620,271321,0-2396,9Транспортные средства50613,92868,4-22056,52Производственный и хозяйственный инвентарь862,4822,4-495,35ИТОГО3650100,003403100,00-24793,3
Анализ динамики основных средств показал, что их стоимость в целом уменьшилась на 247 тыс. руб., что составило 6,7% снижения темпов роста, в том числе по машинам и оборудованию снижение составило - 3,1%, а по транспортным средствам - 43,48%.
В структуре сооружений и передаточных устройств изменений не наблюдалось. В структуре удельный вес производственного и хозяйственного инвентаря снизился на 4,65%.
Эффективность использования основных средств организации оценивается на основании показателей движения и технического состояния основных средств - коэффициенты обновления, выбытия, прироста, износа, годности, срок обновления основных средств.
Коэффициент обновления (ввода) основных фондов (Кобн) доказывает удельный вес новых основных фондов в составе всех основных фондов и исчисляется как отношение первоначальной стоимости вновь введенных основных фондов за анализируемый период к стоимости основных фондов на конец того же периода.
Коэффициент обновления = 450/(3650+(450-697))=450/3403=0,133
Коэффициент выбытия основных фондов (Квыб) показывает, какая доля основных фондов, имевшихся к началу отчетного периода, выбыла за отчетный период из-за ветхости и износа, и определяется как отношение стоимости выбывших основных фондов за анализируемый период к стоимости основных фондов на начало анализируемого периода.
Коэффициент выбытия = 697/3650=0,191
Коэффициент прироста основных фондов (Кпр) характеризует процесс обновления основных фондов с учетом величины выбытия устаревших фондов и определяется как отношение разницы первоначальной стоимости вновь введенных основных фондов за анализируемый период и стоимости выбывших основных фондов за анализируемый период к стоимости основных фондов на конец того же периода
Коэффициент износа основных фондов (Кизн) характеризует среднюю степень их износа и определяется как отношение стоимости износа всех или соответствующих видов основных фондов к стоимости всех или отдельных видов основных фондов.
Коэффициент износа = 40/3650=1,1
Коэффициент годности основных фондов можно также исчислять вычитанием процента износа из 100 %.
Коэффициент годности = 100-110=-10%
Срок обновления основных средств = первоначальная стоимость основного капитала/ первоначальной стоимости вновь введенных основных фондов за анализируемый период.
Срок обновления основных средств = 3650/450=8,112.