Управление денежными потоками
Введение
Рыночные преобразования в России
привели к усилению конкуренции между предприятиями и поставили первоочередная
задача - повышение эффективности управления ими. Переход к новым формам
хозяйствования обусловил острую необходимость разработки адаптированных к
современной практике механизмов управления финансово-хозяйственной
деятельностью предприятий, среди которых, особого внимания заслуживает
управление денежными потоками. Зарубежная практика финансового менеджмента все
шире использует динамический подход, который позволяет отслеживать тенденции и
закономерности в развитии анализируемых показателей, в вопросах урегулирования
деятельности субъектов хозяйствования. Поточные показатели характеризуют
состояние объекта исследования не в конкретный момент времени, а за
определенный интервал, что позволяет учитывать все изменения в
финансово-хозяйственной деятельности предприятия и давать более точную оценку
его перспектив.
Значение денежных отношений в
экономической системе и деятельности различных субъектов исследовали такие
известные экономисты, как Дж. Кейнс, К. Маркс, Д. Риккардо, А. Смит, М.
Туган-Барановский, и др.
Важными в теории развития денежных
потоков представляются разработки зарубежных авторов: Ю. Бригхема, Р. Брейли,
Дж. Ван Хорна, А. Горбунова, А. Кинга, Б. Коласа, Л. Павловой, Т. Рубинштейна,
Ю. Ямпольского и др. Анализ отечественных литературных источников показал, что
в них также значительное внимание уделяется концептуальным основам сущности и
классификации денежных потоков. Самые и системные исследованиями проблем
развития предприятий в системе производство - переработка - реализация
продукции проводились ведущими отечественными учеными - В. Галушко, А.
Гудзинский, А. Ермаковым, Г. Кирейцевим, П. Лайко, Т. Мостенською, О. Шкилев,
А. Шпичак и другими.
Несмотря на существующий интерес к
вопросам упомянутой теории и практики внедрения потокового подхода, широкий
спектр научных исследований в данной сфере, остается актуальным продолжение
разработок в этом направлении. Не завершено формирование единой теоретической
базы, охватывающей весь комплекс вопросов организации управления предприятием в
рамках потокового подхода. Практическое применение имеющихся инструментов
находится на низком уровне, поскольку существующие разработки не адаптированы к
специфике деятельности конкретных субъектов хозяйствования и имеют, прежде
всего, теоретический характер. Кроме того, представляет определенный интерес
продолжения исследований отечественными учеными, конкретизация и дополнение
современных подходов к управлению денежными потоками.
Сложные условия функционирования
отечественных предприятий обусловили необходимость поиска эффективного решения
задачи привлечения финансирования и вывели вопросы управления формированием
денежных потоков на передний план.
Очерчены проблемные вопросы, их
значение и актуальность обусловили выбор темы дипломной работы, позволили
определить цель и основные задачи научного исследования.
Именно это и определяет тему
дипломной работы актуальной.
Предметом исследования являются
денежные средства на предприятии.
Целью дипломной работы является
проведение анализа и оценки денежных потоков организации.
В соответствии с целью исследования
были определены следующие задачи:
- дать характеристику
денежных потоков и их классификацию;
- изучить цели и
задачи управления денежными потоками предприятий;
- дать информационное
обеспечение управления денежными потоками организации;
- дать характеристику
деятельности предприятия;
- оценить прямые и
косвенные методы анализа движения денежных средств;
- провести анализ
денежных потоков и использование его результатов в обеспечении
платежеспособности организации;
- оценить
эффективность управления денежными потоками;
- предложить пути
совершенствования управления денежными потоками организации.
Объектом исследования является ООО
«Южный Двор-НН».
Теоретико-методологической базой
дипломной работы является общенаучные и специальные методы познания. В процессе
исследования использованы: методы формальной и диалектической логики, методы
системного анализа и синтеза - для критического анализа положений современных
теорий отечественной и зарубежной научной финансовой школы. При исследовании
экономической природы возникновения денежных потоков и сущности формирования
понятия «поток» используется метод научной абстракции. При проведении анализа
денежных потоков предприятий использованы методы статистического анализа,
группировки, сравнения, индексный, коэффициентный и факторный анализ.
Для решения поставленных задач
использованы методы исследования: аналитические, графические методы, методы
системного анализа и системного подхода.
При установлении практического
значения авторских методических подходов к анализу и управлению денежными
потоками предприятий проводилось анкетирование и экспертные оценки.
Информационной основой исследования
стали нормативно-правовые акты России, научные труды отечественных и зарубежных
ученых, материалы научно-практических конференций, данные бухгалтерского учета
и финансовой отчетности предприятия, данные статистических сборников России,
результаты личных исследований и наблюдений.
Научная новизна исследования
заключается в повышении качества управления денежными потоками предприятий за
счет усовершенствования методов прогнозирования дефицитного денежного потока на
основе модели сезонной волны.
1. Теоретические
основы управления денежными потоками организации
1.1 Характеристика
денежных потоков и их классификация
Денежные потоки - это денежные
активы в движении. Анализ денежных потоков базируется на анализе денежных
активов с точки зрения динамического подхода.
Определенная связь между прибылью и
денежными потоками предприятия, которое реализует такие товары, как
вентиляторы, насосы, безусловно существует, но наличие и прирост денег не
является результатом только проведение хозяйственной деятельности. Это
обусловлено рядом причин [14, с. 201-202]:
– во-первых, источником
имеющихся денежных активов может быть банковский заем или коммерческий кредит
покупателей, или имеющиеся деньги в полной мере были использованы на погашения
кредиторской задолженности, поэтому денежные поступления от реализации товаров
разрешают лишь покрыть затраты на закупку товаров и затраты обращения (при
нулевой прибыли);
– во-вторых, высокая
прибыльность оборота создает условия увеличения денежных активов (по отношению
к авансированным), но не определяет их наличия. Текущая платежеспособность
предприятия зависит прежде всего от эффективного управления денежными активами
и денежными потоками, объемов мобилизации и иммобилизации средства из текущего
денежного оборота.
Важнейшими факторами получения
«денежной прибыли» есть:
а) получение положительного
денежного потока из всех видов деятельности;
б) обеспечение высокой скорости
денежного оборота;
в) проведение эффективной
трансформации денежных потоков (без стоимостных и временных потерь на отдельных
стадиях денежного оборота);
г) обеспечение синхронности и
равномерности денежных потоков предприятия.
В зависимости от приоритетности
(очередности) осуществление платежей: приоритетный денежный поток представляет
систему денежных расходов, которые наибольшим чином обеспечивают реализацию
стратегии предприятия; обязательный денежный поток - обязательные выплаты,
которые предприятие должно осуществить в первоочередном порядке для
предотвращения финансовых неурядиц и продолжение нормального функционирования
(налоги, долги); второстепенные денежные потоки - расходы средства, которое
могут быть отложены с точки зрения стратегических нужд или в случае
невозможности осуществления без прямых потерь для предприятия (штрафы, пеня).
Иногда их еще разделяют за срокам и очередностью, а также на финансовые и
дискреционные [22, с. 327-329].
Под денежными средствами понимаются
денежные средства, а также высоколиквидные финансовые вложения, которые могут
быть легко обращены в заранее известную сумму денежных средств и которые
подвержены незначительному риску изменения стоимости (далее - денежные
эквиваленты). К денежным эквивалентам могут быть отнесены, например, открытые в
кредитных организациях депозиты до востребования, векселя Сбербанка России с оплатой
по предъявлении.
Под денежными потоками для целей
составления Отчета понимаются платежи организации и поступления в организацию
денежных средств и денежных эквивалентов (п. 6 ПБУ 23/2011). Таким образом,
денежные потоки предполагают приток извне денежных средств (эквивалентов) либо
их отток в другие организации или в пользу физических лиц.
В новом стандарте заложены четыре
простых принципа [21, с. 128-132]:
. Денежные средства и их
эквиваленты должны идентифицироваться в балансе и Отчете аналогичным образом
(этот вопрос должен быть раскрыт в учетной политике организации, а также в
пояснительных примечаниях к бухгалтерской отчетности).
. В Отчете не отражаются
потоки между элементами денежных средств (и денежных эквивалентов), поскольку
их структура представляет собой результат управления денежными средствами
компании.
. Изменение элементов
денежных средств за отчетный период определяется в Отчете арифметически как
сумма изменения чистых денежных потоков по текущей, инвестиционной и финансовой
деятельности.
. Полученный в Отчете
результат изменения денежных средств за период должен быть аналогичен изменению
в остатках по денежным средствам и их эквивалентам, отраженным в балансе.
При составлении Отчета бухгалтер
должен правильно использовать понятия «денежные средства» и «денежные потоки».
Они отражаются противоположным образом: денежные потоки фиксируются в Отчете, а
движение между счетами денежных средств (и их эквивалентов) не рассматривается
как денежные потоки, так как они не влияют на изменение общего притока (оттока)
денежных средств организации и не отражаются в Отчете. Например, погашение
банковского векселя не является денежным потоком, если указанный вексель
является высоколиквидным, легко обращаемым в неизменяемую денежную сумму
инструментом. В результате данная операция не подлежит отражению в Отчете.
Минфин России устранил неясность в
отношении:
– отражения операций по
купле-продаже валюты (отражается только результат операций - курсовая разница);
– покупки (продажи) векселей
банков или крупных компаний, легко переводимых в фиксированные денежные суммы
(эти операции не отражаются в Отчете, за исключением процентов, дисконтов);
– депозитных вкладов до
востребования (являются эквивалентами денежных средств, поэтому их пополнение
или снятие не должно отражаться в Отчете);
– операций по снятию наличных
в кассу (не изменяют общую сумму денежных средств, не отражаются в Отчете);
– перебросок между банковскими
счетами (также не указывается в Отчете).
В основу формирования Отчета
заложена укрупненная классификация денежных потоков по категориям хозяйственной
деятельности, а именно от текущих, инвестиционных и финансовых операций. Такая
градация позволяет пользователям отчетности оценить влияние каждого вида
деятельности на сумму денежных средств и финансовое положение компании, а также
проанализировать связь между указанными видами деятельности.
Деление денежных потоков в
российской и международной практике неизменно (по видам деятельности) [22, с.
327-329]:
– текущие - связаны с
приносящей выручку деятельностью организации и часто являются результатом
операций, формирующих прибыль (убыток) от продаж;
– инвестиционные - связаны с
покупкой, созданием или выбытием внеоборотных активов, обеспечивающих денежные
поступления в организацию в будущем;
– финансовые - связаны с
финансированием на долговой или долевой основе, приводят к изменению капитала и
заемных средств, будущих денежных потоков.
Денежные потоки по текущей
деятельности организации характеризуют уровень ее обеспеченности денежными
средствами для погашения кредитов, поддержания деятельности на уровне
существующих объемов производства, выплаты дивидендов и новых инвестиций без
привлечения внешних источников финансирования. При этом текущие потоки следует
определять исходя из основного вида текущей деятельности фирмы.
К текущей деятельности относятся
платежи и поступления, относящиеся к обычной деятельности организации,
приносящей выручку. Это поступления от покупателей (заказчиков); поступления
роялти, комиссионных; платежи поставщикам, подрядчикам; оплата труда
работников; оплаченные и полученные проценты, налог на прибыль.
Информация о денежных потоках от
текущих операций показывает уровень обеспеченности организации денежными
средствами от основной деятельности и независимости ее от внешних источников
финансирования.
Денежные потоки от инвестиционной
деятельности характеризуются операциями, связанными с приобретением, созданием
или выбытием внеоборотных активов организации. Поэтому к ним относятся [24, с.
288-289]:
– платежи поставщикам в связи
с приобретением (строительством) основных средств, нематериальных активов, а
также реконструкцией (модернизацией) объектов;
– платежи по приобретению
долгосрочных финансовых вложений (долевых и долговых ценных бумаг), не
подлежащих реализации в краткосрочной перспективе;
– выданные и возвращенные
займы;
– поступления от продажи
внеоборотных активов, полученные дивиденды.
Здесь же отражаются проценты,
включенные в стоимость инвестиционных активов и относящиеся к финансовым
вложениям, а также налог на прибыль в части реализации активов.
Обратите внимание: плата за
приобретение краткосрочных финансовых вложений является денежным потоком по
текущей деятельности.
Информация о денежных потоках по
инвестиционной деятельности показывает объем расходов, понесенных организацией
в обеспечение денежных поступлений в будущем.
Денежные потоки от финансовых
операций связаны с привлечением организацией финансирования на долговой или
долевой основе, что приводит к изменению величины и структуры капитала и
заемных средств. Информация о таких денежных потоках обеспечивает основу для
прогнозирования требований кредиторов и акционеров в отношении будущих денежных
потоков, а также будущих потребностей в привлечении финансирования.
Финансовая деятельность
характеризуется привлечением внешнего финансирования, в том числе от размещения
долевых инструментов компании. Денежные потоки по финансовой деятельности
приводят к изменению величины капитала (эмиссия и выкуп акций) либо заемных
средств организации. Соответственно, к ним относятся поступления от эмиссий,
займы полученные и возврат по ним, выплаченные дивиденды. А вот проценты,
уплаченные по займам, включаются в потоки по текущей деятельности (если не
капитализируются в стоимости активов) [20, с. 47-53].
Платежи и поступления от одной операции
могут относиться к разным видам денежных потоков. Например, уплата процентов
является денежным потоком от текущих операций, а возврат основной суммы долга
является денежным потоком от финансовых операций [21, с. 128-132].
По отдельным операциям ПБУ 23/2011
содержит более консервативный подход к их учету по сравнению с МСФО. Так, ПБУ
23/2011 не допускает вариантов для самостоятельного выбора по данным позициям
категории деятельности [14, с. 201-202]:
– налог на прибыль - текущая
либо инвестиционная, если это налог от продажи внеоборотных активов;
– проценты - текущая, если
проценты не включены в стоимость актива и не относятся к долгосрочным
финансовым вложениям (в этих случаях это инвестиционная деятельность);
– полученные дивиденды -
инвестиционная;
– уплаченные дивиденды -
финансовая.
Таблица 1.1. Классификация операций
по денежным потокам
|
Вид операции
|
Текущая
|
Инвестиционная
|
Финансовая
|
|
Поступления аванса по договору поставки товара
|
+
|
|
|
|
Поступления аванса по договору поставки основного средства
|
|
+
|
|
|
Поступления за реализованную продукцию векселя Сбербанка России
(по предъявлении)
|
+
|
|
|
|
Платежи за разработку программного продукта
|
|
+
|
|
|
Перечисление заработной платы на банковские карты
|
+
|
|
|
|
Поступления арендных платежей
|
+
|
|
|
|
Платежи поставщикам (подрядчикам) за сырье, материалы, работы,
услуги
|
+
|
|
|
|
Платежи субподрядчикам по договору строительного подряда
|
|
+
|
|
|
Платежи подрядчикам за услуги по ремонту основных средств
|
|
+
|
|
|
Платежи подрядчикам по договору строительства здания офиса
|
|
|
+
|
|
Платежи по договору аренды здания
|
|
+
|
|
|
Поступления от арендодателя
|
|
+
|
|
|
Получение кредита банка
|
|
|
+
|
|
Заем выданный
|
|
|
+
|
|
Проценты от временного размещения денежных средств в банке
|
|
|
+
|
|
Проценты по кредиту полученному (за исключением процентов,
включенных в стоимость актива)
|
|
+
|
|
|
Погашение займа полученного
|
|
|
+
|
|
Плата за приобретение краткосрочных финансовых вложений
|
|
+
|
|
|
Плата за приобретение доли в дочерней структуре
|
|
|
+
|
|
Плата за приобретение государственных облигаций
|
|
|
+
|
|
Поступления от эмиссии акций
|
|
|
+
|
|
Выкуп собственных акций компании
|
|
|
+
|
|
Дивиденды, выплаченные акционерам
|
|
|
+
|
|
Дивиденды, полученные от долевого участия в других организациях
|
|
|
+
|
В МСФО (IAS) 7 отражена более
лояльная позиция. Однозначно проценты и дивиденды относятся к текущей
деятельности только применительно к финансовым институтам. Для других компаний
прописан иной подход. Указанные поступления или платежи должны
классифицироваться последовательно из периода в период как движение денежных
средств от операционной, инвестиционной либо финансовой деятельности (МСФО
7.31).
ПБУ 23/2011 не содержит специальных
пояснений по поводу квалификации денежных потоков финансовыми организациями. Из
этого следует вывод, что такие компании должны руководствоваться общим порядком
разделения потоков на основании ПБУ 23/2011. Однако это может привести к
несоответствию формы отчета о движении денежных средств и формы «Отчет о
прибылях и убытках».
В новом ПБУ 23/2011 остались не
освещены и другие практические моменты. В частности, это использование в
расчетах овердрафта, платежи по договорам финансовой аренды (лизинга).
Напомним, что обязательная строка «арендные платежи, лицензионные платежи,
гонорары, комиссионные платежи и пр.» формы отчета о движении денежных средств
включена в раздел «Денежные потоки от текущей деятельности» [22, с. 327-329].
1.2 Цели и задачи
управления денежными потоками предприятий
В настоящее время организация
наличного денежного обращения на территории Российской Федерации
регламентирована Гражданским кодексом Российской Федерации [4] и следующими
нормативно-правовыми актами:
. Положением Центрального
банка Российской Федерации от 5 января 1998 г. № 14-П «О правилах организации
наличного денежного обращения на территории Российской Федерации» (с
изменениями на 31 октября 2002 года) [8].
. Порядком ведения кассовых
операций, утвержденным письмом Центрального банка Российской Федерации от 4
октября 1993 г. № 18 (в ред. письма ЦБ РФ от 26.02.96 № 247) [12].
Эти два нормативных акта содержат
ряд одинаковых положений. И положение ЦБ РФ № 14-П, и Порядок ведения кассовых
операций № 18 обязательны для выполнения предприятиями, объединениями,
организациями и учреждениями на территории РФ независимо от их
организационно-правовых форм и сферы деятельности.
Основной целью управления денежными
потоками является обеспечение ликвидности. Для этого разрабатывается
определенный порядок (алгоритм) управления движением денежными потоками
состоящий из следующих этапов [32, с. 411-415]:
– Анализ формирования денежных
потоков;
– Определение возможностей
увеличения денежных притоков и сокращения денежных оттоков. Эти возможности
определяются по видам деятельности.
Основная деятельность: Притоки -
изменение кредитной политики, ранжирование дебиторов по объемам и срокам
погашения задолженности, реализация товарно-материальных запасов, продажа
дебиторской задолженности и т. д. Оттоки - реструктуризация задолженности,
оптимизация налоговой политики, сокращение запасов и затрат и т. д.
Инвестиционная деятельность. Притоки
- реализация части основных фондов, реализация нематериальных активов,
пересмотр арендных ставок и сдача площадей в аренду и т. п. оттоки -
замораживание нового строительства, пересмотр инвестиционных программ и т. д.
[21, с. 128-132].
Финансовая деятельность. Притоки -
эмиссия акций, привлечение кредиторов, продажа пакета акций и т. д. Оттоки -
отказ от дивидендных выплат, реструктуризация долга и т. д.
Все эти мероприятия по увеличению
денежного потока с целью поддержания ликвидности подразделяются на
краткосрочные и долгосрочные.
Краткосрочные мероприятия.
Увеличение притока: инвентаризация, оценка и продажа (сдача в аренду)
внеоборотных активов; оптимизация номенклатуры (ассортимента) с позиций
ликвидности товаров; использование внесудебных процедур взыскания долга;
корректировка кредитной политики; использование факторинга; продажа пакета
акций и т. д.
Уменьшение оттока: сокращение
затрат; пересмотр инвестиционных программ налоговое планирование; использование
взаимозачетов и вексельных схем расчетов; реструктуризация долгов.
Долгосрочные мероприятия. Увеличение
притока; дополнительная эмиссия; реструктуризация предприятия (слияние,
ликвидация и пр.); поиск партнеров и стратегических инвесторов [24, с.
288-289].
Уменьшение оттока: заключение
долгосрочных контрактов, предусматривающих скидки или отсрочки платежей;
налоговое планирование.
Ранжирование платежей и составление
календаря приоритетных платежей.
Разработка гибкого БДДС,
минимизирующего разрывы между притоками и оттоками денежных средств.
Формирование системы мер,
направленных на поддержание ликвидности.
Организационное обеспечение
выполнения разработанной системы мер.
Приемы управления дебиторской
задолженностью
Контроль состояния расчетов по
отсроченным или просроченным задолженностям
Проведение ранжирования дебиторов с
целью выявления должников, на которых приходится наибольшая доля общей и
просроченной задолженности
Анализ задолженности по видам
продукции для определения невыгодных с точки зрения инкассации.
Оценка реальной стоимости
дебиторской задолженности (дисконт)
Усиление работы с должниками (с
использованием внесудебных процедур взыскания долга)
Предоставление скидок при оплате
Контроль за состоянием дебиторской и
кредиторской задолженностей и сбалансированностью тенденций их изменений
Диверсификация покупателей продукции
Ведение «кредитных историй»
потребителей с целью оптимизации кредитной политики.
Анализ возможности продажи
дебиторской задолженности (факторинг, цессия). Факторинг оплата банком товаров
отпущенных продавцом при предъявлении им отгрузочных документов. Долги с
покупателей взимает банк. Цессия передача (продажа) права на операции с
чем-либо или на собственность.
Материальной мотивации персонала
отдела сбыта (вознаграждение в зависимости от эффективности мер по продажам и
получению платежей) [24, с. 288-289].
1.3 Информационное обеспечение
управления денежными потоками организации
Одним из инструментов анализа
денежного потока является анализ отчета о движении денежных средств.
Примечательно, что в России существует такая форма бухгалтерской отчетности,
как отчет о движении денежных средств, которая может быть использована
кредитной организацией в своем анализе.
Отчет о движении денежных средств
позволяет пристально изучить источники и способы расходования денежных средств
и дает представление не только об основной, но и об инвестиционной и финансовой
деятельности компании. Кроме этого, полученный в ходе составления отчета
результат, свидетельствующий об отсутствии минимально необходимого запаса
денежных средств, указывает на серьезные финансовые затруднения. В то же время
чрезмерные остатки денежных средств на конец месяца говорят о том, что
фактически организация терпит убытки, связанные с упущенной возможностью их
выгодного размещения и получения дополнительного дохода, а также с инфляцией и
обесценением денег.
Рассмотрим основные принципы анализа
денежного потока и составления cash flow [14, с. 201-202]:
– в отчете о движении денежных
средств не отражаются неденежные формы расчетов: бартер, взаимозачет, векселя и
т. п.;
– в отчете приводятся
развернутые показатели денежных потоков, к примеру, привлечение и погашение
кредитных средств в течение отчетного периода должны быть отражены в разных
строках;
– итоговая величина денежного
потока должна быть равна разнице остатков денежных средств на конец и на начало
отчетного периода. Денежные средства, учет которых ведется в отчете о движении
денежных средств, являются величиной физической, как и товарные остатки, как
объекты основных средств, в связи с чем их остаток на конец месяца не может
быть величиной отрицательной;
– денежные потоки в
иностранных валютах пересчитываются в валюту отчета по курсу, действовавшему на
дату операции. Возникающие при этом курсовые разницы отражаются в отдельной
строке «Курсовые разницы»;
– целесообразно разделение
денежных потоков на операционные, инвестиционные и финансовые;
– используется либо прямой,
либо косвенный способ расчета денежного потока.
Рассмотрим более подробно последние
три принципа, представляющие наибольший интерес.
Организации, основной вид
деятельности которых предусматривает проведение экспортно-импортных операций,
обязаны пересчитывать денежные потоки, выраженные в иностранной валюте, по
курсу на дату операции. Отметим, что средние (средневзвешенные) курсы могут
быть использованы только в том случае, если результаты такого пересчета несущественно
отличаются от результатов, полученных при расчете по курсам на дату операции.
Отчет о движении денежных средств должен содержать отдельную статью о влиянии
курсовой разницы на величину денежного потока.
Далее поясним, как именно следует
делить денежные потоки на операционные (или денежные потоки от основной
деятельности), инвестиционные и финансовые (табл. 1.2). Такое разделение
необходимо для того, чтобы понять, какой вид деятельности генерирует
положительный денежный поток, а также увидеть взаимосвязь всех видов
деятельности: за счет каких средств финансируется инвестиционная деятельность,
на какие цели используются полученные кредитные средства, какова величина
чистого денежного потока от основной деятельности [20, с. 47-53].
Таблица 1.2. Операционные,
инвестиционные и финансовые потоки
|
Категория
|
Содержание
|
|
Операционный денежный поток
|
Все операции, не нашедшие отражения в нижеследующих потоках.
Наиболее распространенные среди них: - выручка от реализации продуктов,
работ, услуг; - проценты и дивиденды, полученные по инвестиционным активам; -
платежи в счет погашения кредиторской задолженности; - проценты, уплаченные
по кредиторской задолженности; - платежи по налоговым (фискальным)
обязательствам; - заработная плата сотрудников; - материальные расходы; -
административные расходы; - командировочные и представительские расходы; -
прочие поступления и расходы по операционной деятельности
|
|
Инвестиционный денежный поток
|
- приобретение и реализация основных средств/ нематериальных
активов; - полученные проценты и дивиденды; - приобретение и продажа долговых
обязательств других организаций; - привлечение и выдача ссуд; - прочие
поступления и платежи по инвестиционной деятельности
|
|
Финансовый денежный поток
|
- выпуск и погашение собственных облигаций - выпуск собственных
акций; - получение и погашение кредита; - выплата дивидендов по акциям и
процентов по облигациям; - расходы по эмиссии акций и облигаций; - прочие
поступления и платежи по финансовой деятельности
|
денежный управление
поток
Операционный денежный поток отражает
объемы денежных средств, полученных и использованных и (или) накопленных
клиентом в результате производства и (или) реализации товаров, выполненных
работ, оказанных услуг. Это денежные потоки от операций, отраженных постатейно
в отчете о прибылях и убытках, повлиявших на счета текущих активов и пассивов
баланса. В некоторых обстоятельствах, таких как, к примеру, сезонное снижение
спроса на продукцию и, как результат, уменьшение объемов продаж, увеличение
объемов закупок и т. п., могут возникать колебания денежного остатка (cash flow
от операций) в сторону уменьшения, однако в краткосрочной (среднесрочной)
перспективе операционный поток денежных средств должен выходить на
положительный уровень, что является необходимым условием для выживания бизнеса.
Средства, накопленные от основной деятельности, могут использоваться далее для
выплаты дивидендов, возврата кредитов, на инвестиции в бизнес и т. д.
Инвестиционный денежный поток
отражает денежные вложения в основные средства, такие как оборудование или
недвижимое имущество, инвестиции в ремонт основных средств или строительство, а
также приобретение части или всего бизнеса других организаций. Такого рода
вложения необходимы для поддержания текущей операционной деятельности
организации и обеспечения ресурсов будущего роста. Потоки денежных средств,
связанные с инвестиционной деятельностью, также включают в себя средства,
полученные от реализации основных средств или сегментов бизнеса.
Потоки денежных средств от
финансовой деятельности связаны с соотношением обязательств и собственного
капитала организации. К ним относят поступления от реализации выпущенных акций
и их выкуп, взносы и изъятия средств владельцами бизнеса, выплату дивидендов, а
также взятие и погашение кредитов и займов [24, с. 288-289].
Возвращаясь к рассмотрению принципов
составления отчета о движении денежных средств, разберем последний принцип,
обусловливающий необходимость использования прямого либо косвенного метода.
Пожалуй, выбор способа расчета денежного потока - одна из сложнейших проблем
банка при составлении cash flow. Прямой метод характеризуется использованием
валовых денежных потоков, в то время как при косвенном методе денежные потоки
отражаются в чистом виде [32, с. 411-415].
Одним из недостатков такого метода
является сложность определения денежного потока за месяц, поскольку
перечисленные выше формы отчетности составляются ежеквартально. При
использовании отчета о прибылях и убытках в качестве основы для расчета
денежного потока возникает ряд проблем. С одной стороны, данный отчет построен
на основе метода начисления: и доходы, и расходы отражаются в нем не в момент
фактического платежа, а в момент начисления. К примеру, себестоимость
реализованных товаров представляет собой именно начисленную стоимость затрат,
которая практически не совпадает с суммой уплаченных денежных средств,
относящейся к данной статье. С другой стороны, в отчете о прибылях и убытках
отражаются не только денежные средства, но и неденежные доходы и расходы (к
примеру, амортизация, величина которой добавляется к прибыли от реализации при
переходе от одного отчета к другому). Возникают сложности при перегруппировке
статей отчетов. Несмотря на то что итоговая величина прибыли от реализации
отражает значение денежного потока от операционной деятельности, оставшиеся
доходы и расходы крайне сложно классифицировать как относящиеся к
инвестиционной либо финансовой деятельности. Однако необходимо отметить
бесспорный положительный момент косвенного метода расчета - он является
наиболее простым и наименее трудоемким (чего не скажешь о прямом методе) [22,
с. 327-329].
Главным преимуществом прямого метода
расчета денежного потока является то, что он показывает валовые поступления и
выплаты денежных средств, таким образом давая возможность узнать источники
поступлений и направлений использования денежных средств в будущем [14, с.
201-202].
Отметим, что суммы валовых
поступлений и выплат особенно важны при оценке кредитоспособности заемщика,
поскольку показывают обороты по притокам и оттокам денежных средств. Очевидно,
что абсолютные значения денежных потоков двух организаций могут совпадать,
тогда как величины притоков и оттоков могут существенно расходиться. Такого
рода оценка может оказать существенную помощь кредитной организации при
установлении лимитов кредитования. Большое значение имеет детализация отчета.
При анализе денежного потока необходимо использовать не только более
детализированные статьи, но и осуществлять внутреннюю разбивку этих статей на
организации-плательщики / организации - получатели денежных средств. Последнее
позволит банку рассчитывать риск неплатежа на одного дебитора, максимальные
риски неплатежа, а также проводить постоянный мониторинг контрактов.
Несомненно, прямой метод расчета не
лишен недостатков. Наиболее значимым можно назвать его трудоемкость и
дороговизну по сравнению с косвенным, однако неоспоримым преимуществом является
его точность.
Внедрение прямого метода расчета
денежного потока позволяет не только улучшить качество оценки
кредитоспособности заемщиков путем повышения точности расчетов, но и помочь
заемщикам наладить грамотное управление дебиторской / кредиторской
задолженностью, бюджетирование, финансовый анализ и планирование.
После расчета денежного потока
начинается другой немаловажный этап - интерпретирование полученных результатов.
Ряд экспертов в области банковского риск-менеджмента предлагают следующую
систему оценки: в случае если клиент имел устойчивое превышение притока над
оттоком денежных средств, это свидетельствует о его финансовой устойчивости и
высоком рейтинге кредитоспособности. В то же время наличие кратковременного
превышения оттока над притоком денежных средств свидетельствует о более низком
классе кредитоспособности клиента, а долгосрочного - о нецелесообразности
кредитования такого клиента [21, с. 128-132].
Кроме этого, сложившаяся средняя
положительная величина общего денежного потока может быть использована банком
для определения предельной величины новой ссуды. Средняя величина превышения
притока над оттоком денежных средств показывает, в каком размере потенциальный
заемщик может погашать свои долговые обязательства.
Вместе с тем было бы неверно
считать, что величина денежного потока может однозначно выступать ориентиром
для определения лимита кредитования потенциального заемщика в силу ряда причин:
– нередко средства,
поступившие от реализации продукции, организация направляет на приобретение
сырья / материалов / товаров следующего производственного цикла. Кроме того, в
условиях инфляции остатки денежных средств на счетах организаций постоянно
стремятся к нулю. Вышеперечисленные причины никак не свидетельствуют о низком
рейтинге кредитоспособности потенциального заемщика, несмотря на то что
величина денежного потока в таком случае будет нестабильной;
– денежный поток не может быть
основой для определения предельного лимита кредитования, так как при его
расчете не учитывается значение привлекаемого кредита.
Далее перейдем к процедуре
составления и анализа прогноза движения денежных средств (или прогнозного cash
flow).
Очевидно, что прогноз поступления и
расходования денежных средств должен составляться с учетом:
– внутренних факторов
(специфики работы клиента): сезонности, открытия новых видов деятельности,
расширения производства и т. д.;
– влияния получаемого кредита
на дальнейшее развитие деятельности;
– внешних факторов: развития
отрасли, в которой клиент осуществляет деятельность, инфляции. Необходимо по
возможности детально прорабатывать прогноз поступления денежных средств
совместно с клиентом, понимать его ориентиры и стратегию развития. Для этого целесообразно
запросить у клиента данные о поступлении выручки за полный календарный год,
чтобы четко представлять поведение выручки, ее зависимость от каких-либо
экономических внешних факторов (инфляция, сезонное увеличение / снижение спроса
и др.).
Кроме этого, прогноз движения
денежных средств всегда подготавливается не по начислению, а по «кассовому»
методу. Период времени, используемый при составлении прогнозного cash flow, как
правило, составляет от 3 до 9 прошедших месяцев.
При составлении прогнозного cash
flow необходимо соизмерять величину расходов с величиной доходов. Если
последней будет не хватать на покрытие планируемых расходов, клиенту будет
необходимо привлечение дополнительного источника денежных средств, что также
должно найти свое отражение в отчете. Кроме этого, важно обращать внимание на
остатки денежных средств на конец месяца, которые не должны быть слишком
большими (т. е. не должно возникать излишков) или, напротив, слишком малыми
(несомненно, необходимо учитывать специфику деятельности, взаиморасчетов,
структуры покупок и продаж) [32, с. 411-415].
Однако важно помнить, что если в
прогнозном cash flow возникает дефицит денежных средств, он обязательно должен
быть ликвидирован путем планирования дополнительных инвестиций, в том числе за
счет кредита. Зная заранее о потребности в финансировании в определенном
периоде времени, банком могут быть рассмотрены и предложены различные варианты
финансирования, сравнив которые клиент может выбрать для себя наиболее выгодные
условия.
В случае если в ходе составления
прогнозного отчета о движении денежных средств все-таки возникают излишки,
целесообразно совместно с клиентом обсудить наиболее перспективные варианты их
использования.
Одним из вариантов целевого
использования излишков денежных средств, образовавшихся в течение определенного
периода времени, могло бы стать финансирование такого рода денежных выплат, как
[14, с. 201-202]:
– страховые взносы (как
предоплата за несколько месяцев вперед);
– авансовые платежи по
договорам / контрактам с контрагентами;
– погашение рассроченных
платежей, кредитов и займов;
– финансирование замены /
ремонта / обновления оборудования, транспортных средств и других активов;
– внеплановые выплаты на
капитальный ремонт;
– приобретение высоколиквидных
ценных бумаг, которые могут быть предъявлены в периоды дефицита наличности.
В некоторых случаях целесообразно
создавать некий резерв для покрытия ожидаемых и неожидаемых потерь.
При планировании графика погашения
ссудной задолженности по рассматриваемой ссуде целесообразно составлять
индивидуальный график с погашениями наиболее крупных сумм в те месяцы, когда
планируются излишки денежных средств.
Когда все наиболее подходящие
варианты использования излишков использованы и все необходимые резервы созданы,
возможно направление остатков излишков денежных средств на инвестиции с целью
роста и расширения бизнеса.
В процессе составления прогнозного
cash flow на базе управленческой отчетности крайне важно избегать и
нивелировать возникающие расхождения между учтенными в отчете о движении
денежных средств и фактическими данными. Необходимо проводить сверку данных по
cash flow с данными, отраженными в балансе и отчете о прибылях и убытках, также
составленными на основании управленческого учета. Свод трех этих отчетов дает
возможность устранить большую часть расхождений и погрешностей в отражении
данных в отчетах с фактическими данными [20, с. 47-53].
Точность любого прогноза движения
денежных средств напрямую связана с точностью оценок поступлений и платежей,
полученных из документации клиента и собранных на месте ведения его бизнеса.
Целесообразно регулярно пересматривать и уточнять свои оценки с учетом
изменившейся ситуации и поступающей новой информации. Банкам было бы намного
проще осуществлять пересмотр своих прогнозов движения денежных средств, если бы
заемщики представляли форму № 4 помесячно, так как в этом случае банковские
специалисты имели бы возможность на ежемесячной основе отслеживать динамику и
корректировки состояния бизнеса своих заемщиков.
В целом анализ денежного потока клиента
представляет собой действенный инструмент оценки его кредитоспособности. При
этом определяются основные притоки и оттоки денежных средств. Планирование
денежного потока позволяет спрогнозировать поведение заемщика в будущем и
оценить источники и сроки погашения кредита [66, с. 431-432].
2. Анализ и оценка
денежных потоков в ООО «Южный Двор-НН»
2.1 Характеристика
деятельности предприятия
Общество с ограниченной
ответственностью «Южный Двор - НН» начало свою деятельность с ноября 1996 года.
Юридический и фактический адрес: г.
Нижний Новгород, пр-т Молодежный, д. 1Б.
ООО «Южный Двор-НН» - крупнейшая
оптово-розничная компания, работающая на российском рынке бытовой химии и
парфюмерии более 20 лет (в Нижнем Новгороде почти 16 лет). Региональные
представительства фирмы расположены в Москве, Н. Новгороде, Санкт - Петербурге,
Волгограде, Самаре, Саратове, Тольятти.
Целью создания ООО «Южный Двор-НН»
является более полное насыщение рынка товарами народного потребления и услугами
для удовлетворения потребностей организаций и физических лиц, а также создания
дополнительных рабочих мест и получения дополнительной прибыли.
Миссия: предлагать покупателям
больший ассортимент качественной продукции, сохраняя многолетнюю безупречную
репутацию.
Основной лозунг компании - «Мы
работаем для вас!». Самый главный человек в магазине «Южный Двор-НН» -
покупатель. Сотрудники магазина заботятся о здоровье каждого клиента, о том,
чтобы он покупал только качественный товар.
Ассортимент магазинов ООО «Южный
Двор-НН» включает в себя более 7500 наименований товаров бытовой химии,
парфюмерии и косметики от ведущих производителей: «Невская косметика»,
«Арнест», «Весна», «Свобода», «Аванта», «Unilever», «Procter&Gamble»,
«Шварцкопф», «Калина», «Бумфa Групп», «Хайджин Кинетикс», «Бенкизер», «Аист»,
«Нефис-Косметикс», «Ступинский Хим. Завод», «Финист», «Солнечные Продукты»,
«Нмжк», «Колгейт-Палмолив», «Домохим», «Амс-Медиа», «Щекиноазот Бх», «НХК»,
«Косметика Xxi», «Масток», «L'oreal», «Ирида-Нева», «Юникосметик», «Черлин»,
«Ст-Дивижн», «Далан», «Кб-Трейд», «Грейт Дистрибьюжн», «Первое Решение»,
«Триумф», «Класс-Трейдинг», «Юнитоп», «Wella», «Londa».
ООО «Южный Двор-НН» обязано в
соответствии с Уставом:
– выполнять обязательства,
вытекающие из законодательства РФ и заключенных им договоров,
– заключать трудовые договоры,
– полностью и в срок
рассчитываться с работниками предприятия по заработной плате и социальным
пособиям,
– осуществлять все виды
обязательного страхования,
– своевременно предоставлять
бухгалтерскую отчетность,
– уплачивать налоги в
соответствии с налоговым законодательством.
Коммерческая деятельность
предприятия ООО «Южный Двор - НН» охватывает вопросы изучения спроса населения
и рынка сбыта товаров, выявление и изучение источников поступления и
поставщиков товаров, организации рациональных хозяйственных связей, включая
разработку и представление им заявок и заказов на товары, заключение договоров
на поставку товаров, организация учета и контроля за выполнением поставщиками
договорных обязательств.
Основными поставщиками компании
«Южный Двор - НН» являются нижегородские предприятия:
– ЗАО «Дзержинская торговая
фирма»;
– ООО «Синтез»;
– ООО «Рос-Космети»;
– ООО «БытХимТорг»;
– ООО «Дело НН».
Управление предприятием должно
осуществляться на базе определенной организационной структуры. Структура
предприятия и его подразделений определяется предприятием самостоятельно, в
лице директора фирмы, действующего на основании Устава.
Организационная структура ООО «Южный
Двор-НН» представлена на рисунке 2.1.
Рис. 2.1. Организационная
структура ООО «Южный Двор-НН»
Организационная структура ООО «Южный
Двор-НН» определяет задачи, возлагаемые на конкретных работников, распределение
между ними обязанностей и ответственности. Таким образом, штат работников состоит
из специалистов, которые необходимы предприятию.
Директор компании управляет работой
всех подразделений организации, контролирует их деятельность, соблюдение
торгово-технологического процесса на предприятии. Ответственность за
организацию бухгалтерского учета в организации, соблюдение законодательства при
выполнении хозяйственных операций несет руководитель организации.
Финансовые ресурсы предприятия, за
счет которых происходит поступление, приобретение и создание имущества -
состоят из собственного и заемного капитала. Общая величина собственного
капитала отражается в III разделе пассива баланса. Общая величина заемного капитала,
состоящая из долгосрочного заемного капитала, краткосрочного заемного капитала
и привлеченных средств в виде кредиторской задолженности отражается в IV и V разделах пассива баланса.
Для детализации общей картины
изменения финансового состояния может быть построена табл. 2.1, 2.2, 2.3 и 2.4
согласно данным бухгалтерского баланса (приложение 1).
Таблица 2.1. Аналитическая группировка
статей актива баланса в ООО «Южный Двор-НН», тыс. руб.
|
Актив баланса
|
2009 г.
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+, -)
|
Темп роста, %
|
|
|
|
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
|
1. Имущества - всего
|
13675,56
|
17669,76
|
47764,9
|
3994,2
|
30095,14
|
129,21
|
270,32
|
|
1.1. Иммобилизованные активы
|
2575,06
|
7702,66
|
27868,82
|
5127,6
|
20166,16
|
299,13
|
361,81
|
|
1.2. Оборотные активы
|
11100,5
|
9967,1
|
19896,08
|
-1133,4
|
9928,98
|
89,79
|
199,62
|
|
1.2.1. Запасы
|
5333,68
|
4499,74
|
6892,08
|
-833,94
|
2392,34
|
84,36
|
153,17
|
|
1.2.2. Налог на добавленную стоимость
|
678,74
|
420,9
|
219,54
|
-257,84
|
-201,36
|
62,01
|
52,16
|
|
1.2.3. Дебиторская задолженность
|
4690,56
|
4510,24
|
7335,9
|
-180,32
|
2825,66
|
96,16
|
162,65
|
|
1.2.4. Денежные средства
|
397,52
|
536,22
|
5448,56
|
138,7
|
4912,34
|
134,89
|
1016,11
|
Проведенный анализ согласно таблице
2.1 позволяет сделать вывод, что стоимость всего имущества в ООО «Южный
Двор-НН» динамично растет с 2009 по 2011 гг. с 13675,56 до 47764,9 тыс. руб.
Росту способствуют повышение размера иммобилизованных активов, их рост в
2010-2011 гг. составил 361,81 %, а также увеличение стоимости оборотных активов
с 2009 по 2011 гг. с 11100,5 по 19896,08 тыс. руб. Рост имущества фирмы это
повышение стоимости самого предприятия, его финансовая устойчивость и
солидность.
Оценка структуры статей актива
баланса представлена в таблице 2.2.
Таблица 2.1. Анализ статей актива
баланса ООО «Южный Двор-НН», %
|
Актив баланса
|
2009 г.
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+;-)
|
|
|
|
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
|
1. Имущества - всего
|
100,00
|
100,00
|
100,00
|
0,00
|
0,00
|
|
1.1. Иммобилизованные активы
|
18,83
|
43,59
|
58,35
|
24,76
|
14,75
|
|
1.2. Обоотные активы
|
81,17
|
56,41
|
41,65
|
-24,76
|
-14,75
|
|
1.2.1. Запасы
|
39,00
|
14,43
|
-13,54
|
-11,04
|
|
1.2.2. Налог на добавленную стоимость
|
4,96
|
2,38
|
0,46
|
-2,58
|
-1,92
|
|
1.2.3. Дебиторская задолженность
|
34,30
|
25,53
|
15,36
|
-8,77
|
-10,17
|
|
1.2.4. Денежные средства
|
2,91
|
3,03
|
11,41
|
0,13
|
8,37
|
Проведенная оценка структуры
показывает, что наибольшую долю в составе имущества предприятия занимают
внеоборотные активы, при этом наблюдается возрастание их доли с 2009 по 2011
гг. с 18,83 до 58,35 % в составе активов фирмы. Это связано с тем, что темп
роста стоимости имущества отстает от темпа роста оборотных активов. В составе
оборотных активов высокую долю занимает дебиторская задолженность, доля которых
также уменьшается с 2009 по 2011 гг. с 34,3 до 15,36 %. Запасы в составе
активов фирмы динамично уменьшаются с 39 % в 2009 г. до 14,43 % в 2011 г.
Таблица 2.3. Аналитическая
группировка статей пассива баланса ООО «Южный Двор-НН», тыс. руб.
|
Актив баланса
|
2009 г.
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+;-)
|
Темп роста, %
|
|
|
|
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
|
1. Источники имущества - всего
|
13675,56
|
17669,76
|
47764,9
|
3994,2
|
30095,14
|
129,21
|
270,32
|
|
1.1. Собственный капитал
|
4185,08
|
8776,28
|
21507,82
|
4591,2
|
12731,54
|
209,70
|
245,07
|
|
1.2. Заемный капитал
|
9490,48
|
8893,48
|
26257,08
|
-597
|
17363,6
|
93,71
|
295,24
|
|
1.2.1. Долгосрочные обязательства
|
614,92
|
630,58
|
6136,14
|
15,66
|
5505,56
|
102,55
|
973,09
|
|
1.2.2. Краткосрочные кредиты и займы
|
2124,7
|
4053,42
|
14932,16
|
1928,72
|
10878,74
|
190,78
|
368,38
|
|
1.2.3. Кредиторская задолженность
|
6750,86
|
4209,48
|
5188,78
|
-2541,38
|
979,3
|
62,35
|
123,26
|
По данным таблицы 2.3 можно сделать
вывод, что на повышение размера имущества предприятия значительное влияние
оказал рост собственного капитала, который с 2009 по 2011 гг. увеличился с
4185,08 до 21507,82 тыс. руб., краткосрочных займов и кредитов, которые с 2010
по 2011 гг. увеличилась с 4053,42 до 14932,16 тыс. руб., то есть на 10878,74
тыс. руб. При этом кредиторская задолженность незначительно повысилась с 2010
по 2011 г. на 123,26 %, то есть с 4209,48 до 5188,78 тыс. руб. Этот фактор
означает, что ООО «Южный Двор-НН» не смогло погасить задолженность.
В таблице 2.4 отразим анализ статей
пассива баланса.
Таблица 2.4. Анализ статей пассива
баланса ООО «Южный Двор-НН», %
|
Актив баланса
|
2009 г.
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+;-)
|
|
|
|
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
|
1. Источники имущества - всего
|
100,00
|
100,00
|
100,00
|
0,00
|
0,00
|
|
1.1. Собственный капитал
|
30,60
|
49,67
|
45,03
|
19,07
|
-4,64
|
|
1.2. Заемный капитал
|
69,40
|
50,33
|
54,97
|
-19,07
|
4,64
|
|
1.2.1. Долгосрочные обязательства
|
4,50
|
3,57
|
12,85
|
-0,93
|
9,28
|
|
1.2.2. Краткосрочные кредиты и займы
|
15,54
|
22,94
|
31,26
|
7,40
|
8,32
|
|
1.2.3. Кредиторская задолженность
|
49,36
|
23,82
|
10,86
|
-25,54
|
-12,96
|
По данным таблицы 2.4 можно сделать
вывод, что высокую долю в составе имущества предприятия занимает собственный
капитал, который в структуре снизился с 49,67 до 45,03 %. Доля краткосрочных
займов и кредитов увеличилась с 2009 по 2011 гг. с 15,54 до 31,26 %.
Незначительную часть в составе имущества предприятия занимает кредиторская
задолженность, доля которой с 2010 по 2011 г. уменьшилась с 23,82 до 10,86 %,
то есть на 12,96 %.
Формирование финансовых ресурсов
осуществляется за счет собственных и приравненных к ним средств. На действующем
предприятии финансовые ресурсы формируются в процессе воспроизводства и
выступают в виде выручки от продажи продукции, которые в процессе распределения
принимают форму денежных доходов и накоплений.
Рассмотрим состав собственного
капитала ООО «Южный Двор-НН» за 2009-2011 годы в динамике.
Таблица 2.5. Анализ состава
собственного капитала ООО «Южный Двор-НН» за 2009-2011 годы, тыс. руб.
|
Показатели
|
2009 г.
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+;-)
|
Темп роста, %
|
|
|
|
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
|
Уставный капитал
|
11,44
|
11,44
|
11,7
|
0
|
0,26
|
100,00
|
118,06
|
|
Добавочный капитал
|
4083,84
|
8245,06
|
20313,66
|
4161,22
|
12068,6
|
201,65
|
246,20
|
|
Резервный капитал
|
0
|
0
|
0,08
|
0
|
0,08
|
0,00
|
0,00
|
|
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)
|
89,8
|
519,78
|
1182,38
|
429,98
|
662,6
|
578,82
|
227,48
|
|
Итого собственный капитал
|
4185,08
|
8776,28
|
21507,82
|
4591,2
|
12731,54
|
209,70
|
245,07
|
Анализ состава собственного капитала
в табл. 2.5 показывает, что размер уставного капитала предприятия остался
неименным с 2009 по 2010 г. в размере 11,44 тыс. руб., а в 2011 г. возрос до
11,7 тыс. руб. Резервный капитал предприятие не создавало до 2010 г., а в 2011
г. отчисления составили 0,08 тыс. руб., а нераспределенная прибыль с 2009 по
2011 гг. динамично увеличилась с 89,8 до 1182,38 тыс. руб., при этом ежегодный
рост составляет с 2009 по 2010 гг. 209,7 %, а 2010 по 2011 гг. - 245,07 %.
Из данных табл. 2.6 видно, что
кредиторская задолженность динамично снизилась до 2010 г., а до 2011 г. растет
в структуре заемного капитала. В 2009 году составляет 6748,3 тыс. руб., в 2010
году 4198,74 тыс. руб. или 62,22 %, а в 2011 уже 5174,96 тыс. руб. или 123,25
%.
Таблица 2.6. Анализ состава заемного
капитала ООО «Южный Двор-НН» за 2009-2011 годы, тыс. руб.
|
Показатели
|
2009 г.
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+;-)
|
Темп роста, %
|
|
|
|
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
|
Долгосрочные обязательства
|
614,92
|
630,58
|
6136,14
|
15,66
|
5505,56
|
102,55
|
973,09
|
|
Краткосрочные кредиты и займы
|
2124,7
|
4053,42
|
14932,16
|
1928,72
|
10878,74
|
190,78
|
368,38
|
|
Кредиторская задолженность
|
6748,3
|
4198,74
|
5174,96
|
-2549,56
|
976,22
|
62,22
|
123,25
|
|
в том числе:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
поставщики и подрядчики
|
6095,76
|
3009,8
|
4319,12
|
-3085,96
|
1309,32
|
49,38
|
143,50
|
|
задолженность перед персоналом организации
|
230,96
|
293,38
|
377,84
|
62,42
|
84,46
|
127,03
|
128,79
|
|
задолженность перед государственными внебюджетными фондами
|
63,9
|
70,66
|
71,74
|
6,76
|
1,08
|
110,58
|
101,53
|
|
задолженность по налогам и сборам
|
232,88
|
358,8
|
209,16
|
125,92
|
-149,64
|
154,07
|
58,29
|
|
прочие кредиторы
|
124,8
|
466,1
|
197,1
|
341,3
|
-269
|
373,48
|
42,29
|
|
Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате
доходов
|
0
|
0
|
3,1
|
0
|
3,1
|
0,00
|
0,00
|
|
Доходы будущих периодов
|
0,12
|
6,2
|
10,72
|
6,08
|
4,52
|
5166,67
|
172,90
|
|
Резервы предстоящих расходов
|
2,44
|
4,54
|
0
|
2,1
|
-4,54
|
186,07
|
0,00
|
|
Итого заемный капитал
|
9490,48
|
8893,48
|
26257,08
|
-597
|
17363,6
|
93,71
|
295,24
|
Стабильное увеличение отмечено в
строках задолженность перед поставщиками и подрядчиками и задолженность перед
персоналом, а также задолженность перед государственными внебюджетными фондами.
То есть это говорит о том, что предприятие не своевременно отчисляет денежные
средства по данным строкам. Что в конечном итоге приводит к штрафам, пеням.
Первое соотношение не соответствует
установленному ограничению. Наиболее ликвидные активы (А1) в 2011 г. покрывают
наиболее срочные обязательства (П1) с излишком, равным 273,6 тыс. руб., то есть
ООО «Южный Двор-НН» способно погасить текущую задолженность кредиторов.
По остальным соотношениям не
выполняются указанные ограничения. Следовательно, ООО «Южный Двор-НН» не
способно расплатиться по платежам в ближайшей и отдаленной перспективы.
Невыполнение последнего неравенства
свидетельствует о недостаточности собственного каптала организации (П4) для
покрытия труднореализуемых активов (А4).
Таблица 2.7. Анализ показателей
ликвидности, тыс. руб.
|
Показатели
|
2009 г.
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+;-)
|
|
|
|
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
|
Величина собственных оборотных средств (функционирующий капитал)
|
1610,02
|
1073,62
|
-6361
|
-536,4
|
-7434,62
|
|
Маневренность собственных оборотных средств
|
0,06
|
0,38
|
-0,01
|
0,32
|
-0,39
|
|
Коэффициент текущей ликвидности
|
1,25
|
1,21
|
0,99
|
-0,04
|
-0,22
|
|
Коэффициент быстрой ликвидности
|
0,54
|
0,60
|
0,37
|
0,06
|
-0,23
|
|
Коэффициент абсолютной ликвидности
|
0,01
|
0,05
|
0,00
|
0,04
|
-0,05
|
|
Доля собственных оборотных средств в покрытии запасов
|
0,30
|
0,24
|
-0,92
|
-0,06
|
-1,16
|
|
Коэффициент покрытия запасов
|
1,66
|
1,84
|
2,92
|
0,17
|
1,08
|
Таким образом, согласно проведенной
оценке финансовых коэффициентов можно сделать вывод, доля денежных средств в
составе функционирующего капитала изменилась в течение 2010-2011 гг. с 38 до -1
%. За счет оборотных активов все краткосрочные обязательства могут быть
погашены на 99 %, что на 22 % ниже, чем в 2010 г. Доля дебиторской
задолженности и денежных средств в составе краткосрочных обязательств так же
сократилась с 60 до 37 %, что означает уменьшение на 23 % покрываемость
обязательств фирмы.
Только за счет денежных средств ООО
«Южный Двор-НН» может погасить только 5 % краткосрочных обязательств в 2010 г.,
а в 2011 г. вообще не способно.
Доля собственных оборотных средств в
покрытии запасов с 2010 по 2011 гг. снизилась с 24 до -92 %, то есть на 116 %.
Оценка финансовой устойчивости
осуществляется с помощью расчета показателей текущей финансовой устойчивости.
Таблица 2.8. Анализ текущей
финансовой устойчивости ООО «Южный Двор-НН», тыс. руб.
2009 г.
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+;-)
|
|
|
|
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
|
Производственные запасы (ПЗ)
|
4536,84
|
3754,32
|
6072,24
|
-782,52
|
2317,92
|
|
Собственные оборотные средства (СОС)
|
1610,02
|
1073,62
|
-6361
|
-536,4
|
-7434,62
|
|
Нормальные источники покрытия (ИФЗ)
|
9830,48
|
8136,84
|
12890,28
|
-1693,64
|
4753,44
|
Производственные запасы предприятия
с 2010 по 2011 гг. увеличились с 3754,32 до 6072,24 тыс. руб. А собственный
оборотный капитал уменьшился на 7434,62 тыс. руб. и достиг размера в 6361 тыс.
руб. Нормальные источники покрытия ООО «Южный Двор-НН» увеличились с 8136,84 до
12890,28 тыс. руб.
Таблица 2.10. Коэффициент финансовой
устойчивости ООО «Южный Двор-НН»
|
Показатели
|
2009 г.
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+;-)
|
|
|
|
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
|
Коэффициент концентрации собственного капитала (автономии),
(финансовой независимости)
|
0,31
|
0,50
|
0,45
|
0,19
|
-0,05
|
|
Коэффициент финансовой зависимости
|
3,27
|
2,01
|
2,22
|
-1,25
|
0,21
|
|
Коэффициент маневренности собственного капитала
|
0,38
|
0,12
|
-0,30
|
-0,26
|
-0,42
|
|
Коэффициент концентрации заемного капитала (автономии)
|
0,69
|
0,50
|
0,55
|
-0,19
|
0,05
|
|
Коэффициент структуры долгосрочных вложений
|
0,24
|
0,08
|
0,22
|
-0,16
|
0,14
|
|
Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств
|
0,13
|
0,07
|
0,22
|
-0,06
|
0,15
|
|
Коэффициент структуры заемного капитала
|
0,06
|
0,07
|
0,23
|
0,01
|
0,16
|
|
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств
(капитализации)
|
2,27
|
1,01
|
1,22
|
-1,25
|
0,21
|
Собственного капитала недостаточно
для покрытия текущих операционных расходов и исполнения краткосрочных
обязательств, их доля в составе всего имущества составляет в 2011 г. 45 %, что
на 5 % ниже, чем в 2010 г. Зависимость от имущества организации возросла с 2,01
до 2,22 раз.
С 2010 по 2011 гг. обеспеченность
предприятия собственными оборотными средствами для ведения хозяйственной
деятельности значительно не улучшилась. Сокращение собственных оборотных
средств обусловлено снижением прибыли предприятия. Зависимость предприятия от
заемного капитала увеличилась с 50 до 55 %, что уже плохо.
.2 Прямой и косвенный
методы анализа движения денежных средств
Финансовые ресурсы предприятия, за
счет которых происходит поступление, приобретение и создание имущества -
состоят из собственного и заемного капитала. Общая величина собственного
капитала отражается в III разделе пассива баланса. Общая величина заемного капитала,
состоящая из долгосрочного заемного капитала, краткосрочного заемного капитала
и привлеченных средств в виде кредиторской задолженности отражается в IV и V разделах пассива баланса. Также
анализ проводится на основании приложения к бухгалтерскому балансу.
Динамика денежных средств представлена
на рис. 2.2.
Рис. 2.2. Динамика денежных
средств в ООО «Южный Двор-НН»
Денежный поток предприятия
представляет собой совокупность распределенных во времени поступлений и выплат
денежных средств, генерируемых его хозяйственной деятельностью. Оценка
производится на основании отчета о движении денежных средств.
Остатки денежных средств на конец
2011 г. по сравнению с концом 2010 г. уменьшились на 360,82 тыс. руб. или 87,66
проц.
В таблице 2.11 проанализируем
движение денежных средств по текущей деятельности.
Таблица 2.11. Анализ движения
денежных средств по текущей деятельности в ООО «Южный Двор-НН» за 2010-2011 гг.
|
Показатели
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+; -)
|
Темп роста, %
|
|
Приток
|
|
|
|
|
|
Средства, полученные от покупателей, заказчиков, тыс. руб.
|
33458,34
|
34054,34
|
596
|
101,78
|
|
Прочие доходы, тыс. руб.
|
501,7
|
1270,74
|
769,04
|
253,29
|
|
Отток
|
|
|
|
|
|
Денежные средства, направленные, тыс. руб.:
|
-33823,7
|
-37544,5
|
-3720,78
|
111,00
|
|
на оплату приобретенных товаров, работ, услуг, сырья и иных
оборотных активов, тыс. руб.
|
-25344
|
-26670,6
|
-1326,64
|
105,23
|
|
на оплату труда, тыс. руб.
|
-4061,32
|
-4819,3
|
-757,98
|
118,66
|
|
на выплату процентов, тыс. руб.
|
-310,52
|
-1329
|
-1018,48
|
427,99
|
|
на расчеты по налогам и сборам, тыс. руб.
|
-3645,4
|
-3524,28
|
-121,12
|
96,68
|
|
на расчеты с внебюджетными фондами, тыс. руб.
|
|
|
|
|
|
на выдачу подотчетных сумм, тыс. руб.
|
-208
|
-139,66
|
68,34
|
67,14
|
|
Расходы, связанные с продажей валюты, тыс. руб.
|
|
-8,84
|
-8,84
|
0,00
|
|
на прочие расходы, тыс. руб.
|
-254,48
|
-1052,78
|
-798,3
|
413,70
|
|
Чистые денежные средства от текущей деятельности, тыс. руб.
|
136,36
|
-2219,38
|
-2355,74
|
-1627,59
|
В ООО «Южный Двор-НН» по текущей
деятельности основные поступления были в виде средств, полученных от
покупателей и заказчиков в размере 34054,34 тыс. руб. в 2011 г., что на 596
тыс. руб. больше, чем в 2010 г. Поступления по прочим доходам составили 1270,74
тыс. руб., что на 769,04 тыс. руб. больше, чем в 2010 г.
Больше всего было израсходовано
денежных средств в ООО «Южный Двор-НН» на оплату приобретенных товаров, работ,
услуг, сырья и иных оборотных активов, расходы на что с 2010 по 2011 гг.
увеличились с 25344 до 26670,6 тыс. руб. Направлено на оплату труда денежных
средств было в 2011 г. 4819,3 тыс. руб., а это на 757,98 тыс. руб. больше, чем
в 2010 г. На расчеты по налогам и сборам в 2011 г. было истрачено на 3524,28
тыс. руб. меньше денежных средств, чем в 2010 г.
В 2010 г. в ООО «Южный Двор-НН»
приток денежных средств по текущей деятельности составил 33960,04 тыс. руб.,
отток денежных средств составил 33823,7 тыс. руб.
Таким образом, доходы предприятия от
текущей деятельности превышали расходы на 136,36 тыс. руб., то есть чистый
денежный поток (чистые денежные средства) составил 136,36 тыс. руб.
В 2011 г. приток денежных средств по
текущей деятельности составил 35325,1 тыс. руб., отток денежных средств
составил 37544,5 тыс. руб.
То есть расходы превысили доходы на
2219,38 тыс. руб., то есть чистый денежный поток составил минус 2219,38 тыс.
руб.
Таким образом, уменьшился размер
чистых денежных средств от текущей деятельности в ООО «Южный Двор-НН» с 2010 по
2011 г. с 136,36 до 2219,38 тыс. руб., то есть на минус 2355,74 тыс. руб.
В таблице 2.12 проанализируем
движение денежных средств по инвестиционной деятельности.
Таблица 2.12. Анализ движения
денежных средств по инвестиционной деятельности в ООО «Южный Двор-НН» за
2010-2011 гг.
|
Показатели
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+;-)
|
Темп роста, %
|
|
|
|
|
|
|
А
|
1
|
2
|
3
|
4
|
|
Приток
|
|
|
|
|
|
Выручка от продажи объектов основных средств и иных внеоборотных
активов, тыс. руб.
|
8,96
|
5,5
|
-3,46
|
61,38
|
|
Выручка от продажи ценных бумаг и иных финансовых вложений, тыс.
руб.
|
0
|
1905,72
|
1905,72
|
0,00
|
|
Полученные дивиденды, тыс. руб.
|
0
|
0
|
0
|
0,00
|
|
Полученные проценты, тыс. руб.
|
3,26
|
302,44
|
299,18
|
9277,30
|
|
Поступления от погашения займов, предоставленных другим
организациям, тыс. руб.
|
1890,9
|
6665,54
|
4774,64
|
352,51
|
|
Отток
|
|
|
|
|
|
Приобретение дочерних организаций, тыс. руб.
|
-60,4
|
-237,44
|
-177,04
|
393,11
|
|
Приобретение объектов основных средств, доходных вложений в
материальные ценности и нематериальных активов, тыс. руб.
|
-1144,08
|
-1124,84
|
-19,24
|
98,32
|
|
Приобретение ценных бумаг и иных финансовых вложений, тыс. руб.
|
0
|
-7060,08
|
-7060,08
|
0,00
|
|
Займы, предоставленные другим организациям, тыс. руб.
|
-2486,42
|
-13347,5
|
-10861,1
|
536,82
|
|
Чистые денежные средства от инвестиционной деятельности, тыс.
руб.
|
-1787,78
|
-12890,7
|
-11102,9
|
721,04
|
Выручка от продажи объектов основных
средств и иных внеоборотных активов в ООО «Южный Двор-НН» сократилась с 2010 по
2011 г. с 8,96 до 5,5 тыс. руб. Доходы от продажи ценных бумаг и иных
финансовых вложений в 2011 г. составили 1905,72 тыс. руб.
Доходы от выплаты дивидендов в ООО
«Южный Двор-НН» в 2011 г. отсутствуют, а полученные проценты наоборот резко
возросли с 2010 по 2011 гг. с 3,26 до 302,44 тыс. руб.
Поступления от погашения займов,
предоставленных другим организациям в 2011 г. по сравнению с 2010 г.
увеличились с 1890,9 до 6665,54 тыс. руб., то есть на 4774,64 тыс. руб., или в
3,52 раза.
Денежные средства, направленные на
приобретение объектов основных средств, доходных вложений в материальные
ценности и нематериальных активов в 2011 г. снизились по сравнению с 2010 г. на
19,24 тыс. руб. и достигли 1124,84 тыс. руб. Займы, предоставленные другим
организациям, увеличились с 2010 по 2011 г. с 2486,42 до 13347,5 тыс. руб.
Таким образом, чистые денежные
средства от инвестиционной деятельности на предприятии уменьшились с 1787,78 до
12890,7 тыс. руб.
В таблице 2.13 проанализируем
движение денежных средств по финансовой деятельности.
Таблица 2.13. Анализ движения
денежных средств по финансовой деятельности в ООО «Южный Двор-НН» за 2010-2011
гг.
|
Показатели
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+;-)
|
Темп роста, проц.
|
|
|
|
|
|
|
Поступление от эмиссии акций или иных долевых бумаг, тыс. руб.
|
0
|
0
|
0
|
0,00
|
|
Поступления от займов и кредитов, предоставленных другими
организациями, тыс. руб.
|
8512
|
24028,74
|
15512,74
|
282,25
|
|
Погашение займов и кредитов (без процентов), тыс. руб.
|
-6546,34
|
-9275,5
|
-2729,16
|
141,69
|
|
Чистые денежные средства от финансовой деятельности, тыс. руб.
|
1965,66
|
14749,24
|
12783,58
|
750,35
|
По финансовой деятельности в ООО
«Южный Двор-НН» наблюдаются поступления от займов и кредитов, предоставленных
другим организациям, которые с 2010 по 2011 гг. возросли с 8512 до 24028,74
тыс. руб. Расходы на погашение займов и кредитов (без процентов) увеличились также
с 6546,34 до 9275,5 тыс. руб., то есть на 2729,16 тыс. руб. Чистые денежные
средства от финансовой деятельности в ООО «Южный Двор-НН» возросли на 12783,58
тыс. руб. с 2010 по 2011 гг. и достигли 14749,24 тыс. руб.
Чистое увеличение (уменьшение) денежных
средств и их эквивалентов в 2011 г. составило -360,82 тыс. руб., что на 675,06
тыс. руб. больше, чем в 2010 г.
В таблицу 2.14 сведем движение
денежных средств по текущей, инвестиционной и финансовой деятельности.
Таблица 2.14. Анализ движения
денежных средств в ООО «Южный Двор-НН» за 2010-2011 гг.
|
Показатели
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+;-)
|
Темп роста, проц.
|
|
|
|
|
|
|
Чистые денежные средства от текущей деятельности, тыс. руб.
|
136,36
|
-2219,38
|
-2355,74
|
-1627,59
|
|
Чистые денежные средства от инвестиционной деятельности, тыс.
руб.
|
-1787,78
|
-12890,7
|
-11102,9
|
721,04
|
|
Чистые денежные средства от финансовой деятельности, тыс. руб.
|
1965,66
|
14749,24
|
12783,58
|
750,35
|
|
Чистое увеличение (уменьшение) денежных средств и их
эквивалентов, тыс. руб.
|
314,24
|
-360,82
|
-675,06
|
114,82
|
По данным таблицы 2.14 видно, что в
2011 г. наблюдается отток денежных средств от текущей деятельности превысил
приток на сумму 2219,38 тыс. руб., отток денежных средств от инвестиционной
деятельности превысил приток на 12890,7 тыс. руб. и приток денежных средств от
финансовой деятельности превысил отток на сумму 14749,24 тыс. руб. В результате
чистое уменьшение денежных средств и их эквивалентов составило в 2011 г.
-360,82 тыс. руб., что на 675,06 тыс. руб. меньше, чем было в 2010 г.
Динамика дебиторской и кредиторской
задолженности представлена в таблице 2.15.
Таблица 2.15. Динамика дебиторской и
кредиторской задолженности ООО «Южный Двор-НН» за 2010-2011 гг.
|
Показатели
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+;-)
|
Темп роста, проц.
|
|
|
|
|
|
|
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более
чем через 12 мес. после отчетной даты), тыс. руб.
|
799,46
|
299,46
|
-500
|
37,46
|
|
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в
течение 12 мес. после отчетной даты), тыс. руб.
|
3710,78
|
7036,44
|
3325,66
|
189,62
|
|
Кредиторская задолженность, тыс. руб.
|
4209,48
|
5188,78
|
979,3
|
123,26
|
Кредиторская задолженность за
отчетный период увеличилась на сумму 979,3 тыс. руб.
По прочим кредиторам произошло
уменьшение задолженности до 534,6 тыс. руб., в основном за счет использования
поступивших авансов под отгрузку продукции в 2011 г. За отчетный период
дебиторская задолженность в целом выросла на 2825,66 тыс. руб., в том числе
долгосрочная уменьшилась - на 500 тыс. руб., краткосрочная увеличилась - на
3325,66 тыс. руб. Рост дебиторской задолженности объясняется исполнением
договоров по отгрузке продукции с отсрочкой платежа.
Рассчитаем оборачиваемость денежной
наличности:
) коэффициент
оборачиваемости:
г.:
г.:
) Продолжительность
одного оборота:
г.:
г.:
Таблица 2.16. Оборачиваемость
денежной наличности ООО «Южный Двор-НН», тыс. руб.
|
Показатели
|
2009 г.
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+;-)
|
|
|
|
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
|
Денежные средства
|
97,52
|
411,6
|
50,78
|
314,08
|
-360,82
|
|
Выручка от реализации
|
24879,08
|
27680,8
|
29275,28
|
2801,72
|
1594,48
|
|
Коэффициент оборачиваемости
|
255,12
|
67,25
|
576,51
|
-187,87
|
509,26
|
|
Продолжительность оборота
|
1,41
|
0,62
|
3,94
|
-4,73
|
|
Продолжительность операционного цикла
|
70,59
|
106,78
|
171,28
|
36,19
|
64,50
|
|
Продолжительность финансового цикла
|
-27,09
|
52,03
|
107,48
|
79,12
|
55,45
|
Продолжительность финансового цикла
(ПФЦ) в днях оборота рассчитывается:
г.:
г.:
Графически это можно
представить на рис. 2.3.
Рис. 2.3. Динамика
операционного и финансового цикла
По данным таблицы 2.16
можно сделать вывод, что денежные средства в 2011 г. стали совершать на 509,26
оборота больше, чем в 2010 г., а продолжительность одного оборота ускорилась на
4,73 день и достигла 0,62 дня.
Оценить все направления
движения денежных средств предприятия косвенным методом можно с помощью таблицы
2.17.
Таблица 2.17. Отчет о движении
денежных средств (косвенный метод) в 2010-2011 г.
|
+
|
|
Основная деятельность
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+;-)
|
|
→
|
Прибыль (за вычетом налогов) Использование прибыли (соц. сфера)
|
431,68
|
489,08
|
57,4
|
|
+
|
Амортизационные отчисления
|
5309,12
|
5620,24
|
311,12
|
|
+
|
Изменение суммы текущих активов Дебиторская задолженность Запасы
прочие текущие активы
|
-1272,1
|
5016,64
|
6288,74
|
|
+
|
Изменение суммы текущих обязательств (за исключением банковских
кредитов) Кредиторская задолженность Прочие текущие обязательства
|
-2541,38
|
979,3
|
3520,68
|
|
+
|
|
Инвестиционная деятельность
|
0
|
0
|
0
|
|
→
|
Изменение суммы долгосрочных активов Основные средства и
нематериальные активы Незавершенные капитальные вложения Долгосрочные
финансовые вложения Прочие внеоборотные активы
|
5127,6
|
20166,16
|
15038,56
|
|
+
|
|
Финансовая деятельность
|
|
|
|
|
+
|
Изменение суммы задолженности Краткосрочных кредитов и займов
Долгосрочных кредитов и займов
|
1944,38
|
16384,3
|
14439,92
|
|
+
|
Изменение величины собственных средств Уставного капитала
Целевых поступлений
|
4591,2
|
12731,54
|
8140,34
|
|
=
|
|
Суммарное изменение денежных средств
|
314,08
|
-360,82
|
-674,9
|
Использование косвенного метода
расчёта движения денежных средств позволяет определить потенциал формирования
предприятием основного внутреннего источника финансирования своего развития -
чистого денежного потока по операционной и инвестиционной деятельности, а также
выявить динамику всех факторов, влияющих на его формирование.
2.3 Анализ денежных
потоков и использование его результатов в обеспечении платежеспособности
организации
Формирование финансовых ресурсов
осуществляется за счет собственных и приравненных к ним средств. На действующем
предприятии финансовые ресурсы формируются в процессе воспроизводства и
выступают в виде выручки от продажи продукции, которые в процессе распределения
принимают форму денежных доходов и накоплений.
Таблица 2.18. Анализ оборачиваемости
оборотных средств ООО «Южный Двор-НН» за 2009-2011 годы, в оборотах
|
Показатели
|
2009 г.
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+;-)
|
|
|
|
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
|
Запасы
|
4,66
|
6,15
|
4,25
|
1,49
|
-1,90
|
|
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более
чем через 12 месяцев после отчетной даты)
|
104,01
|
34,62
|
97,76
|
-69,39
|
63,14
|
|
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение
12 месяцев после отчетной даты)
|
5,59
|
7,46
|
4,16
|
1,87
|
-3,30
|
|
Краткосрочные финансовые вложения
|
82,93
|
222,12
|
5,42
|
139,19
|
-216,70
|
|
Денежные средства
|
255,12
|
67,25
|
576,51
|
-187,87
|
509,26
|
|
Итого оборотных средств
|
2,24
|
2,78
|
1,47
|
0,54
|
-1,31
|
Расчет оборачиваемости оборотных
средств:
Ко2009 = 
оборота
Ко2010 = 
оборота
Ко2011 = 
оборота
Краткосрочная дебиторская
задолженность совершает в 2011 г. 4,16 оборотов, что на 3,3 оборота меньше, чем
в 2010 г. Так же меньше всего оборотов совершают запасы, их оборачиваемость
составляет всего 4,25 оборота в год, что на 1,9 меньше, чем в 2010 г.
В таблице 2.19 отражена
продолжительность оборачиваемости оборотных активов.
Таблица 2.19. Анализ оборачиваемости
оборотных средств ООО «Южный Двор-НН» за 2009-2011 годы, в днях
|
Показатели
|
2009 г.
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+;-)
|
|
|
|
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
|
Запасы
|
77,18
|
58,52
|
84,75
|
-18,66
|
26,23
|
|
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более
чем через 12 месяцев после отчетной даты)
|
3,46
|
10,40
|
3,68
|
6,94
|
-6,71
|
|
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в
течение 12 месяцев после отчетной даты)
|
64,41
|
48,26
|
86,53
|
-16,15
|
38,27
|
|
Денежные средства
|
1,41
|
5,35
|
0,62
|
3,94
|
-4,73
|
|
Итого оборотных средств
|
160,62
|
129,63
|
244,66
|
-31,00
|
115,04
|
Данные табл. 2.19 показывают на
каких стадиях кругооборота произошло ускорение оборачиваемости капитала, а на
каких замедление.
Оборачиваемость запасов в 2011 г. по
сравнению с 2010 г. замедлилась на 26,23 дня и достигла продолжительности в
84,75 день. Продолжительность оборота дебиторской задолженности со сроком платежа
свыше 12 месяцев ускорилась до 3,68 дней, что на 6,71 дней быстрее. А
продолжительность оборота дебиторской задолженности со сроком платежа до 12
месяцев наоборот замедлилась до 86,53 дней в 2011 г. Денежные средства стадии
совершать оборот за 0,62 дня в 2011 г., что быстрее, чем в 2010 г. на 4,73 дня.
Продолжительность одного оборота
запасов замедлилась с 2010 по 2011 г. с 58,52 до 84,75 дня, при этом
значительно сократилась оборачиваемость по краткосрочной дебиторской
задолженности до 86,53 дней, что на 38,27 дня медленнее, чем в 2010 г.
Сумма высвобожденных средств из
оборота (-Э) или дополнительно привлеченных средств в оборот (+Э) при
замедлении оборачиваемости капитала определяется умножением однодневного
оборота по реализации на изменение продолжительности оборота:
тыс. руб.
В связи с замедлением
оборачиваемости оборотного капитала на 115,03 день произошло дополнительное
привлечение средств в оборот на сумму 9354,24 тыс. руб.
Для анализа финансовых
вложений и денежных средств ООО «Южный Двор-НН» составим табл. 2.20 по данным
бухгалтерского баланса в динамике.
Таблица 2.20. Анализ денежных
средств, дебиторской задолженности в ООО «Южный Двор-НН» за 2009-2011 годы, тыс. руб.
|
Показатели
|
2009 г.
|
2010 г.
|
2011 г.
|
Отклонение (+;-)
|
Темп роста, %
|
|
|
|
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
2010/ 2009
|
2011/ 2010
|
|
Денежные средства
|
97,52
|
411,6
|
50,78
|
314,08
|
-360,82
|
422,07
|
12,34
|
|
Дебиторская задолженность:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
краткосрочная
|
4451,36
|
3710,78
|
7036,44
|
-740,58
|
3325,66
|
83,36
|
189,62
|
|
Расчеты с покупателями и заказчиками
|
2031,78
|
2130,44
|
3728,9
|
98,66
|
1598,46
|
104,86
|
175,03
|
|
Авансы выданные
|
0
|
842,36
|
592,58
|
842,36
|
-249,78
|
0,00
|
70,35
|
|
Прочая
|
2419,58
|
737,98
|
2714,96
|
-1681,6
|
1976,98
|
30,50
|
367,89
|
|
Долгосрочная:
|
239,2
|
799,46
|
299,46
|
560,26
|
-500
|
334,22
|
37,46
|
|
Расчеты с покупателями и заказчиками
|
0
|
0
|
0
|
0
|
0
|
0,00
|
0,00
|
|
Прочая
|
239,2
|
799,46
|
299,46
|
560,26
|
-500
|
334,22
|
37,46
|
|
Всего дебиторская задолженность
|
4690,56
|
4510,24
|
7335,9
|
-180,32
|
2825,66
|
96,16
|
162,65
|
Денежные средства в 2010 году по
сравнению с 2009 годом увеличились на 314,08 тыс. руб. или на 422,07 %, а в
2011 году по сравнению с 2010 годом уменьшились на 360,82 тыс. руб. или 87,66
%.
Данные табл. 2.20 показывают, что
размер краткосрочной дебиторской задолженности в ООО «Южный Двор-НН» увеличился
с 2009 по 2011 гг. с 4451,36 до 7036,44 тыс. руб. Это произошло за счет резкого
увеличения задолженности покупателей и заказчиков до 3728,9 тыс. руб.
Долгосрочная дебиторская
задолженность на предприятии сократилась с 2010 по 2011 гг. с 799,46 до 299,46
тыс. руб.
Эффективность использования
дебиторской задолженности может быть достигнута сокращением сроков
причитающихся платежей предприятию.
Таблица 2.21. Расчет влияния
факторов на изменение оборачиваемости дебиторской задолженности (платежи по
которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) ООО «Южный
Двор-НН» за 2010-2011 гг., оборотов
|
Показатели
|
2010 г.
|
I подстановка
|
2011 г.
|
Отклонение (+, -)
|
|
Выручка от продажи продукции
|
27680,8
|
29275,28
|
29275,28
|
+2,00
|
|
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более
чем через 12 месяцев после отчетной даты)
|
799,46
|
799,46
|
299,46
|
+61,14
|
|
Оборачиваемость дебиторской задолженности (платежи по которой
ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)
|
34,62
|
36,62
|
97,76
|
+63,14
|
Для расчета влияния данных факторов
используется способ цепной подстановки:
Ко2010 = 
оборота
Коусл = 
оборота
Ко2011 = 
оборота
Отсюда изменение
оборачиваемости дебиторской задолженности (платежи по которой ожидаются более
чем через 12 месяцев после отчетной даты) за счет:
суммы выручки:
средних остатков
дебиторской задолженности (платежи по которой ожидаются более чем через 12
месяцев после отчетной даты):
суммарное влияние
факторов:
оборот
Таким образом, можно
сделать вывод, что на оборачиваемость дебиторской задолженности (платежи по
которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) оказало
влияние увеличение размера выручки, за счет этого оборачиваемость увеличилась
на 2 оборота. За счет возрастания стоимости дебиторской задолженности (платежи
по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)
оборачиваемость увеличилась на 61,14 оборота. За счет суммарного влияния
факторов оборачиваемость возросла на 63,14 оборот.
Таблица 2.22. Расчет влияния
факторов на изменение оборачиваемости дебиторской задолженности (платежи по
которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) ООО «Южный Двор-НН»
за 2010-2011 гг., оборотов
|
Показатели
|
2010 г.
|
I подстановка
|
2011 г.
|
Отклонение (+, -)
|
|
Выручка от продажи продукции
|
27680,8
|
29275,28
|
29275,28
|
+0,43
|
|
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в
течение 12 месяцев после отчетной даты)
|
3710,78
|
3710,78
|
7036,44
|
-3,73
|
|
Оборачиваемость дебиторской задолженности (платежи по которой
ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)
|
7,46
|
7,89
|
4,16
|
-3,3
|
Для расчета влияния данных факторов
используется способ цепной подстановки:
Ко2010 = 
оборота
Коусл = 
оборота
Ко2011 = 
оборота
Отсюда изменение
оборачиваемости дебиторской задолженности (платежи по которой ожидаются в
течение 12 месяцев после отчетной даты) за счет:
суммы выручки:
средних остатков дебиторской
задолженности (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной
даты):
суммарное влияние
факторов:
оборот
Таким образом, можно
сделать вывод, что на оборачиваемость дебиторской задолженности (платежи по
которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) оказало влияние
увеличение размера выручки, за счет этого оборачиваемость увеличилась на 0,43
оборота. За счет возрастания стоимости дебиторской задолженности (платежи по
которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) оборачиваемость
сократилась на 3,73 оборота. За счет суммарного влияния факторов оборачиваемость
уменьшилась на 3,3 оборота.
Основной целью
управления денежными средствами является обеспечение финансового равновесия
предприятия в процессе его развития путем балансирования объемов поступления и
расходования денежных средств и их синхронизации во времени.
3. Совершенствование
управления денежными потоками в ООО «Южный Двор-НН»
3.1 Оценка эффективности
управления денежными потоками
ООО «Южный Двор-НН»
с целью совершенствования управления денежных потоков следует ускорить
оборачиваемость оборотного капитала задолженности путем предоставления скидок
дебиторам за сокращение сроков возврата платежей, то есть следует сопоставить
результат этого ускорения с расходами по его обеспечению, необходимо сравнить
отдачу вложенных в оборот средств со ставкой предлагаемой скидки за день
ускорения расчетов от дебиторов.
Определим
рентабельность переменных издержек.
Рентабельность
переменных издержек отражает отдачу единицы стоимости вложенных в оборот
средств и определяется отношением прибыли от реализации товаров к величине
переменных затрат.
2011 г.
или 5,87 %
2012 г.
или 15,93 %
где 135076,1 =
1548080,1 - 1413004
,4 (табл. 3.1)
То есть на каждый
рубль вложенных в торговлю средств при данном техническом оснащении предприятие
получает прибыль в размере 5,87 коп. (2011) и 15,93 коп. (2012) или теряет их
при задержке платежей за тот же период. Рентабельность переменных затрат
отражает критический процент скидки дебиторам за 2012 г. При скидке в 5,87 %
(2011) и 15,93 % (2012) от суммы платежей, поступивших на месяц раньше, ООО
«Южный Двор-НН» не получит ни прибыли, ни убытков. Прибыльность на единицу
вложенных в оборот средств от сокращения срока расчетов будет равна разности
между критической скидкой и скидкой, фактически установленной на каждый месяц
расчетов.
ООО «Южный Двор-НН»
установило исходную скидку дебиторам в размере 5 % (2011) и 10 % (2012) за
поступление средств без отсрочки от суммы досрочной оплаты. Поступление
дебиторской задолженности на общую сумму 366795 руб. в 2011 г. и 596591,6 руб.
в 2012 г. ожидается в течение 30 дней.
г.
руб.
2012 г.
руб.
ООО «Южный Двор-НН»
при этом получит дополнительную прибыль:
Период погашения
дебиторской задолженности по данному виду расчетов не меньше числа дней в
отчетном периоде (Т = 360 дней, а Тотч - 30 дней), что
соответствует установленному ограничению. Дополнительная прибыль от суммы
поступлений без отсрочки составит:
г.
руб.
2012 г.
руб.
Определим сумму
уменьшения долга за каждый день сокращения срока возврата платежей.
Ускорение расчетов
принесет экономию дебиторам за каждый день сокращения срока возврата платежей в
сумме:
г.
руб.
2012 г.
руб.
Величина
дополнительной прибыли за каждый день сокращения сроков поступлений средств на
счета предприятия составит:
г.
руб.
2012 г.
Ставка за каждый
день ускорения расчетов с дебиторами от суммы, полученной досрочно, равна
отношению:
г.
г.
.
В результате ООО
«Южный Двор-НН» имеет запас прочности для ускорения расчетов, равный разности
между рентабельностью переменных затрат и ставкой уменьшения задолженности
дебиторов за каждый месяц ускорения расчетов от суммы досрочно поступивших
средств (КСV - pМ):
г.
КСV - pМ = 5,87 - 15 = -9,13 %.
2012 г.
КСV - pМ = 15,93 - 17,5 = -1,57 %.
Ставка за каждый
день ускорения расчетов с дебиторами от суммы, полученной досрочно, составит
г.
%
2012 г.
%
Таблица 3.1. Анализ операций по
сокращению сроков поступления средств на счета предприятия от дебиторов
|
Наименование показателя
|
2011 г.
|
Расчет прогноза
|
Прогноз на 2012 г.
|
Сумма за 2 года
|
|
Выручка от реализации, руб.
|
1463764
|
1463764*1,0576
|
1548080,1
|
3011844,1
|
|
Сумма краткосрочной дебиторской задолженности (ДЗ), руб.
|
366795
|
366795*1,626
|
596592
|
963387
|
|
Число дней в отчетном периоде
|
360
|
-
|
360
|
-
|
|
Период погашения ДЗ по данному виду расчетов, дней
|
30
|
-
|
30
|
-
|
|
Себестоимость продукции, руб.
|
1413963
|
табл. 22
|
1413004
|
2826967
|
|
в том числе: переменные затраты
|
848377,8
|
-
|
847802,4
|
1696180,2
|
|
Чистая прибыль
|
24454
|
24454*1,133
|
27705,6
|
52159,6
|
|
Рентабельность переменных затрат, %
|
5,87
|
-
|
15,93
|
-
|
|
Ставка предоставляемой скидки дебиторам за поступление средств
без отсрочки, %
|
5
|
-
|
10
|
-
|
|
Ставка скидки за каждый день ускорения расчетов с дебиторами от
суммы, полученной досрочно, %
|
0,166
|
-
|
0,194
|
-
|
|
Запас прочности для ускорения расчетов, %
|
-9,13
|
-
|
-1,57
|
-
|
|
Сумма уменьшения долга (экономия) дебиторов от поступлений без
отсрочки, руб.
|
18339,8
|
-
|
59659,2
|
77998,9
|
|
Сумма уменьшения долга дебиторов за каждый день сокращения срока
возврата платежей, руб.
|
50,94
|
-
|
165,72
|
216,66
|
|
Дополнительная прибыль предприятия от суммы поступления без
отсрочки, руб.
|
2114,57
|
-
|
25874,2
|
27988,7
|
|
Дополнительная прибыль, полученная за каждый день сокращения
сроков поступления средств на счета предприятия, руб.
|
5,87
|
-
|
71,87
|
77,74
|
По результатам
экономических расчетов таблицы 3.1 можно сделать вывод, что предоставление
дебиторам скидок за поступление средств без отсрочек выгодно как
предприятию-кредитору, так и организациям-дебиторам.
Таким образом, предположим, что с
учетом скидок в 2012 г. дебиторы погасят задолженность на сумму 464155,6 руб.,
тогда стоимость дебиторской задолженности сократится до 132436,4 руб. (596592 -
464155,6). Если учесть, что в 2012 г. по плану выручка от реализации достигнет
1548080,1 руб. оборачиваемость дебиторской задолженности составит:
Ко2012 = 
оборота
Следовательно оборачиваемость
повысится, то есть дебиторская задолженность станет совершать больше оборотов,
а продолжительность одного оборота составит:
То есть продолжительность одного
оборота будет ускорена до 30,79 дней.
Во-вторых, нужно обратить внимание
на метод оценки запасов, так как от выбора зависит размер налогооблагаемой
прибыли и, следовательно, чистой прибыли, получаемой предприятием.
Поэтому ООО «Южный Двор-НН» для
уменьшения налоговых отчислений должен применять согласно данным таблицы 3.2
метод средней стоимости. Таким образом, запасы и затраты снизятся ещё на 46000
руб. (предприятие использует метод средней стоимости). Таким образом,
себестоимость товаров снизится ещё на 46000 руб.
Таблица 3.2. Применение различных
методов оценки запасов в ООО «Южный Двор-НН» в 2012 году, тыс. руб.
|
Оборотный капитал
|
Метод оценки запасов при отпуске со 2 партии
|
|
Средняя стоимость
|
ФИФО
|
|
Запасы товаров на складах 1 партия 100 тыс. руб. 20 шт. 2 партия
150 тыс. руб. 25 шт. 3 партия 160 тыс. руб. 30 шт.
|
141
|
100
|
|
Товары 1 партия 52 тыс. руб. 10 шт. 2 партия 48 тыс. руб. 12 шт.
3 партия 55 тыс. руб. 15 шт.
|
52
|
52
|
|
Затраты в незавершенной продаже 1 партия 95 тыс. руб. 2 партия
105 тыс. руб. 3 партия 100 тыс. руб.
|
100
|
95
|
|
Итого
|
293
|
247
|
Сср = 1217280 - 46000 = 1171280 руб.
П = 1463764 - 1171280 = 292484 руб.
Эпр = 292484 - 246484 = + 46000 руб.
При применении метода ФИФО прибыль составит
дополнительно 46000 руб.
Таким образом, если ООО «Южный
Двор-НН» будет применять метод ФИФО оно дополнительно получит прибыль в размере
268484 руб.
За счет данного мероприятия
стоимость оборотных активов составит:
Об = 994804 - 46000 = 948804 руб.
При условии, что выручка не
изменится оборачиваемость составит:
Ко2012 = 
оборота
Продолжительность одного
оборота составит:
Таблица 3.3. Изменение
оборачиваемости оборотного капитала после изменения методам оценки запасов ООО
«Южный Двор-НН», руб.
|
Показатели
|
2011 г.
|
2012 г.
|
Отклонение (+, -)
|
|
Выручка от реализации
|
1463764
|
1463764
|
-
|
|
Стоимость оборотного капитала
|
994804
|
948804
|
46000
|
|
Оборачиваемость, оборотов
|
1,47
|
1,54
|
0,07
|
|
Продолжительность одного оборота, дней
|
244,66
|
233,35
|
-11,31
|
Таким образом, в результате
применения данного мероприятия при условии неизменности выручки от реализации
оборачиваемость увеличится на 0,07 оборота и продолжительность оборота
сократится на 11,31 дня, то есть ускорится.
3.2 Пути
совершенствования управления денежными потоками организации
Определяем величину и структуру
денежных поступлений и расходов компании на текущий бюджетный период. Статьи
отчета о финансовых результатах могут существенно отклоняться от
соответствующих статей денежных поступлений и расходов на величину сальдо
изменения дебиторской и кредиторской задолженности. Моделируем баланс движения
дебиторской задолженности, так как основой денежных поступлений предприятия
являются поступления за реализованные услуги (таблица 3.4).
Таблица 3.4. Баланс движения
дебиторской задолженности на 2012 г., тыс. руб.
|
Остаток дебиторской задолженности на 01.01.12
|
Увеличение дебиторской задолженности
|
Уменьшение дебиторской задолженности
|
Остаток дебиторской задолженности на 01.01.13
|
|
7335,9
|
5002,6756
|
406,7336
|
11931,84
|
Формируем проект бюджета движения
денежных средств (табл. 3.5).
Таблица 3.5. Проект бюджета движения
денежных средств на 2012 г., тыс. руб.
|
1. Остаток денежных средств на 01.01.12 г.
|
50,78
|
|
2. Поступление денежных средств от реализации
|
406,73
|
|
3. Расход денежных средств
|
393,57
|
|
3.1. Закупка сырья и материалов
|
229,60
|
|
3.2. Оплата труда работников и АУП
|
48,51
|
|
3.3. Коммунальные платежи
|
30,50
|
|
3.4. Перечисления в бюджет
|
31,37
|
|
3.5. Перечисления во внебюджетные фонды
|
13,58
|
|
3.6. Выплата дивидендов
|
40,00
|
|
4. Сальдо денежных поступлений и расходов
|
13,16
|
|
5. Остаток денежных средств на 01.01.13 г.
|
63,94
|
В соответствии с прогнозным бюджетом
движения дебиторской задолженности долг клиентов на 01.01.12 г. составит 50,78
тыс. руб., на основании бюджета движения денежных средств остаток денежных
средств составляет 63,94 тыс. руб. На основе проектов отчета о финансовых
результатах и бюджета движения денежных средств, а также баланса на начало бюджетного
периода составляем проект баланса на конец бюджетного периода (таблица 3.6).
Таблица 3.6. Проект баланса на конец
бюджетного периода, тыс. руб.
|
Показатели
|
На 01.01.12
|
01.01.13
|
|
1. Имущества - всего
|
47764,9
|
129118,08
|
|
1.1. Иммобилизованные активы
|
27868,82
|
100832,18
|
|
1.2. Оборотные активы
|
19896,08
|
39716,56
|
|
1.2.1. Запасы
|
6892,08
|
10556,598
|
|
1.2.2. Налог на добавленную стоимость
|
219,54
|
114,51206
|
|
1.2.3. Дебиторская задолженность
|
7335,9
|
11931,842
|
|
1.2.4. Денежные средства
|
5448,56
|
55363,36
|
|
3.1. Собственный капитал
|
21507,82
|
52709,22
|
|
4.2. Заемный капитал
|
26257,08
|
77521,4
|
|
4.2.1. Долгосрочные обязательства
|
6136,14
|
59710,16
|
|
4.2.2. Краткосрочные кредиты и займы
|
14932,16
|
55007,1
|
|
4.2.3. Кредиторская задолженность
|
5188,78
|
6395,69
|
Плановый балансовый остаток является
расчетной величиной, величина планового прихода и расхода берется из
соответствующих сводных форм операционного и финансового бюджета.
Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность
ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и
выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции на предприятии предполагает использование средств
вычислительной техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника
контрагентов для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника
сырьевой продукции (по потребительским и стоимостным свойствам); ведение
отраслевых классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций;
ведение учета складских операций; формирование отчетности. Использование
программных средств выполнения данных операций предполагает возможность
оптимизации деятельности специалистов, так как позволяет значительно сократить
временные затраты на выполнение основных операций, снизить влияние ошибок
вследствие влияния человеческого фактора, в результате чего повышается
эффективность деятельности как бухгалтерской службы предприятия, так и
организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С: Предприятие»,
используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой продукции
на предприятии предполагает использование средств вычислительной техники для
выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения
реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по
потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов
бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций;
формирование отчетности. Использование программных средств выполнения данных
операций предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так
как позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование отчетности.
Использование программных средств выполнения данных операций предполагает
возможность оптимизации деятельности специалистов, так как позволяет
значительно сократить временные затраты на выполнение основных операций,
снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в результате
чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого
фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности как
бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на производство
и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает использование средств
вычислительной техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника
контрагентов для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника
сырьевой продукции (по потребительским и стоимостным свойствам); ведение
отраслевых классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций;
ведение учета складских операций; формирование отчетности. Использование
программных средств выполнения данных операций предполагает возможность
оптимизации деятельности специалистов, так как позволяет значительно сократить
временные затраты на выполнение основных операций, снизить влияние ошибок
вследствие влияния человеческого фактора, в результате чего повышается
эффективность деятельности как бухгалтерской службы предприятия, так и
организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С: Предприятие»,
используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой продукции
на предприятии предполагает использование средств вычислительной техники для
выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения
реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по
потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов
бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций;
формирование отчетности. Использование программных средств выполнения данных
операций предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так
как позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает использование
средств вычислительной техники для выполнения следующих процессов: ведение
справочника контрагентов для заполнения реквизитов в документах. Ведение
справочника сырьевой продукции (по потребительским и стоимостным свойствам);
ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета
операций; ведение учета складских операций; формирование отчетности.
Использование программных средств выполнения данных операций предполагает
возможность оптимизации деятельности специалистов, так как позволяет значительно
сократить временные затраты на выполнение основных операций, снизить влияние
ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в результате чего повышается
эффективность деятельности как бухгалтерской службы предприятия, так и
организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С: Предприятие»,
используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой продукции
на предприятии предполагает использование средств вычислительной техники для
выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения
реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по
потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов
бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций;
формирование отчетности. Использование программных средств выполнения данных
операций предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так
как позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной техники
для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов для
заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по
потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов
бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций;
формирование отчетности. Использование программных средств выполнения данных
операций предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так
как позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение
основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого
фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности как
бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета складских
операций; формирование отчетности. Использование программных средств выполнения
данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов,
так как позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение
основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого
фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности как
бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в документах.
Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и стоимостным
свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского учета; ведение
учета операций; ведение учета складских операций; формирование отчетности.
Использование программных средств выполнения данных операций предполагает
возможность оптимизации деятельности специалистов, так как позволяет
значительно сократить временные затраты на выполнение основных операций,
снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в результате
чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по
потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов
бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций;
формирование отчетности. Использование программных средств выполнения данных
операций предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так
как позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и стоимостным
свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского учета; ведение
учета операций; ведение учета складских операций; формирование отчетности.
Использование программных средств выполнения данных операций предполагает
возможность оптимизации деятельности специалистов, так как позволяет
значительно сократить временные затраты на выполнение основных операций,
снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в результате
чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов,
так как позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение
основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого
фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности как
бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов
бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций;
формирование отчетности. Использование программных средств выполнения данных
операций предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так
как позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского учета;
ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого
фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности как
бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в документах.
Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и стоимостным
свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского учета; ведение
учета операций; ведение учета складских операций; формирование отчетности.
Использование программных средств выполнения данных операций предполагает
возможность оптимизации деятельности специалистов, так как позволяет
значительно сократить временные затраты на выполнение основных операций,
снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в результате
чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы предприятия,
так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С: Предприятие»,
используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой продукции
на предприятии предполагает использование средств вычислительной техники для
выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения
реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по
потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов
бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций;
формирование отчетности. Использование программных средств выполнения данных
операций предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так
как позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов
бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций;
формирование отчетности. Использование программных средств выполнения данных
операций предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так
как позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов
бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций;
формирование отчетности. Использование программных средств выполнения данных
операций предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так
как позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение
основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого
фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности как
бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих процессов:
ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в документах.
Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и стоимостным
свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского учета; ведение
учета операций; ведение учета складских операций; формирование отчетности.
Использование программных средств выполнения данных операций предполагает
возможность оптимизации деятельности специалистов, так как позволяет
значительно сократить временные затраты на выполнение основных операций,
снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в результате
чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния
человеческого фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности
как бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в
документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и
стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского
учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций; формирование
отчетности. Использование программных средств выполнения данных операций
предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так как
позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов для
заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции (по
потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых классификаторов
бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета складских операций;
формирование отчетности. Использование программных средств выполнения данных
операций предполагает возможность оптимизации деятельности специалистов, так
как позволяет значительно сократить временные затраты на выполнение основных
операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в
результате чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции. Технология учета затрат на производство и выпуск готовой
продукции на предприятии предполагает использование средств вычислительной
техники для выполнения следующих процессов: ведение справочника контрагентов
для заполнения реквизитов в документах. Ведение справочника сырьевой продукции
(по потребительским и стоимостным свойствам); ведение отраслевых
классификаторов бухгалтерского учета; ведение учета операций; ведение учета
складских операций; формирование отчетности. Использование программных средств
выполнения данных операций предполагает возможность оптимизации деятельности
специалистов, так как позволяет значительно сократить временные затраты на
выполнение основных операций, снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого
фактора, в результате чего повышается эффективность деятельности как
бухгалтерской службы предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим
функциональность ПО «1С: Предприятие», используемого в технологии учета затрат
на производство и выпуск готовой продукции. Технология учета затрат на
производство и выпуск готовой продукции на предприятии предполагает
использование средств вычислительной техники для выполнения следующих
процессов: ведение справочника контрагентов для заполнения реквизитов в документах.
Ведение справочника сырьевой продукции (по потребительским и стоимостным
свойствам); ведение отраслевых классификаторов бухгалтерского учета; ведение
учета операций; ведение учета складских операций; формирование отчетности.
Использование программных средств выполнения данных операций предполагает
возможность оптимизации деятельности специалистов, так как позволяет
значительно сократить временные затраты на выполнение основных операций,
снизить влияние ошибок вследствие влияния человеческого фактора, в результате
чего повышается эффективность деятельности как бухгалтерской службы
предприятия, так и организации в целом. Рассмотрим функциональность ПО «1С:
Предприятие», используемого в технологии учета затрат на производство и выпуск
готовой продукции.
Заключение
Подводя краткие итоги настоящей
работы, можно следующим образом резюмировать вышеизложенный материал.
В условиях рыночной экономики
следует исходить из принципа, что умелое использование денежных средств может
приносить предприятию дополнительный доход, и следовательно, необходимо
постоянно думать о рациональном вложении временно свободных денежных средств
для получения дополнительной прибыли.
В первой главе отражены
теоретические основы управления денежными средствами. Далее было изучено нормативное
регулирование денежных средств.
Категория «денежный поток»,
выделившаяся в пределах потокового подхода в отечественной науке сравнительно
недавно, предоставляет большие возможности для решения практических
управленческих задач. Денежный поток - это система распределенных во времени
поступлений и расходов денежных средств предприятия, генерируемые его
хозяйственной деятельностью, сопровождающие движение стоимости, а также
выступают внешним признаком функционирования предприятия.
Классификация факторов формирования
денежных потоков может быть проведена по восьми признакам: направленностью,
характером влияния, периодом действия, типом воздействия, прогнозом
возникновения, степени важности, возможностями регулирования предприятием и
направлением действия.
Одним из основных факторов
формирования денежных потоков предприятия является сезонность, связанная с
особенностями производства или реализации продукции. Под ее влиянием возникают
сезонные волны. Сезонность денежных потоков - это возникающие устойчивые
циклические внутригодовые колебания входящих и исходящих объемов денежных
средств, вызванных спецификой производственно-финансового цикла и особенностями
рынка товаров, на котором функционирует предприятие. Целью изучения сезонности
денежных потоков является сглаживание неравномерности потоков и прогнозирования
дефицитного денежного потока.
К ранее известных критериев
классификации денежных потоков предложено включить признаки, раскрывающие
особенности их формирования: по однородности формирования (однородные и
неоднородные), за ритмичностью формирования (регулярные, нерегулярные и
одноразовые) и по уровню управления (управляемые и неуправляемые предприятием).
Управление формированием денежного
потока - это сложный динамический процесс, который имеет циклический характер и
должен реализовываться на основе ряда принципов, базовыми из которых являются:
целевое направление, системность, альтернативность подходов, конструктивность,
динамизм, информационная достоверность и адекватность факторам внешней среды.
По типу формирования денежных
потоков участников производственно-финансового цикла предложено выделять четыре
циклические стадии формирования последних: период спада деловой активности и
дефицита денежного потока, период подъема деловой активности, период закупок и
пик оттока денежного потока, пик денежных поступлений и излишка денежных
потоков. Суммарная динамика денежных остатков отражает сглаживание пика
поступлений и расходов и позволяет сделать вывод о чередовании указанных этапов
для всех видов предприятий.
Во второй главе было раскрыто
реальное движение денежных средств на предприятии, а также увязана величина
полученного финансового результата с состоянием денежных средств, выделены и
проанализированы все направления поступления, а также их выбытие.
Стоимость всего имущества в ООО
«Южный Двор-НН» динамично растет с 2009 по 2011 гг. с 13675,56 до 47764,9 тыс.
руб. Росту способствуют повышение размера иммобилизованных активов, их рост в
2010-2011 гг. составил 361,81 %, а также увеличение стоимости оборотных активов
с 2009 по 2011 гг. с 11100,5 по 19896,08 тыс. руб. Рост имущества фирмы это
повышение стоимости самого предприятия, его финансовая устойчивость и
солидность.
На повышение размера имущества
предприятия значительное влияние оказал рост собственного капитала, который с
2009 по 2011 гг. увеличился с 4185,08 до 21507,82 тыс. руб., краткосрочных
займов и кредитов, которые с 2010 по 2011 гг. увеличилась с 4053,42 до 14932,16
тыс. руб., то есть на 10878,74 тыс. руб. При этом кредиторская задолженность незначительно
повысилась с 2010 по 2011 г. на 123,26 %, то есть с 4209,48 до 5188,78 тыс.
руб. Этот фактор означает, что ООО «Южный Двор-НН» не смогло погасить
задолженность.
Согласно проведенной оценке
финансовых коэффициентов можно сделать вывод, доля денежных средств в составе
функционирующего капитала изменилась в течение 2010-2011 гг. с 38 до -1 %. За
счет оборотных активов все краткосрочные обязательства могут быть погашены на
99 %, что на 22 % ниже, чем в 2010 г. Доля дебиторской задолженности и денежных
средств в составе краткосрочных обязательств так же сократилась с 60 до 37 %,
что означает уменьшение на 23 % покрываемость обязательств фирмы.
Только за счет денежных средств ООО
«Южный Двор-НН» может погасить только 5 % краткосрочных обязательств в 2010 г.,
а в 2011 г. вообще не способно.
Доля собственных оборотных средств в
покрытии запасов с 2010 по 2011 гг. снизилась с 24 до -92 %, то есть на 116 %.
На оборачиваемость оборотного
капитала оказало влияние увеличение размера выручки, за счет этого оборачиваемость
увеличилась на 0,16 оборота. За счет возрастания стоимости оборотного капитала
оборачиваемость уменьшилась на 1,47 оборота. За счет суммарного влияния
факторов оборачиваемость снизилась на 1,31 оборот.
Экономический эффект в результате
ускорения оборачиваемости капитала выражается в относительном высвобождении
средств из оборота, а также в увеличении суммы выручки и суммы прибыли.
В связи с замедлением
оборачиваемости оборотного капитала на 115,03 дня произошло привлечение средств
в оборот на сумму 9354,24 руб.
Сделаны основные выводы и
разработаны рекомендации для улучшения управления денежными потоками на объекте
исследования:
- увеличить
коэффициент ликвидности до нормального значения;
- сократить сроки
погашения дебиторской задолженности;
- попытаться получить
больше прибыли от основной деятельности;
- направлять
свободные денежные средства на финансовую деятельность;
- попытаться снизить
расходы на содержание помещений и других активов.
Таким образом, можно отметить, что у
предприятия имеется потенциал для наращивания его платежеспособности,
ликвидности активов и финансовой устойчивости при грамотном, четко выверенном
подходе к управлению денежными потоками предприятия ООО «Южный Двор-НН».
Список использованной
литературы
1. Гражданский кодекс
Российской Федерации (часть первая) от 30.11.1994 № 51-ФЗ (ред. от 30.12.2012)
(с изм. и доп., вступающими в силу с 02.01.2013).
2. Федеральный
закон от 06.12.2011 № 402-ФЗ «О бухгалтерском учете».
. Федеральный
закон от 02.12.1990 № 395-1 (ред. от 29.12.2012) «О банках и банковской
деятельности» (с изм. и доп., вступающими в силу со 02.01.2013).
. Указ Президента
РФ от 14.06.1992 № 622 «О дополнительных мерах по ограничению налично -
денежного обращения».
. Положение
Центрального Банка Российской Федерации «О Безналичных расчетах в Российской
Федерации» от 12. апреля 2001 г. № 2-П (в ред. Указаний ЦБ РФ от 03.03.2003 №
1256-У, от 11.06.2004 № 1442-У, от 02.05.2011 № 1823-У, от 22.01.2012 № 1964-У)
. Приказ Минфина
РФ от 29.07.1998 № 34н (ред. от 24.12.2010) «Об утверждении Положения по
ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации»
(Зарегистрировано в Минюсте РФ 27.08.1998 № 1598).
. Положение о
безналичных расчетах в Российской Федерации от 03.10.2002 г. № 2-П (ред. от
22.01.2012).
. Положение о
правилах организации наличного денежного обращения на территории Российской
Федерации от 05.01.1998 № 14-П (ред. от 31.10.2002) (утв. Советом директоров
Банка России 19.12.1997, протокол № 47)
. Приказ Минфина
РФ от 31.10.2000 № 94н (ред. от 08.11.2010) «Об утверждении Плана счетов
бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций и
Инструкции по его применению».
. Приказ Минфина
РФ от 28.06.2000 № 60н «О Методических рекомендациях о порядке формирования
показателей бухгалтерской отчетности организации».
. Приказ Минфина
РФ от 13.06.1995 № 49 (ред. от 08.11.2010) «Об утверждении Методических
указаний по инвентаризации имущества и финансовых обязательств».
. Приказ Минфина
РФ от 22.06.2009 № 58н (ред. от 20.04.2011, с изм. от 20.08.2012) «Об
утверждении формы налоговой декларации по налогу, уплачиваемому в связи с
применением упрощенной системы налогообложения, и Порядка ее заполнения»
(Зарегистрировано в Минюсте РФ 06.08.2009 № 14493)
. Приказ Минфина
РФ от 30.03.2001 № 26н (ред. от 24.12.2010) «Об утверждении Положения по
бухгалтерскому учету «Учет основных средств» ПБУ 6/01» (Зарегистрировано в
Минюсте РФ 28.04.2001 № 2689)
. Артеменко,
В.Г., Беллендир Н.В. Финансовый анализ. - М.: Финансы и статистика, 2012. - С.
255.
. Балабанов И.Т.
Финансовый анализ и планирование хозяйствующего субъекта. -2-е изд. доп. - М.:
Финансы и статистика, 2012. - С. 208.: ил.
. Балабанов, И.Т.
Основы финансового менеджмента. Как управлять капиталом? Изд.2-е. - М.: Финансы
и статистика, 2012. - С. 384.
. Балабанов, И.Т.
Финансовый менеджмент: Учебное пособие. - М.: Финансы и статистика, 2011 г.
. Бланк, И.А.
Основы финансового менеджмента. - Киев: Изд-во «Ника - Центр», 2012.
. Бочаров, В.В.
Управление денежным оборотом предприятий и корпораций. М.: Финансы и
статистика, 2011. - С. 141.
. Брихен Ю.,
ГапенскиЛ. Финансовый менеджмент: Полный курс. - СПб.: Экономическая школа,
2012. - 369 с.
. Бромвич М.
Анализ эффективности капиталовложений.: Пер с англ. - М.: ИНФРА - М, 2009. -
432 с.
. Вакуленко,
Т.Г., Фомина Л.Ф. Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности для принятия
управленческих решений. М.: СПб.: Идательский дом «Герда», 2011. - 256 с.
. Вершигора, Е.Е.
Менеджмент: Учебное пособие; 2-ое издание, переработанное и дополненное. М.:
ИНФРА - М, 2012 - с. 9-25, 49
. Деньги, кредит,
банки. Справочное пособие. / Под ред. Г.И. Кравцовой. - М.: Просвещение, 2011
г.
. Дж.К. Ван Хорн.
Основы управления финансами. - М.: Финансы и статистика, 2010 - 425 с.
. Дробозина,
Л.А., Окунева Л.П., Андросова Л.Д. и др. Финансы. Денежное обращение. Кредит.
Учебник для вузов. Под редакцией проф. Дробозиной Л.А. - М.: финансы. ЮНИТИ,
2012 - с. 61-63
. Ефимова, О.В.
анализ финансовой устойчивости предприятия. // Бухгалтерский учет. - 2004. - №
7 - с. 19-24
. Ефимова, О-В.
Анализ оборотных активов организации. // Бухгалтерский учет. - 2012. - № 10. -
С. 47-53.
. Журавлев в.
Формула выживания. // Деловой мир. - 2009. - март - № 11.-с. 96
. Зайцева, О.П.
Антикризисный менеджмент в российской фирме. // Аваль (Сибирская финансовая
школа). - 2011. - № 11 - 12. - с 150
. Касаткин Г.
Рынок акций нефтегазовых компаний. // Экономика и жизнь. - 2009. - № 2 - с. 48
. Ковалев, В. В
Управление финансами: Учебное пособие - М.: ФБК - Пресс, 2011. - 160 с.
. Ковалев, В.В.
Введение в финансовый менеджмент. Учебное пособие. - М.: Финансы и статистика,
2012 - 456 с.
. Ковалев, В.В.
Финансовый анализ: управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. -
М.: Финансы и статистика, 2009. - 248 с.
. Ковалев, В.В.
Финансы предприятий. Учебное пособие - М.: «ВИтРЭМ», 2010 - с. 14-17
. Ковалева, А.М.,
Лапуста М.Г., Скамай Л.Г. Финансы фирмы: Учебник. - М.: ИНФРА - М, 2010. - 493
с.
. Колпакова, Г.М.
Финансы. Денежное обращение. Кредит. - М.: Финансы и статистика, 2012. - С.
368.
. Крейнина, М.Н.
Финансовый менеджмент. Учебное пособие. - М.: Дело и Сервис, 2011. - 452с
. Крюков, А.Ф.,
Егорычев И.Г. Анализ методик прогнозирования кризисной ситуации коммерческих
организаций с использованием финансовых индикаторов // Менеджмент в России и за
рубежом. - 2011. - № 2. - с. 91
. Лившиц и др.
Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов.
Официальное издание. - М.: Экономика, 2012. - 123 с.
. Любушин, Н.П. и
др. Анализ финансово-экономической деятельности предприятий. - М.: ЮНИТИ -
ДАНА, 2011. - С. 471.
. Макарьева, В.И.
Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации для бухгалтера и
руководителя. - М.: Налоговый вестник, 2004. - 548 с.
. Овсийчук, М.Ф.,
Сидельников Л.Б. Финансовый менеджмент: методы инвестирования капитала. - М.:
Юрайт, 2012 г. - С. 180.
. Остапенко В.,
Подъяблонская Л., Мешков В. Финансовое состояние предприятия: оценка, пути
улучшения // Экономист. - 2012. - № 7. - 26 с.
. Павлова, Л.Н.
Финансовый менеджмент в предприятиях и коммерческих организациях. Управление
денежным оборотом. - М.: ИНФРА-М, 2011. - С. 392.
. Панагушин В.,
ЛапенковВ., Лютер Е. Диагностика банкротства: возможна ли оценка
платежеспособности по двум показателям // Экономика и жизнь. - 2009. - № 8. -
75 с.
. Пашигорева, Г.И.,
Савченко О.С. Системы управленческого учета и анализа. - СПб.: Питер, 2010. -
176 с.
. Пещанская, И.В.
Кредит и оборотный капитал // Финансы. - 2004. - № 2. - с. 146.
. Риполь-Сарагоси,
Ф.Б. Основы финансового и управленческого анализа. - М.: Экспертное бюро, 2012.
- 153 с.
. Румянцева, Е.Е.
Современные финансовые технологии управления предприятием: реорганизация
финансовой функции // Менеджмент В России и за рубежом. - 2010. - № 1. - с. 111
. Савицкая, Г.В.
Анализ хозяйственной деятельности предприятия. - Минск: ООО «Новое знание»,
2012. - 688 с.
. Семенова, О.П.
Как оценить финансовое состояние организации и угрозу банкротства. // Налоговый
вестник - 2004. - № 4. - с 35
. Справочник
директора предприятия / Под ред. М.Г. Лапусты - М.: ИНФРА - М, 2011. - 160 с.
. Станиславчик Е.
Основы инвестиционного анализа. // Финансовая газета. - 2004. - № 27. - 29 с.
. Станиславчик Е.
Риск - менеджмент как инструмент контроля финансовых результатов деятельности
компании. // Финансовая газета. - 2004. - № 7,8. - с. 58,70.
. Стоянова Е.С.
Финансовый менеджмент. Российская практика. - М.: Перспектива, 2009. - 159 с.
. Стоянова, Е.С.
Финансовый менеджмент. Российская практика. - М.: Перспектива, 2012 - С. 193.
. Стоянова, Е.С.,
Штерн М.Г. Финансовый менеджмент для практиков: краткий профессиональный курс.
- М.: Перспектива, 2011 г.
. Теория и
практика антикризисного управления./ Под ред. Беляева С.Г. и Кошкина В.И. - М.:
Закон и право, ЮНИТИ, 2009. - 375 с
. Ткач, В.И.,
ткач В.В. управленческий учет: Международный опыт. - М.: Финансы и статистика,
2004. - 248 с.
. Трянина, М.А.
От финансового анализа к финансовому менеджменту. // Бухгалтерский бюллетень. -
№ 10. - 11. - 2011. - С. 7-10.
. Уткин, Э.А.
Финансовое управление. - М.: Финансы и статистика, 2012. - С. 307.
. Уткин, Э.А.
Финансовый менеджмент. - М.: Издательство «Зерцало», 2012. - С. 272.
. Федотова М. А
Как оценить финансовую устойчивость предприятия. // Финансы. - 2009. - № 6. -
с. 48
. Финансовый
менеджмент: Учебник для вузов / Е.С. Стоянова и др.; М.: Изд-во «Перспектива»,
2011. - С. 537.
. Финансовый
менеджмент: Учебник для вузов / Г.Б. Поляк и др.; Под ред. проф. Г.Б. Поляка. -
М.: Финансы, ЮНИТИ, 2012 - С. 518.
. Финансовый
менеджмент: теория и практика. Учебник под ред. Стояновой Е.С. - М.:
Перспектива, 2012. - 420 с
. Финансовый
менеджмент: теория и практика: /Под ред. Е.С. Стояновой. - 3-е изд., перераб. и
доп. - М.: Изд-во «Перспектива», 2012. - С. 656.
. Финансовый
менеджмент: Учебное пособие / под ред. Проф. Е.И. Шохина. - М.: ИД ФБК - ПРЕСС,
2004. - 408 с.
. Финансы
предприятий: Учеб. пособ. /Под ред. Бородиной - М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2012
- С. 208.
. Финансы
предприятий: Учебник / под ред. Н.В. Колчиной. - М.: Финансы, ЮНИТИ, 2011. -
413 с.
. Финансы:
Учебное пособие/ Под ред. Ковалевой А.М. - М.: Финансы и статистика, 2010. -
254 с.
. Хасанов, Б.А.
Система финансового контроля и внутренний аудит. // Аудиторские ведомости -
2004. - № 3. - 8 с. 91
. Хелферт Э.
Техника финансового анализа. - М.: ЮНИТИ, 2009. -401 с.
. Шеремет, А.Д.,
Сайфулин Р.С. Финансы предприятия. - М.: ИНФРА - М, 2010. - 310 с.
. Шеремет, А.Д.,
Сайфулин Р.С., Негашев Е.В. Методика финансового анализа. - М.: ИНФРА - М,
2011. - 208 с.
. Шим Дж.К.,
Сигел Дж.Г. Основы коммерческого бюджетирования. - СПб.: Пергамент, 2011. - 257
с.
. Ю. Крейнина
М.Н. Цели и задачи финансового менеджмента. // Менеджмент в России и за
рубежом. - № 5. - 2012. - С. 21-25.